CONDUSEF PSD 0127 OCTUBRE 2010\nCONDUSEF REVISTA PROTECCION SERVICIOS FINANCIEROS\nCONSULTAS O RECONOCIMIENTOS\nPorque nos interesa promover la transparencia de\nla gestión pública y lograr la participación ciudadana,\nponemos a su disposición los medios para presentar una\nQueja, Denuncia, Solicitud, Sugerencia,\nConsulta o Reconocimiento\n4. Página de internet\nacudir al 9º piso, y presentarse\nhttp://www.condusef.gob.mx en el sitio\nen el Área de Quejas.\npor línea directa o a los números yolardz@condusef.gob.mx\n54 48 71 80 y\natención de la C. Yolanda Rodríguez\n01 800 71 71 774\n3. Por Buzones\n6. A través de la Secretaría de la\ninstalados en las áreas de\nasesoría las 24 horas los 365 días del año\nDistrito Federal: 2000 2000\nDe Estados Unidos 1 800 475 2393\nLic. Manuel Galán Jiménez\n54 48 71 77 Fax 54 48 71 76\nAyúdanos a combatir\nTitular de Quejas y de Responsabilidades\nLic. César Larriva Ruíz\n54 48 71 75\nSancionar las conductas indebidas,\nsatisfacer las necesidades y expectativas\nde los usuarios de la CONDUSEF, es tarea de todos\nNo. 762, Piso 9,\nMexico, D. F. 03100\ny prevención de riesgos nancieros\nEl dinero en el lenguaje familiar\nPor Antonio Morales de la Peña,\nHacer un presupuesto es\nel primer paso hacia unas \nnanzas sanas. ¿Sabes cómo\ny sácales provecho.\nLlévate tu sueldo\nConoce la portabilidad\n¿Cómo anda tu bolsillo?\nResponde 10 preguntas y\nentérate de cómo puedes\nreforzar tus nanzas\nTener Finanzas sanas no es cuestión de suerte\nLa revista Proteja su dinero, publicada mensualmente\npor la Comisión Nacional para la Protección y Defensa\nde los Usuarios de Servicios Financieros (Condusef), está\ndestinada a informar y orientar sobre temas de Educación\nFinanciera. Los ejercicios comparativos, listados y\ndescripción de productos y servicios financieros se publican\ncon fines informativos. Las opiniones, puntos de vista, citas\ny estimaciones presentadas no deberán considerarse\ncomo recomendaciones para la contratación, compra\no venta de ningún tipo de valores, bienes, productos o\nservicios. La información generada por fuentes distintas a\nCondusef es responsabilidad de las mismas. El contenido\nde los artículos firmados no necesariamente refleja la\nopinión de la revista ni de Condusef.\nseguro de depósitos!\nEjecutivo del IPAB\nLa forma en que te\nrelacionas con el dinero es\nuna lección para tus hijos.\nEl paso del ahorro a la\ninversión es fundamental\npara hacer crecer tu dinero. \nPensando en el retiro:\nsiete dudas frecuentes\ny ahorro para el retiro\nPor Óscar Franco, Presidente\nEjecutivo de Amafore\nEl Sistema de Ahorro para el\nRetiro de trabajadores IMSS\nPor Pedro Ordorica Leñero,\n28 ¿Qué es el\n30 ¿Cómo cambiarte de Afore?\n31 ¿Cómo leer\ntu estado de cuenta?\nTodo cabe en un cajero...\nHay cajeros automáticos que\nte permiten pagar servicios\ny colegiaturas, consultar el\nestado de cuenta de tu afore\ny hasta comprar lotería.\nPagas el mínimo, pagas más\nPor qué te conviene liquidar\nmás del pago mínimo en tu\nEntre menos dudas…\nEl llamado buró de crédito\nson en realidad las sociedades\nde información crediticia…\nentérate cómo funcionan y qué\nservicios te ofrecen.\nEducación y Previsión\n37 Cinco mitos del buró\nMuchas cosas se dicen del\nburó de crédito… pero\nno todas son ciertas. Aquí\nanalizamos algunos de\nlos mitos que rodean a las\nPor Francisco Xavier\nNacional de Amasfac\nseguros: de salud,\nde vida, de hogar y\nPor Juan Ignacio Gil,\nMonitoreo Ciudadano de\nla Carta Compromiso al Ciudadano\nHacemos de su conocimiento que durante el 2007 se implementó en\nesta Comisión Nacional la ﬁgura de participación ciudadana denominada\nEs un mecanismo de participación donde la sociedad civil organizada evalúa y\nasegura, que la institución está cumpliendo con los compromisos establecidos\nen la carta compromiso al ciudadano, además de realizar sugerencias en busca\nde enriquecer la calidad y fomentar la transparencia en los servicios públicos.\nPara este primer ejercicio se contó con la participación de la Facultad de\nDerecho de la Barra Nacional de Abogados, A.C., quienes colaboraron en la\nevaluación y propusieron algunas acciones de mejora para nuestro servicio,\nsugerencias que ya se implementaron.\nLo anterior refrenda nuestro compromiso con la mejora continua y la búsqueda\nde la excelencia en el servicio.\nPara mayor información usted podrá consultar nuestra página de internet:\nwww.condusef.gob.mx en el apartado Carta Compromiso al Ciudadano.\nPor su atención… Muchas Gracias.\nLuis Pazos de la Torre\nVicepresidenta de Delegaciones\nMaría Isabel Velasco Ramos\nBernardo Horacio Castellanos Fernández\nVicepresidente de Planeación\nLauro López Sánchez Acevedo\nLuis Fabre Pruneda\nDirector General de Educación Financiera\nArturo Luna Canales\nDirectora de Promoción\nVanesa Oliva Bautista\nArturo Luna Canales (coordinador)\nLuis Alberto Amado Castro\nVicente A. Rodríguez Aguirre\nGabriela Guillén Ortega\nAna Eunice Rocha Chávez\nArturo Olivier González\nArturo Vazquez Valdez\nOscar T. Martínez Torres\nGeorgina García González\nEs una revista mensual editada y publicada por la\nComisión Nacional para la Protección y Defensa\nde los Usuarios de Servicios Financieros, ubicada en\nInsurgentes Sur 762, Col. del Valle, C.P. 03100, Deleg.\nBenito Juárez, México, D.F. Tel.: 54 48 70 00. Editor\nresposable: Vicente Alfonso Rodríguez Aguirre.\nDistribución Condusef Insurgentes Sur 762, Col. del\nValle, C.P 03100, Deleg. Benito Juárez, México, D.F.\nCertificado de Licitud de Título núm. 11251, Certificado\nde Licitud de Contenido ante la Comisión Calificadora\nde Publicaciones y Revistas Ilustradas de la Secretaría\nde Gobernación Núm. 7874, Certificado de Reserva\nde Derechos Núm. 04-2001-022314413700-102.\nImpresa en: Reproducciones Fotomecánicas, S.A. de\nC.V. Democracias núm. 116, Col. San Miguel Amantla,\nDeleg. Azcapotzalco. C.P. 02700, México, D.F.\nos productos y servicios nancieros están cada vez más presentes\nen nuestra vida diaria. Los avances tecnológicos y las nuevas formas de hacer negocios hacen posible que las instituciones nancieras puedan ofrecer sus productos y servicios a menores costos y en lugares\nmarginados. Llamamos a eso inclusión nanciera.\nNo obstante, de poco sirve tener acceso a estos servicios si se desconocen las ventajas que pueden obtenerse al usarlos. Por ello, la tarea de llevar esos servicios a más mexicanos debe ir de la mano con la difusión de\nconocimientos prácticos que les permitan a los usuarios administrar, incrementar y proteger su patrimonio, así como tomar mejores decisiones\neconómicas en las diferentes etapas de la vida. A la difusión de estos conocimientos le nombramos educación nanciera.\nTodavía son muchas las personas que creen que hablar de educación nanciera es involucrarse en un mundo técnico y complejo, reservado para\nunos cuantos. Por el contrario, la educación nanciera nos permite desarrollar habilidades útiles en el día a día: presupuestar los gastos de la casa,\nidenticar la tarjeta de crédito más barata, proteger nuestro patrimonio\ncon un seguro, tener un fondo de ahorro para enfrentar imprevistos y preparar nuestro retiro, entre otras situaciones cotidianas.\nTransmitir estos conocimientos a todos los mexicanos es un reto enorme que requiere los esfuerzos conjuntos de gobierno, organizaciones sociales e instituciones nancieras y educativas. Iniciativas como la Semana\nNacional de Educación Financiera, que en este mes celebra su tercera edición, buscan fortalecer la colaboración estrecha entre los diferentes actores\nde la vida nanciera del país. Esta sinergia permitirá avanzar hacia el objetivo principal: propiciar la inclusión nanciera con educación.\nA principios del siglo pasado, el reto en materia educativa fue enseñarle a la población a leer y escribir. En el siglo XXI, uno de los desafíos es que\nlas personas aprendan a administrar, incrementar y proteger su patrimonio, aprovechando el uso de los servicios nancieros.\nSi quieres casa…\nuna casa y quieres saber\nqué información deben de\nproporcionarte antes de\nrealizar la compraventa,\nconsulta el Pequeño Manual\nde Publicidad Inmobiliaria en:\nLa falta de educación de la población para revisar los billetes que\nrecibe puede generar problemas: “Al Banco de México nos\nhan llegado billetes que reciben\nlos mismos cajeros de la banca\nfotocopiados en blanco y negro\ny coloreados con Prismacolor”,\ncomentó el superintendente de\nOriginales y Preliminares de la\nFábrica de Billetes de Banxico,\nRomero resaltó la importancia de que se veriquen la mayor\ncantidad de elementos originales\nde cada billete y se haga caso al\nslogan de la campaña de Banxico\n“Toca, Mira y Gira”.\nEl muralista Diego Rivera y la\npintora Frida Kahlo se encuentran en el frente y vuelta, respectivamente, del nuevo billete de\n500 pesos que ya se encuentra\nen circulación. El billete está hecho en papel seguridad y cuenta\ncon medidas contra falsicación\nsimilares al resto de los billetes\nde la nueva familia.\n¡Vence al Conde Roche!\nLos talleres del Programa Adelante con tu Futuro, de Bancomer,\nbuscan ayudarte a adquirir los conocimientos y desarrollar las habilidades para que puedas hacer uso\nde los servicios nancieros a tu favor. Con una duración de dos horas cada uno, puedes cursar los\nsiguientes módulos gratuitos:\nEn el sitio de Educación Financiera\nSaber cuenta, de Banamex, encontrarás algunos juegos electrónicos que de forma entretenida te\nayudarán a mejorar tus nanzas\nUn ejemplo es “Maratón para\nel presupuesto”, un juego en el\nque debes ayudar a Don Sabiondo a vencer al dispendioso Conde Roche.\nPara jugar ingresa en la página http://www.banamex.com/esp/\nde los mexicanos son usuarios de\nservicios financieros. De éstos:\nes usuario de los bancos.\nestá en una caja de ahorro.\n• Taller de Ahorro\n• Taller de Ahorro para el retiro\n• Taller de Tarjeta de crédito\n• Taller de Salud crediticia\nes cliente de Hipotecaria Nacional,\nInfonavit o Fovisste.\nMódulo de Crédito Hipotecario\ntiene un seguro.\nLa lial británica de la aseguradora\nsuiza Zurich Financial Services (ZFS)\nfue condenada a una multa récord\nque asciende a 2.28 millones de libras (2.8 millones de euros) por haber “perdido” datos personales de\nmiles de clientes.\nZurich UK delegó la gestión informática de sus cheros de clientes a la \nlial sudafricana del grupo, Zurich S.A. Pero ésta perdió en agosto de\n2008 un archivo no encriptado que concernía a 46,000 clientes entre\nlos que guraban datos bancarios, códigos de tarjetas de crédito e información sobre los bienes asegurados y sus métodos de protección.\nFuente: Encuesta sobre Uso de Servicios Financieros\nes cliente de una casa de bolsa\no sociedad de inversión.\nResponde 10 preguntas e identifica en\nqué puedes reforzar tus finanzas personales\n1. De tu ingreso mensual, tus ahorros\na) 20% o más.\nb) Menos del 20%\nc) No ahorro.\n2. En el estado de cuenta de tu tarjeta\nde crédito aparecen los conceptos de\npago mínimo y pago para no generar intereses o pago total del mes, ¿cuál de las siguientes opciones acostumbras pagar?\na) El pago para no generar intereses.\nb) Una cantidad mayor al mínimo y menor al pago para no generar\nc) El pago mínimo.\n3. Contratas un seguro porque:\na) Es necesario prevenir gastos futuros\nante un imprevisto.\nb) Me lo ofrecieron/la empresa donde\ntrabajo lo contrató por mí.\nc) No tengo ningún tipo de seguro\npues soy muy cauteloso y es difícil\nque me ocurra un imprevisto.\n4. Invertir implica:\na) Un riesgo.\nb) Asegurar el futuro.\nc) Ganar mucho dinero.\n5. Antes de contratar un crédito\n¿comparas el CAT?\na) Siempre lo consulto.\nb) Lo consulto sólo cuando contrato\ncréditos de montos considerables.\nc) No sé qué es el CAT.\n6. Si hoy perdieras tu trabajo, podrías\nmantener tus gastos por:\nc) Ni una quincena.\n7. ¿Sabes cuánto dinero tienes en tu\nfondo de ahorro para el retiro?\na) Sí, siempre reviso mis estados de\ncuenta de la Afore.\nb) No tengo idea.\nc) No cuento con un fondo de ahorro\n8. ¿Eres económicamente\na) Sí, tengo un ingreso por mi trabajo.\nb) Recibo apoyo de mis padres/pareja.\nc) Dependo de mis padres/pareja.\n9. Al adquirir una tarjeta de crédito,\neliges aquella que:\na) Se adapta a mis necesidades.