WORK คาดผลงาน Q4/64 ฟื้นตัวเด่นสุดในกลุ่มฯ-รับอานิสงส์เม็ดเงินโฆษณาธ.ค.โต 7%
WORK คาดผลงานไตรมาส 4/64 ฟื้นตัวเด่นสุดในกลุ่มฯ-รับอานิสงส์เม็ดเงินโฆษณาธ.ค.โต 7% แนะซื้อเป้า 29.50 บาท  
WORK คาดผลงานไตรมาส 4/64 ฟื้นตัวเด่นสุดในกลุ่มฯ-รับอานิสงส์เม็ดเงินโฆษณาธ.ค.โต 7% แนะซื้อเป้า 29.50 บาท  
19 ม.ค. 2565

บล.โนมูระ พัฒนสิน ระบุในบทวิเคราะห์วันนี้ (18 ม.ค.2565) บริษัท เวิร์คพอยท์ เอ็นเทอร์เทนเมนท์ จำกัด (มหาชน) หรือ WORK แนะนำซื้อ ราคาเป้าหมาย 29.50 บาท จุดเด่นการทำ Content รายการ วาไรตี้/Entertainment ที่แข็งแกร่งและดึงดูด รวมถึง คาดรายได้โฆษณาช่อง Workpoint TV ฟื้นตัว คาดหนุนกำไรไตรมาส 4/2564 ฟื้นตัวเป็น 95 ล้านบาท โต 171% เทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน, โต 36% เทียบไตรมาสก่อนหน้าและคงกำไรปี 2564-2565 ที่ 423 ( โต 165%) และ 529 (โต25%) ล้านบาท ตามลำดับ
โดย Valuation: ราคาหุ้นซื้อขายที่ PER 22F ที่ 19 เท่า ยังต่ำกว่าค่าเฉลี่ยในอดีตที่ 24 เท่า และค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรมที่ 34 เท่าโดยเป็น top pick ของกลุ่ม Media และเม็ดเงินโฆษณาเดือน ธ.ค. ฟื้นตัวต่อเนื่องอยู่ที่ 8.7 พันล้านบาท เพิ่มโต 7% เทียบเดือนก่อนหน้า และสื่อทีวี โต 2% เทียบเดือนก่อนหน้า ช่วยหนุนผลประกอบการ และคาดผลประกอบการไตรมาส 4/2564 ฟื้นตัวเด่นสุดในกลุ่มฯ รายได้หลักมาจากสื่อทีวีทำให้ความเสี่ยงจาก Omicron น้อยกว่ากลุ่มฯ