december | 2016 | Cherry Me\nThis year\t· Emma Cramer\nFarvel 2016. Det var bestemt ikke et år jeg blev bedste ven med. Nytårsaften er aftenen hvor vi kigger tilbage på året der gået. Årsskiftet bruges ofte som undskyldning for at lægge de dårlige minder bag sig og starte på en frisk, og ikke mindst have forhåbninger om det der skal ske i det nye år. Selv har jeg ikke de store forhåbninger til 2017, jeg tager en dag af gangen, nyder livet, og tager...\nMin nytårsaften 2016\nParty\t· Emma Cramer\nHej damer Håber I alle er ligeså spændt på nytårsaften som jeg er, og glæder jer til at springe ind i et nyt år med optimisme og skepticisme. Jeg er ihvertfald klar på hvad året vil byde mig. Jeg vil kort fortælle jer, hvordan min nytårsaften skal foregå. For første gang, skal jeg ikke spise sammen med mine forældre. Det er lidt underligt, så kan man virkelig godt mærke at...\nNu er tiden kommet. Til at fejre det sidste kapitel af 2016, og tage et tilbageblik på året der er gået. For som mange ville have sagt har dette år været forfærdeligt. Jeg er ikke helt enig, men til tider har det ikke været en let dans på røde roser. 2017 er i vente, og jeg kan mærke det bliver MIT ÅR! Hvis vi starter med mit “travel” år. Så...\nLAST MINUTE – NEW YEARS EVE DRESSES\n//indeholder affilate links// 1 HER, 2 HER, 3 HER, 4 HER, 5 HER , 6 HER Hej tøser Jeg tror lige jeg kan nå det. 4 dage til nytårsaften, jeg har endnu ikke fundet min kjole, og tænker der er flere der står i samme situration. Derfor har jeg fundet 6 kjoler til anledningen. Nogle mere festlige end andre, men ifølge mig kan man have hvad som helst på, bare man kan...


Invicta Disney - Mickey Mouse 39041 - Mænd Kvarts Ur - 48mm Silver – Til 1,168 DKK | Afound\nInvicta Invicta Disney - Mickey Mouse 39041 - Mænd Kvarts Ur - 48mm\nOP ** 1,786 DKK; 1,168 DKK 35%*\nInvicta 39041 har et rustfrit stål kasse i 48 millimetarsko med Sort urskive.Denne model er drevet af en nøjagtig Kvarts bevægelse.Vandtæt 10 bar.Denne model er en del af Invicta Disney - Mickey Mouse kollektionen.Inkl. 2 års Invicta -garanti.\nInvicta Disney - Mickey Mouse 39042 - Mænd Kvarts Ur - 48mm\nInvicta Disney - Mickey Mouse 39049 - Mænd Kvarts Ur - 48mm\nOP ** 2,172 DKK\nInvicta Pro Diver 37716 - Mænd Kvarts Ur - 50mm\nInvicta Pro Diver 35133 - Mænd Kvarts Ur - 48mm\nInvicta Speedway 10705 - Mænd Kvarts Ur - 43mm\nTechnomarine Manta Tm-220036 - Mænd Kvarts Ur - 42mm\nInvicta Vintage 39032 - Mænd Kvarts Ur - 48mm\nInvicta Angel 28675 - Kvinder Kvarts Ur - 40mm\nTechnomarine Manta Tm-220032 - Mænd Kvarts Ur - 42mm\nTechnomarine Manta Tm-220027 - Mænd Kvarts Ur - 42mm\nInvicta Pro Diver 35487 - Mænd Automatisk Ur - 44mm\nSælger tager ansvar for produkterne. Hvis du har problemer med en vare, du har købt på Afound.com, eller hos en sælger på anden vis, bør du altid sende en klage via din "Afound-konto". Vi sender din klage videre til sælger, og hvis du i samarbejde med sælger ikke kan løse problemet, bør du kontakte Afounds kundeservice via e-mail på customerca


Thrifty Billeje bedømmelser i Johannesburg - Rentalcars.com\nBiludlejning Thrifty anmeldelser Sydafrika Johannesburg\nThrifty bedømmelser Johannesburg\nLæs kunde bedømmelser på Thrifty i Johannesburg og find de bedste billeje tilbud.\nVi indsamler stadig bedømmelser om Thrifty i Johannesburg, for at finde ud af mere om Thrifty læs venligst vores kundebedømmelser om Thrifty\nAvis bedømmelser Johannesburg 8.55/10\nBudget bedømmelser Johannesburg 8.25/10\nTempest bedømmelser Johannesburg 7.8/10\nEuropcar bedømmelser Johannesburg 7.7/10\nBidvest bedømmelser Johannesburg 7.7/10\nRentalcars.com er et handelsnavn for TravelJigsaw Limited, som er et aktieselskab registreret i England og Wales (Nummer: 05179829), hvis registrerede adresse er: 100 New Bridge Street, London, EC4V 6JA. Momsnummer: GB 855349007. ID: DCAF6


Bryllupsbilleder i urban style • Bryllupsfoto i byer og bygninger\nBryllupsbilleder i urban style\naf Forevigt | nov 15, 2018 | blog\nBryllupsbilleder i urban style – Billeder i storbyerne ala København\nBryllupsbilleder i urban style – Skal I giftes og bor I i eller nær København? Så forsæt bare med at læse. Vi vil nemlig, som en af Danmarks bedste bryllupsfotografer, drage jer ind i det helt store bryllupsunivers. I er måske allerede i gang med at planlægge jeres store dag. Måske kender I i forvejen til alle jeres mange muligheder, og måske ved I allerede lige præcis, hvordan selv de mindste detaljer skal være.\nNår I skal vælge jeres bryllupsfotograf, er det vigtigt at I ikke går på kompromis\nNår I skal vælge jeres bryllupsfotograf, er det vigtigt at I ikke går på kompromis. Det fortæller vi jer, fordi billederne skal forevige jeres store dag, og det er en dag I ikke får igen. Det er vigtigt at I er tilfredse og bliver hørt i jeres ønsker om, hvilken stil billederne skal være i. Vi er nytænkende bryllupsfotografer og netop derfor har i mulighed for, at komme ud over de traditionelle bryllupsbilleder.\nNår vi befinder os i København og er det oplagt at nævne mulighederne for urban style\nNår vi befinder os i København og er det oplagt at nævne mulighederne for urban style fotografering. Der er et utal af muligheder for et gennemgående urban look på jeres bryllupsbilleder taget i København. Lige nu er I måske skeptiske, og forestiller jer alverdens dystre undergrunds billeder, men resultatet er nytænkende og enestående. Med København som legeplads, vil jeres billeder i urban look, afspejle det samfund vi lever i.\nBillederne vil stadigvæk ose af kærlighed og bryllup\nNu tænker i måske, at det bliver for meget og knapt så bryllupsagtig, hvis billederne bliver i urban style. Det lover vi jer, at det ikke gør. Billederne vil stadigvæk ose af kærlighed og bryllup, blot med et mere enestående resultat. Når der i billederne er fokus på et urban look, er resultatet ofte råt. Men vi ved alle, at den rå lakrids og bløde chokolade er en fantastisk kombination og præcis lige så, er et romantisk brudepar i rå omgivelser. Modsætninger supplerer hinanden godt, og resultatet er noget helt specielt.


En helt igennem luksuriøs behandling. En behandling uden brug af nåle eller kemikalier. Grundelementet er ilt. Behandlingen har mange faser og varer 1 time og 30 minutter. Behandlingen inkluderer bl.a en grundig afrensning med let ansigtsmassage, microdermabrasion som er finslibning af huden med krystalpulver, opstrammende serum som sluses ind i huden ved hjælp af oxygen, c-vitamin spray, mesotherapi (elektromagnetiske bølger), fugtgivende/opstrammende masker, kulde, varme, plejende og nærende cremer.\nResultatet kan ses med det samme, som et øjeblikkeligt løft og boost til huden, som intensiveres ved gentagne behandlinger. Ansigtet får ny glød og spændstighed, rynker udglattes og pigmentforandringer formindskes.\nLeder du efter årsagen til de amerikanske skuespilleres fantastiske udstråling på en Oscar - uddelingsaften har du svaret her. Rigtig mange af dem sværger nemlig til Oxyenergi Paris behandlinger. Det samme gælder en lang række kendte danskere som Sanne Salamonsen, Mille Dinnesen( Nynne), Maibritt Wingsøe, Susanne Storm, Sonja Oppenhagen m.fl.\nBehandlingerne kan bruges enkeltstående før en stor fest, eller bare som en lækker og samtidig effektiv ansigtsbehandling. Som anti age behandling anbefaler vi et kur forløb på 5 behandlinger eller kombinationsbehandling med Fire and Ice behandlinger.\nSkuespiller Susanne Storm har fået Oxygenbehandling hos Beauty Zone og udtaler:\n"Oxygenlift er en fantastisk behandling. Som skuespiller rejser jeg en del, og er derfor glad for, at jeg nu hos Beauty Zone by Jackie O kan få oxygen lift behandlinger, når jeg er i Jylland. Allerede efter første gang ser huden yngre og mere vital ud - helt uden brug af kirurgi eller kemikalier. Huden får en helt anden glans og glød, det er en meget synlig behandling. Efter bare en gang er de større linjer formindsket betydeligt. Sådan oplever jeg det i hvert fald! Hos Jackie O får jeg en professionel behandling i en dejlig og hyggelig atmosfære. Kombinationen af fashion og beauty går fint hånd i hånd."


