KUDRET AYYILDIR | 13 Mayıs 2012 | Forex Analizleri | Yorum yapılmamış
EUR/USD paritesi geride bıraktığımız hafta gerek Avrupa ile ilgili gelişmeler gerekse Dolar Endeksindeki yükselişler neticesinde düşüşlerini sürdürdü ve hafta içerisinde 1,2905 desteğine kadar gerilemiştir. Teknik olarak baktığımızda düşüş baskısının sürdüğünü ve uzun vadeli belirlediğimiz hedeflere yakınlaştığını belirtebiliriz. Ancak dış piyasaların etkisi ile son 1 haftadır Dolar Endeksinin üst üste değer kazanması, petrol fiyatlarının değer kaybetmesi gibi etkilere de dikkat edecek olursak EUR/USD paritesinde yaşanılacak olası tepki alışlara dikkat etmek gerekmektedir. Özellikle de EUR/USD paritesinde işlem yapmak isteyenler muhakkak Dolar Endeksi ve Petrol fiyatlarına dikkat etmesi gerekmektedir. Genel olarak baktığımızda 1,3290 seviyesinin altında düşüş baskısının devam ettiği parite de 1,2850 ve 1,2620 hedeflerimizin devam ettiğini söyleyebiliriz. Özellikle de haftalık grafikte kanalın orta noktası olan 1,2830 paritenin tepki alışlarının gelebileceği en önemli noktadır ve böyle bir durumda yeniden 1,3160 seviyesi hedeflenebilir. 1,2830 seviyesi öncesinde gelecek olası tepki alışları ile de paritenin 1,3000 ve 1,3070 seviyelerini hedefleyebilir. Bu nedenle de parite için 1,29 – 1,28 aralığında dikkatli olmak ve oluşacak olası yükselişlere dikkat etmek gerekmektedir.
GBP/USD paritesi için 1,6305 direncinin önemli olduğunu, bu direnç altında tepki satışlarına maruz kalacağını ve 1,6030 ile 1,5950 desteklerin hedefleneceğini daha önceki analizlerimizde sizlerle paylaşmıştık. Teknik olarak beklenilen kar satışları nedeniyle geride bıraktığımız hafta 1,6060 seviyesine kadar düşüş gösteren parite kapanışını da 1,6070 seviyesinde gerçekleştirdi. Teknik olarak baktığımızda uzun vadeli yükseliş beklentimizin devam ettiğini ve bu nedenle de yukarıda belirlediğimiz destek noktalarının uygun alım seviyeleri olacağını söyleyebiliriz. Bu nedenle de paritedeki yaşanılacak olası düşüşler alım fırsatı olarak değerlendirilmelidir. Yaşanılacak olası düşüşlerde gerçekleştirilecek alım işlemlerinde hedef olarak 1,6275 ve 1,6450 seviyesi hedeflenirken, zarar durdur olarak 1,59 seviyesi altında yaşanılacak olası günlük kapanışlarla da var olan alım pozisyonları kapatılabilir.
USD/JPY paritesi belirli seviyeler arasında bant hareketini sürdürmektedir. Uzun vadeli olarak yükseliş ya da düşüş diyebilmemiz için paritenin belirli seviyeler altında&üzerinde günlük kapanış yapması gerekmektedir. Teknik olarak baktığımızda 81,90 ve 79,50 seviyeleri uzun vadeli yön belirlemede önemli bir yere sahiptir. Genel olarak 81,90 üzerinde ya da 79,50 seviyesi altında günlük kapanış yapması gerekmektedir. Bu durumlardan hangisi sağlanırsa o yöne doğru hareketlerin netleşmesi kaçınılmaz olacaktır. Eğer USD/JPY paritesi 79,50 desteği altında günlük kapanış gerçekleştirirse düşüşlerin devam etmesi beklenilmektedir. ve böyle bir durumda da yeniden 77 seviyeleri hedef olarak belirlenirken, 81,90 direnci üzerinde yapacağı günlük kapanış paritenin yeniden yukarı yönlü hareketlerinin devamlılığını göstereceğinden daha önce test ettiği ancak geçemediği 84,20 seviyesine kadar hareket etmesi beklenilmektedir. Belirlediğimiz seviyelerin kırılışlarına kadar 81,90 – 79,50 seviyeleri arasında gerçekleştirilecek bant hareketlerinde destekten al & dirençten sat mantığı ile işlem stratejileri oluşturulabilir.
