Tactical Daily Top Picks- บล.โนมูระ พัฒนสิน
Tactical Daily Top Picks- บล.โนมูระ พัฒนสิน
24 พ.ค. 2559

AOT (TP412*) : Support 391/388 Resistance 402/414
– Theme:  Government infrastructure spending
– Earning outlook: คาดกำไรสุทธิปี 16F แตะระดับ 1.91 หมื่นลบ.  เติบโต +19.7% y-y จากการจัดเก็บรายได้ผู้โดยสายเข้าออกมากขึ้น
– Valuation : มูลค่าเหมาะสมปี 2016F ที่ 412 บาท อิง FY16 EV/EBITDA ที่ 18.5x
– Catalyst : นักท่องเที่ยวต่างชาติในเดือนเม.ย.เพิ่มขึ้นแตะ 2.64 ล้านคน เติบโต 9.5% y-y เป็นปัจจัยบวกต่อหุ้นในกลุ่มท่องเที่ยว หนุน AOT เด่น
 
MINT (TP41*) : Support 38/37 Resistance 39.25/40.5
– Theme:  Consumer Spending Recovery
– Earning outlook : คาดกำไรสุทธิ 2Q16 อัตราเติบโตดีกว่าใน 1Q16F เนื่องจาก ผลประกอบการยังคงแข็งแกร่งต่อเนื่อง ผสานกับรายได้ของ Tivoli ที่เริ่มปรับตัวดีขึ้น
– Valuation :  ราคาเป้าหมาย 2016F ที่ 41.0 บาท ซื้อขายที่ PER16F ระดับเพียง 27.7x เท่า
– Catalyst : นักท่องเที่ยวต่างชาติในเดือนเม.ย.เพิ่มขึ้นแตะ 2.64 ล้านคน เติบโต 9.5% y-y เป็นปัจจัยบวกต่อหุ้นในกลุ่มท่องเที่ยว หนุน MINT เด่น
 
BWG (TP2.56*) : Support 1.71/1.68 Resistance 1.81/1.85
– Theme:  WISE – Eco Friendly
– Earning outlook: คาดกำไรสุทธิปี 2016F ที่ระดับ 339.5 ลบ. เติบโต 10% y-y จากการ COD โรงไฟฟ้าขยะที่ 1 กำลังการผลิต 8 MW ในช่วง 4Q16F
– Valuation: ราคาเป้าหมาย 2.56 บาท Upside สูง 45.4% โดย PER 2016F จะลดสู่ระดับ 13.6x ในปี 2018F หลังบันทึกรายได้โรงไฟฟ้าขยะ 2 โรง
– Catalyst: คาดเตรียมเปิดประมูลพลังงานขยะอุตสาหกรรม กำลังการผลิตรวม 50 MW ในเดือนมิ.ย.16 ประกอบกับความคาดหวัง COD โรงไฟฟ้าขยะโรงที่ 1 กำลังผลิต 8 MW ใน 4Q16F