\nb) El ejecutivo de la institución me\nc) Me identica con mi equipo de futbol favorito, universidad, etc.\n10. ¿Cuentas con un ahorro para imprevistos o emergencias?\na) Sí, estoy preparado para enfrentar\nuna enfermedad o un despido.\nb) Lo intento pero siempre termino\ngastándome el dinero.\nc) Es inútil preocuparme por un futuro que tal vez no me toque vivir.\nSuma por separado todas las respuestas de acuerdo a los siguientes valores:\nDe 10 a 16 puntos: Tus nanzas son sólidas. ¡Felicidades! Has construido tus nanzas sobre cimientos fuertes. Sabes detectar tus puntos débiles y los transformas en fortalezas.\nDe 17 a 23 puntos: Tus nanzas son inestables. Tienes puntos débiles que desequilibran tu bolsillo: ahorras, pero terminas\ngastando ese dinero. No llevas control de tu fondo de ahorro para el retiro y tampoco piensas qué necesitas para retirarte\ny mantener el nivel de vida que deseas. Puedes llegar a contratar un crédito que no te conviene porque no comparas opciones y te guías por recomendaciones de terceros. Aunque pagas más del mínimo de tu tarjeta de crédito, si quisieras ahorrarte intereses podrías hacer un esfuerzo y pagar totales.\nDe 24 a 30 puntos: Tus nanzas no están bien. Tienes demasiados puntos débiles: es probable que no realices un presupuesto y que gastes más de lo que ganas, dejando a un lado la posibilidad de ahorrar. Antes de contratar un producto o\nservicio nanciero, no te informas ni comparas opciones, también es muy probable que pagues sólo el mínimo de tu tarjeta de crédito. Te encuentras vulnerable ante los imprevistos porque no cuentas con un seguro. En el tema de inversión te\nfalta mucho por aprender. . .\nTener finanzas sanas no es\nograr un equilibro entre nuestros ingresos y gastos requiere poner orden en las nanzas personales\ny familiares, más que soñar con ganar la lotería sin comprar boleto. Para que hagas un mejor uso de\ntus recursos económicos, a continuación te mostramos una decena de recomendaciones:\nAnota tus ingresos y gastos mensuales para saber cuánto dinero destinas a\ncada concepto. Si tienes más gastos que\ningresos, identica en qué puedes economizar. Si tienes más ingresos que gastos, traza un plan de ahorro e inversión.\nPrioriza tus gastos.\nPlanear tus compras te permitirá diferenciar las cosas que verdaderamente\nnecesitas de las que pueden esperar.\nRecuerda que los recursos son limitados, y cada peso mal gastado es una\nNo hagas compras por impulso o que\npuedan dañar tu salud, cuestiona las\npromociones y la publicidad, lee las\netiquetas, conserva tus comprobantes de compra: haz un gasto consciente y responsable.\nCompara precio y calidad.\nConoce tu capacidad\nResta a tus ingresos mensuales la\ncantidad que gastas en el mes y la que\ndestinas al ahorro para saber qué\ntanto puedes endeudarte y de cuánto dispones para pagar tus deudas.\nUsa el crédito a tu favor.\nUn crédito puede darte acceso a bienes que difícilmente podrías comprar de contado, como una casa o\nun coche. Antes de rmar, considera que puede haber imprevistos que\nafecten tus ingresos. Usa el crédito\nen tus pagos.\nPaga a tiempo tus deudas y compromisos nancieros para evitar el pago\nde recargos, intereses moratorios y\ngastos de cobranza, entre otros.\nNunca te vayas por la primera opción.\nComparar te permitirá aprovechar la\ncompetencia entre proveedores y\nadquirir mejores productos y servicios a menor precio.\nde vida nanciero.\nEstablece metas realistas, consideesrando tu nivel de ingresos y gastos. Divídelas en corto, mediano y\nolargo plazo, y comienza hoy a tomar las mejores decisiones para tu\nDecídete a ahorrar.\nEs el inicio para alcanzar tus metas. Trata de ahorrar al menos 10%\nde tu ingreso mensual neto (después de impuestos) y busca la opción más conveniente para proteger\n10 Prepara tu retiro.\nPiensa en las necesidades que tendrás\nen el futuro y tómalas en cuenta para\ntus decisiones de consumo. Ahorra\npara tu retiro y protege tu patrimonio: procura estar siempre en la Afore con mayor rendimiento neto.\n)LQDQFLHUD \t\nprendemos el uso del dinero en la infancia, viendo a nuestros padres\nusarlo, administrarlo o, en el peor de los casos, malgastarlo. Porque los padres no suelen hablar abiertamente del tema con sus hijos,\nni en las escuelas hay una materia de nanzas personales.\nAsí pues, la forma en que manejamos nuestros recursos como adultos es resultado del empirismo.\nPor ello, una de las vertientes del esfuerzo preventivo y educativo de Profeco está enfocada al manejo inteligente del ingreso y en el uso de los canales formales tanto de comercio como nancieros.\nDebemos poner atención a nuestra conducta nanciera a n de generar ejemplos positivos que los más pequeños puedan seguir. Debemos ejercer un consumo informado al comparar calidad y precio.\nEste proceso pasa por incluir las nanzas en nuestro diálogo familiar cotidiano. Sólo así el dinero dejará de ser una palabra prohibida, asignándole la importancia que tiene al momento de comprar, ahorrar o invertir.\nLlevar una buena administración\nimplica registrar todos y cada\nuno de los gastos e ingresos.\ne acuerdo con la Encuesta Nacional de Ingresos y Gastos de los\nHogares 2008, realizada por el\nInstituto Nacional de Estadística y Geografía (INEGI), alrededor del 58% de los hogares\nmexicanos (15.6 millones) percibe un ingreso mensual inferior a\n$8,000, y son, en promedio, dos\nlos integrantes que contribuyen\nal ingreso familiar.\nmexicanos no tenemos el hábito\nde llevar un registro de cada gasto realizado, al menos así lo reveló\nla Primera Encuesta sobre Cultura Financiera en México, UNAMBanamex 2008. Ahí se señala que\nsólo el 18.5% de los encuestados\nlleva algún tipo de registro de\ndeudas, gastos, ingresos y ahorro.\nEl resultado de este mal hábito no es nada positivo: excedemos nuestra capacidad de\ncompra y anulamos nuestra ca-\npacidad de ahorro. La misma encuesta reveló que el 31% de los\nencuestados gasta por arriba\n¿En qué gastamos los mexicanos?\nDe acuerdo con la Encuesta Nacional de Ingresos y Gastos de los Hogares\ndedicamos el dinero a...\n*En el caso de alimentos, de ese total el 20% lo gasta fuera de casa.\nDeja de formar parte de ese\n31% y comienza a elaborar un\npresupuesto en el que registres\ntodos tus ingresos y gastos. La tarea es racionalizar y optimizar el\nuso del dinero para lograr metas\nHacer un presupuesto implica saber en qué y cuánto gastas. Por eso\nes el mejor instrumento para optimizar el gasto y construir un patrimonio que te permita mejorar tu\nPodemos hacer nuestro presupuesto utilizando lápiz y papel;\nuna hoja de cálculo en la computadora; o con las plantillas que\nofrecen algunas páginas web especializadas en nanzas personales.\nÉstas últimas las podemos utilizar\ncomo una guía para elaborar nuestro presupuesto. Condusef te ofre-\nce un Planicador de Presupuesto\nPersonal y Familiar en su página:\nPara un mayor control de los\ningresos y gastos, se recomienda elaborar el presupuesto con\nEn un presupuesto, primero hay que identicar los ingresos por orden de disponibilidad\n(liquidez), de manera mensual o\nanual. Posteriormente, hay que\nanotar los gastos clasicándolos\nen dos grandes rubros:\na) Imprescindibles: aquí se incluyen alimentos, salud, educación,\ntransporte, servicios. En estos\ngastos se pueden detectar áreas\nde ahorro u oportunidades para\ndisminuir su monto. Por ejemplo,\nen la cuestión de energía se puede\nreducir el pago si apagamos la luz\nde las habitaciones que no están\nocupadas, además de colocar fo-\ncos ahorradores. También se pueden colocar regaderas e inodoros\nque utilizan menos agua. En transporte, podemos compartir el auto\no utilizar el automóvil alternadamente con el transporte público.\nEn alimentos, una buena opción\nes llevar comida de casa a la\nb) Prescindibles: son todos aquellos que podemos eliminar sin\nafectar el estilo de vida al que\nestamos acostumbrados. Siempre hay maneras de seguir consumiendo lo que acostumbramos\npero con menos dinero.\nCon un presupuesto difícilmente caerás en décit; es decir, no vas a gastar más allá de lo\nque tus ingresos te permiten. Así\nle dirás adiós a las deudas con familiares y amigos o a tener que recurrir a la tarjeta de crédito para\nterminar la quincena.\nEjemplos del “costo” de\n¿Has hecho la cuenta de cuánto te gastas en el puesto de la esquina, en propinas, refrescos, cigarros, café, entre\notros? Te sorprendería saber que al\naño puede significar una importante fuga de dinero y que pueden ser la\ncausa del desequilibrio de tus finanzas\nSin duda es una cantidad con la que\nbien te podrías ir de vacaciones, comprar una computadora o\nalgún electrodoméstico. Incluso, iniciarte en la disciplina del\nahorro y la inversión, con el objetivo de que tus ingresos financieros (intereses generados por tus inversiones) te ayuden\na conseguir más rápido tus metas patrimoniales. Inténtalo,\nel ahorro paga.\nEl viene, viene\nConsiderando 52 semana\ns de cinco días.\nPresupuesta tus servicios\nQuizá nunca lo hayas pensado así, pero los productos y servicios\nfinancieros son, cada vez más, parte de nuestra vida cotidiana.\nAquí te presentamos algunos de los más difundidos:\n¿Puedes pagar la casa?\n• Considera dentro de tu presupuesto una partida\npara el ahorro. Si bien las reglas generales deben\nadaptarse a casos particulares, la recomendación es\nque destines cuando menos el 10% de tu ingreso\na este concepto. Ahorra para: crear un fondo para\nemergencias, satisfacer necesidades o deseos en el\ncorto plazo, o contar con un capital para invertir.\n• Deposita tus ahorros en instituciones ﬁnancieras autorizadas.\n• Infórmate sobre las opciones de ahorro o inversión, compara los intereses que ofrecen las instituciones ﬁnancieras\ny las comisiones que cobran.\n• Guarda tu fondo para emergencias en un producto ﬁnanciero que te permita disponer de tu dinero cuando así lo requieras (a eso le llamamos liquidez).\nSi quieres comprar una casa o departamento a través\nde un crédito hipotecario, antes de contratarlo calcula si puedes afrontarlo, recuerda que es un compromiso a largo plazo. Toma en cuenta que tienes que\npagar algunas comisiones previas al otorgamiento de\nese crédito: comisión por apertura, avalúo y estudio\nsocioeconómico. Consulta el simulador de crédito hipotecario y cuadros comparativos en www.condusef.gob.mx.\n• Evita pagar tu hipoteca de manera extemporánea, ya que puedes llegar a pagar $500 ó hasta el 5% sobre el pago mensual.\nAntes de contratar un crédito.\n• Compara el Costo Anual Total (CAT), intereses y comisiones que cobran los bancos en tarjetas y créditos. El CAT\nes un parámetro que incorpora en una sola cifra todos los\ncostos inherentes a un crédito.\n• Considera tu capacidad de endeudamiento, no solicites un\ncrédito que no puedas pagar, pues esto mermará tus planes\nde ahorro. Capacidad de endeudamiento es el nivel de deudas\nque puedes contraer sin riesgo a retrasarte o incumplir en los\npagos; para identiﬁcarla, resta a tu ingreso neto (después de\nimpuestos) tus gastos y el porcentaje que destinas al ahorro.\nAsegura tu patrimonio.\n•Evita una catástrofe en tu economía familiar: contrata un\nseguro para tu casa.\n• Antes de ﬁrmar, veriﬁca que toda la información contenida en la póliza sea correcta y que esté vigente.\n• Asegúrate de conocer el valor de tu vivienda.\n• Documenta tus pertenencias (con facturas, fotos o videos).\n• No omitas datos importantes e informa a la aseguradora\nla situación real de tu vivienda.\n• Cubre a tiempo la póliza de tu seguro para mantenerlo vigente.\nVarios planes de compra.\nSi decides comprar un auto a crédito considera tu capacidad de pago, revisa los planes de compra que existen en\n• Antes de contratar un crédito, compara entre las diversas\ninstituciones: CAT, plazo del crédito, enganche, plazo de\nentrega del automóvil y tasa de interés.\n• Identiﬁca los días de pago para evitar cargos adicionales.\n• Analiza los gastos que implica un vehículo: gasolina, aﬁnación, alineación y balanceo, veriﬁcación, tenencia y seguro, ¡presupuéstalos!\n4 Sácale provecho a tu tarjeta de crédito\n• Estira tu tarjeta: la tarjeta de crédito tiene sus beneﬁcios, uno\nes que puedes obtener ﬁnanciamiento hasta por 50\ndías sin pagar un solo peso de interés, para ello liquida el total de los consumos realizados durante el\n• Memoriza la fecha de corte, la fecha de pago y el límite de crédito de tu tarjeta para llevar el control de\ntus consumos y pagos.