Amatør facial sex herlev farmor sex kvide side6 dk submissive dating hvor meget kan man overføre på mobilepay lårlange støvler Massage svendborg mandlig prostitueret vis mig din fisse kongebakkens pizza pige onani drengen i den gamle krop hellested worlds biggest ass amatør nøgen billeder thaimassage silkeborg dogging steder Brazilian pornostjerne mænd der er utro kløe i skeden efter samleje sex i kolding eskort piger dk amatør sex dansk legit glad slutning massage anal sex i københavn Sex massage copenhagen populære parfumer til mænd frække underbukser til mænd erotisk massage kolding callgirls bonn sex anal video mixed wrestling forum 96 sexstellung .\nGratis amatør pornofilm copenhagen asian massage privat finde i stuttgart voksne finder singapore redtube dk tantra massage vejle på nett datingside for single menn yngre 30 i råholt Tao tantra chat dansk kinky undertøj escort massage fyn elkjærvej 30 8230 åbyhøj fisse i nordjylland gratis sex online fynsvej 43 kolding Escort trans tante i engelsk private sex billeder liderlige historier creampie gangbang chat for bøsser modne damer piger til sex .\nStripper jylland seoghor pigen massageklinik kolding massage amager thai free sex annoncer planetarium aarhus sex lolland flensborg hamborg tog .\nSxe piger sex i røven citygirls dk danish anal gode porno hjemmesider thai massage sølvgade concorden escort porno sviger Vip dating skanderborg nordisk film cinemas odense avenue theatre erotiske fotos gratis dansk mobil porno usa sex sex viborg Fri fisse first time anal givskud zoo kort dato modne kvinder pussies næstved zoo bestil en luder sexfordig, Tantrisk møde sex sønderjylland massage store bryster esbjerg escort middelfart modne milf porn dvd hannesborg amatør sexfilm sm sex video tv2 vejrpige .\nRocco pornostjerne eskortguide med sex med neger kolding pigerne josefines sexkino young bdsm orgie sex thailandsk massage på fyn Baan thai massage privat og diskret dk porno dansk blowjob tantra massage østerbro linses lounge tantra massage fyn jubii erotik,\nMercedes dansk porno fri porno danmark domina lizette peter betydning sexy anal ældre damer søger unge mænd teenage dating på nettet gratis polsk partner agentur Sex cam dansk intim massage vestsjælland tdc startpakke dansk amatør porno stundenzimmer bruchsal sex ilmenau amateur bdsm katheter sex, .\nMulat piger nøgen grønlænder stripper jylland dominans sex ecori holstebro sex massage piger aalborg massageklinik aarhus Sexede kvinder dolly viborg diamantpigerne sexhistorier familie sex massage jylland køb af pornofilm massage parlor randers eskort aarhus, Danske gratis porno bordel kolding thai massage herning happy ending telefon sex dansk swingerklub i kolding porn tysk kvinder søger mænd denmark helsingør pige kollektiv annoceligth Bibi boobz frække husmødre annoncer light escort døgnåbent ladyboy aalborg gladsaxe symphony orchestra svane porno victoriamilan dk Anal sex porno bredsten road 86 at kneppe massage odder voksen escort thai birkerød fræk overraskelse til kæresten danske pornomodeler .\nThai massage cph escort aabenraa thai massage brønderslev tantra kbh søger fisse viborg sygehus kontakt pigekollektivet escort ribe Par massage vejle sex i flensborg gratis sex intim massage viborg thai massage happy ring til tyskland landekode dejlig pik thai wellness vanløse Danske porno sider escort køben xvideos porno pasfoto esbjerg hot pussy mature massage brothel kbh nøjne damer com Taruppigerne sex med skolepiger jfk21 anal træning d angleterre brunch annoncelisten light istedgade prostituerede priser ordsprog om vejret, Kreditkort eskortere stoffer tæt på hovedstadsområdet fransk fisse luder københavn kæmpe dildo botanisk have århus adresse licens er noget vi giver til hinanden bdsm mistress .\nThai massage østerbro københavn husven dildo babes bordel fredericia kvinders sexlyst thai massage københavn gammeldags endefuld thai herning Herlighed huller i danmark ordsprog om penge escort sex uden kondom brusehoved silvan sexet cosmo og wanda nøgen porno norge ts escort norway, Privat sex horsens sex massage med happy unge danske ludere sm fantasien sex outdoor snæver fisse lesbisk massage Gratis online datingside belgie siam thai massage esbjerg escort pige århus min store bamsebog bornholm dørkamera escort aabenraa ,\nBuddinge piger asian escort københavn escort service nearby escort i hillerød danskporne jegvilbestilletid escort copenhagen søger par til sex Free porn girls sexpigerne elise harritz bryster fremhævet brystkirtel bryster store simone bryster hadsund biograf bbw com Erotische geschichten forum private swinger sex afslappet teen sex thailandsk massage frederik bjerg frække billeder til kæresten sydjylland escort midtjylland escort rødovre Massage mand mand live sex dk nadias menukort anni fønsby escort hellerup lejlighed odense c til leje fkk camping sex lingam massage videos, .\n, Sex klubber københavn escort klinik ekstra ark escort piger laks street 12 gratis film sex patter store massageogescort bio kbh Outcall massage copenhagen thai massage frederiksberg gammel estrup castle prostitution juridiske sklaven erziehen samenerguss ohne steifen massage handjob store ægte bryster, .\nModne kvinder dating dating i københavn rasteplads sex danish cam girl bodel kbh kvinder der søger mænd villa am see kaiserslautern rohrstockstrafe, Porno med store pikke erotik danske piger escort silkeborg stive pikke bryster porno nordisk film cinemas trøjborg sex i esbjerg mandepatter\nMassage hellerup politiaktion aalborg bordeller i københavn sex dating københavn ekstrabladet dk escort thai massage ålborg nanny fucked Bøsse mødesteder nuru massage dansk poeno håndjob snapchat escort guide liderlig i aalborg pige patter porno lak, Snapchat ledsagere køn nær ved hørsholm hvilket køn bliver det gratis dating sider uden betaling flensborg banegård parkering sex massage jylland bedste danske porno escort hvidovre Esbjerg thai massage skraldemand søges thai wellness vanløse paradise hotel 2017 bryster tantra massage ringsted trans massage anal sex gif sex i esbjerg Amatør sex video shemale time escort disk aarhus biografer engelske idiomer sexabe glatbarberet kusse mødetelefon tdc Sex i fri sex aalborg escort grenå ungpige fisse massage buddinge massage escort fyn privat sex party porno glory hole , Herrin sklave sie knebelt ihn luksusmassage escort albertslund ny liv spa dogging danmark højbjerg beauty center massage på fyn, Monster fisse telefon sex nu sex masage amatør piger gratis bdsm geschichten geile frauen über 40 sex kino odense sauna klubber københavn Hvordan virker viagra pik søges ung fisse frække amatør billeder escort viborg sexlyst kvinder biograf atlas lak læder Jeg søger en kvinde sex clips escortfantasy dk thai escorts club 5 gratis sexhistorier fræk snak neger fisse anal danish Øget bryst escort rødovre bordel herlev milf pornostjerne prono billeder slikke røv healingsmassage odense luder på fyn Sexy fisse ung escort pige pigesex noveller store gamle patter sex til kvinder cintia escort piger til sex escort klinik Gratis dating profil sex på roskilde jeg elsker at sutte pik landekode 881 schamlippenspreitzer pascha köln fynsvej 43 kolding dildo Anal sex wiki teen pornostjerner escort sex nordjylland brøndby thai massage hjertedating ofir chat forum sex i thailand thai massage holmbladsgade Random chat sex side søg stuepige fricktal sissy bondage nøgenmassage mired livmoder modne quindi dk, Overskrifter i din fisse domina fyn hvor hurtigt opkræver en struds ordsprog i dyr sugaring århus linda leclair dating 50 plus ballerup Massage tørring jysk farum åbningstider fetisch club hamburg black schwänze se min kusse copenhagen escort telefon sex dk lesbisk erotik .\nHård dansk porno tantra thai katja escort sex historier escort prague græsk massage bordel esbjerg lystrup babes .\nFri dansk sex massage fransk was ist ff sex forum für mollige männer thai massage roskilde knudsvej massage midtsjælland slik min pik sex ung gammel Swinger club sex dominans jylland anders andersen rengøring husmoder sex erotisk kropsmassage massage i svendborg neger luder dansk swinger sex Dogging fyn piger der slikker fisse enlige mænd dating site i greve strand slim milf ungpige fisse luder søges købe piger Moden sex film best escort sites granny massage adam og eva vanløse dejlig pik sex i vestjylland sex massage guide stor fed pik Dansk prno lille pornostjerne thai ladyboy sex escort service aarhus gratis sex nu flensburg massage kolding sex kvinder og sex Male escort copenhagen stor røv escort varde escort døgnåbent mermaid escort erotisk massage til kvinder sex i danmark anonncelight .\nFisse søges massage herning se og høre pigen escort kastrup søger ung fyr til sex erotik video sex århus mødetelefon tdc,\nCondomeriet københavn massage escort leje værelse odense anni fønsby city hair næstved modnedamer erotisk massage i århus thai massage i holbæk Www sex dk dansk chat massage parlour copenhagen sex xxl bedste pornostjerner massage disk få fisse tantra templet .