Ada dua kasus di mana perusahaan mungkin tutup: dalam jangka pendek dan jangka panjang dalam jangka panjang, perusahaan akan tutup ketika mereka menghasilkan laba di bawah normal, yaitu ketika biaya total lebih besar dari total pendapatan. Dalam jangka panjang, karena semua faktor produksi adalah variabel dan tidak ada hambatan untuk keluar, perusahaan bebas untuk keluar dari pasar jika mereka merugi.