\n• Si realizas tus compras inmediatamente después de la fecha de\ncorte, tendrás más días para pagar.\n• No excedas el límite de crédito de tu tarjeta.\n• No abuses de las promociones a meses sin intereses: cuida que\ntus deudas jamás excedan tu capacidad de pago.\n• Evita contratiempos y paga antes de la fecha límite de pago, de lo\ncontrario te puedes hacer acreedor a comisiones por falta de pago\no gastos de cobranza.\nSi no la utilizas: ¡cancélala!\nToda tarjeta de crédito implica un costo, por eso la recomendación es tener máximo dos. Si no la utilizas ¡cancélala! Los bancos\ncobran en promedio por el concepto de anualidad de una tarjeta\ntitular: $745. El costo promedio de la anualidad de una tarjeta\nadicional es de $337.\nAsegura tu salud y economía.\nUna enfermedad puede mermar tu estabilidad económica y desequilibrar\ntus finanzas. Un seguro básico de salud asegura tu economía ante este tipo\n• De acuerdo a la etapa que vives, identiﬁca tus necesidades de protección: evita coberturas innecesarias.\n• Infórmate sobre exclusiones y sumas aseguradas.\n• Cubre a tiempo la póliza de tu seguro para\nLa prima promedio anual de un seguro básico de\nsalud para una mujer de 30 años que radique en el\nDistrito Federal, está en $1,787.85\nSi alguien depende de ti económicamente, necesitas un seguro de vida.\n• Compara entre lo que ofrecen las distintas\nvida para un hombre de 45 años es de $1,589.74,\ncon una suma asegurada de $300,000.\nEl mejor ahorro para el retiro\nDesde hoy, sin importar tu edad, empieza a ahorrar para tu retiro.\n• Para elegir Afore analiza opciones, compara el Rendimiento\nNeto y servicios que ofrecen, así como las comisiones que cobran.\nSi cambias a una Afore que te ofrezca mayor Rendimiento Neto,\npuedes aumentar considerablemente tu ahorro para el retiro.\n• Ahorrar en tu cuenta individual es indispensable para tener una\nSi empiezas a ahorrar desde los 25 años con un salario de $7,000 mensuales, cuando te retires (a los 60 años) recibirás $3,037.53* al mes de renta vitalicia. Pero si ahorras voluntariamente $1,000 mensuales durante 20\naños, recibirás $7,497.70* adicionales al mes durante 20 años, por lo que\nen total recibirás $10,535.24*.\nFuente: Calculadora del ahorro para el retiro Bancomer.\n*Sin considerar el efecto inflacionario.\nLlévate tu sueldo a donde quieras\ni recibes tu sueldo por medio de una tarjeta bancaria, tienes derecho a que\nte lo depositen en el banco de\ntu preferencia, a esto se le llama\nTienes otro banco\nmás cerca: de poco\nsirve que el banco en\nel que recibes tu salario no te cobre comisiones por retirar dinero en cajero o\nventanilla si no tienes uno cerca.\nServicios Adicionales: hay bancos cuyos cajeros\nte permiten realizar más operaciones\nque los de otras instituciones, desde comprar tiempo aire, seguros,\nhasta pagar impuestos\ncompetitivas: la diferencia entre lo\nque te cobra uno y\notro banco puede ser\nde más del cien por ciento. (Para\nlas cuentas básicas de nómina no\nhay cobro de comisiones por parte de la institución que las emite).\nSi deseas cambiarte de banco, debes tener claro que en el proceso\nexisten dos cuentas involucradas:\n• La cuenta ordenante: Cuenta de\nnómina que la empresa en donde\nlaboras abre a tu nombre para que\nrecibas tu salario, pensiones o cualquier otro pago hecho por tu patrón.\n• La cuenta receptora: Cuenta que\ntú abres en el banco de tu preferencia, a la que se transferirán los\nrecursos que te depositen en tu\nVerica qué opción se adapta a\na) Consulta con tu patrón si te\npuede depositar tu sueldo en el\nbanco que deseas.\nPara ello, debes indiNO. CLABE\ncarle el número\nCLABE (clave bancaria estandarizada,\nson en total 18 dígitos) de una cuenta que ya tengas\npara que recibas en ella tu sueldo\nb) Si tu patrón no tiene esa posibilidad, tendrás que acudir a cualquier\nsucursal del banco en el que te de-\npositan tu sueldo y pedir un formato de solicitud de transferencia.\nDebes mostrar una identicación\nocial, así como uno de los siguientes documentos relativos a la cuenta\nreceptora: el contrato o el estado de\ncuenta o la tarjeta de débito.\nEsta solicitud la entreSOLICITUD\ngarás en cualquier\nbancaria, en el horario de\nTe deberán entregar una copia de\nésta con el sello de la sucursal, la \nrma del ejecutivo y la fecha de recepción, consérvala por si después\nrequieres hacer aclaraciones.\nUna vez concluido el trámite, el\nservicio debe comenzar a funcionar\na más tardar en un plazo de diez\ndías hábiles a partir del siguiente\nen que presentaste la solicitud.\nCuando tu cuenta de nómina (ordenante) esté operando\nbajo el esquema de portabilidad,\ntus recursos deben ser transferidos el mismo día hábil a la cuenta que deseas (receptora), siempre\ny cuando el patrón haya depositado tu sueldo antes de las 3:00\np.m., si te deposita después de\nesta hora, tu dinero estará disponible a más tardar a la apertura\nToma en cuenta que en ambas\nopciones recibirás tu dinero en\nuna cuenta que no es de nómina,\nlo que podría implicar no contar\ncon algunos benecios como número ilimitado de retiros en ventanilla o en cajero automático.\nué es el IPAB? El Instituto para la Protección al Ahorro Bancario o IPAB es el organismo gubernamental encargado de garantizar los depósitos bancarios de los pequeños y medianos ahorradores, y resolver al menor costo posible problemas nancieros de los bancos.\nEl IPAB forma parte de la Red de Seguridad Financiera, la cual tiene como objetivo mantener\nla estabilidad del sistema bancario y salvaguardar el sistema nacional de pagos.\nEn el remoto caso que algún banco llegara a presentar problemas \nnancieros y pusiera en riesgo los\nahorros de las personas, el IPAB\nestablecerá los mecanismos que\nsean necesarios para que los ahorradores recuperen rápidamente\nsu dinero. El IPAB cubrirá hasta el equivalente a 400 mil\nInversión (UDIs), por persona física o moral1, y por banco.\nPor Ley, el dinero depositado\nen los bancos cuenta con un Seguro de Depósito. Aproximadamente, el 99% de las cuentas en\nel sistema bancario nacional, están cubiertas en su totalidad por\nel Seguro del IPAB.\n¿Cómo y en dónde puedes adquirir el Seguro de\nEn México, todos los bancos\ncuentan con este seguro de depósitos, con ello se garantiza que\nlos pequeños y medianos ahorradores cuenten con este\nseguro por el simple\nhecho de depositar\nsu dinero en\nde realizar algún\n¿Qué tipo de cuentas\nprotege el IPAB?\nEl IPAB garantiza, entre otras\noperaciones: los depósitos a\nla vista en cuentas de cheques\n(cuentas de nómina), los depósitos en cuentas de ahorro, los\ndepósitos a plazo, los depósitos\nretirables con previo aviso o en\ndías preestablecidos y los depósitos en cuenta corriente asociados\na tarjetas de débito.\nLos bancos son la única entidad nanciera que cuenta con\nun seguro respaldado por el Gobierno. Mantente informado sobre los productos que ofrece tu\nbanco que se encuentran asegurados por el IPAB.\n¡Ahora ya sabes qué es el IPAB y\ncuáles son los benecios de contar con un Seguro de Depósitos!\nPara mayor información consulta www.ipab.org.mx o llama al\n52.09.55.00, ext. 3045 y 3046.\n1 Aproximadamente $1,771,229 pesos\nl acceso a los servicios y productos nancieros contribuye al crecimiento económico de las personas, las comunidades y las naciones, razón por\nla cual cada vez es más importante que las personas cuenten con mayor información para un mejor entendimiento de ellos. El conocimiento y el acceso\na estos instrumentos contribuyen a mejorar la calidad de vida y el bienestar nanciero de las personas y de sus familias pues permite tomar decisiones\ninformadas y responsables de ahorro, nanciamiento e inversión, con base en\nsus necesidades y expectativas, así como en su nivel de tolerancia al riesgo, que se reejarán en su patrimonio.\nDentro de la amplia gama de productos y servicios que ofrece el sistema nanciero mexicano, se encuentra uno que debe ser considerado el eje central\nde nuestra economía personal: el ahorro.\nEl ahorro es la herramienta por excelencia que nos permite cubrir necesidades de corto, mediano y largo plazos; respaldar el patrimonio y nivel de\nvida actual; y contribuye al logro de metas o propósitos futuros.\nA través del sistema nanciero se concentran y administran los recursos de\nlos ahorradores para ser canalizados al sector productivo, hacer frente a los\ncompromisos que los hogares tienen y facilitar el funcionamiento del sistema\nde pagos al transferir los recursos de manera eciente y ordenada.\nLos bancos son el vehículo principal para el ahorro y ello les permite a su\nvez prestar los recursos a otras personas para que los inviertan, lo que favorece a la producción y en general, al crecimiento económico.\nEl ahorro debería ser un compromiso personal consistente en mantener la\ndisciplina de un gasto razonado, que nos permita equilibrar nuestros gastos e\ninclinarnos por realizar sólo aquellos que sean necesarios, y guardar dinero para alcanzar las metas que se jen en el tiempo, y que sin duda, redundaría, en un benecio propio, familiar y, en general para la sociedad del país.\nLa difusión de los temas relacionados con el ahorro forma parte de los compromisos que tiene el IPAB para promover la educación y la cultura nanciera en México.\n¿Qué están aprendiendo tus hijos al ver\ncómo te comportas en relación con el dinero?\nA dónde vas con la tele,\npapá?”, pregunta Camila. “Se la regalaré a\ntu tío”, contesta su padre. “Pero\nsi todavía sirve, ¿dónde veré mis\ncaricaturas?”, insiste la niña. “No\nte preocupes, compré una nueva, mira: es más grande y bonita,\nademás estaba en oferta a 12 meses sin intereses”. Días después,\nndo en el centro comercaminando\nmila le pide a su papá que\nre una muñeca. “Ya tienes\n”, responde él. Y enmuchas”,\ntonces Camila replica: “pero\n2 meses sin inteestá a 12\ngual que tu tele,\nnmás grande y bo-nita\ngo se las puedo\nregalar a mi prima”.\n¿Te has puesto a\npensar qué están aprenus hijos al ver cómo\nortas en relación con el\ndinero? Los niños son como esponjas, todo lo absorben, por\neñar con el ejemplo es\nuna de las tareas más difíciles a\nlas que como padres te enfrentas\nSeguramente te has enfrentado en\nmuchas ocasiones a situaciones\ncomo las del papá de Camila. No\nIlustración: Gabriela Guillén Ortega\npodemos pedirles a nuestros hijos\nque no nos pidan comprarles un\njuguete porque tienen muchos,\nsi nosotros no somos capaces de\ncontener nuestras propias compras impulsivas.\nToda compra que realizamos\ntiene que ver con las necesidades\ny los deseos. Las n\nsituacion en las que el\nser humano siente la falta o carencia de algo y en un sentido más\namplio se divid\ndividen en funcionales y psicológic\npsicológicas, las primeras\nson necesarias para la sobrevivencia co\ncomo el comer o\ndormir Las segundas,\nnecesidad de seg\nestima y autorre\nnecesidades se convierten en\ne deseos cuand se dir\ndirigen a objetos\nespecícos que podrían satisfacerlos.\nejemplo, la necesidad de alim\nalimento puede llevar a una persona\nuna torta o una hamburguesa, la\nnecesidad de transporte puede\nimpulsar a la persona a desear un\nautomóvil de lujo o uno austero.\nLa mercadotecnia tiene en las\nnecesidades y deseos su punto\nde partida, pues busca satisfacer\nlas necesidades profundas del ser\nhumano como el alimento, vestido, abrigo, seguridad, pertenencia y estimación con el deseo de\nEl dinero no es cosa de magia\nTu hijo quizá cree que el cajero automático es una cajita mágica que\nreparte dinero porque ven que acudes a éste cada que lo necesitas. Por\nello la próxima vez que vayas con tu\nhijo al cajero aprovecha esta situación y explícale su funcionamiento.\nPuedes comenzar diciéndole que el\ndinero es un recurso limitado que\ndebemos aprender a administrar\ny cada vez que sacas dinero de un\ncajero es dinero que te han dado\ncomo parte de tu salario por un trabajo realizado.\nSi tu hijo tiene seis años o más, un\nbuen ejercicio es pedirles que realicen tareas, adicionales a sus obligaciones habituales, como recoger\nlas hojas secas del jardín o guardar\nlas compras del súper en la alacena.