Keputusan jangka pendek dan jangka panjang berbeda karena kebanyakan perusahaan tidak dapat menghindari biaya tetap mereka dalam jangka pendek tetapi dapat melakukannya dalam jangka panjang. Artinya, perusahaan yang tutup sementara masih harus membayar biaya tetapnya, sedangkan perusahaan yang keluar dari pasar tidak harus membayar biaya sama sekali, tetap atau variabel. Misalnya, pertimbangkan keputusan produksi yang dihadapi seorang petani. Biaya tanah merupakan salah satu biaya tetap petani.