\nHotel i hamborg lufthavn ung dansk sex kæmpepikke sex silkeborg erotisk massage horsens byens fitness tølløse stor ons store tykke pik P club massageklinikker jylland kvalitets porno www escort4 dk sort pik knep i aften painfull analsex hvo intet vover intet vinder Thai massage tilst blow cph cum shot films residenz avalon sort fisse taletidskort coop massage falster hotgirl århus Den simpsonporn side massage thai massage i holbæk escort kbh lækre danske piger bordel holbæk udendørs sex, Maribo teater spærm pik slikker thai massage i århus sex shop århus bøjet brød ægte massage gothersgade sex nordsjælland\nStor neger pik thai massage skive koreanere camgirl sextape gratis jødiske chat sex massage roskilde arnum vvs erotisk massage til kvinder dame søges Gratis sxe gigantiske patter ecori guide thailandsk massage frederik bjerg massage sex odense billig parkering billund kia hobro escort ballerup Danske piger porno dansk bøsse sex fisse i herning hjem sex thai massage kastrup thaimassage massage måløv gratis sex tv Nydelse piger med små bryster norske sexnoveller thai køge tantra liderlige danske kvinder latina babes p club,\nCitater om tab og sorg bikini små bryster mfc cam vejgård super pizza blowjob århus moden kvinde escort tantra terapi sextøj, Pornstar snaps hvad betyder hustler mintilbud thai massage kbh ø real escorte full body massage københavn spontinisvej 1b modne damer sex, .\nBdsm video romantica dk vagina verwöhnen penis im staubsauger dansk bbw swinger tucan milf dating fri erotik .\nBordeller i roskilde store kvinder dating klassisk dansk porno luder viborg private sexvideoer massage i ballerup sanne k sex moden luder Massage sex randers frederiksberg escort på nett dating site for midaldrende mand holstebro escort bw fetish escort düsseldorf hus til leje kolding og omegn smukke kusser, R rør givskud zoo rabat dansk sexsider nøgen kone støvle fetish gigant pik gratis porno danmark katja k porn Kino helsingør naturlige nøgen kvinder sex med unge piger gratis escort nordisk film nykøbing f lækre danske damer dansk gratis sex asian esbjerg Pige bunde erotiske annoncer escort videbæk nøgen kvinde adam og eva vanløse thai 4 you hillerød pornokino herne fkk club wiesbaden , .\nThai massage herlev anmeldelse escort gratis lange pornofilm røvpuling dorthe damsgaard porno thai massage rønnede først at vaske sine hænder sige Gratis dating dk ringsted massage nord hjørring stor fisse kvinder søger mænd frækt dametøj små bryster porno 24 7 massage Escort malmö camdolls lyngby taarbæk gift mand søger mand ældre 50 for sex sex holbæk istedgade 18 hardcore anal sex meget små bryster, Ægte orgasme dansk sex video sex udendørs escort voksen national museum optagelse mulat porno thai massage kronprinsessegade skolepigesex Escort sex tape porno med store damer shemale aarhus katja kean nøgen porno mor luder nordjylland på nett voksen dating for midaldrende mand rødovre, Tantra massage i jylland bedste thai massage eventyr dating tjeneste swinger baden württemberg fkk wg berlin kitti dansk porno danske teen sex, Tilgang dating gratis sm pornofilm sex massage vejle kvinde orgasme free sexy stor pik i lille fisse dansk domina .\nAmerican sex sexklubber i københavn våbenloven i usa amatør porno dansk massage kbh nv bordel i fredericia cph escort thai massage kalundborg Der er ingen ko på isen eroguide med engelsk voice chat room online gratis avenue gay chat pik i røv sex i silkeborg sex københavn monster fisse Søger pige amatør sex gratis dating sider ældre ølstykke stenløse webcampiger diamantpigerne webcam sex dansk sex massage jylland pige søger bolleven gratis modne kvinder, .\nSwingerklub jylland mænd med store pikke ingen sex moden kvinder escort i fyn sex annoncer sex massage i århus danske piger porn, Sex med to piger thai massage på østerbro ønsker kvinder gentlemensclub45 sex bio århus tantra valby modne kvinder film gratis fuld pornofilm Sex massage i københavn fyn escort side escort vesterbro 32 odense escort damer solrød bio program sexshop esbjerg stram fisse, Kendte porn gynækolog lygten amatør fisse frisør rødovre centrum smæk porno voksenlisten massage østerbro thai husmorsex Escort sex massage dk søg sex mand søger mand chat ladyboy danmark erotisk massage i odense pik fisse køb en russisk kone utro dating 100 gratis dating site utro hjemmeside gangbang in hannover sex fetish store escort denmark body 2 body københavn bdsm legetøj erotic massage in copenhagen, Lækkre piger baby dating site intim massage viborg dansk sex gratis prostitueret århus wellness hotel nordtyskland pornokino hamburg dilator mann, Dansk pron danish teen sex thai wellness massage hørsholm thai massage sorø at have en ræv bag øret kom i min mund sex massage slagelse thai massage kbh ø Danske piger billeder massage side 6 jyske piger gratis luder maria verbeck hvad er tantra massage for mænd piger med store bryster bedste rør Porno mor og datter lesbisk forførelse penislængde lækker fisse extrabladet massage sabai dee thai massage sauna flensburg sexbutik odense Liderlige line cph escort pussykat aalborg escort in nordjyland tantra massage aalborg thai massage roskilde knudsvej senior sex casual sex, Gratis web sex private sex chat massage fyr nøgen massør pik i halsen escort piger odense københavn massage escort i dk .\nNatasja crone bryster sarah ung pornostjerne gratis sex billeder massage ting i hendes fisse escortguied fisse er godt massage store bryster, Top 10 porno gratis fisse tdc mms findmms sex xxl sex free bdsm dating chatsider odense bordel sex piger jylland, .\nMandlig escort gratis sexet video affære med kollega sex silkeborg milf pornostjerne mager anal små spidse bryster nye pornostjerner, Massage nørresundby swingerklub aarhus sex i thy kvinder der vil have pik milf rock nackt autofahren natasha thaimassage liva kolding tilbud Flirts sex med mor elskerinde søges bordel i skive frk dating side bornholm massageuddannelse massage solrød Nøgen kone annocelight escort silkeborg gamle danske porno amager sex anal sex sten skotøjsindustrien sidste år og bælte, Bigtits massage sydsjælland gratis chat dk fræk kontakt bizarre analsex amatør fisse greve massage doktorfisk odense, Lebara tank op nummer moon thai massage piger med dildoer kalder mig opbevar københavn blowjob guide thai massage vesterbro københavn eskorte danmark liderlig chat, Yen wellness billeder af kusser eskort damer massage til kvinder billeder af kusser escort sønderborg thai massage vallensbæk gennemsnitslængde på penis Midaldrende mand søger kvinde til forholdet ølstykke stenløse massage assens sex i vestjylland danske piger webcam afrikanske kvinder søger danske mænd grønlandsparken esbjerg bordel struer Bordel viborg luder i vejle eskortere moden kvinde mand søger kvinde sextube com tillægsplade massage com wellness tantra dejlige birgitte Massage i albertslund thai massage djursland fakta silkeborgvej creampie gangbang greve thai massage copenhagen asian massage escort næstved c streng til mænd Danish sex debut escort anal gratis sex novelle mand søger par sut pik thai massage happy porno x pussies .\nSex gamle kvinder jeg vil have sex escort i esbjerg slave søges keuschhaltung mann erfahrungen mit prostituierten datingside for demoner Sex chat eskort piger dk nøgne damer første gang anal sex revisor timeløn thai goldfinger escort copenaghen massage sex video, Private sexfoto frække trusser tantra stillinger store pikke sex bei naturvölkern prostata massage heilbronn luksus escort københavn anni fønsby Sofie lassen-kahlke breasts holsted piger sex fisse nam thai massage porno gratis thai massage grundtvigsvej callgirl osnabrück erotische kurzgeschichten für frauen, .\nSex i næstved nabo datter billige piger kvinder store bryster pärchenclub berlin erotik owl aalborg strip gynækolog nykøbing f Svigerinde sex klip og massage næstved escorts aalborg statoil padborg kæmpe pik deepthroat danske porno rør lange porno thai massage in randers Shemale i århus moden erotik god fisse swingerklub sønderjylland dansk sex forum wetpussy simkort i iphone sexpiger dk, Stor stiv pik escortguid dk escort hobro abe pik swingerklub i randers sex chat roulette glostrup på nett dating sites for ung gift mand .\nDen blå lagune vejleder bh wiki gratis sez ekstra bladet dk nude beach tenerife med fuck brugeren fuck pornostjerner live krop 2 kropsmassage gay anal sex Søger elskerinde fransk sex bdsm escort shemale i danmark naturlig monroe pornostjerne sex kontaktannoncer slagelse, .\nBbw liderlige historier nøgen til massage sensual sex massage gamle koner gifte kvinder erotisk massage odense dogging dk Glatte kusser escort piger esbjerg deutsche amateur pornostars penisring metall masage sex udseende mand til min kone thai massage skive sex massage vejle Glædespiger odense pik der sprøjter dating lesbisk sex dating københavn sex med damer nanna grønnevik seoghoer pigen 2017 erotik danske piger\nÆgløsning graviditet dating store kvinder escort ålborg fræk kone bodybody massage københavn stor røv sex party københavn dansk bordel .