\nDile que así como a ti te pagan por\nun trabajo, tú harás lo mismo con él.\nPara que la lección sea más provechosa, acuerden previamente\nque deberá destinar parte de ese\ndinero al ahorro y haz tú lo mismo.\nSi tus acreedores no dejan de llamar a tu casa para cobrarte pue-\nTe recomendamos una estrategia para enseñar el ahorro a los\n1. Denir la meta: Los niños pequeños (5-6 años) no tienen una\nidea clara del tiempo, por ello al establecer una meta, ésta deberá\nser a corto plazo, medible, realista y alcanzable.\n2. Lleven un registro del alcance de la meta: visualizar cuando alcanzará su objetivo ayudará a que tu hijo se motive aún más en\nla consecución de la meta. Anoten cuánto cuesta lo que quiere, el\ntiempo que le tomará alcanzarlo y semana a semana vayan revisando los avances del ahorro.\n3. Acompáñalo a comprar lo que\ne desea, pero primero comparen tiendass y\ndecidan en dónde es mejor adquirirlo, esto motivará a tu hijo a seguir\nahorrando y alcanzar nuevas metas\npues verá materializado su esfuerzo.\ndes estarle provocando estrés a tus\nhijos. Lo más recomendable es\ncortar con tus adeudos, pero sobretodo hablar con tus hijos sobre\nla situación; no les des mucho detalle si son pequeños.\nSi estás muy endeudado, dene\nnuevas reglas para la familia hasta que las nanzas familiares mejoren. Por ejemplo, pueden hacer\nactividades en casa que impliquen\nno gastar dinero, como comer en\nfamilia los domingos, ir al parque\na montar bicicleta o prepararles\nun refrigerio en lugar de darles dinero para el recreo.\nLas tarjetas bancarias provocan situaciones parecidas a las que provocan los cajeros: quizá tu hijo ha\nvisto cómo al hacer compras entregas tu tarjeta, y probablemente no comprende cómo funciona.\nAntes de pasarla en otra compra, explícale que la deuda que\ngeneras con la tarjeta, la pagarás\nal cabo de un tiempo. Y como la\npráctica hace al maestro, acude\ncon él al banco cuando tengas que\nrealizar un pago, así comprenderá\nmejor el asunto.\nEl manejo adecuado de nuestras nanzas no es cuestión de\nser austeros, férreamente disciplinados o de sacricar, se trata\nde saber administrar nuestros recursos y gastar inteligentemente.\nCon estos ejemplos, estarás encaminando a tus hijos para que\nsean personas nancieramente\n¡Alcanza ya tus metas!\nener éxito en tus finanzas\npersonales no sólo requiere contar con el hábito del\nahorro, también debes adoptar\nel hábito de invertir. Acumular\ndinero sin ningún propósito no\nte hará rico, pues en el largo plazo tu dinero perderá poder adquisitivo debido a la inflación,\nes decir, al aumento general de\nPara cumplir metas de largo\nplazo como la educación universitaria de tus hijos pequeños o\nplanear tu propio retiro, los instrumentos tradicionales como\nlas cuentas de ahorro y los pagarés con rendimiento liquidable no\nnecesariamente son la mejor opción, pues son productos que te\nofrecen rendimientos muy por\ndebajo de la inación.\nSi quieres alcanzar\ntus objetivos, es momento de\nahorro a la\nLas sociedades de inversión son\nalternativas que te permiten acceder al mercado de valores con\npoco capital, muchas veces desde\n$10,000. ¿Cómo operan? son un\nconjunto de pequeños inversionistas que reúnen su capital para\nacceder a la Bolsa de Valores, pues\ntener acceso a la Bolsa de manera\nindividual requiere montos considerables. La sociedad de inversión\no fondo de inversión es administrada por una operadora, la cual\nadquiere diferentes valores: acciones, obligaciones, valores gubernamentales, etcétera. Esta\nsegmentación de la inversión total\ninstrumentos se denomina portafolio de inversiones.\nUna de las ventajas de diversicar,\nes decir, de distribuir la inversión en distintas\nque se minimiza\nel grado de riesgo (si baja el\nde las acciones que con-\nforman el portafolio, esta baja\npuede compensarse con las ganancias de otras).\nAl participar en una sociedad\nde inversión, el inversionista com-\nseguridad; también son una buena alternativa para quienes necesitan retirar cantidades jas con\nregularidad. Este tipo de fondos\ninvierten el total de sus activos en\nAcumular dinero sin ningún propósito no\nte hará rico, pues a largo plazo tu dinero\nperderá poder adquisitivo por la inflación\npra acciones de ésta convirtiéndose en socio, con lo cual participa de\nlas ganancias y/o pérdidas generadas por el portafolio de inversiones\n(por eso al invertir debes considerar que tiene un riesgo implícito:\nen lugar de crecer, tu dinero puede disminuir).\nAl comenzar a invertir lo mejor es hacerlo en fondos de deuda, pues se caracterizan por su\nbajo riesgo y porque generan rendimientos estables: esto te dará\ntítulos de deuda públicos (cetes,\npor ejemplo) y privados (papel\ncomercial, obligaciones, pagarés \nPero, ¿cómo funciona este mercado? cuando un gobierno (federal o estatal), una empresa o una\ninstitución nanciera necesitan\ndinero, emiten títulos de deuda,\nque venden en el mercado para\nobtener el dinero que requieren para nanciar sus proyectos. Quien emite dichos títulos se\ncompromete a devolver\na los compradores el capital que invirtieron más\nuna tasa de interés, que será\nLos títulos de deuda pueden\nser de corto, mediano y largo\nplazo. Los de corto plazo son los\npapeles con un vencimiento inferior a un año; se considera como\nmediano plazo hasta tres años, y\nlargo plazo, de tres en adelante.\ninvertir en uno u otro fondo, debes informarte sobre las opciones\nque existen en el mercado, comparar los rendimientos y comisiones\nque cobran, los tipos de sociedades de inversión en las que puedes\nparticipar de acuerdo a tu capital\ny perl de inversionista, los grados de riesgo, horizontes de inversión y liquidez que ofrecen.\nCerticados de la Tesorería de la\nFederación: son títulos de crédito al\nportador, emitidos y liquidables por el\nGobierno Federal a su vencimiento;\nse emiten a plazos de 28, 91, 182, 360\ny 782 días.\nEs el plazo (corto, mediano y largo)\nque necesita la sociedad para que el\nportafolio de inversión comience a\nLapso en el que puedes disponer del\ndinero invertido: diario, semanal, mensual, trimestral, principalmente. Éste\npuede consultarse en los prospectos\nde información emitidos por cada sociedad de inversión.\nPerl de inversionista\nConjunto de características propias\nde un inversionista que determinan\nsus preferencias de inversión, principalmente son su tolerancia al riesgo,\nhorizonte de inversión y necesidades\nVisita el Simulador de Fondos de Inversión de Deuda en la página:\nEs la probabilidad de que los resultados nancieros sean mayores o\nmenores a los esperados.\nfore quiere decir Administradora de Fondos para el Retiro. Las Afore tienen como nalidad cuidar e invertir tu ahorro para el retiro para que, cuando lo necesites, puedas contar con él. Despejamos aquí algunas dudas frecuentes relacionadas con las Afore:\n¿Cómo se forma mi\nahorro para el retiro? A\ntu cuenta de ahorro para el retiro contribuyen tú, la empresa\npara la que trabajas y el gobierno. Las aportaciones están denidas en función de tu salario; sin\nembargo, puedes incrementar tu\nahorro mediante aportaciones\nvoluntarias. Recuerda que a mayor ahorro, mejor pensión.\nSi eres trabajador independiente, la Afore puede asesorarte para que puedas registrarte y,\nahorrar para tu retiro.\nse calculará mi\npensión? Bajo el nuevo esquema, la pensión que recibirás\ncuando te retires dependerá de\nlos recursos que hayas acumulado en tu cuenta individual.\n¿Puedo disponer de mis\nrecursos antes de retirarme? Además de ser la base\npara que tengas una pensión\ncuando te retires, tu ahorro para\nel retiro también te puede apoyar en otros momentos de la\nvida. En caso de matrimonio o\ndesempleo puedes utilizar parte\nde tus recursos.\n¿Cómo sé cuánto tengo ahorrado? Por Ley,\nlas Afores deben enviarte un estado de cuenta a tu domicilio por\nlo menos tres veces al año. Es importante que lo revises y le des seguimiento. Verica que tus datos\nestén correctos y, en caso de detectar algún error, comunícate\ncon tu Afore para corregirlo.\n¿Qué hago si no recibo\nmi estado de cuenta? Si\nno recibes tu estado de cuenta,\nes probable que no hayas actualizado tu domicilio. Si sabes cuál\nes tu Afore, solicita que te envíen\ntu estado de cuenta y, en caso\nnecesario, actualiza tu domicilio. Los datos para contactar a las\nAfores los puedes encontrar en\nlas páginas www.amafore.org. y\n¿Cómo elegir a la Afore\nde manera informada?\nPara seleccionar a tu Afore, infórmate sobre los rendimientos, las\ncomisiones que te cobrará por\nadministrar tu cuenta y los servicios que te puede proporcionar.\nAcércate a las diversas Afores\n¿Cómo invierten las\nAfores los ahorros de\nlos trabajadores? La autoridad\ndene las reglas para invertir tu\nahorro para el retiro y supervisa\nsu cumplimiento. Por su parte, las\nAfores cuentan con profesionales\ncerticados que buscan que obtengas la mayor ganancia posible,\nÓscar Franco López Portillo\nPresidente Ejecutivo de Amafore\nCultura financiera y ahorro para el retiro\nn nuestra sociedad está muy arraigada la percepción de que continuaremos trabajando de manera indenida, y por lo tanto posponemos o de plano evitamos toda planeación asociada con el retiro. Sólo cuando está muy\ncerca o se precipita por causas naturales o laborales le dedicamos atención.\nEn los últimos lustros han ocurrido fenómenos demográcos, epidemiológicos y sociales que hacen apremiante promover entre la población una\ncultura de oportuna previsión y activo involucramiento frente al envejecimiento y al retiro.\nEn ese contexto, muchos países –incluyendo México– han realizado durante los\núltimos años modicaciones a sus esquemas de pensiones.\nUn rasgo característico de este nuevo enfoque es la creación de una cuenta\nindividual, en la que se acumulan los ahorros de toda una vida de trabajo, y\ncuyo principal objetivo es nanciar el pago de la pensión de cada trabajador.\nBajo este principio, constituir el sustento para una mejor pensión es esencialmente una responsabilidad individual. De ahí la trascendencia de difundir y promover desde edades tempranas la importancia de actuar con\noportunidad respecto a un evento que tal vez aparece distante pero que llegará inevitablemente: el retiro por vejez.\nEl impulso a la cultura nanciera desde esta perspectiva es un enorme desafío que debe asumirse de manera compartida: es imperativo que todos los\ninvolucrados actuemos de manera coordinada para promover que la cultura nanciera contribuya a enfrentar el reto de alcanzar un retiro decoroso y\ndigno para millones de trabajadores mexicanos.\nde trabajadores IMSS en México\na Comisión Nacional del\nel Retiro (CONSAR) regula a las Afores y protege los\nderechos de los más de 40 millones de mexicanos que tienen\nuna cuenta individual de ahorro\npara el retiro. Debido a la importancia de que los trabajadores\nconozcan el funcionamiento\nde su cuenta individual, la\nCONSAR pone a tu alcance información clara, sencilla y transparente para\nque conozcas tus derechos y obligaciones dentro\ndel Sistema y puedas tener\nuna mejor pensión al nal\nde tu vida laboral. Las\nAfore resguardan e\ninvierten de manera segura tus\nrecursos para hacerlos crecer\nComo tienes derecho de elegir\nla Afore que más te convenga,\nCONSAR creó un indicador sencillo llamado Rendimiento Neto\n(RN), que es una resta\nsimple del rendimiento que otorgan las Afore\nmenos la comisión\ncobran. El Rendimiento Neto\nde todas las Afore\nse publica mensualmente en la página de la\ngob.mx) y te permite\ncomparar el desempeño\nde las Afores y realizar\nuna elección más acertada que haga crecer tu ahorro para obtener una mejor\npensión. Existen cinco diferentes Siefores, o fondos de acuerdo\na la edad y por ende, al tiempo\nque falta para que te pensiones.\nUbica la Siefore que te corresponde para que así puedas revi-\nsar la tabla de Rendimiento Neto\nque te aplica.\nEn tu estado de cuenta, mismo\nque debe llegar a tu domicilio\nmínimo tres veces al año, también viene esta tabla comparativa. Te recomendamos revisarlo ya\nque es un documento fundamental para llevar el control de tus\nrecursos, conocer los movimientos de tu cuenta individual, saber\nlas comisiones que la Administradora te cobra y los rendimientos\nque ésta ofrece, así como el Salario\nBase de Cotización con el que tu\npatrón te tiene dado de alta ante\nel IMSS y tus semanas cotizadas.