Preview งบ 2Q65 : MICRO AMANAH
5 สิงหาคม 2565

Preview งบ 2Q65 : MICRO AMANAH
MICRO : หนทางข้างหน้ายังขรุขระ
-เราปรับลดคำแนะนำ MICRO จาก “ซื้อ” เป็น “ถือ” ด้วยราคาเป้าหมายใหม่ที่ 4.80 บาท จากแนวโน้มการดำเนินงานที่อ่อนแอกว่าคาดจากปัจจัยลบที่หลั่งไหลเข้ามา
-เราปรับลดประมาณการกำไรของ MICRO ปี 2565-67 ลง 15.0-17.8% หลัก ๆ เพื่อสะท้อน credit cost ต้นทุนดอกเบี้ย และ OPEX ที่สูงขึ้น
-เราคาดว่า MICRO จะรายงานกำไรไตรมาส 2/65 ที่อ่อนแอลงอย่างมากเป็น 33 ลบ. ลดลง 33.7% YoY และ 35.9% QoQ จาก OPEX และ credit cost ที่เพิ่มขึ้น
AMANAH : แนวโน้มการดำเนินงานดีขึ้นในครึ่งปีหลัง
-คาด AMANAH จะรายงานกำไรไตรมาส 2/2565 ที่ 77 ลบ. ลดลง 4.3% YoY แต่เพิ่มขึ้น 3.2% QoQ กำไรครึ่งปีแรกคิดเป็น 46.2% ของคาดการณ์ปี 2565 ของเรา
-คาดกำไรไตรมาส 2/2565 ลดลง YoY จาก OPEX ที่สูงขึ้น แต่เพิ่มขึ้น QoQ จากสินเชื่อที่โตเชิงบวก คุณภาพสินทรัพย์โดยรวมอ่อนตัวลงเล็กน้อยแต่ยังควบคุมได้
-เราคงคำแนะนำ “ซื้อ” สำหรับ AMANAH และเพิ่ม TP เล็กน้อยเป็น 6.5 บาทจาก 6.4 บาท หลังจากปรับปีฐานราคาเป้าหมายไปเป็นกลางปี 2566 จากสิ้นปี 2565
#KS #KSecurities #หุ้น #ลงทุน #INVESTMENT #MICRO #AMANAH
เปิดพอร์ตลงทุน >> https://bit.ly/3eC98sz
Follow us :
LINE : http://bit.ly/KSLINEOA
Facebook: http://bit.ly/2XwGoaa
Instagram: http://bit.ly/332OqIT
Twitter: http://bit.ly/344OVng
YouTube: http://bit.ly/2QAdiFp