Giao dịch thỏa thuận là gì? Trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ có thể thực hiện giao dịch thỏa thuận theo phương thức nào?
Cho tôi hỏi giao dịch thỏa thuận là gì và trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ có thể thực hiện giao dịch thỏa thuận theo phương thức nào?
Mong được giải dáp thắc mắc!
<subquestion>Giao dịch thỏa thuận là gì?</subquestion>
Tại khoản 7 Điều 2 Thông tư 120/2020/TT-BTC giải thích về phương thức giao dịch thỏa thuận như sau:
<ref>Giải thích từ ngữ
Trong Thông tư này, các từ ngữ dưới đây được hiểu như sau:
...
7. Phương thức giao dịch thỏa thuận là phương thức giao dịch trong đó các bên tham gia giao dịch thông qua thành viên giao dịch tự thỏa thuận về các điều kiện giao dịch trên hệ thống giao dịch chứng khoán; hoặc các bên tham gia giao dịch thỏa thuận, thực hiện giao dịch, sau đó thông qua thành viên giao dịch ghi nhận kết quả giao dịch vào hệ thống giao dịch chứng khoán.
...
</ref>
Theo đó, có thể hiểu giao dịch thỏa thuận như sau:
Giao dịch thỏa thuận là một thuật ngữ sử dụng trong lĩnh vực chứng khoán.
Giao dịch thỏa thuận là phương thức giao dịch chứng khoán giữa các nhà đầu tư với nhau, không thông qua sàn giao dịch chứng khoán. Trong giao dịch thỏa thuận, hai bên mua và bán sẽ tự thỏa thuận về giá cả và khối lượng giao dịch, sau đó thông báo cho công ty chứng khoán của mình để thực hiện giao dịch.
Trong trường hợp nhà đầu tư muốn giao dịch thoả thuận nhưng chưa xác định đối tác thì có thể liên hệ với công ty chứng khoán để được nhập lệnh chào mua hoặc chào bán. Khi tìm được đối tác và đạt thoả thuận, công ty chứng khoán sẽ đại diện nhà đầu tư giao dịch.

Giao dịch thỏa thuận là gì? Trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ có thể thực hiện giao dịch thỏa thuận theo phương thức nào? (Hình từ Internet)
<subquestion>Trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ có thể thực hiện giao dịch thỏa thuận theo phương thức nào?</subquestion>
Theo khoản 3 Điều 13 Thông tư 30/2023/TT-BTC quy định về tổ chức giao dịch trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ như sau:
<ref>Tổ chức giao dịch trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ
...
2. Sở giao dịch Chứng khoán Hà Nội áp dụng phương thức giao dịch thỏa thuận trên hệ thống giao dịch trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ. Phương thức giao dịch thỏa thuận trên hệ thống giao dịch trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ được thực hiện theo nguyên tắc các bên tham gia giao dịch tự thỏa thuận, thống nhất các nội dung giao dịch. Giao dịch theo phương thức thỏa thuận được xác lập khi bên mua hoặc bên bán nhập lệnh giao dịch vào hệ thống giao dịch trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ và bên đối ứng xác nhận lệnh giao dịch này.
3. Phương thức giao dịch thỏa thuận bao gồm:
a) Thỏa thuận điện tử là hình thức giao dịch trong đó thành viên giao dịch nhập lệnh chào mua, chào bán với cam kết chắc chắn vào hệ thống hoặc lựa chọn các lệnh đối ứng phù hợp đã được nhập vào hệ thống để thực hiện giao dịch;
b) Thỏa thuận thông thường là hình thức giao dịch trong đó bên mua và bên bán tự thỏa thuận với nhau về các điều kiện giao dịch từ trước và báo cáo kết quả vào hệ thống giao dịch trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ để xác lập giao dịch.
...
</ref>
Theo đó, đối với giao dịch trái phiếu riêng lẻ của doanh nghiệp thì sẽ có 02 phương thức giao dịch thỏa thuận gồm:
- Giao dịch thỏa thuận điện tử.
- Giao dịch thỏa thuận thông thường.
<subquestion>Khi tổ chức giao dịch trái phiếu doanh nghiệp theo phương thức giao dịch thỏa thuận cần đảm bảo nguyên tắc nào?</subquestion>
Theo Điều 3 Thông tư 120/2020/TT0-BTC quy định về tổ chức giao dịch chứng khoản như sau:
<ref>Tổ chức giao dịch chứng khoán
1. Sở giao dịch chứng khoán tổ chức giao dịch chứng khoán theo phương thức khớp lệnh tập trung và phương thức giao dịch thỏa thuận theo nguyên tắc sau:
a) Phương thức khớp lệnh tập trung trên hệ thống giao dịch chứng khoán phải bảo đảm nguyên tắc ưu tiên về giá và thời gian;
b) Phương thức giao dịch thỏa thuận trên hệ thống giao dịch chứng khoán được thực hiện theo nguyên tắc các bên tham gia giao dịch tự thỏa thuận, thống nhất các nội dung giao dịch.
2. Chứng khoán quy định tại khoản 1 Điều 1 Thông tư này được giao dịch trên hệ thống giao dịch chứng khoán không bao gồm các trường hợp chuyển quyền sở hữu ngoài hệ thống giao dịch chứng khoán theo quy định pháp luật về đăng ký, lưu ký, bù trừ và thanh toán giao dịch chứng khoán. Sở giao dịch chứng khoán được tổ chức các phiên giao dịch mua bắt buộc (buy in) thông qua hệ thống giao dịch chứng khoán.
...
</ref>
Theo đó, khi Sở giao dịch chứng khoán tổ chức giao dịch chứng khoán theo phương thức giao dịch thỏa thuận cần tuân thủ theo nguyên tắc các bên tham gia giao dịch tự thỏa thuận, thống nhất các nội dung giao dịch.

Thông tư 120/2020/TT-BTC chứng khoán chứng khoán Thông tư 30/2023/TT-BTC trái phiếu doanh nghiệp trái phiếu doanh nghiệp Thông tư 120/2020/TT0-BTC