\nEl estado de cuenta fue creado por\nla CONSAR para que te sea fácil\nleerlo y entenderlo. Ahí encontrarás las tres subcuentas donde están divididos tus recursos: Retiro,\nCesantía en Edad Avanzada y Vejez (RCV), Ahorro Voluntario y\nVivienda. Te recomendamos guardar tus estados de cuenta para: a)\nque lleves un adecuado control de\ntus recursos, b) hacer todo tipo de\ntrámites relacionados con el SAR\ny, c) que a falta tuya, tu familia\nhaga uso de este patrimonio.\na Educación Financiera mejora la calidad de vida de las personas, fortalece la competencia en los mercados y la competitividad de las empresas,\ny promueve una mejor distribución de los recursos en un país.\nPara el 90% de los trabajadores que participan en el Sistema de Ahorro para\nel Retiro, su cuenta individual es su principal patrimonio y para muchos, su\núnico vínculo con el sistema nanciero formal. Por ello, la Comisión Nacional del Sistema de Ahorro para el Retiro (CONSAR), como reguladora de este\nSistema en México, ha encaminando esfuerzos para fortalecer entre los trabajadores la conciencia y el sentido de pertenencia con su cuenta individual.\nDurante 2009 CONSAR tuvo contacto directo con más de 25.5 millones de trabajadores a nivel nacional vía:\nA. Página de Internet (www.consar.gob.mx)\nB. Centro de Atención Telefónica, SARTEL (01800 50-00 747)\nC. Ferias Informativas de Afores\nD. Pláticas y cursos de capacitación\nE. Módulo de Atención al Público, y\nF. Correo electrónico y ordinario.\nTambién se realizan campañas de comunicación utilizando medios masivos.\nEl reto más relevante para CONSAR es consolidar la educación nanciera, para\nlo cual se requiere de compromiso por parte de autoridades, Administradoras y\nsociedad; constancia en las acciones; y cobertura a nivel nacional. Para ello\nes necesario contar con una fuente de nanciamiento certera y de largo plazo.\nPara saber cuál Afore te conviene más, fíjate en el Rendimiento Neto\nnes una cuenta de ahoah\nara el retiro,\nescuchado mencionar el\nRendimiento Neto. Si deseas saber para qué sirve, lo primero que\ndebes saber es que los recursos de\ntu cuenta provienen de tres partes: la tuya como trabajador, la de\ntu patrón y la del gobierno.\nEstas aportaciones se realizan\ncada dos meses, de acuerdo con\nAportación sobre el salario base de cotización\n2% por concepto de Retiro. 3.15% para Cesantía en Edad\nAvanzada y Vejez.\n0.225% por Cesantía en Edad Avanzada y Vejez.\n5.5% del salario mínimo general para el D.F., por cada día\ncotizado, por concepto de cuota social.\n1.125% por Cesantía en Edad Avanzada y Vejez.\n5% Estos recursos son canalizados al Infonavit a través del\nFondo Nacional de la Vivienda y la Afore sólo lleva el registro de\ndichos recursos, que aparecen en el estado de cuenta.\nLas Afore resguardan e invierten de manera segura tus recursos para hacerlos crecer. Pero no\nen todas las Afore tus ahorros crecen lo mismo, ¿de qué depende?\ndel Rendimiento Neto.\nAntes de explicarte en qué consiste este concepto, es preciso que\nsepas que, para generar ganancias,\nlas Afore invierten los recursos de\nlos trabajadores en las Sociedades de Inversión Especializadas\nen Fondos para el Retiro (Siefores).\nExisten cinco Siefores de acuerdo a\nla edad de cada trabajador. Es muy\nfácil saber cuál es la Siefore que te\ncorresponde, sólo ubícate:\nEjemplo de cobros\nEs importante que consideres que la comisión que cobra la Afore impacta el monto de tus recursos de manera signicativa. Por ello, te sugerimos revisar el siguiente ejemplo:\nSiefore Básica 5 (26 años y menores)\nPor cada $1,000 de tu cuenta, esta es la comisión que cobran las Afore.\nSiefore Básica 1 (56 años y mayores)\nUna vez que ubicaste la Siefore\nque te corresponde, verica cuánto te cobra tu Afore de comisión\npor administrar tu cuenta durante un año. Desde 2008 las Afore\ncobran únicamente una comisión\nanual. (Si realizas aportaciones voluntarias, la Afore puede cobrarte\nuna comisión adicional por invertir tu ahorro voluntario en una Siefore especial).\nYa que hablamos de ganancias\ny de comisiones, es momento de\nabordar el Rendimiento Neto: éste\nresulta de restar la comisión que te\ncobra la Afore a las ganancias que\nobtuvo (lo que se conoce como\nRendimiento Bruto). El resultado\nes la cantidad real que ganarás.\nSiefore Básica 4 (entre 27 y 36 años)\nSiefore Básica 3 (37 y 45 años)\nSiefore Básica 2 (46 y 55 años)\nCifras al cierre de julio de 2010. Fuente: Consar\nSi este cobro te lo realizan 20, 30 ó 40 años, que es el tiempo que\npermanecen tus recursos en la Afore, puede hacer\n¡TODA LA DIFERENCIA! estar en una u otra.\n- Comisión Anual\nPuedes consultar el Rendimiento Neto que te ofrece cada Afore\nen la página electrónica de Consar (www.consar.gob.mx). Allí encontrarás cuadros que te permiten\ncomparar los diferentes Rendimientos Netos de cada Afore. Así\npodrás informarte de cuántas administradoras hay y qué ganancia\nte ofrece cada una.\nA través de la página de internet de Amafore www.amafore.org\npuedes localizar el portal de tu\nAfore y obtener más información\nCámbiate e incrementa tu ahorro para el retiro.\nienes derecho a traspasar\nlos recursos de tu cuenta\nindividual de acuerdo a lo\nsiguiente: una vez al año a aquella\nadministradora de tu preferencia\ny una vez más (es decir, solamente\nuna segunda ocasión en el año) si\nte cambias a una Afore que tenga\nun mayor Rendimiento Neto. Después de ese segundo traspaso, deberás permanecer un lapso de 12\nmeses en esa Afore, o bien, puedes\ncambiarte en cualquier momento\nsi tu Afore incrementa la comisión\n1) Determina cuál Afore te conviene contratar, en función de tres\nconceptos clave: el Rendimiento Neto, la comisión que te cobran por administrar tu cuenta y\nlos servicios que te ofrecen. Es muy im-\nportante que te tomes el tiempo\nnecesario para comparar entre las\ndistintas Afore, pues sólo te llevará unos minutos, y esos minutos\npueden hacer toda la diferencia en\nel tamaño de tu pensión cuando te\nretires. Considera que si una administradora cobra una comisión\nmás alta, tal vez sea porque incluyen servicios adicionales que pueden ajustarse a tus necesidades,\npor ejemplo: servicio vía internet\nde consultas de resumen de saldo\ny estados de cuenta, envío a domicilio o a tu correo electrónico de\nmás de tres estados de cuenta que\nte corresponden por ley.\n2) Una vez que elijas la Afore que\nmás te conviene, puedes presentar la solicitud de traspaso de tu\ncuenta individual por cualquiera\nde las siguientes opci\n• Personalmente: acude\nal módulo de at\na usuarios de la\n• Contacta a un agente promotor de la Afore elegida: concierta\nuna cita con un asesor, el cual podrá visitarte para llevar a cabo el\n• Traspasa tu cuenta a través\nde internet: esto debe llevarse a\ncabo a través de la página de internet: www.e-traspasar.gob.mx,\n(toma en cuenta que no todas\nlas administradoras cuentan con\n3) Una vez que presentes la solicitud de traspaso a la Afore de tu\npreferencia, ésta deberá enviarte\nla “constancia de traspaso” en un\nlapso de 26 días hábiles; la Afore\nen la que te encontrabas te deberá\nenviar un último estado de cuenta y una constancia de liquidación,\nes decir, el aviso de que transferirá\ntu ahorro a la nueva Afore.\nPara el proceso de traspaso necesitas la siguiente documentación, en original y copia:\n•Comprobante de domicilio actualizado (agua, luz, teléfono,\n•Último estado de cuenta de tu\nDebe llegar a tu domicilio mínimo tres veces al año\nCuánto tengo en mi cuenta individual: cantidad total\nacumulada a la fecha de corte de tu estado de cuenta.\nMis datos: verica que tu nombre, CURP, RFC y NSS sean correctos. Si detectas cualquier inconsistencia, contacta a tu Afore, en el caso especíco del NSS, deberás contactar al IMSS.\nAtención al público: información de las instancias a las que\ndebes acudir en caso de dudas o trámites.\nResumen general. cuadro resumen con saldos inicial, nal y\nmovimientos de cada una de las subcuentas, dentro del periodo.\nMi ahorro para la vivienda: los recursos de vivienda son administrados por los institutos de vivienda: Infonavit o Fovissste.\nLa Afore sólo informa a través del estado de cuenta el saldo que\nle es reportado por el Instituto que corresponda.\nSiefore en la que se invierten tus recursos de acuerdo a tu\nTabla comparativa de Afore: muestra a las Afore desde la\nque más te da a ganar (mayor Rendimiento Neto), hasta la que\nmenos te da a ganar (menor Rendimiento Neto).\nDetalle del resumen general: al ser un trabajador que cotizaste o cotizas al IMSS o al ISSSTE, o a los 2, en este rubro se\ndespliega la información particular de cada subcuenta.\nAportaciones en el último periodo: información de periodo, días cotizados y salario base de cotización (IMSS e ISSSTE).\n10 Bono de pensión ISSSTE: información para trabajadores\nISSSTE que hayan optado por el Bono de Pensión, que es equivalente al ahorro para el retiro de los años cotizados en el\nISSSTE hasta diciembre de 2007.\nPara atender tus dudas y reclamaciones frente a las instituciones de\ncrédito, cuentas con las Unidades Especializadas de Atención a Usuarios\nas Unidades Especializadas de Atención a Usuarios\n(UNES) son áreas de atención\norganizadas al interior de todas\nlas instituciones de crédito para\natender y resolver inconformidades de los clientes, de acuerdo\ncon lo establecido en el artículo\n50 bis de la Ley de Protección y\nDefensa al Usuario de Servicios\nLa función primordial de las\nUNES es atender todas las quejas y reclamaciones derivadas de\naquellas aclaraciones solicitadas\npor los clientes, cuya resolución\nno sea de su satisfacción.\nOtra obligación importante derivada de la misma ley de\nCondusef es la de proporcionar\nla atención de cualquier consulta\nque los clientes presenten sobre\nlos productos y servicios prestados por la propia institución.\nLa nalidad de las UNES es\natender las consultas y reclamaciones de los usuarios de forma\ndirecta y oportuna, brindando\nla mejor atención a cada uno de\nellos. Además, te pueden proporcionar información sobre el\nfuncionamiento, términos, condi-\nciones y costos de los productos y\nservicios nancieros que ofrecen\nlas distintas instituciones. Es decir, brindan información útil para\nla toma de decisiones nancieras.\nSi necesitas orientación o tienes algún problema con un banco, puedes contactar a la UNE y\ncontar con apoyo especializado\npara resolver tu caso. Además te\nproporcionará información sobre el funcionamiento, términos,\ncondiciones y costos de los productos y servicios nancieros\nque te ofrece la institución.\n¿Cómo ponerse en\ncontacto con tu UNE?\nPara ponerte en contacto con tu\nUNE basta con una llamada telefónica o un correo electrónico.\nEn las sucursales bancarias encontrarás avisos, colocados en lugares visibles, con información\nde los horarios de atención, número de teléfono y correo electrónico de la UNE, así como el\nnombre del responsable. También puedes consultar el directorio completo de las UNES en la\npágina de Internet de la ABM en:\nEn la banca nos preocupamos por la satisfacción total de\nnuestros clientes, por ello, contamos con un canal\ncomunicación directa con\nque ellos maniesten sus dudas\n¿Utilizas el cajero automático sólo cuando necesitas dinero? los cajeros automáticos son mucho más\nque dispositivos para retirar efectivo, ofrecen muchos otros servicios que van desde consultar el estado de cuenta de tu Afore hasta adquirir boletos de avión y trasferir dinero de una cuenta a otra. Puedes comprar tiempo aire para tu celular y en algunos, pagar servicios como luz, gas, televisión por cable,\nteléfono, colegiaturas y seguros.\nEn otros puedes pagar tus impuestos e incluso comprar boletos para participar en sorteos de\nPronósticos y la Lotería Nacional.\nLa ventaja es que puedes realizar operaciones que en sucursal podrían llevarte más tiempo y a diferencia de una sucursal, el cajero lo puedes utilizar las 24 horas del día y los 365 días del año.\nPero los cajeros automáticos no sólo te permiten ahorrar tiempo, si además armas una estrategia de uso\ny tomas las medidas de seguridad recomendadas puedes ahorrarte mucho dinero.