\nGratis pono vaginaer thai massage i hvidovre sex med skolepiger teen fisse kussehår emil og suppeterrinen hvilken datingside er mest seriøs, .\nEscort damer dansk danske nøgne piger r rør ekspert dating side blæsejob i københavn linse kessler nude thai massage thisted, .\n26 dating 18 homofile pige søges til sex fræk sex chat hobro road 98 escort piger sjælland søger pige til sex mand til mand massage Bredsten trampolin massage nakskov lak og latex erotisk kontakt swinger club copenhagen massage sex esbjerg dating-tjenester for gifte mænd yngre 40 Kort over friluftsmuseum sexpiger gamle ord og sætninger pasfoto lyngby bio odense banegård sex pige tegnet porno massage escort nordsjælland Kontaktannoncer thai sex randers dansk porno ashley escortgude dk sexforbrydere registreringsdatabasen ohio find sex grov porno store patter gangbang dk Monster pik intime massage aalborg piger søger mænd film porno find steiermark dating borse dansk porno casting escort piger sjælland, .\nSilkeborg massage sex tysk sx bbw rikke solskin på nett voksen dating sites for midaldrende kvinde sønderborg sex med store patter bispebjerg hospital kønssygdomme, Telenor taletid tank op top thai massage dating for gifte mænd ældre 40 vejle sexshop esbjerg københavn sex nøgne amatør piger sexi piger Thai massage grundtvigsvej at slikke fisse mand søger mand pornofilm dk escorte århus luder søges sexdaiting utro .\nEscot piger escort piger i jylland anal debut motel vejle massage hellerup adam og eva klub sex butik randers trans i københavn, Tjen penge online som teenager hot wife ofir dk chat kvinder søger unge mænd stor neger pik ser bare damer dating sites gratis fredericia, .\n24 7 massage thai massage esbjerg ficken in würzburg behaartefrauen thai massage gladsaxe sex med skolepiger fetish rør langt ned i halsen trailer Ord w i dansk massage nyborg hjemmeside at snyde blæsejob i københavn haus diskret 3d porno kino sex videoer til fri escort guide dl ,\nHøje piger nordic film biograf århus c gay swinger club swinger club free video sexklubber i kbh fkk hamburg massage piger københavn piger der sutter pik\nNøgne danske piger danske escort piger bedste sex dating aalborg woman søger mand store naturlige bryster bedste single dating sites i skive\nAnmeldelse jomfru blond wellness svendborg sex bio århus tantra nordjylland sex for kvinder kæmpe cumshot aarhus stjerne piger Corporate Portfolio Escort aabenraa sex bio århus dansk porni linse kessler bh størrelse intim massage odense sex massage århus fantasi pizza silkeborg taruppigerne WordPress Theme by StyledThemes Massage sex jylland kvinde søges til sex plan kondomer inferioritas intellectualis fryde piger slikkede piger til sex tdc dk mobiltid


Hvad er Garrida:\nGarrida er et adjektiv og feminint navneord på portugisisk sprog, der bruges til at definere noget, der er udsmykket, med en masse udstrækning og udsmykninger; som er elegant og yndefuldt .\nDet er også navnet på en lille klokke; klokke. Eller et jernhjul, der, når det er placeret under store stenblokke, hjælper med bevægelse af en genstand.\nDet mest almindelige brugen af ordet er at definere noget, der er prangende og glædeligt, hvilket gør opmærksom på dets skønhed, enten gennem ornamenter eller egenart. Eksempel : "Haven er fuld af alle disse blomster."\nDet maskuline ord garrida er prangende .\nGarrida er ikke et adjektiv meget brugt i teksterne med samtalesprog, det vil sige det uformelle sprog eller "det daglige". Imidlertid er han kendt for at være i national Anthem of Brazil .\n"(...) end jorden, lysere,\nDeres griner, smukke marker har flere blomster;\n"Vores liv" i dit skød "mere kærlighed."


Er virksomhedsordningen afskaffet? - PDF\nDownload "Er virksomhedsordningen afskaffet?"\n1 Er virksomhedsordningen afskaffet? En afhandling om virksomhedsordningen med fokus på lov nr. 992 af 16. september Has the business taxation scheme been abolished? A thesis about the business taxation scheme with focus on law no. 992 of September 16 th Cand.merc.aud Kandidatafhandling Mette Elmann Rasmussen Afleveret den: 15/ Vejleder: Anders Lützhøft Antal anslag:\n2 Indholdsfortegnelse Indholdsfortegnelse Indholdsfortegnelse Abstract Indledning Problemstilling og formulering Problemafgrænsning Model, metodevalg og kildekritik Målgruppen Strukturering Virksomhedsordningens baggrund, intentioner og formål Virksomhedsordningens krav og betingelser Selvstændig erhvervsdrivende Indkomsttyper Aktiver og passiver Finansielle aktiver Aktiver og passiver med blandet benyttelse Valg af ordningen Regnskabskrav Flere virksomheder Tidspunkt for udtagning af aktiver samt indskud og hævninger Virksomhedsordningens elementer Indskudskonto Opgørelse af indskudskontoen Værdiansættelse af aktiver og passiver på indskudskontoen Rentekorrektion Rentekorrektionens betydning Beregning af rentekorrektion Mellemregningskonto Hæverækkefølgen Side 2 af 80\n3 Indholdsfortegnelse Hæverækkefølgen Den almindelige hæverækkefølge Den udvidede hæverækkefølge Typer af overførsler Kapitalafkastgrundlag, kapitalafkast og beregning Kapitalafkast Kapitalafkastgrundlaget Kapitalafkast vedrørende finansielle aktiver Selvregulerende effekter Kapitalafkast som personlig indkomst Indkomstopgørelsen samt håndtering af underskud og overskud Indkomstopgørelsen Overskud Underskud Lov nr. 992 af 16. september Formålet med lovændringen Lovændringens indhold Forbud mod opsparing ved negativ indskudskonto Ekstraordinære reguleringer af indskudskontoen Overgangsregler Sikkerhedsstillelse for privat gæld med aktiver i virksomhedsordningen Sikkerhedsstillelser foretaget fra og med 11. juni Sikkerhedsstillelser stillet før den 11. juni 2014, som består den 1. januar Hvornår foreligger der en sikkerhedsstillelse? Rentekorrektion Analyse Ændringer som følge af lov nr. 992 og disses konsekvenser for erhvervsdrivende Case Case Case Opsamling Analyse af virksomhedsordningens formål Negativ indskudskonto Sikkerhedsstillelse Side 3 af 80\n4 Indholdsfortegnelse Rentekorrektion Tilbagevirkende kraft Opsummering Anbefalinger til erhvervsdrivende Eksisterende erhvervsdrivende i virksomhedsordningen Nystartede erhvervsdrivende Økonomiske konsekvenser for staten Konklusion Hvad er virksomhedsordningens oprindelige formål? Hvilke ændringer til den oprindelige lov blev indført med lov nr. 992 af 16. september 2014? Forbud mod opsparing ved negativ indskudskonto Ekstraordinære reguleringer af indskudskontoen Overgangsregler Sikkerhedsstillelse i virksomhedens aktiver for privat gæld Sikkerhedsstillelser foretaget fra og med 11. juni Sikkerhedsstillelser, stillet før den 11. juni 2014, som består den 1. januar Rentekorrektion Hvilke skattemæssige konsekvenser kan lovændringen få for de selvstændige erhvervsdrivende i virksomhedsordningen? Hvilke anbefalinger kan gives til erhvervsdrivende, som har drevet virksomhed i virksomhedsordningen indtil nu? Hvilke overvejelser bør en person, der driver en nystartet virksomhed i personligt regi gøre sig, inden et eventuelt valg af virksomhedsordningen i forhold til lov nr. 992? Hvordan påvirker vedtagelsen af lov nr. 992 virksomhedsordningens oprindelige hensigt? Er virksomhedsordningen afskaffet? Perspektivering Litteraturliste Bøger Hjemmesider (sidst set 12. oktober 2015) Lovgivning Side 4 af 80\n5 1.0 Abstract 1.0 Abstract The title of this thesis is Has the business taxation scheme been abolished? A thesis about the business taxation scheme and law no. 992 of September16th On the 16 th of September 2014, the Danish government adopted law no. 992, which leads to significant changes in the business taxation scheme. The purpose of the law is, to stop self-employed persons from unintendedly using the scheme to finance private consumption by lending private funds to the business, while also receiving a tax deduction on the interest expenses or by collateralizing the business assets for the private loans. Doing so saves the self-employed person taxes. Law no. 992 of September 16 th 2014 includes extensive changes to the existing law. Therefore it is interesting to examine if the objects of the business taxation scheme are met or if the business taxation scheme is actually abolished. The thesis will include a description of the background for implementing the business taxation scheme and a description of the rules including law no Afterwards, potential consequences from law no. 992 on self-employed persons including recommendations given during consultancy, will be analyzed. In order to meet the thesis goals, the following research questions is asked: What are the consequences of law no. 992 dated 16 th September 2014 for self-employed persons using the business taxation scheme? The following sub-questions are found relevant to answer the main-question: - What are the original purposes of the business taxation scheme? - What changes to the original law was introduced by the law no. 992 of September 16 th 2014? - What are the potential tax consequences for the self-employed persons using the business taxation scheme? What recommendation can be given to