Tactical Daily Top Picks- บล.โนมูระ พัฒนสิน
Tactical Daily Top Picks- บล.โนมูระ พัฒนสิน
22 มิ.ย. 2559

CPF (TP35*): Support 28/27 Resistance 30/32
-Theme:  Consumer Spending Recovery
-Earning Outlook : คาดผลประกอบการ 2Q16F-3Q16F มีโอกาสฟื้นตัวต่อเนื่อง จากคาดกำไรสุทธิปี 16F จะขยายตัว 43% y-y
-Valuation : ราคาเป้าหมายที่ 35 บาท อิง PER16F 16.2x ต่ำกว่ากลุ่มฯที่ 18.6x มี Upside 21.7%
-Catalyst : ธุรกิจกุ้งฟื้นตัว และแนวโน้มราคาสุกรในประเทศปรับตัวขึ้น หนุนผลประกอบการ 2Q16F มีแนวโน้มเติบโตต่อเนื่อง
 
ILINK (TP21.9*): Support 14.5/14.0 Resistance 15.5/16.2
-Theme: Infrastructure Spending
-Earning Outlook : คาดกำไร 2016F ที่ 352 ล้านบาท (+32%y-y) และยังคาดจะฟื้นตัวต่อเนื่องในปี 2017F สู่ระดับ 487 ล้านบาท
-Valuation : ปัจจุบันเทรดที่ PER16F ที่ 14.9 เท่า และคาด PER จะลดลงสู่ระดับ 12.12 เท่าในปี 2017
-Catalyst : ชนะประมูลงานรับจ้างก่อสร้างระบบสาธารณูปโภคของ บมจ.ท่าอากาศยานไทย (AOT) มูลค่า 1,983 ล้านบาท คาดหนุนราคาเป้าหมายเพิ่มขึ้นอีกราว 2 บาทต่อหุ้น
 
KKP (TP49**): Support 40/39 Resistance 42/43
-Theme:  Earning Play
-Earning Outlook : คาดแนวโน้มกำไร 2Q16F ฟื้นตัว y-y จากค่าใช้จ่ายดอกเบี้ยที่ลดลง แต่ลดลง q-q จากไม่มีโอนกลับรายการพิเศษเหมือน 1Q16 ภาพรวมกำไรสุทธิปี 2016F +12.5%y-y ที่ระดับ 3.7 พันลบ.
-Valuation : เทรดที่ระดับ P/BV 0.87x ใกล้เคียงกลุ่มที่ 0.9x ขณะที่ ปันผลสูง 5.4% Upside 20%
-Catalyst : ตัวเลข Loan Growth เดือน พ.ค. เซอร์ไพรส์กลุ่มสินเชื่อขนาดเล็ก +2.4%m-m จากกลุ่ม SME และมีแนวโน้มขยายตัวต่อเนื่องในเดือน มิ.ย. หนุนสินเชื่อรวมทั้งปีกลับมาทรงตัว y-y 