\nNueve formas inteligentes de utilizar el cajero automático:\nProcura que el cajero esté cerca de ti.\nPrograma tus necesidades de efectivo con anticipación.\nEvita los retiros de efectivo de tarjetas de crédito.\nUtiliza cajeros de tu propio banco.\nGuarda los recibos que te da el cajero automático.\nMemoriza tu NIP.\nAnaliza la posibilidad de contratar un seguro.\nNo cargues con varias tarjetas de crédito.\nPagas el mínimo,\nAARÓN CABALLERO GARCÍA /\nARTURO MÉNDEZ CORONA\nPagar el mínimo en\ndebe ser tu última\nalternativa, no una\ni tienes tarjeta de crédito,\ncada mes el banco te envía un estado de cuenta. En\néste aparecen los conceptos pago\nmínimo y pago para no generar intereses o pago total del mes. De acuerdo a estos conceptos, tienes tres\nopciones para pagar:\n1. El pago mínimo: cantidad\nque debes cubrir antes de la fecha límite de pago para no incurrir en mora. Generalmente\nes entre el 5% y el 10% del total\nde tu deuda.\n2. Una cantidad mayor al mínimo\ny menor al pago para no generar\n3. El pago para no generar intereses: este es el uso ideal de la tarjeta\nde crédito, pues te permite nanciar tus compras sin pagar intereses (a quienes realizan este pago se\nles conoce como “totaleros”).\n¿Cuál de éstas\nSi eres de los que pagan únicamente\nel mínimo, piénsalo dos veces: mientras más pequeños sean los pagos\nque realizas, más tiempo tardarás en\nliquidar tu adeudo debido a que los\nintereses se van acumulando. Por\nel contrario, si pagas más del monto mínimo indicado en tu estado de\ncuenta, se reducirá el tiempo en que\nliquidarás tu adeudo, y no acabarás\nHicimos un ejercicio con tres de\nlas tarjetas más representativas del\nmercado; en el siguiente cuadro te\nmostramos las diferencias entre pagar el mínimo o el doble de éste, en\ncaso de tener un adeudo de $6,000.\nEn las tres tarjetas se advirtió\nSi además eres de los que no pone\nque mientras más recursos des- un alto a sus deudas, y sigues agretines al pago de la tarjeta, más se gando consumos a tu tarjeta, corres\nreducirá el tiempo en el que liqui- el riesgo de que tu deuda se vuelva\ndarás el adeudo. ¿Por qué sucede impagable, pues la cantidad requeesto? Porque entre menor sea el rida como pago mínimo se irá increpago, menor será la cantidad apli- mentando periodo con periodo.\ncada al capital y mayor la cantidad\nno es lo mismo pagar $7,569.39\nComo mencionamos antes, en nueve meses que pagar más\npor lo general, los bande $34,167.48 en más\ncos solicitan como\nde 15 años. Una deupago mínimo entre el\nda que inicialmente\n5% y 10% de lo que depodrías pagar en pode\nbes en total. Toma en\ncos meses, se puede\ncuenta que de ese di- de crédito no pagan el total convertir en una deunero que pagas la ma- de sus adeudos a la fecha da mayor y a un plalímite de pago.\nyor parte se va al pago\nzo equivalente al de un\nde intereses e IVA y\nsólo lo que resta se abona al pago\nLa tarjeta de crédito puede ser\nde tu deuda. Esa es la razón por de gran utilidad en caso de una\nla que, si sólo pagas el míni- emergencia; sin embargo, su mal\nmo de tu tarjeta, puedes termi- uso puede crearte una deuda que\nnar pagando más del doble de lo exceda tu capacidad de pago y\nque originalmente consumiste, convertirse en un dolor de cabeporque tu deuda se extiende en za. En cambio, si haces un esfuerel tiempo, el adeudo disminuye zo y pagas el doble del monto\nde manera casi imperceptible y mínimo mensual, reduces sensiel monto total se incrementa por blemente el costo y el tiempo para\nefecto de los intereses.\nliquidar tu deuda.\nCubriendo Destinando el\nPago Mínimo Pago Mínimo\nMonto del Adeudo Original\nTiempo para Liquidar el Adeudo\nSaldo pendiente de liquidar\nMás de $34,167.48\nMás de $22,655.01\nEl adeudo estaría\nAún le quedaría un saldo\npor liquidar de $2,317.61\npor liquidar de $516.94\nFuente: Datos obtenidos de Banco de México e Infosel Financiero a septiembre de 2010. Cálculos realizados por Condusef.\nLo importante no es que aparezcas\nen el buró de crédito, sino cómo apareces\neguramente has escuchado hablar del Buró de Crédito. Lo que comúnmente\nconocemos con ese nombre son\nen realidad Sociedades de Información Crediticia (SIC), instituciones encargadas de recopilar y\nadministrar información relativa\na la forma en que liquidas y manejas tus adeudos comerciales,\nbancarios o cualquier otro préstamo, así como la puntualidad con\nla que pagas.\nExisten tres instituciones\ndedicadas a esta labor:\nTrans Union para personas\nfísicas; Dun & Bradstreet\npara personas morales (ambas\nintegran Buró de Crédito) y Círculo de Crédito.\n¿Qué hacen las SIC\nSe entrega a las empresas otorgantes de crédito como bancos, hipotecarias, tiendas departamentales,\nempresas de nanciamiento automotriz, para que conozcan la experiencia de pago de sus clientes\ny decidan si les dan o no un nuevo crédito.\n¿Cómo puedo conocer\nmi historial crediticio?\nTu historial de crédito está contenido en tu Reporte de Crédito\nEspecial (RCE) y lo puedes\nsolicitar a las SIC.\nEste es un documento en el que\nse presentan los últimos 24 meses de la\nhistoria de pago de\ncada crédito que hayas solicitado. A cada\ncrédito le corresponde\nuna calicación que depende de qué tan cumplido fuiste para pagar ese\npréstamo en especíco.\n¿Cómo puedo solicitar mi\nReporte de Crédito Especial?\nTienes derecho a pedir tu RCE de\nforma gratuita una vez cada 12 meses, siempre y cuando la entrega se\nrealice por correo electrónico, internet o directamente en la ocina de\nAtención a Clientes. En caso de que\nsea por fax, correo postal, mensajería\no cuando solicites más de un Reporte en un período de 12 meses, el costo va desde los $30 a los $188. Para\nmayor información ingresa a la página de las SIC para Buró de Crédito en www.burodecredito.com.mx\no al teléfono 01800 640 7920 del interior de la República Mexicana y en el\nD.F al 54494954. En el caso del Círculo de Crédito en www.circulodecredito.com.mx o al teléfono 01800 888\n247 2856 del interior de la República Mexicana o al 51662455 en el D.F.\n¿Cualquiera puede conocer\nmi comportamiento crediticio?\nNo, la ley establece que las SIC sólo\npueden dar información sobre una\npersona en dos casos: cuando un\nusuario solicita su Reporte de Crédito Especial (RCE) y cuando una\nempresa otorgante de crédito solicita el Reporte de Crédito de una persona, previa autorización de ésta.\nmitos sobre el buró\nCosas que quizá hayas escuchado… pero que no son ciertas\nxisten muchos mitos alrededor de lo que puede ocurrir si dejas de pagar un crédito, y\nbuena parte de ellos tienen que ver con el buró de crédito. Para terminar con tus dudas\nacerca de este tema, enlistamos algunos de estos mitos relacionados con las Sociedades\nde Información Crediticia (SIC):\nEl buró de crédito es una lista negra: Mito.\nSi en alguna ocasión has tenido algún crédito con\ninstituciones bancarias, emisoras de tarjetas de\nservicio, empresas de ﬁnanciamiento automotriz,\nhipotecario y de bienes en general, arrendadoras, tiendas departamentales, empresas comerciales o compañías de servicios de comunicación te\nencuentras en los registros de las SIC, hayas sido\ncumplido o no con tus pagos.\nEl buró de crédito es quien autoriza o rechaza\nlos créditos: Mito. Las SIC sólo proporcionan información sobre los créditos que tienen las personas,\nsin emitir opinión o juicio alguno. Son las empresas\nque ofrecen los créditos quienes deciden si los otorgan o no, basándose en sus políticas y en el historial\n¿Estás en el buró? Yo te borro... Mito. Nadie puede borrar por su voluntad la información\nrelativa a los créditos de la base de datos de las\nSIC. Pero existen casos que establece la Ley en los\nque se deberán eliminar los registros de la base de\ndatos, siempre y cuando la persona no haya cometido fraude y el crédito no se encuentre en un\na) Registros con antigüedad igual o mayor a 72\nmeses, considerando el plazo a partir de que la institución otorgante de crédito reportó la fecha de\ncierre o a partir de la última vez que fue reportado a la SIC.\nb) Información que reﬂeje el incumplimiento\nininterrumpido se deberá eliminar luego de 72\nmeses, contando a partir de la fecha del primer\nc) Créditos en los que existan tanto pagos como\nincumplimientos, se eliminará la información de\ncada período de incumplimiento en 72 meses,\ncontados a partir de la fecha del primer incumplimiento de cada período.\nSi no pago, me envían a buró y ya no me\ndarán otro crédito: Depende. Mensualmente, los otorgantes de crédito reportan el comportamiento de pago de sus deudores. Esta periodicidad\nes representada por una escala en donde el 01 signiﬁca que estás al corriente en tus pagos. Las claves continúan con el 02 (atraso de 1 a 29 días),\n03 (atraso de 30 a 59 días), 04 (atraso de 60 a\n89 días), 05 (atraso de 90 a 119 días), 06 (atraso de 120 a 149 días), 07 (atraso de 150 a 12\nmeses) y 96 (atraso mayor a 12 meses).\nLa caliﬁcación se realiza para cada crédito que\ntengas. Por lo que puedes tener un crédito al corriente, otro más o menos bien, otro vencido, etc.\nMe pueden poner una nota mala\npor error: Mito. No hay notas malas, lo que reportan las acreedoras es información sobre el cumplimiento de los\npagos. La probabilidad de que exista un error\nProtégete ante el riesgo\nUn seguro puede ayudarte a disminuir\nel impacto de un imprevisto\nl impulso nanciero más básico de todo ser humano es\npreveer, prevenir y buscar\nahorrar para el futuro, pues éste es\ntotalmente impredecible. El mundo\nen el que vivimos es naturalmente\npeligroso y te lo hace notar continuamente. Es difícil que encuentres\nalguna persona que jamás haya vivido algún episodio en el que se\nhaya hecho maniesta la “mala\nsuerte”. Algunos de nosotros terminamos teniendo un poco más mala\nsuerte que la mayoría. Muchas veces es un tema de estar en el lugar y\nmomento equivocado: seguramente tienes en la mente las imágenes\nfrescas del huracán Alex y los estragos que causó en todo el Noreste de la República. Mal lugar, mal\nmomento, como también las recientes situaciones de los terremotos en\nMexicali, Santiago de Chile o Haití.\n¿Tienes considerados los riesgos a los cuales estás expuesto por\ntu situación actual? ¿De qué manera enfrentas estos riesgos? ¿La\nresponsabilidad debe recaer en ti\ncomo persona para asegurarte en\ncontra del riesgo o la mala fortuna? ¿Debes ampararte en la caridad\nvoluntaria de otros seres humanos\ncuando las situaciones se tornan terriblemente adversas? ¿Debes contar con el Estado?\nLos seguros son una excelente\nsolución que te ayuda a mitigar las\npérdidas generadas por estos eventos. Los más conocidos y enfocados\na resolver tus necesidades más inmediatas pueden ser el seguro de\nvida, el de auto, de gastos médicos,\naccidentes personales, desempleo\ny el de casa habitación. Algunos\nde los pasos que te recomendamos\npara elegir el seguro que cubra tus\nca los posibles riesgos\na los que estén expuestos tú,\ntu familia y tu patrimonio.\na un agente de seguros\ndebidamente autorizado por\nla Comisión Nacional de Seguros\ny Fianzas (pídele que te muestre su\ncédula que lo acredite como tal).\ntus inquietudes y las\nconclusiones del análisis de\nriesgos que efectuaste como punto de partida y bríndale la información necesaria para que te elabore\ny presente propuestas de solución\npara tu caso.\nVerica que las aseguradoras\n4 de la propuesta estén debida-\nmente registradas para operar en el\npaís y revisa qué calicación obtienen en las encuestas de la Condusef.\nAnaliza las opciones tomando\n5 en cuenta el costo pero también\notros temas como presencia en tu\nzona de residencia, trayectoria y especialidad en el producto, referencias\nde amigos y familiares que tengan relación con el agente y la aseguradora.\nPregúntale si pertenece a al6 guna asociación relacionada\ncon su actividad y si se capacita\nToma la decisión que más valor te\naporte y contrata tu seguro, de esta\nmanera estarás transriendo gran\nparte del riesgo, a través del pago de\nla prima, a la aseguradora.\nAntes de archivar la póliza, tómate el tiempo para leerla y entenderla a \nn de comprender el alcance del contrato que te liga con la aseguradora,\nasí como tus derechos y obligaciones.\nEl agente puede apoyarte en la resolución de estos temas.