옵션의 경우 델타 헤지를 위한 계약 시점의 옵션 프리미엄은 블랙숄스 모형에 의한 이론적 가격으로 결정된다고 가정한다.
For options, it is assumed that the option premium at the time of contract for delta hedging is determined by the theoretical price by the black shawls model.