PTT: แนวโน้มกำไรแข็งแกร่ง
8 สิงหาคม 2565

PTT: แนวโน้มกำไรแข็งแกร่ง
-คงคำแนะนำ “ซิ้อ” ราคาเป้าหมายที่ 45.0 บาท จากแนวโน้มกำไรที่แข็งแกร่งและอัตราตอบแทนเงินปันผลปี 2565 ที่ดีที่ 5.6% ขณะที่หุ้นซื้อขายอิง PBV ที่ -2x S.D
-คาดกำไรสุทธิไตรมาส 2/65 จะอยู่ที่ 3.82 หมื่นลบ. เพิ่มขึ้น YoY/QoQ จากส่วนแบ่งกำไรที่แข็งแกร่งจากบริษัทในเครือหลักๆ ในขณะที่ธุรกิจก๊าซค่อนข้างทรงตัว
-แนวโน้มไตรมาส 3/65 จะอ่อนตัว QoQ จากผลการดำเนินงานของบริษัทในเครือด้านโรงกลั่นและปิโตรเคมีที่อ่อนตัวลง และการพลิกกลับเป็นขาดทุนจากสต็อกน้ำมัน
มุมมอง KS
เราคาดว่า PTT จะจ่ายเงินปันผลระหว่างกาลที่ 1.0 บาท/หุ้น อิงจากการจ่ายเงินปันผลที่ 45% คิดเป็นอัตราผลตอบแทนเงินปันผลที่ 2.8% ด้วยแนวโน้มกำไรที่แข็งแกร่งในปี 2565 ประวัติการจ่ายเงินปันผลที่ดี และราคาหุ้นที่ไม่แพงมากนัก เราจึงคงคำแนะนำ “ซื้อ” ด้วยราคาเป้าหมายกลางปี 2566 อิงตามวิธี SOTP ที่ 45.0 บาท
#KS #KSecurities #หุ้น #ลงทุน #INVESTMENT #PTT
เปิดพอร์ตลงทุน >> https://bit.ly/3eC98sz
Follow us :
LINE : http://bit.ly/KSLINEOA
Facebook: http://bit.ly/2XwGoaa
Instagram: http://bit.ly/332OqIT
Twitter: http://bit.ly/344OVng
YouTube: http://bit.ly/2QAdiFp