Petrol fiyatları Dolar’ın değerlenmesi nedeniyle 95,18 seviyesine kadar geriledi ancak fibonacci %50 düzeltme seviyesi olan 95 desteğini kıramayarak yukarı yönlü hareketlerini sürdürmektedir. Teknik olarak baktığımızda belirli desteklerin aslında kritik olduğunu, bu destekler üzerinde kaldığı müddetçe gerek orta gerekse uzun vadeli yukarı yönlü atak başlatabileceğini söyleyebiliriz. Bu destekler sırasıyla 95,00, 93,12 ve 86,40 destekleri olarak belirlenmiştir. Eğer petrol bu destekler üzerinde kalmayı sürdürürse yükselişlerin devam etmesini ve yeniden 100 dolar seviyesinin üzerine çıkması beklenilmektedir. Eğer petrol fiyatları yukarıda belirlediğimiz destekler üzerinde kalmayı sürdürürse uzun vadeli hedef olarak 107 ve 114 dolar seviyelerini belirtebiliriz. Temel olarak da gerek Avrupa’daki gerekse ABD’deki gelişmelerin Dolar Endeksine katkı sağladığını, bu durumun da petrol fiyatlarını gerilettiği görülmektedir. Eğer petrol yukarı yönlü hareketlerine devam etmek istiyorsa Dolar endeksinde kar satışların gerçekleşmesi gerekmektedir. Bu nedenle de özellikle Petrol ile ilgili işlem stratejisi oluşturmak isteyecek yatırımcılar Dolar Endeksini takip edebilirler.
Altın fiyatları geride bıraktığımız hafta kısa vadeli tepki satışlarının devam ettiğini ve belirli kritik seviyelere kadar gerilediğini görmekteyiz. Piyasalarda yer alan haberlere ve analistlerin yapmış olduğu analizlere baktığımızda kimisi 1800 ve 1920’lerin hedef olacağını belirtirken kimileri de 1400 ve 1200 dolar hedeflerin geçerli olacağını belirtmektedir. Bu hedefler belirlenirken belirli makro-ekonomik haberler ( temel analiz ) ve teknik analiz göstergeleri dikkate alınmaktadır. Kimi analist 3. Tur tahvil programının kesinlikle olmayacağını belirtirken kimisi de 3. Tur tahvil programının olması gerektiğini, çünkü FED’in faiz artırımına en erken 2014 yılı sonunda başlayacağını belirtmekteler. Genel olarak dünyanın en büyük tahvil fonu sahibi Gross, FED üyesi Fisher, dünyanın en önemli şirketlerinden birisi olan Goldman Sachs ve “Doktor Kıyamet” lakaplı Marc Faber 3. Tur tahvil programının gerçekleşeceği beklentisi içerisindedir. Eğer altın 1400 hatta 1200 dolar desteklerini test etmek istiyorsa önce düşüşleri teyit etmesi gerekecektir ve bu teyit için de altın fiyatlarının 1520 dolar desteği altında günlük kapanış yapması ile gerekmektedir. Temel olarak da 3. Tur tahvil alım programının gerçekleşmemesi gerekmektedir.
Genel olarak baktığımızda altın için 1520 dolar desteğinin halen daha kritik olduğunu, bu destek üzerinde kaldığı müddetçe yukarı yönlü hareketlerin devam edeceğini söyleyebiliriz. Temel olarak da FED’in 2014 yılına kadar düşük faiz politikasına devam etme isteğini göz önünde bulundurarak 3. Tur tahvil ihalesine yeşil ışık yakma ihtimalinin yüksek olduğunu ve bu durumun Dolar’da güç kaybına yol açabileceğini söyleyebiliriz. Dolar’daki değer kayıpları da altın’ı yukarıya itecek en önemli etken olarak göze çarpmaktadır. Kısa vadeli teknik olarak baktığımızda 1573 dolar desteği altın fiyatlarındaki kar satışlarının devamlılığı için önemlidir. Eğer altın 1573 desteğini kıramazsa 1646 dolar seviyesine doğru atak başlatmak isteyecektir. Kar satışlarının devamlılığını düşünen yatırımcılar da 1573 dolar desteğini kırması beklemesi gerekmektedir ve böyle bir durumda da altın fiyatları 1550 ve 1522 dolar seviyelerine kadar gerileyebilir.