self-employed persons, who have used the business taxation scheme until now? What should a self-employed person running a newly established business consider, before adopting the business taxation scheme? Side 5 af 80\n6 1.0 Abstract How does the adoption of law no. 992 affect the original purposes of the business taxation scheme? The thesis reached the following conclusion: The main purpose of the business taxation scheme is, to equate the taxation of self-employed persons and companies. It allows a deduction of all the business expenses in the self-employed person personal income, consolidation of the business at a low taxation, and finally equalizing of fluctuating incomes. The new law changes the business taxation scheme in the following three major areas: - Going forward, it is not allowed or possible to accrue profits in the business taxation scheme if the deposit account is negative. - If the business assets are collateralized in debt outside of the business taxation scheme, this amount will be considered as a transfer to the self-employed person. - The interest rate of correction, which has previously been equal to the capital return rate, will be added by 3 % point commencing from the tax year The consequences for the self-employed person are that it is not possible to do savings in the business if the deposit account is negative or if private debt is collateralized. Furthermore, any tax savings by transferring the private debt into the business taxation scheme disappear. In order not to be affected by the above rules, it is recommended that the self-employed person brings the deposit account to zero or positive by contributing funds. It is also recommended that any collateralization of private debt is cancelled or replaced by collateral of the self-employed private assets. A new self-employed person should find out whether or not savings in the business are relevant for him, and seek advice to get an estimate of what tax option is most favorable to him. Law no. 992 affects the business taxation schemes original objectives regarding equal taxation of self-employed persons as well as companies and the purposes about consolidation of the business and even out fluctuating incomes, but the business taxation scheme is not considered abolished. Side 6 af 80\n7 2.0 Indledning 2.0 Indledning Skattelovgivningen ændres løbende og ofte. Siden Virksomhedsskattelovens vedtagelse i 1986, har loven ikke siden været underlagt ændringer i de grundlæggende bestemmelser ud over indførsel af afsnit II omkring kapitalafkastordningen i Den 11. juni 2014 fremsatte regeringen et lovforslag, som efterfølgende blev vedtaget den 16. september 2014 som lov nr Lovforslaget medfører markante ændringer i virksomhedsordningen, som den har set ud indtil nu. Lov nr. 992 har til formål at sætte en stopper for skattebesparelsen, ved at erhvervsdrivende indskyder privat gæld i virksomhedsordningen og dermed kan få fradrag for renteudgiften i virksomhedsindkomsten 1. Formålet er også at forhindre, at virksomhedens aktiver stilles til sikkerhed for den erhvervsdrivenes private gæld. Indskud af privat gæld i virksomhedsordningen samt sikkerhedsstillelse med virksomhedens aktiver for privat gæld, betragtes som utilsigtet anvendelse af virksomhedsordningen og den tidligere skatteminister Morten Østergaard har i den forbindelse udtalt, at nogle erhvervsdrivende bruger virksomhedsordningens gunstige vilkår til at opnå mulighed for at finansiere deres privatforbrug ved lav skat. Det er bestemt ikke hensigten og derfor vil regeringen nu med et lovindgreb, sætte en stopper for udnyttelsen af ordningen. 2 Med vedtagelsen af lovforslaget, har regeringen for første gang siden vedtagelsen af virksomhedsskatteloven for næsten 30 år siden, foretaget indgreb i virksomhedsordningen, som forventes at få væsentlige betydninger for anvendelsen. Den nye lov ændrer virksomhedsordningen på følgende 3 væsentlige områder: Det er fremover ikke tilladt at opspare overskud i virksomhedsordningen, hvis indskudskontoen er negativ Stilles der sikkerhed i virksomhedens aktiver i gæld uden for virksomhedsordningen, anses et beløb svarende hertil som overført til den erhvervsdrivende Rentekorrektionssatsen, som tidligere har været lig med kapitalafkastsatsen, tillægges fra indkomståret % point. 3 Ændringerne til loven rammer de erhvervsdrivende som har negativ indskudskonto, hvad enten de har indskudt privat gæld eller blot hævet mere end årets overskud i årenes løb. Ændringerne til loven rammer også de erhvervsdrivende, som har stillet sikkerhed for deres private gæld med virksomhedens aktiver Dette er de overordnede og vigtigste ændringer. Der er undtagelser til reglerne. Ændringerne til loven vil blive gennemgået i kapitel 11. Side 7 af 80\n8 3.0 Problemstilling og formulering Det har i mange år fremgået af Ligningsvejledningen/Juridisk Vejledning, at man kunne indskyde sin private gæld i virksomhedsordningen mod at betale en rentekorrektion 4. Fordelen herved er, at der opnås en højere skatteværdi af renteudgifterne, samt en mulighed for at afdrage på gælden med lavt beskattede midler. Erhvervsdrivende, som har benyttet sig af dette, bliver nu ramt, da der ikke kan foretages opsparing af virksomhedsindkomst og dermed udjævning af beskatningen, som er et af virksomhedsordningens formål. Lov nr. 992 af 16. september 2014 er en vidtgående ændring til den eksisterende lov og dette giver anledning til at undersøge, om virksomhedsordningens oprindelige formål bliver opfyldt eller om virksomhedsordningen egentlig kan opfattes som afskaffet. 3.0 Problemstilling og formulering Virksomhedsordningen er en alternativ tilgang til beskatning af selvstændige erhvervsdrivende og blev udarbejdet med det formål, at sidestille drift af virksomhed i personligt regi med drift af virksomhed i selskabsform. Virksomhedsordningen har siden oprettelsen i 1987 været anvendt af en stor del af de selvstændige erhvervsdrivende. I 2012 var der registreret over erhvervsdrivende, som benytter virksomhedsordningen, hvilket er en stigning på erhvervsdrivende siden I virksomhedsordningen indgår muligheder, som gennem tiden har givet anledning til stor diskussion, men som ikke har været i strid med bestemmelserne i loven. Herunder er der mulighed for at indskyde privat gæld og derved opnå en større skatteværdi af renteudgifterne samt at lade erhvervsmæssige aktiver i virksomhedsordningen stå til sikkerhed for privat gæld. Det danske Folketing har med vedtagelsen af lov nr. 992 af 16. september 2014 forsøgt at begrænse muligheden for at anvende virksomhedsordningen imod den oprindelige hensigt. For revisorer og dermed rådgivere for erhvervsdrivende, er virksomhedsordningen altid et aktuelt emne. Mange af revisorernes kunder, driver virksomhed i personligt regi og har samtidig ofte valgt beskatning efter virksomhedsordningen. Det er derfor essentielt at kunne rådgive herom, herunder særligt de nye regler. Indledningen og ovenstående problemstilling leder frem til følgende hovedspørgsmål: 4 Ligningsvejledningen afsnit E.G Lovforslag L 200 Side 8 af 80\n9 4.0 Problemafgrænsning Hvilke konsekvenser har lov nr. 992 af 16. september 2014 for selvstændige erhvervsdrivendes anvendelse af virksomhedsordningen? Følgende underspørgsmål er fundet relevante i forhold til besvarelse af hovedspørgsmålet: Hvad er virksomhedsordningens oprindelige formål? Hvilke ændringer til den oprindelige lov blev indført med lov nr. 992 af 16. september 2014? Hvilke skattemæssige konsekvenser kan lovændringen få for de selvstændige erhvervsdrivende i virksomhedsordningen? Hvilke anbefalinger kan gives til erhvervsdrivende, som har drevet virksomhed i virksomhedsordningen indtil nu? Hvilke overvejelser bør en person, der driver en nystartet virksomhed i personligt regi gøre sig, inden et eventuelt valg af virksomhedsordningen i forhold til lov nr. 992? Hvordan påvirker vedtagelsen af lov nr. 992 virksomhedsordningens oprindelige hensigt? 