मासिक पेमेंट कैलकुलेट करने के लिए, हम लोग अपेक्षाकृत सरल इक्वेशन पर विश्वास कर सकते हैं। मासिक पेमेंट इक्वेशन को निम्न प्रकार से दर्शाया जा सकता है: M=Pr(1+r)n(1+r)n−1{\displaystyle M=P{\frac {r(1+r)^{n}}{(1+r)^{n}-1}}}। ये वैरिएब्ल्स (variables) निम्न जानकारी को दर्शाते हैं:   M आपका मासिक पेमेंट (monthly payment) है। P आपकि मूल राशि (Principal) है। r आपका मासिक ब्याज दर (montly interest rate) है, जिसे सालाना ब्याज दर को 12 से भाग देकर प्राप्त किया जाता है। n आपके पेमेंट्स का नम्बर (number of payments) है (उतने महीनों का नम्बर जब तक आप लोन पेमेंट करते रहेंगे) अपना मासिक पेमेंट पता करने के लिए, आपको प्रिन्सिपल (मूल राशि), मासिक ब्याज दर, और पेमेंट्स के नम्बर को इनपुट करना पड़ेगा। यह जानकारी आपके लोन एग्रीमेंट, या कोटेड लोन एस्टीमेट (quoted loan estimate) में आसानी से पायी जा सकती है। कैलकुलेशन्स में प्रयोग करने के पहले, सही होने को सुनिश्चित होने के लिए एक बार फिर से सूचना को चेक कीजिये।   उदाहरण के लिए, मान लीजिये कि आप के पास एक $100,000 का 15 साल का, 6 प्रतिशत वार्षिक ब्याज दर वाला मोर्टगेज़ लोन है। "P" के लिए आपका इनपुट $100,000 होगा। "r," के लिए आप अपना मासिक ब्याज दर प्रयोग करेंगे, जो कि 0.06 (6 प्रतिशत) को 12 से भाग देने पर 0.005 (0.5 प्रतिशत) मिलती है। "n" के लिए आप अपने कुल पेमेंट्स के नम्बर को प्रयोग करेंगे, 15 साल में हर महीने एक के हिसाब से यह 12*15, या 180 होगा। इस उदाहरण में, आपका पूरा इक्वेशन इस प्रकार दिखेगा:M=$100,0000.005(1+0.005)180(1+0.005)180−1{\displaystyle M=\$100,000{\frac {0.005(1+0.005)^{180}}{(1+0.005)^{180}-1}}} अपनी टर्म्स (terms) को सरल बनाने के लिए ऑर्डर ऑफ ओपरेशन्स (order of operations) के प्रथम स्टेप को करें, जो है, इक्वेशन के ऊपर और नीचे दोनों, 1 और "r" को ब्रैकेट के अंदर जोड़िए। यह एक सरल स्टेप है जो आपके इक्वेशन को कम जटिल दिखने देगा। इस स्टेप के बाद, आपका सैम्पल इक्वेशन इस प्रकार दिखेगा:M=$100,0000.005(1.005)180(1.005)180−1{\displaystyle M=\$100,000{\frac {0.005(1.005)^{180}}{(1.005)^{180}-1}}} पिछले स्टेप से, ब्रैकेट के अंदर, (1+ r), के परिणाम को, "n" की पावर तक बढ़ाएँ। पुनः, "n" कुल पेमेंट के नम्बर को दर्शाता है। इस चरण के लिए एक ऐसे कैलकुलेटर की जरूरत होगी जिसमे एक्स्पोनेंट (exponent) फंकशन हो, जिसे अक्सर इस प्रकार दर्शातें हैं: xy{\displaystyle x^{y}}.  इसे करने के लिए वैल्यू जितना बढ़ाना है उसे एंटर करते हैं, (1.005) उदाहरण वाले इक्वेशन के अनुसार, और फिर एक्स्पोनेंट बटन दबातें हैं, उसके बाद अपने "n" की राशि एंटर करें और एंटर या = दबाएँ। इस उदाहरण में, उत्तर आता है 2.454. अगर आपके पास ऐसा कैलकुलेटर नहीं है, तो पिछले इक्वेशन से सारी वैल्यूस को गूगल में एंटर करें और उसके बाद ^(n) एंटर करें जिसमे ब्रैकेट में "n" को अपनी "n" कि वैल्यू से बदले। सर्च एंजिन आपके लिए आपकी वैल्यू को कैलकुलेट कर देगा। ध्यान में रहे कि केवल ब्रैकेट के अंदर कि संख्या को इस पावर तक उठाएंगे, न कि उसके बाहर (सामने में) दिये हुए "r" को या इक्वेशन के अंत में -1 को। इस चरण के बाद सैम्पल इक्वेशन इस प्रकार दिखेगा:M=$100,0000.005(2.454)2.454−1{\displaystyle M=\$100,000{\frac {0.005(2.454)}{2.454-1}}} यहाँ आपको, "r" को, पिछले स्टेप के रिजल्ट में ऊपर वाली संख्या (न्यूमरेटर-numerator) से गुणा करना है और परिणाम से नीचे वाली संख्या (डिनोमिनेटर-denominator) से 1 घटाना है। वही इक्वेशन, इस चरण के बाद, इस प्रकार दिखेगा:M=$100,0000.012271.454{\displaystyle M=\$100,000{\frac {0.01227}{1.454}}} इसका मतलब इक्वेशन के ऊपरी हिस्से को निचले हिस्से से भाग देना है। इसके बाद आपके पास एक छोटा दशमलव (decimal) बचेगा। उदाहरण में, आपका इक्वेशन अब ऐसा होगा:M=$100,000∗(0.008439){\displaystyle M=\$100,000*(0.008439)} यह आपको आपका मासिक लोन पेमेंट बताएगा। उदाहरण में, यह ($100,000)*(0.008439), या $843.90 होगा। यह आपके मासिक पेमेंट को दर्शाता है।
Understand the equation. Input your information into the equation. Simplify your equation by adding 1 to the "r. Solve the exponents. Simplify again. Divide the numerator by the denominator. Multiply "P" by this result.