AAA는 수익성이 높은 기업은 적극적인 조세회피의 결과로 과세소득이 회계이익보다 작아서 BTD가 양(+)의 값을 갖는다고 하였다.
AAA argued that high-margin companies have a positive (+) value because their taxable income is less than accounting income as a result of aggressive tax avoidance.