Download "PİYASALARDAKİ GELİŞMELER VE FON PİYASASINA YANSIMASI ALTERNATIF YATIRIM ARAÇLARININ GETİRİLERİ YATIRIM FONLARININ GETİRİLERİ SAYI:31 A R A L I K 2017"
1 Sevgili Okuyucularımız, Bu sayımızda küresel ve yerel piyasalardaki gelişmelerin yatırım fonu piyasasına yansımalarını Piyasalardaki Gelişmeler ve Fon Piyasasına Yansıması kısmında bulabilirsiniz. Ayrıca bültenimizde yatırım fonlarının kategori bazında getirilerini ve alternatif yatırım araçlarının getirilerini bulabilirsiniz. Tüm fonların güncel rating değerlerine adresinden ulaşabilirsiniz. Her türlü sorunuz için adresine e- posta yazabilir, internet sitemizi ziyaret edebilirsiniz. Faydalı okumalar dileklerimizle, Dr. Nazlı Kalfa Baş PİYASALARDAKİ GELİŞMELER VE FON PİYASASINA YANSIMASI ALTERNATIF YATIRIM ARAÇLARININ GETİRİLERİ YATIRIM FONLARININ GETİRİLERİ
2 PİYASALARDAKİ GELİŞMELER VE FON PİYASASINA YANSIMALARI OECD tarafından Kasım ayı sonunda yayınlanan Ekonomik Görünüm raporunda küresel ekonomideki iyileşmenin güçlenerek sürdüğü belirtilmiştir. Raporda 2017 ve 2018 yılı büyüme tahminleri dünya ekonomisi için sırasıyla %3,6 ve %3,7 olarak verilmiştir. Raporda Türkiye ekonomisi için yüksek oranlı bir revizyona gidilerek 2017 büyüme tahmini %6,1 e çıkarılmış, 2018 yılı beklentisi ise %4,9 olarak açıklanmıştır. ABD ekonomisinin son çeyrekte de iktisadi faaliyetinin olumlu performans sergilediği görülmektedir. Ülkenin üçüncü çeyrek büyümesi %3,3 olarak düzeltilmiştir. Ancak, Fed in 1 Kasım da sona eren toplantısının tutanaklarında enflasyondaki zayıf seyre yönelik endişeler öne çıkmıştır. Euro Alanı nda işsizlik oranı Ekim de %8,8 ile Ocak 2009 dan bu yana gördüğü en düşük seviyeye gerilemiştir. Avrupa Komisyonu, Euro Alanı na ilişkin 2017 büyüme tahminini %2,2 ye revize etmiştir tahmini %2,1 olarak açıklanmıştır. Kasım ayında küresel borsa endekslerinde yukarı yönlü hareketler ağır basmıştır. ABD doları ülkede vergi indirimine yönelik olumlu beklentilerin ayın genelinde zayıflama eğilimi sergilemesiyle Ekim sonuna kıyasla gerilemiştir. Euro ise ekonomik aktivitedeki güçlü görünüm ve ayın son günlerine doğru Almanya da koalisyon kurulmasına dair iyimserliğin artmasıyla birlikte uluslararası piyasalarda değer kazanmıştır. ABD ile Türkiye arasında yaşanan vize krizinin aşılması yönünde adımların atılmakta olduğuna yönelik haberlerin gündeme gelmesi Kasım ayının ilk yarısında yurt içi piyasalar üzerindeki baskının hafiflemesini sağlamıştır. Ancak, Eylül ayından beri devam eden TL deki değer kaybı, ülkemize yönelik risk algısındaki bozulmanın sürmesine paralel olarak,bu ay da sürmüştür.tl, ABD Doları ve Euro karşısında sırasıyla %4,33 ve %6,19 değer kaybetmiştir. Kurlardaki bu artışa paralel olarak BİST-100 endeksi ay boyunca aşağı yönlü baskı altında kalmıştır. Endeks bir önceki aya kıyasla %5,6 oranında gerilemiştir. Kasım ayında faiz oranlarında hızlı bir artış yaşanmış ve 2 yıl vadeli gösterge tahvilin bileşik faizi 30 Kasım itibariyle bir önceki aya kıyasla yaklaşık 1 puan artarak %13,73 olmuştur. Geçtiğimiz ay yatırım fonları ortalama % 0,94 getiri sağlamıştır. Kategori bazında en yüksek getiriye sahip fonlar %4,53 ile kıymetli maden (altın) yatırım fonları olmuştur. Hisse yatırım fonları bu ay borsada yaşanan değer kaybının etkisiyle %2,6 kayıpla ayı kapatmıştır. Benzer nedenlerle karma ve esnek fonların da getirisinin kısıtlı kaldığı (%0,75) görülmektedir. Dövizin değerindeki artışın etkisi ise kamu dış borçlanma araçları fonlarında (%3,65) görülmektedir.