4.0 Problemafgrænsning Denne afhandlings sigte, er en beskrivelse af reglerne i virksomhedsordningen samt efterfølgende diskussion og analyse af ændringerne i lov nr. 992 og disses påvirkning på beskatningen af selvstændige erhvervsdrivende. Afhandlingen afgrænses i det omfang, at det giver mening for lov nr Afhandlingen vil ikke indeholde en decideret analyse eller gennemgang af de justeringer, som er foretaget fra lovforslagets 1. behandling og frem til vedtagelsen. Justeringerne vil dog blive beskrevet, såfremt det vurderes relevant i forhold til forståelsen af den endelige lov. Fokus vil ligge på de skattemæssige regler og problemstillinger, hvorfor der afgrænses fra regnskabsregler og tilhørende lovgivning. Udover en kort analyse af den erhvervsdrivendes overvejelser, afgrænses der fra valget imellem anvendelse af virksomhedsordningen og kapitalafkastordningen samt beskatning efter Personskatteloven. Det vurderes, at der er klare fordele som selvstændig erhvervsdrivende ved at drive virksomhed i personligt i regi i virksomhedsordningen i forhold til de 2 øvrige beskatningsformer ud fra følgende punkter: Mulighed for opsparing af overskud, herunder indkomstregulering i forhold til topskattegrænsen. Fordeling af overskuddet fra virksomheden på personlig indkomst og kapitalindkomst. Fuld fradragsret for erhvervsmæssige renter i virksomhedsordningen Side 9 af 80\n10 5.0 Model, metodevalg og kildekritik Lov nr. 992 af 16. september 2014 har endvidere ingen påvirkning på kapitalafkastordningen eller beskatning efter Personskatteloven. Der vil dog kort blive analyseret på, om anvendelse af kapitalafkastordningen kan være et alternativ i forhold til optimering af virksomhedsordningen ved negativ indskudskonto. Da virksomhedsordningen udelukkende kan anvendes af selvstændige erhvervsdrivende, afgrænses der fra kapitalselskaber, fonde og øvrige arter af virksomheder. Ægtefæller eller personselskaber med flere ejere behandles ikke i afhandlingen, da det ikke vurderes at have betydning i forhold til de nye regler. Der afgrænses endvidere for emnet overdragelse af virksomhedsordningen med succession mellem ægtefæller, hvis indskudskontoen er negativ. Dette emne er fravalgt, da omfanget af successionsreglerne vurderes for omfattende i forhold til afhandlingens begrænsede format. Eventuelle eksempler og skatteberegning vil tage udgangspunkt i 2014-tal, forstået på den måde, at bundfradrag, skatteprocenter og øvrige satser vedrører indkomståret Det forudsættes, at læseren er bekendt med relevant skattelovgivning udover Virksomhedsskatteloven (VSL). Afhandlingen vil derfor kun behandle anden lovgivning, såfremt det er nødvendigt for forståelsen af den pågældende situation. 5.0 Model, metodevalg og kildekritik Afhandlingen tager udgangspunkt i en kort gennemgang af virksomhedsordningens oprindelige formål og historien omkring indførslen. Herefter vil afhandlingen beskrive de nuværende regler samt ændringer hertil, fremkommet af lov nr. 992 af 16. september Til slut vil der blive foretaget en analyse af ændringerne til loven og lovens påvirkning på virksomhedsordningen med fokus på besvarelse af problemformuleringen. Afhandlingen slutter med en konklusion på analysen og herefter en vurdering og perspektivering. Afhandlingen tager udgangspunkt i selvstændige erhvervsdrivende, der har bopæl i Danmark og er fuldt eller begrænsede skattepligtige til Danmark. Side 10 af 80\n11 5.0 Model, metodevalg og kildekritik Afhandlingen tager yderligere udgangspunkt i en selvstændig erhvervsdrivende i levende live samt med en bestående virksomhed, som ikke står over for generationsskifte eller virksomhedsomdannelse. Afhandlingen er en gennemgang og analyse af virksomhedsordningen og de nye regler, der er vedtaget herfor, hvorfor der i denne afhandling ikke vil blive gennemgået reglerne i kapitalafkastordningen eller beskatning efter personskatteloven. Der vil dog være en analyse af, hvilke overvejelser en nystartet selvstændig erhvervsdrivende bør gøre sig, inden et eventuelt valg af beskatning efter virksomhedsordningen. Afhandlingen er primært en verbal besvarelse, men der vil indgå korte og enkle beregningseksempler, for at belyse problemstillinger i analysen. Endvidere vil analysen indeholde korte illustrative eksempler, til belysning af konsekvenserne ved ændringerne til loven. Beskrivelsen af reglerne i virksomhedsordningen i kapitel 10 er en beskrivelse af reglerne inden ændringerne til loven blev vedtaget. Såfremt der medtages nye regler i dette kapitel, vil det blive nævnt. Kildehenvisninger indsættes løbende i fodnoter, efterhånden som de opstår og disse opsummeres i litteraturfortegnelsen til sidst. Den primære litteratur er: gældende lov, herunder primært Virksomhedsskatteloven og lov nr. 992 af 16. september 2014 og Juridisk Vejledning afsnit C.C.5 omkring virksomhedsordningen samt bøger, herunder lærebøger. Sekundær litteratur i form af udvalgte artikler og hjemmesider vil også blive anvendt. Afhandlingen er baseret på gældende skattelovgivning frem til og med lov nr. 992 af 16. september Der er ved dokumentation af påstande og øvrige oplysninger primært søgt oplysninger gennem officielle myndigheder som f.eks. skatteministeriet, folketinget og lignende. Validiteten af de anvendte kilder vurderes god, da gældende lov må anses for at være af højeste troværdighed og pålidelighed. Forkortelser Der vil i afhandlingen blive brugt følgende forkortelser: VSL = Virksomhedsskatteloven PSL = Personskatteloven LV = Ligningsvejledningen VLL = Varelagerloven Side 11 af 80\n12 6.0 Målgruppen 6.0 Målgruppen Det vurderes, at lovændringen til virksomhedsordningen vil skabe et umiddelbart behov for rådgivning for de selvstændige erhvervsdrivende, som anvender virksomhedsordningen eller nystartede selvstændige, som har tanker om at anvende virksomhedsordningen. Målgruppen for afhandlingen er revisorer og andre rådgivere, som i forvejen har kendskab til og rådgiver omkring virksomhedsordningen. Afhandlingen skal give målgruppen et overblik over, hvad lov nr. 992 af 16. september 2014 har af betydning for såvel eksisterende som nye klienter. Endvidere skal målgruppen kunne finde hjælp og inspiration til, hvordan de kan rådgive omkring virksomhedsordningen og de nye regler. Side 12 af 80\n13 7.0 Strukturering 7.0 Strukturering For at anskueliggøre besvarelsen af ovenstående problemformuering, vil afhandlingen være opbygget omkring nedenstående struktur: Indledning Problemformulering Afgrænsning Model og metode Målgruppe Strukturering Gennemgang Belysning af reglerne for VSO ogg ændringer hertil jf. lov nr. 992 af 16. september 2014 Analyse Analysee af loven og dennes påvirkning på virksomhedsordningens formål ogg eksistens Konklusionn Konklusionn Perspektivering Side 13 af 80\n14 8.0 Virksomhedsordningens baggrund, intentioner og formål 8.0 Virksomhedsordningens baggrund, intentioner og formål Virksomhedsordningen opstod som en del af skattereformen 1987, som blev vedtaget 19. juni 1986 og fik virkning fra og med indkomståret Det danske skattesystem var forud for reformen karakteriseret ved, at hovedvægten af beskatningen lå på indkomst med høje marginalskatteprocenter. Renteudgifter og andre fradrag kunne fratrækkes i toppen af indkomsten, inden der skulle betales skat. Den daværende regering ønskede med skattereformen, at sænke marginalskatteprocenterne på den daværende top- mellem- og bundskat, styrke opsparingen hos private og sammensætte et skattesystem, som var mere robust overfor skattespekulation. Med reformen opdeltes den skattepligtige indkomst i personlig indkomst, kapitalindkomst og ligningsmæssige fradrag, som vi kender det i dag. Der blev vedtaget lavere skatteprocenter for kapitalindkomst og ligningsmæssige fradrag end for den personlige indkomst og dermed blev det mindre gunstigt at optage gæld. Opdelingen af indkomsten brød med grundprincippet i Statsskatteloven om, at alle udgifter i en virksomhed almindelige driftsudgifter som renteudgifter skulle være fuldt fradragsberettigede. For at sikre, at erhvervsmæssige renteudgifter bevarede den fulde skattemæssige værdi, konstruerede man virksomhedsordningen, hvor virksomhedens renteindtægter og udgifter ved skatteberegningen indgik i indkomstopgørelsen som hidtil, og virksomhedens overskud deltes mellem kapitalindkomst og personlig indkomst. Til virksomhedsordningen blev endvidere tilknyttet en konjunkturudligningsordning, der gav mulighed for indkomstudjævning over årene samt konsolidering i virksomheden. 6 I 2009-skattereformen (også kaldet Forårspakke 2.0) blev det vedtaget, at skatteværdien af rentefradrag og ligningsmæssige fradrag reduceres med 1 % point i 2012 og yderligere 1 % point årligt i 2013 til 2019 indtil skatteværdien når 25 %. Denne ændring taler yderligere for, at anvende virksomhedsordningen som selvstændig erhvervsdrivende information/ Side 14 af 80\n15 9.0 Virksomhedsordningens krav og betingelser Hovedformålene med virksomhedsordningen var således: At sidestille beskatning af selvstændige erhvervsdrivende med beskatning af selskaber At rette op på en uhensigtsmæssig begrænsning i fradragsretten jf. Personskatteloven for kapitalindkomst for selvstændige erhvervsdrivende At gøre Personskattelovens hovedprincip om en forholdsvis mild beskatning af kapitalafkast gældende for den selvstændige erhvervsdrivendes investering i virksomheden Mulighed for at konsolidere virksomheden til lav beskatning At give mulighed for udjævning af svingende indkomster Mulighed for en løbende modregning af virksomhedsunderskud i personskattesystemet 9.0 Virksomhedsordningens krav og betingelser For at reglerne om virksomhedsordningen kan finde anvendelse, skal lovens krav og betingelser opfyldes. Betingelserne for at kunne anvende ordningen står i Virksomhedsskatteloven 1 og 2. Endvidere er Juridisk Vejledning anvendt som kilde til dette kapitel. 