\nSiguiendo estas sencillas recomendaciones puedes lograr disminuir el impacto de los riesgos a los\ncuales estás expuesto y vivir más\ntranquilo ante cualquier tipo de\nPresidente Nacional de Amasfac\ns un hecho que alrededor de nosotros existen situaciones de riesgo\nque, cuando llegan a materializarse, trastocan nuestras vidas. Seguramente has escuchado a muchas personas argumentar que la frecuencia\nde estos sucesos está aumentando, ya sea por el cambio climático o debido al incremento en los niveles de inseguridad, entre otras causas. Estos comentarios abundan en las charlas de café, en reuniones sociales y\nLa historia de la concepción y administración de los riesgos es una larga lucha entre nuestro deseo de estar nancieramente seguros y la difícil realidad que nos demuestra que no hay nada que represente “el futuro”\ncomo un concepto expresado en singular. Lo único que hay son múltiples\nposibles escenarios del futuro que nunca pierden la capacidad de tomarnos por sorpresa.\nExisten en el mercado, al alcance de nuestra mano, varias soluciones que\nnos pueden ayudar en la situación que vivimos. El ingrediente importante es tener una actitud abierta y entender la necesidad de ampliar nuestros conocimientos aplicándonos a desarrollar plenamente nuestra cultura \nEs un orgullo para AMASFAC y sus miembros participar activamente, de manera conjunta con la Condusef, en la Semana Nacional de Educación Financiera\n2010 a través de nuestro proyecto de la Semana de la Previsión, generando conciencia de conceptos de previsión y riesgo en la juventud mexicana.\nEvita sorpresas, revisa tu póliza\nara que estés al tanto de todos los benecios y el tipo\nde protección que te ofrece tu seguro, es muy importante\nque conozcas tu póliza de seguro:\nSe especican los datos generales, las sumas aseguradas, la\nvigencia y los riesgos cubiertos,\nasí como el monto y frecuencia\nde las primas a pagar.\nSe puntualizan las deniciones, los riesgos cubiertos, las\nexclusiones, y otros aspectos legales y operativos del contrato.\nDirectorio de hospitales, clínicas, médicos, laboratorios y demás prestadores de servicios\nmédicos a los que podrá acudir\nen caso de necesitarlos.\n“Aviso de Reclamación”\nTe será útil el día que se presente\nla necesidad de informar a la aseguradora sobre la ocurrencia de\nun accidente o una enfermedad.\nRecibo del primer\npago y su vigencia.\nTarjetas de identicación\nCon el nombre de cada uno\nde los asegurados en la póliza.\nVerifica que los datos sean correctos:\nDatos generales del asegurado (nombre, apellidos, domicilio, RFC, CURP, etc.), nombre de otros asegurados (como dependientes económicos que estén protegidos por la misma póliza),\nnombre de beneciarios.\nRiesgos que cubre la póliza (por ejemplo: fallecimiento, intervenciones quirúrgicas, hospitalización, responsabilidad\ncivil, robo, etc. dependiendo del ramo contratado) y las sumas aseguradas en cada caso.\nVigencia de la póliza, importe de la prima, frecuencia de\npago y moneda.\nPara modicar cualquier dato que no sea claro o no esté correcto\nacude a tu agente o llama a los teléfonos que te proporcione la aseguradora. La póliza debe estar en un lugar accesible y conocido por\nSi bien es cierto que no podemos evitar los accidentes, enfermedades o fenómenos naturales y el consecuente desequilibrio que causan en el patrimonio familiar, sí podemos encontrar en el seguro la\nprotección para hacerles frente. Consulta www.amis.org.mx para\nromover entre la población una cultura nanciera, que permita tomar\ndecisiones informadas, y que contribuya a mejorar su calidad de vida,\nes un esfuerzo de enorme benecio social.\nEl seguro es un instrumento nanciero que ofrece protección económica a las\npersonas que sufren una pérdida, ya sea en su salud o en sus bienes. Estar\nasegurado puede constituir una gran diferencia para que una familia o una\nempresa, ante cualquier eventualidad, recuperen su estabilidad.\nEn las compañías aseguradoras cada día pagamos en promedio 11 mil siniestros a quienes sufrieron un daño. Tan sólo durante el 2009 pagamos a nuestros asegurados 133 mil millones de pesos, ello demuestra que el seguro es\nun eciente mecanismo para enfrentar los riesgos a los cuales todos estamos expuestos.\nSector asegurador y autoridades estamos conjuntando esfuerzos con el compromiso de que cada día más mexicanos cuenten con los muchos benecios que\nrepresenta estar asegurado.\nn seguro es un instrumento que da estabilidad\neconómica a ti y tu familia ya que cubre gastos derivados\nde situaciones inesperadas como\nun accidente automovilístico, una\nenfermedad, el robo de tu coche o\nel daño que pudiera sufrir tu vivienda en caso de un incendio o\nAunque existen de muchos tipos, hay al menos cuatro, que\ndependiendo de tu situación, deberías considerar contratar: seguro de vida, seguro de gastos\nmédicos, seguro de automóvil y\nSeguros que pueden ayudarte a proteger\nSi otros dependen de ti, es una\nbuena idea contratar un seguro\nde vida para que tus seres queridos puedan enfrentar las adversidades económicas en caso de que\nfaltes. Existen tres modalidades en\neste tipo de seguros:\n•Seguro en caso de supervivencia: el beneciario o el propio asegurado recibe la suma asegurada\nsi sigue con vida hasta la fecha antes establecida en la póliza.\n•Seguro en caso de fallecimiento:\nel beneciario recibe el monto asegurado cuando se produzca el fallecimiento del asegurado, ya sea\npor causa natural o accidental.\n•Seguro dotal mixto: se compone por un seguro de fallecimiento y uno de supervivencia, esto es:\nsi el asegurado fallece antes del\nplazo estipulado, se entregará a\nlos beneciarios la indemnización\ncorrespondiente, y si sobrevive\ndicho plazo se entregará al asegurado y/o beneciario el monto estipulado en el contrato.\nUno de los nes de contratar un\nseguro de vida es procurar protección a los tuyos, por ello es\nmuy importante que prestes\natención al momento de designar a tus beneciarios, pues éstos\nserán las personas que reciban la\nsuma asegurada contemplada\nen tu póliza.\nPuedes designarlos al momento\nde contratar, o posteriormente mediante un escrito que deberás entregar a la aseguradora, quien a su vez\nelaborará un documento llamado\nendoso, en el cual quedarán establecidos quienes serán los beneciarios de tu seguro. Si en el contrato\nde seguro no se hubiesen designado\nbeneciarios, la indemnización le\ncorresponderá, a falta de testamento, a tus herederos designados por\nun juez de acuerdo a la Ley.\nEn esta designación puedes y\nse aconseja señalar qué porcentaje del total de la suma asegurada\nserá la que deba recibir cada uno\nde tus beneciarios.\nEste instrumento está diseñado\npara cubrir lesiones o incapacidad\nque afecten la integridad personal\no la salud del asegurado ocasionada por un accidente o enfermedad.\nLo ideal es que si tu familia y tú no\ntienen seguridad social (ISSSTE o\nIMSS) cuenten con este instrumento, aun cuando sea básico.\nMediante el pago de una prima, la aseguradora cubre los gastos hospitalarios, atención médica,\nintervenciones quirúrgicas, alimentos, medicamentos, análisis clínicos\ny rayos X a los asegurados y en su\ncaso a los dependientes económicos\ncuando así quede convenido en la\nPara cada plan de seguro hay\nuna cobertura especíca, asimismo aplican deducibles y coaseguros por lo que es conveniente que\nrevises el contenido de tu póliza y\nveriques que el plan que quieras\ncontratar cubra tus necesidades.\nPor lo común este seguro contempla como prestaciones: el cuarto y alimentación en el hospital,\ncama extra para el acompañante\ncuando estés internado, servicios\ngenerales de enfermería, estudios\nde gabinete, medicamentos, honorarios médicos, terapia intensiva,\nservicios de transporte de urgencias, etcétera.\nEn los seguros de gastos médicos\naplican dos conceptos importantes:\n•Período de espera: es el período de tiempo establecido en la\npóliza, a partir de la contratación del seguro, durante el cual\nla aseguradora no cubre los gastos por la atención o tratamiento\nmédico de ciertas enfermedades o\n•Preexistencia: es la enfermedad o\npadecimiento que se inició antes de\nla contratación del Seguro de Gastos Médicos y que consecuentemente no está cubierto por el seguro.\nOtro aspecto que debes vericar al contratar es que las siguientes cláusulas estén en tu póliza:\na) El importee de la suma asegu\npor evento o reclamación.\nque ésta se reinstale (vuelva a ser\npor la misma cantidad) después de\ncada reclamación o periodo.\nb) Que cubra cirugía estética, procedimientos odontológicos y oftalmológicos requeridos a causa de\nun accidente o enfermedad que sí\nc) Los deportes peligrosos (automovilismo, motociclismo, tauromaquia, paracaidismo) están\nexcluidos de estas pólizas, pero si\nlos practicas, pueden estar cubiertos cuando se paga una extraprima.\nd) Que cuente con la cobertura de\nenfermedades graves como cáncer, VIH, entre otros.\nAdemás de poner en riesgo vidas\nhumanas, un accidente vial puede\nser peligroso para tu patrimonio,\nEste seguro te protege si chocas y\nocasionas daños a un tercero. La\ncobertura incluye los daños ocasionados a las banquetas y postes a consecuencia del incidente,\nla indemnización por daño moral que se reere a toda pérdida\nque se causa a una persona en\nsus sentimientos, afectos o en las\nconsideraciones que de ella tienen los demás, esto determinado legalmente y los gastos que\nen caso de que se siguiera un juicio civil en tu contra.\nAunque este seguro sólo cubre\ndaños en vehículos de terceras\npersonas, debes considerar que\nestás protegiendo tu patrimonio, pues el costo de un percance puede ascender a cientos de\nmiles de pesos, lo que provocaría un descalabro en tus nanzas.\nAl contratar un seguro de este\ntipo toma en cuenta la suma asegurada, es decir, el límite máximo de responsabilidad por el que\nla compañía responderá. Ésta se\nexpresa como un monto especíco. La aseguradora puede manejar una suma asegurada para\ndaños materiales y otra para daños a terceros o bien manejar un\n“límite único y combinado” lo\nque signica que el límite estipulado en la póliza opera sin importar el tipo de responsabilidad\ncivil del que se trate.\nAdemás de ampararte por los\ndaños que pudieras ocasionar a\nterceros, este seguro protege tu\nvehículo y a quienes viajan en él\nen caso de un siniestro. La cobertura comprende:\n•Defensa jurídica y asesoría\n•Robo total del automóvil.\npues los g\ngastos derivados de composturas a tu coche o al de otros,\nd los gastos médicos y leaparte de\nque suelen sobrevenir al golp\nascender a decenas o\nhast cientos de miles de pesos.\nDos opciones de seguro auto\nson el seguro de responsabilidad civil y el seguro de\nCasas y calles inundadas, edicios colapsados y enseres domésticos echados a perder por la lluvia\nson algunas de las imágenes que\nhemos podido ver recientemente\nen la televisión y signican la pérdida del patrimonio de muchas\npersonas a consecuencia de fenómenos hidrometeorológicos y terremotos. Aunque no podemos\nevitarlos, sí podemos tomar medidas preventivas para atenuar sus\nefectos. Una de ellas es la contratación de un seguro de hogar que incluya una cobertura por desastres\nLa cobertura básica de los\nseguros de hogar se llama Incendio, que además de proteger los\ndaños ocasionados por el fuego\nnes o ciclones y la distancia a\nla que está tu vivienda de un\nrío, laguna o mar. Un mayor\nriesgo implica que el seguro\ntendrá mayor costo.\n1 Protégete contra los riesgos que\nnecesites, analiza tu situación y contrata las coberturas más adecuadas.\n2 Verica las exclusiones que intervienen en tu seguro.\npuede incluir afectaciones derivadas de terremotos y fenómenos\nde lodo, granizo, helada, huracán, inundación por lluvia, golpe\nde mar, marejada, nevada, vientos\ntempestuosos y rayos).\nAl contratar un seguro de hogar tienes la opción de proteger\nel Edicio (estructura física de tu\nvivienda) y los Contenidos (bienes muebles). De esta forma, si tú\nrentas la casa en la que habitas no\ntendrías porque asegurar el edicio y tu interés radicaría en asegurar el contenido.\nCosto de tu\nvivienda y su ubicación.