Banking Sector : คาดกำไร 3Q64 แตะจุดต่ำสุด
13 ตุลาคม 2564

Banking Sector : คาดกำไร 3Q64 แตะจุดต่ำสุด
เราคาดว่ากำไรรวมของกลุ่มในไตรมาส 3/2564 จะอยู่ที่ 2.85 หมื่นลบ. (-31% QoQ และ+27% YoY) จาก NIM และ non-NII ที่ลดลงและ credit cost ที่สูง
คาด BBL และ KKP จะรายงานกำไรไตรมาส 3/2564 ที่แข็งแกร่งที่สุดในกลุ่ม หลังBBL ยังสามารถลด credit cost ได้อีกและ KKP มีรายได้ค่าธรรมเนียมที่แข็งแกร่ง
เราไม่กังวลเรื่องกำไรที่อ่อนแอในไตรมาส 3/2564 เราคาดว่ากำไรในไตรมาส 4 ของกลุ่มจะเติบโตขึ้นมากทั้ง QoQ และ YoY เราคงมุมมองเชิงบวกต่อกลุ่มธนาคาร
มุมมอง KS
เราคงมุมมองเชิงบวกต่อกลุ่มธนาคารจาก
1) การกลับมาเปิดธุรกิจจะหนุนการฟื้นตัวของกำไรสุทธิและลดความกังวลเกี่ยวกับคุณภาพสินทรัพย์
2) กำไรสุทธิที่คาดจะเติบโตขึ้นแข็งแกร่งในปี 2565
3) มูลค่าหุ้นที่ยังถูก เนื่องจากหุ้นส่วนใหญ่ซื้อขายด้วย PBV เพียง 0.5-0.7 เท่า หรือ 1.5-2.0SD ต่ำกว่าค่าเฉลี่ย PBV ในอดีต
เปิดพอร์ตลงทุน >> https://bit.ly/3eC98sz
KS #KSecurities
Follow us :
LINE : http://bit.ly/KSLINEOA
Facebook: http://bit.ly/2XwGoaa
Instagram: http://bit.ly/332OqIT
Twitter: http://bit.ly/344OVng
YouTube: http://bit.ly/2QAdiFp