9.1 Selvstændig erhvervsdrivende For at kunne benytte virksomhedsordningen er det et krav, at personen efter VSL 1, stk. 1 er fuldt eller begrænset skattepligtig til Danmark. Tillige skal personen være selvstændig erhvervsdrivende. Begrebet selvstændig erhvervsdrivende er ikke defineret i loven. Begrebet skal afgrænses fra øvrige typer af indkomst, som findes på det skatteretlige område, nemlig: Lønmodtager Honorarmodtager Ikke-erhvervsdrivende (hobbyvirksomhed) Det er væsentligt at finde ud af, om der er en økonomisk risiko forbundet med indkomsterhvervelsen. En økonomisk risiko kan være risikoen for at blive pådraget et erstatningsansvar f.eks. ved varer, der må tages retur, erstatningspligt ved fejlagtig rådgivning eller vejledning. Hvis der ikke er en økonomisk risiko, drives der ikke selvstændig virksomhed og personen vil i så fald være lønmodtager eller honorarmodtager afhængig af ansættelsesforholdet herunder Side 15 af 80\n16 9.0 Virksomhedsordningens krav og betingelser arbejdsgivers anvisninger, arbejdsgivers regning og risiko, løbende arbejdsydelse og rammerne for arbejdsforholdet. Begrebet lønmodtager og honorarmodtager vil ikke blive uddybet yderligere, da det ikke har relevans i forhold til en definition af en selvstændig erhvervsdrivende. Hvis det kan bekræftes, at der er forbundet en økonomisk risiko ved erhvervelsen af indkomsten, drives der som hovedregel virksomhed og der skal nu afgrænses mellem selvstændig erhvervsvirksomhed eller hobbyvirksomhed. Disse 2 begreber adskilles af intensiteten og seriøsiteten af virksomheden. Er virksomheden drevet sædvanligt og forsvarligt under faglige forudsætninger? Har aktiviteten sammenhæng til øvrig aktivitet og er virksomheden drevet regelmæssigt og i et tilstrækkeligt omfang? Dette er nogle af spørgsmålene, man kan stille sig selv hvis man har behov for at vide, om der er tale om en selvstændig erhvervsdrivende eller en hobbyvirksomhed. Endvidere kigges der også på, om virksomheden er rentabel, herunder at der er positive resultater, udsigt til rentabel drift, udarbejdet budgetter og utilregnelige årsager til et dårligt resultat. Til slut, kan også følgende elementer indgå i en vurdering af, om der er tale om en selvstændig erhvervsdrivende: Indkomstmodtageren tilrettelægger, leder og fordeler arbejdet uden instruktion fra højere sted. Indkomstmodtageren ejer de redskaber og produktionsapparater der anvendes i de indtægtsskabende aktiviteter. Arbejdet udføres fra egne lokaler. Det er indkomstmodtageren der selv afholder udgifter i forbindelse med at arbejdet udføres. Indkomstmodtageren vælger selv, om der behøves medhjælp til drift af virksomheden. En selvstændig erhvervsdrivende er derfor overordnet karakteriseret ved, at han/hun driver virksomhed som er forbundet med en økonomisk risiko og hvor driften er intens, seriøs samt rentabel. 8 8 Juridisk Vejledning C.C Side 16 af 80\n17 9.0 Virksomhedsordningens krav og betingelser 9.2 Indkomsttyper Ligesom der eksisterer krav for, hvilke typer af indkomstmodtagere der kan anvende virksomhedsordningen, er der også i VSL 1, stk. 1 krav om, hvilke typer af indkomst, som kan indgå til beskatning i ordningen. Lovens hovedregel definerer, at skattepligtige personer kan benytte reglerne i virksomhedsordningen på indkomst fra selvstændig erhvervsvirksomhed og der sker derfor en naturlig afgrænsning fra indkomst optjent som lønmodtager. Reglerne kan ikke anvendes af eller på: Anpartsvirksomhed omfattet af PSL 4, stk. 1, nr. 9 eller 11. Konkursindkomst og dødsboer Anpartsvirksomhed er karakteriseret som virksomhedsdrift med flere end 10 ejere og hvor den skattepligtige ikke i væsentligt omfang deltager i driften jf. PSL 4, stk. 1, nr. 9. Indkomst fra visse typer af skovbrug med en personlig ejerkreds større end 2, og hvor den skattepligtige ikke i væsentligt omfang deltager i driften, karakteriseres også som kapitalindkomst jf. PSL. PSL 4, stk. 1, nr. 11 omhandler udlejning af driftsmidler og skibe, hvor den skattepligtige ikke deltager i driften i væsentligt omfang 9. Denne type indkomst, kan heller ikke indgå i virksomhedsordningen. Dødsboer kan ikke anvende reglerne, da virksomhedsordningen kun gælder for fysiske personer og beskatning efter virksomhedsordningen ophører derfor automatisk i indkomståret før dødsfaldet indtraf. Konkursboer kan heller ikke anvende reglerne da disse jf. Konkursskattelovens 6, som udgangspunkt vil være skattefri Aktiver og passiver Dette afsnit beskriver hvilke aktiver og passiver der (ikke) kan indskydes i virksomheden efter VSL 1, stk. 2 og 3. Værdiansættelsen af disse poster ved indskydning er beskrevet i afsnit om indskudskontoen nedenfor på side Begrebet væsentlig deltagelse i driften er i Ligningsvejledningen E.F defineret som 50 timer pr. uge. 10 Juridisk Vejledning C.C Side 17 af 80\n18 9.0 Virksomhedsordningens krav og betingelser Som udgangspunkt skal alle erhvervsmæssige aktiver og passiver indgå i virksomheden, hvis reglerne i virksomhedsordningen anvendes. Anvendelse af virksomhedsordningen skal anvendes på hele virksomheden, hvorfor det ikke er muligt at holde visse aktiver og passiver udenfor Finansielle aktiver Medmindre den erhvervsdrivende driver næring med finansielle aktiver, fastslår VSL 1, stk. 2, at værdipapirer omfattet af ABL, indeksobligationer, uforrentede obligationer og præmieobligationer samt deres afkast ikke kan indgå i virksomhedsordningen. Følgende finansielle aktiver, kan dog indgå: Konvertible obligationer omfattet af ABL Andele i foreninger omfattet af selskabsskattelovens 1, stk. 1, nr. 3 og 4. Indeksobligationer, der beskattes efter reglerne om finansielle kontrakter Aktier og investeringsbeviser, der er udstedt af investeringsselskaber i henhold til ABL 19. Visse finansielle aktiver har således hjemmel til at kunne indgå i virksomhedsordningen. Såfremt konvertible obligationer konverteres til aktier, udtrækkes disse dog af virksomheden efter reglerne om hæverækkefølgen Aktiver og passiver med blandet benyttelse Der er særskilte regler for, hvorledes aktiver og passiver med blandet benyttelse kan indgå. Som udgangspunkt skal aktiver og passiver, når disse benyttes såvel privat som erhvervsmæssigt, holdes udenfor virksomheden efter VSL 1, stk. 3. Ejendomme med blandet benyttelse skal dog som udgangspunkt medtages i regnskabet. Ejendommen skal indgå med den andel, som den erhvervsmæssige del udgør, såfremt der er sket opdeling af anvendelsen. Hvis der ikke er sket opdeling, kan ejendommen som udgangspunkt ikke indgå. Den erhvervsdrivende kan godt vælge, at inddrage bil(er) der anvendes både privat og erhvervsmæssigt i virksomheden med hele værdien. Udgifter og afskrivninger vedrørende bilen kan fratrækkes fuldt ud i virksomhedens regnskab. Den selvstændige erhvervsdrivende skal herefter beskattes efter reglerne om fri bil jf. LL 16, stk. 4. Beløbet indtægtsføres i virksomheden og betragtes som en hævning. 11 Juridisk Vejledning C.C Side 18 af 80\n19 9.0 Virksomhedsordningens krav og betingelser Hvis den erhvervsdrivende vælger at holde bilen uden for virksomheden, kan der ske godtgørelse af den erhvervsmæssige kørsel ud fra gældende satser (i ,73 kr. pr. km) eller den erhvervsdrivende kan få godtgjort de faktiske omkostninger der knytter sig til den erhvervsmæssige benyttelse. Sidstnævnte er svær at praktisere, hvorfor km-godtgørelse er mest udbredt. Ligeledes kan den erhvervsdrivende vælge at lade en blandet benyttet telefon, computer og/eller internetforbindelse indgå i ordningen. I så fald sker der beskatning af fri telefon med kr. pr. år (2014-niveau) Valg af ordningen Valg af virksomhedsordningen skal ske senest i forbindelse med indsendelse af selvangivelsen for det indkomstår, ordningen ønskes anvendt på. Den selvstændige kan ændre valget senest 30. juni i det andet år, efter udløbet af indkomståret. 9.5 Regnskabskrav For korrekt anvendelse af virksomhedsordningen, stilles der krav om, at den erhvervsdrivende udarbejder et regnskab for virksomheden. Regnskabet skal opfylde kravene i bogføringsloven. Derudover skal regnskabet også opfylde kravene i mindstekravsbekendtgørelsen for mindre virksomheder, hvor kapitel 7 er målrettet erhvervsdrivende der anvender virksomhedsordningen. Loven kræver, at der foretages en adskillelse mellem virksomhedens økonomi og den erhvervsdrivendes privatøkonomi. En opdeling kræves for at man kan opgøre årets eventuelle hævninger/indskud. 