3 Yatırım Fonlarının Kategori Bazında 1 Getirileri 10,00 5,00 0,00-5,00-10,00 0,94 1,14 1,99-2,64 0,75 1,16 4,53 1 0,98-5,59 0,14 4,33 6,19 5,33 0,74 Yatırım Fonları Borçlanma Araçları Fonları Fon Sepeti Fonları Hisse Senedi Fonları Karma ve Değişken Fon Katılım Fonları Kıymetli Madenler Fonları Para Piyasası Fonları BIST 100 Altın (USD/ons) TL/Dolar TL/Euro Döviz Sepeti Mevduat Faizi Yatırım Aracı ALTERNATİF YATIRIM ARAÇLARININ GETİRİLERİ Son 1 Son 3 Son 6 Son 1 Yıllık BIST , Altın (USD/ons) 1, % -3.4% 0.1% 8.2% TL/Dolar % 14.5% 11.5% 15.3% TL/Euro % 12.6% 18.0% 28.3% Döviz Sepeti (0,5 EUR +0,5 USD) % 13.5% 14.9% 22.0% Gösterge Tahvil Faizi TÜFE ÜFE 17.30
4 YATIRIM FONLARININ GETİRİLERİ Son 1 Son 3 Son 6 Son 1 Yıllık Yatırım Fonları Borçlanma Araçları Fonları Diğer Borçlanma Araçları Kısa Vadeli Borçlanma Araçları Fonları Orta Vadeli Borçlanma Araçları Fonları Uzun Vadeli Borçlanma Araçları Fonları Kamu Borçlanma Araçları Fonları Kamu Dış Borçlanma Araçları Fonları Yabancı Borçlanma Araçları Fonları Özel Sektör Borçlanma Araçları Fonları Fon Sepeti Fonları Borçlanma Araçları Fon Sepeti Diğer Fon Sepeti Fonlar Emtia Yabancı Fon Sepeti Fonları Hisse Senedi Fon Sepeti Fonları Yabancı Fon Sepeti Hisse Senedi Fonları Endeks Hisse Senedi Fonları Hisse Senedi Fonları Yabancı Hisse Senedi Fonları Karma ve Değişken Fon Değişken Fonlar Agresif Değişken Fonlar Atak-Dinamik-Büyüme Dengeli Değişken Fonlar Diğer Değişken Fonlar Muhafazakar-Temkinli Değişken Fonlar Karma Fonlar Katılım Fonları Altın Katılım Fonları Diğer Katılım Fonları Hisse Katılım Fonları Kaynak: Kira Sertifikası Fonları Kıymetli Madenler Fonları Altın Fonları Kıymetli Madenler Fonları Para Piyasası Fonları
5 ÇEKİNCELER Bu bülten bağımsız bir derecelendirme kuruluşu olan Ludens İleri Finansal Hizmetler ve Danışmanlık Ltd. Şti. * tarafından bilgilendirme amacıyla hazırlanmıştır. Bu bülten kurumumuz uzmanları tarafından, geçmiş veriler kullanılarak bilgi vermek amacıyla hazırlanmış olup, herhangi bir yatırım aracının alım/satım tavsiyesi veya finansal danışmanlık hizmeti sağlanması olarak kullanılamaz. Veriler, güvenilir olduğuna inanılan kamuya açık kaynaklardan alınmıştır. Bu kaynaklardaki hata ve eksikliklerden ve bu bültendeki bilgilerin kullanılmasından doğabilecek doğrudan veya dolaylı zararlardan Ludens İleri Finansal Hizmetler ve Danışmanlık Ltd. Şti. sorumlu tutulamaz. Bu bültende yer verilen görüş ve değerlendirmeler, hiçbir şekilde Ludens İleri Finansal Hizmetler ve Danışmanlık Ltd. Şti. nin kurumsal yaklaşımını yansıtmamakta olup, raporu kaleme alan uzmanların kişisel görüş ve değerlendirmeleridir. Ludens İleri Finansal Hizmetler ve Danışmanlık Ltd. Şti. bu raporda yer alan bilgi, görüş ve değerlendirmelerin doğru, değişmez ve eksiksiz olması konusunda herhangi bir şekilde garanti vermemektedir. Ludens İleri Finansal Hizmetler ve Danışmanlık Ltd. Şti. bu raporda yer alan bilgilerde herhangi bir bildirimde bulunmaksızın değişiklik yapma hakkına sahiptir. İşbu bülten üzerinde Kurumumuzun telif hakkı olup, Kurumumuzun yazılı izni alınmaksızın herhangi bir kişi tarafından, herhangi bir amaçla, kısmen veya tamamen çoğaltılamaz, dağıtılamaz veya yayımlanamaz. Tüm haklarımız saklıdır. * Ludens İleri Finansal Hizmetler ve Danışmanlık Ltd. Şti., Türkiye Sermaye Piyasaları Birliği nin notlandırma ve sıralama faaliyetinde bulunması uygun görülen kuruluşlar listesinde yer almaktadır. Ludens İleri Finansal Hizmetler ve Danışmanlık Ltd. Şti., Seri VII nolu Bireysel Portföylerin ve Kolektif Yatırım Kuruluşlarının Performans Sunumuna, Performansa Dayalı Ücretlendirilmesine Ve Kolektif Yatırım Kuruluşlarını Notlandırma ve Sıralama Faaliyetlerine İlişkin Esaslar Hakkında Tebliğ de yer alan esaslar çerçevesinde notlandırma ve sıralamala faaliyetinde bulunmaktadır. Türkiye Sermaye Piyasaları Birliği nin, notlandırma ve sıralama faaliyetinde bulunması uygun görülen kuruluşu listeye alması; notlandırma, sıralama ve diğer faaliyetlerinin kefili olduğu anlamına gelmeyeceği gibi, söz konusu faaliyete ilişkin bir tavsiye olarak da kabul edilemez.
FON BÜLTENİ Aralık 2018 Sayı 75