\nEl valor exacto de tu vivienda garantiza que puedas recuperar en\nmayor medida tu patrimonio. Si\nestimas su costo muy por debajo\ndel real no te alcanzará para restituir tu bien, por el contrario si te\nsobrepasas la aseguradora no\nte pagará más que el valor\nreal y no el excedente,\npero sí habrás pagado\nmás por tu seguro.\nLos riesgos a los que\nestá expuesta tu casa tienen que ver con su ubicación. Estos riesgos pueden\nser la zona sísmica (alta,\nmedia o baja); si se encuentra en una zona de huraca-\nExisten dos coberturas que\ndeberías considerar si contratas\nun seguro de hogar, pues te ayudan a solventar gastos existentes\nen caso de un evento hidrometeorológico, terremoto o un incendio:\n•Remoción de Escombros: La\ncual te sirve para pagar los gastos\ncausados por remover los escombros de los bienes afectados y quede en condiciones de reparación o\n•Gastos extraordinarios: En caso\nde tener que desocupar tu vivienda a consecuencia de un terremoto, fenómeno hidrometeorológico\no incendio, se te proporciona una\ncantidad que te sirve para pagar\ngastos originados por este hecho\n(renta, mudanzas, etc).\n3 Si contratas un seguro de hogar\ndocumenta tus pertenencias, haz un\ninventario e incluye fotografías o\n4 Declara la verdad, no omitas datos importantes, hacerlo puede resultar en que no se pague el seguro\no en que la compañía pueda rescindir el contrato.\n5 Contrata con un agente de seguros experimentado que pueda\nresponderte todas tus dudas. No \nrmes hasta tener claro todo lo que\ninvolucra tu seguro.\n6 Verica que toda la información\ncontenida en la póliza del seguro\n7 Resguarda los documentos importantes. Haz varias copias y guárdalas en lugares accesibles.\n8 En caso de un siniestro repórtaselo a tu aseguradora lo más pronto posible.\n9 No intentes cobrar un daño que\nya estaba antes de que ocurriera el\n10 Contrata sólo con aseguradoras que se encuentren legalmente establecidas en el país y que\nestén registradas ante la Comisión Nacional de Seguros y Fianzas (CNSF), puedes vericarlas en\n11 Si los pagos de tus primas son\nfraccionados, no olvides pagar de\nforma puntual, pues de no hacerlo\npueden cancelarte tu seguro.\nComisión por anualidad tarjeta de crédito\nTarjeta Suburbia, Tarjeta Walmart\nTarjeta Bajío VISA Clásica\nClásica, Mujer Banorte Clásica\nMarca Compartida Soriana Banamex\nFiesta Rewards Clasica\nTarjeta Tasa Baja Clásica, Tradicional Clásica\nSuper Tarjeta de Crédito versión Clásica\nComisión por reposición de plástico por robo o extravío\nClásica, Oro, Oro Mujer Banorte\nB Smart, B Smart Universidad\nLight, Santander Universitaria\nFiesta Rewards Clasica, Tradicional Clásica\nde las Siefores Básicas (%)\nPagarés Personas Físicas y Morales\n(Al cierre de julio de 2010)\n26 años y\nentre 27 y\nentre 37 y\n56 años y\nEl rendimiento neto resulta de la resta del rendimiento bruto menos la comisión.\nRendimiento bruto de los últimos 36 meses al 30 de julio de 2010 y comisión vigente.\nNota: El rendimiento observado en el pasado no es garantía del desempeño futuro.\nSon las encargadas de invertir los recursos de tu cuenta individual\npara obtener rendimientos y hacer crecer tu dinero. Son operadas\npor tu Afore y supervisadas por la Consar.\n¿En qué Siefore estás?\nTus ahorros están en la Siefore que te corresponde conforme a\nla edad. Mientras más joven eres, más diversicadas son las inversiones que se hacen con tus recursos y mientras más cercano\nestás al retiro, tus inversiones son más conservadoras.\n¿Para qué saber los rendimientos que ofrece tu Afore?\nEstar en una Afore que te dé un mayor Rendimiento Neto, puede hacer la diferencia en el monto de tu pensión. Recuerda que\npuedes traspasar tus recursos una vez al año a la Administradora de tu preferencia, y una segunda ocasión en el año, a\nuna Afore que ofrezca mayor rendimiento. Puedes cambiarte\nen cualquier momento si tu Afore incrementa la comisión por\nPlazo y Tasa anual\nInversión en miles\nDe 500 a 750\nDe 500 a 599\nMas de 1,000\nDe 750 a 1,000\nDe 25 a 49.999\nDe 50 a 149.999\nDe 150 a 249.999\nDe 250 a 499.999\nDe 500 a 999.999\nDe 1,000 a 3,000\nMas de 3,000\n*Tasa Bruta: antes de impuestos.\n**Inflación a julio de 2010, de los últimos\nDatos a julio de 2010.\nFuente: El Financiero y Banco de\nc o n d u le t r a s\n12. Autoridad encargada de supervisar\nla captación indebida de recursos.\n13. Persona que actúa como comisionista de un banco.\n14. ¿Cómo se clasiﬁca el seguro\n15. ¿Cómo se le conoce al mercado internacional de divisas?\n16. Fraude que se caracteriza por que\nte solicitan información personal vía\n17. Ejemplo de garantía real.\n18. Organismo Internacional que otorga asistencia ﬁnanciera y técnica a países en desarrollo.\n19. Registro de la CNBV donde se llevan los valores que cotizan en el mercado bursátil.\n20. Registro de Contratos de Adhesión\n1. ¿Cuántas opciones terminales tiene el Arrendamiento\n2. Ejemplo de una operación pasiva de los bancos.\n3. Organismo encargado de proteger los depósitos bancarios\n4. Fondo que protegía el Mercado de Valores en México.\n5. Atención de Condusef a nivel correctivo.\n6. Ciudad de oriente donde tiene su origen el seguro.\n7. Elemento esencial del contrato de seguro.\n8. Sistema de comercialización que integra a grupos de consumidores que aportan dinero a la cuenta de un ﬁdeicomiso para\nadquirir un bien.\n9. Persona que intermedia los contratos de seguros.\n10. Indicador del costo de los créditos, que sirve para ﬁnes de\ninformación y comparación.\n11. Indicador que expresa la ganancia total de los bancos en\nsus operaciones pasivas.\nTu opinión es importante. Envía tus comentarios, opiniones y sugerencias a:\nO llámanos al tel:\n“La información es tu ganancia”\nEn la Condusef resolvemos tus dudas y te ofrecemos\nvaliosa información por las siguientes vías:\n•Registro de Usuarios\n(REUS): si no deseas ser molestado\ncon publicidad y promociones por parte\nde las Instituciones Financieras en sus\nprácticas de mercadotecnia, inscríbete\nen el Registro de Usuarios y dejarás de\nrecibir la publicidad no deseada durante\ndos años, a partir de 45 días naturales\ntranscurridos desde tu inscripción.\n•Caliﬁcadores: evaluamos, la calidad de la información que generan las\ninstituciones ﬁnancieras para dar a conocer, promocionar y formalizar la compra o la contratación de lo que ofertan\n•Encuestas: informamos a los usuarios la percepción de la calidad en el servicio de diversos productos y servicios\n•Registro de contratos:\n•Simuladores: usa estas herramientas para saber cuánto te costaría\ncontratar productos y servicios ﬁnancieros como créditos hipotecarios o créditos automotrices, entre otros.\n•Calculadoras: si quieres saber\ncuánto vas a pagar por concepto de intereses en tu tarjeta, o si deseas conocer\nuna estimación del tiempo en que pagarás tu deuda, ingresa a nuestra calculadora http://portalif.condusef.gob.mx/\ntarjetas/index.php y entérate.\na ﬁrmar un contrato y deseas estudiarlo previamente? ¿Perdiste un contrato y\nnecesitas consultarlo? En el Registro de\nContratos de Adhesión (RECA) podrás\nencontrar contratos de operaciones como:\n•Cuentas de depósito con\no sin chequera o tarjeta de débito\n•Créditos personales y al consumo.\n•Diplomado: desde cualquier punto\ndel país, tú puedes tomar vía electrónica este diplomado en cultura ﬁnanciera\nque te ayudará a tomar decisiones más\nconsultas llamando al\ndesde el D.F. y área\nmetropolitana, o al\nlada sin costo desde\nSi eres víctima u ofendido de\nalgún delito derivado de la\ncontratación de productos o\nservicios ﬁnancieros, la Condusef\nte ofrece, también en forma\ngratuita asesoría jurídica en\nAgotado el procedimiento\nconciliatorio, puedes solicitar una\nopinión especializada para hacer\nvaler tus reclamos. En la Condusef\npodemos otorgarte un Dictamen\nque básicamente consiste en la\nde Proteja su\nPara presentar reclamaciones es necesario acudir a cualquiera de nuestras 32 delegaciones regionales,\na las 3 delegaciones metropolitanas o la delegación central de Condusef ubicada en:\nAv. Insurgentes Sur No. 762, Col. Del Valle,\nDelegación Benito Juárez, C.P. 03100, México, D.F.\nAv. Francisco I. Madero No. 322\nPaseo de los Héroes No. 9365\nEdicio Paseo, desp. 405\nZona Río, Tijuana, B.C., C.P. 22320\nAv. Baja California No. 510\nEntre Ignacio Allende y Normal\nUrbana, Fracc. Perla, La Paz, B.C.S.\nCalle 10 ó Paseo de los Héroes\nNo. 290-A, Barrio San Román\nCampeche, Camp., C.P. 24040\nBlvd. Independencia No. 2120 Ote.\nPlanta baja, Local “A”, Col. Estrella\nTorreón, Coah., C.P. 27010\nAv. Constitución No. 2171, Local 4,\n5 y 6, Col. Residencial los Olivos\nColima, Col., C.P. 28017\nAv. Central Poniente No. 1377\nEsq. 13 Poniente Sur, Col. Centro\nTuxtla Gutiérrez, Chis., C.P. 29000\nAv. Francisco Zarco No. 2605\nEsq. Calle Guillermo Prieto\nChihuahua, Chih., C.P. 31020\nCD. JUÁREZ (CHIH.)\nCentro Comercial Galerías TEC,\nLocal 14-A, Planta Alta, Col. Fuentes\ndel Valle, Cd. Juárez, Chih.\nHidalgo No. 105 Norte, Zona Centro\nDurango, Dgo., C.P. 34000\nAv. 5 de mayo No. 808, local 11\n“Plaza Comercial Valle Don Camilo”\nFracc. Valle Don Camilo\nToluca, Edo. de Mex., C.P. 50150\nCalz. de los Héroes No. 522\nCol. Andrade, León, Gto., C.P. 37370\nAv. Costera Miguel Alemán No. 707\nMezanine (Edicio Nan)\nFracc. Magallanes, Acapulco, Gro.\nBlvd. Everardo Márquez 101, Piso 2\nCol. Periodistas, Edicio de Infonavit\nPlaza Bella, Pachuca, Hgo.\nMorelos No. 133 Oriente, 9° piso\nZona Centro, Monterrey, N. L.\nÁlvaro Obregón No. 114 Oriente\nPlanta alta, entre Olmos y Colón\nCol. Centro, Tampico, Tamps.\nAv. Hidalgo No. 911, desp. 203 al 206\nCol. Centro, Oaxaca, Oax., C.P. 68000\nAv. Mariano Sánchez No. 32, casi\nesquina con Guerrero, Col. Centro\nC.P. 90000, Tlaxcala, Tlax.\nBoulevard Libramiento San Juan\n(Esteban de Antuñano) No. 2702, local\nB, Col. Ampliación Reforma Sur la\nLibertad, C.P. 72160, Puebla, Pue.\nAv. Zaragoza Poniente No. 330\nEdicio Torre Azul, piso 8, Col. Centro\nQuerétaro, Qro., C.P. 76000\nAv. Tulum No. 96 y 97\nEsq. Calle Agua, Mza. No. 15\nSupermanzana No. 4\nCancún, Q. Roo, C.P. 77500\nEdicio “Cima” López Cotilla\nNo. 2032, 2do. y 4to. piso\nCol. Arcos Sur, Guadalajara, Jal.\nAv. Real de Lomas No. 1005, planta\nbaja, Fracc. Lomas, cuarta sección\nSan Luis Potosí, S.L.P., C.P. 72216\nAv. Camelinas No. 3233, desp. 209\nFracc. Las Américas, Morelia, Mich.\nInsurgentes No. 1197, esq. Epitacio\nOzuna, Zona Centro Sinaloa\nCuliacán, Sin., C.P. 80120\nAv. Alta Tensión No. 156, esquina\nGustavo Díaz Ordaz, Col. Cantarranas\nCuernavaca, Mor., C.P. 62440\nDr. Ignacio Pesqueira No. 170\nEsq. con Madrid\nCol. Prados del Centenario\nHermosillo, Son., C.P. 83260\nCalle San Luis 136 Sur, planta baja\nCol. Centro, Tepic, Nay. C.P. 63000\nPara el D.F. y área metropolitana\nViveros No. 102, Plaza Cascada\nFracc. Heriberto Kehoe\nVillahermosa, Tab., C.P. 86030\nNo. 199, entre Tuero Molina y\nManuel Altamirano, Col. Ignacio\nZaragoza, Veracruz, Ver., C.P. 91910\nCalle 29 No. 479, esq. con 46 A\nMérida, Yuc., C.P. 97115\nBlvd. Adolfo López Mateos Norte\nNo. 103, Letra C, Interior 1\nCol. Centro, Zacatecas, Zac.\nDELEGACIONES PARA EL D.F.\nProl. Molière No. 450 C, 1er. piso\nPlaza Ermita, Av. Ermita Iztapalapa\nNo. 655, esquina con Eje 3 Oriente\nLocales 1, 2 y 3 E, Col. Progreso del\nSur, Delegación Iztapalapa\nCandelaria No. 33, Col. Los Reyes\nCoyoacán, entre Pacíco y División\ndel Norte, Del. Coyoacán, México, D.F.\nDocuments Similar To CONDUSEF PSD 0127 OCTUBRE 2010\nJorge Manuel Sanchez Aparicio\nEl Microcrédito Productivo Rural\nRevista Panorama Financiero Edición 1\nTeoria de Las Rentas\nSBS - Presupuesto Familar_02!12!09\nguia del examen de admision .docx\nCONDUSEF PSD 0124 JULIO 2010\nCONDUSEF PSD 0120 MARZO 2010\nNISSAN ARMADA 000 CATALOGO\nCONDUSEF PSD 0117 DICIEMBRE 2009\nCONDUSEF PSD 0121 ABRIL 2010\nCONDUSEF PSD 0126 SEPTIEMBRE 2010\nNISSAN ALTIMA 001 FICHA TECNICA\nNISSAN ARMADA 001 FICHA TECNICA\nCONDUSEF PSD 0113 AGOSTO 2009\nCONDUSEF PSD 0106 ENERO 2009\nCONDUSEF PSD 0108 MARZO 2009\nCONDUSEF PSD 0116 NOVIEMBRE 2009\nCONDUSEF SPD 0110 MAYO 2009\nCONDUSEF PSD 0109 ABRIL 2009\nCONDUSEF PSD 0107 FEBRERO 2009\nCONDUSEF PSD 0114 SEPTIEMBRE 2009\neBook Paris Sportifs - Gagner de l'Argent en s'Amusant\nPast Questions as Level Business\nMcx Sx - 40 Project\nZaremba_2016_Digesting Anomalies in Emerging European Markets-A Comparison of Factor Pricing Models_EMR