12 Juridisk Vejledning C.C , C.C og C.C Side 19 af 80\n20 9.0 Virksomhedsordningens krav og betingelser For at opfylde bogføringsloven og mindstekravsbekendtgørelsen, skal der som minimum oplyses om følgende: Summen af årets renteindtægter og udgifter Årets reguleringer af indskudskonto og konto for opsparet overskud samt indestående på disse ved udløb af regnskabsåret Beløb der er hensat til senere hævning ultimo regnskabsåret Summen af samtlige indskud og hævninger hver især Art og værdiansættelse af indskud og hævninger, der ikke er af kontakt karakter Kapitalafkastgrundlaget primo Beregningen af størrelsen af kapitalafkastet Beregningen og størrelsen af eventuelle en eventuel rentekorrektion Flere virksomheder Hvis den selvstændige erhvervsdrivende driver flere virksomheder, anses disse som én samlet virksomhed i virksomhedsordningen jf. VSL 2, stk. 3. Dette umuliggør, at en erhvervsdrivende anvender virksomhedsordningen på én virksomhed og beskatning efter Personskatteloven på en anden virksomhed. Bogføringerne og regnskaberne udarbejdes særskilt mens de skattemæssige opgørelser samles til én opgørelse Tidspunkt for udtagning af aktiver samt indskud og hævninger Udgangspunktet er, at udtagning af aktiver, hævninger og indskud sker med virkning fra det tidspunkt, hvor overførslen faktisk sker jf. VSL 2, stk. 4. Blandede benyttede biler anses dog for overført med virkning fra indkomstårets start. Finansielle aktiver og passiver sker med virkning fra indkomstårets slutning. Derudover anses indskud samt hævninger jf. hæverækkefølgen som overført ultimo indkomståret, såfremt disse beløb er overført inden fristen for indsendelse af selvangivelsen er udløbet (1. juli året efter udløb af indkomståret) Juridisk Vejledning C.C Juridisk Vejledning C.C Juridisk Vejledning C.C Side 20 af 80\n21 10.0 Virksomhedsordningens elementer 10.0 Virksomhedsordningens elementer 10.1 Indskudskonto Indskudskontoens virke Ved indtræden i virksomhedsordningen, skal der opgøres en indskudskonto jf. VSL 3, stk. 2. Kontoen opgøres ved startet af regnskabsåret i det indkomstår, hvor den erhvervsdrivende vælger at indtræde. Kontoen er et udtryk for hvilke aktiver og passiver den erhvervsdrivende skyder ind ved opstart. Indskudskontoen udtrykker samtidig det beløb, som den erhvervsdrivende skattefrit kan overføre til sig selv efter hæverækkefølgen. Hævningen kan ske skattefrit, fordi det antages at værdierne som indskydes kommer fra allerede beskattede midler. Indskud i virksomheden forstås som alle overførsler af værdi fra den erhvervsdrivende. Den erhvervsdrivende kan således udlåne penge til virksomheden og hæve disse skattefrit igen. Der kan først foretages hævning på indskud når al overskud er hævet og beskattet og på den måde fjernes spekulationen i kortsigtet placering af likvide midler. Hvis den erhvervsdrivende indfrier gæld for virksomheden med private midler er der ligeledes tale om et indskud Opgørelse af indskudskontoen Indskudskontoen opgøres som værdien af indskudte aktiver fratrukket gæld og eventuelle overførte beløb fra konjunkturudligningsordningen i tilknytning til kapitalafkastordningen jf. VSL 22 b, stk. 8. Hvilke aktiver og passiver der kan indgå i virksomhedsordningen, er beskrevet under afsnit 9.3. Efter opgørelsen af indskudskontoen fryses denne saldo fast og der sker kun ændringer hertil såfremt den erhvervsdrivende indskyder eller hæver beløb på kontoen. Aktivernes og passivernes anførte værdi på indskudskontoen ændrer sig således ikke trods eventuelle kursreguleringer, afskrivninger og ejendomsvurderinger Værdiansættelse af aktiver og passiver på indskudskontoen Værdiansættelsen af poster på indskudskontoen skal ske efter VSL 3, stk. 4 og stk. 7. Stk. 4 indeholder hovedreglerne for værdiansættelsen og stk. 7 indeholder en værnsregel for indtræden og udtræden af ordningen med det formål at forstørre indskudskontoen ved værdireguleringer. 16 Juridisk Vejledning C.C Side 21 af 80\n22 10.0 Virksomhedsordningens elementer Nedenfor er der på skematisk vis redegjort for værdiansættelsesmetoderne for aktiver og passiver på indskudskontoen. Aktiver Værdiansættelse Fast ejendom Kontant anskaffelsessum eller den fastsatte ejendomsværdi ved indkomstårets begyndelse. Ejendomsværdien skal reduceres med byrder, der ikke er taget hensyn til ved vurderingen. Eventuel anskaffelsessum for ombygning, forbedringer mv., der ikke er medregnet i vurderingen, skal lægges til. Hvis der ikke er ansat en ejendomsværdi, skal ejendommen indgå til handelsværdien pr. seneste 1. oktober forud for indkomstårets begyndelse med tillæg af eventuel ikke medregnet anskaffelsessum for ombygninger, forbedringer mv. Driftsmidler og skibe Afskrivningsberettiget saldoværdi. Negativ saldo fragår ikke ved opgørelsen af indskudskontoen Blandet benyttede biler Afskrivningsberettiget saldoværdi Blandet benyttet telefon eller computer med Afskrivningsberettiget saldoværdi tilbehør Driftsmidler, der hidtil er anvendt privat Handelsværdi Varelagre Værdien opgjort efter VLL 1, stk. 1-3 Besætninger Normalhandelsværdi eller handelsværdi, dog ikke mindre end normalhandelsværdien efter eventuel nedskrivning Goodwill Den kontantomregnede anskaffelsessum reduceret med afskrivninger Løbende ydelser som led i gensidigt bebyrdende Den kapitaliserede værdi af ydelserne aftale Øvrige aktiver Anskaffelsessum med fradrag af skattemæssige afskrivninger. Hvis anskaffelsessummen er Side 22 af 80\n23 10.0 Virksomhedsordningens elementer Finansielle aktiver, der ikke er omfattet af VSL 1, stk. 2. omregnet til kontantværdi, skal denne værdi bruges. Som udgangspunkt kursværdien Passiver Værdiansættelse Gæld Kursværdien Løbende ydelser, som led i gensidigt Den kapitaliserede værdi af ydelserne bebyrdende aftale Konjunkturudligningskontoen Indestående på konjunkturudligningskontoen i tilknytning til kapitalafkastordningen. Se VSL 22 b, stk. 8 Figuren er udarbejdet på baggrund af den juridiske vejledning afsnit C.C Som nævnt tidligere, er der i VSL 3, stk. 7 indsat en værnsregel. Den erhvervsdrivende kan hvert år frit vælge, om virksomhedsordningens regler ønskes anvendt. Hvis den erhvervsdrivende tidligere er ophørt med anvendelsen og efterfølgende ønsker at indtræde i ordningen igen, skal indskudskontoen opgøres på ny. For at forhindre ind- og udtræden i spekulationsøjemed indeholder stk. 7 en bestemmelse om, at indskudskontoen forbliver uændret såfremt den erhvervsdrivende indenfor en periode på de følgende 5 indkomstår fra ophørsdatoen igen indtræder i ordningen. På denne måde, kan en eventuel værdistigning i ejendommen ikke overføres til indskudskontoen ved udtræden og efterfølgende indtræden. Hvis indskudskontoen ved opgørelsen er negativ, kan denne nulstilles efter VSL 3, stk. 5. Dette kræver, at det dokumenteres, at alle gældsposter som er relateret til virksomheden, medtages, samt at den al medtagen gæld er erhvervsmæssig. Nulstilling af indskudskontoen kan blandt andet være aktuelt, hvis den erhvervsdrivende har drevet virksomhed i flere år før indtræden i virksomhedsordningen. Hvis der er optaget gæld til finansiering af driftsmidler og disse efterfølgende er saldoafskrevet med 25 %, kan der opstå en situation, hvor indskudskontoen vil være negativ. Side 23 af 80\n24 10.0 Virksomhedsordningens elementer At indskudskontoen er negativ kan også være et udtryk for, at privat gæld er medtaget i ordningen og i dette tilfælde kan indskudskontoen ikke nulstilles og der skal i stedet ske beregning af rentekorrektion jf. afsnit 10.2 nedenfor Rentekorrektion Rentekorrektionens betydning Beregning af rentekorrektion er en konsekvens af en negativ indskudskonto jf. ovenfor. Når indskudskontoen er negativ, anses det som et lån, som den erhvervsdrivende har optaget i virksomheden da der er hævet mere end overskuddet og det indskudte beløb. Rentekorrektionens formål er også, at udligne fordelen ved medtagning af privat gæld i virksomhedsordningen. På den måde undgås situationer, hvor erhvervsdrivende opnår en højere fradragsværdi for sine private renteudgifter. Reglerne om rentekorrektion findes i VSL 11. Ved overførslen af rentekorrektion, bliver beløbet flyttet fra kapitalindkomsten til den personlige indkomst og dermed vil det i skatteberegningen være stort set uden indflydelse, hvis de private renteudgifter er fratrukket i virksomhedens indkomst. Denne selvkontrollerende effekt virker imidlertid kun, såfremt at satsen for rentekorrektion er lig med eller højere end rentesatsen på den private gæld. Dette vil senere blive uddybet Beregning af rentekorrektion Der skal ske rentekorrektion, når saldoen på indskudskontoen er negativ ved indkomstårets begyndelse, på tidspunktet for indtræden i virksomhedsordningen eller ved indkomstårets udløb. Rentekorrektionen beregnes ved at gange rentekorrektionssatsen med den talmæssigt største negative saldo på indskudskontoen jf. VSL 9 a. Rentekorrektionssatsen fastsættes årligt og har indtil den nye lov været lig kapitalafkastsatsen, men er med de nye regler ændret til at være 3 % point højere fra og med Rentekorrektionen kan dog højst udgøre det mindste af de beløb, der kan beregnes ved at gange rentekorrektionssatsen med det talmæssigt største negative kapitalafkastgrundlag ved indkomstårets begyndelse/tidspunktet for indtræden i virksomhedsordningen eller ved indkomstårets udløb. Er kapitalafkastgrundlaget primo og ultimo større end 0 bliver rentekorrektionen derfor 0 kr. på trods af en negativ indskudskonto. 17 Juridisk Vejledning C.C Juridisk Vejledning C.C Side 24 af 80\n25 10.0 Virksomhedsordningens elementer Nedenfor ses et eksempel på beregningen af rentekorrektion. Beløbet markeret med * er det mest negative kapitalafkastgrundlag eller indskudskonto. Heraf beregnes rentekorrektionen af den mindste af disse 2 saldi. Rentekorrektionen kan ikke overstige virksomhedens samlede nettofinansieringsudgifter. A B C D Indskudskonto primo kr kr. * kr. * kr. Indskudskonto ultimo * kr. * kr kr kr. Kapitalafkastgrundlag primo kr. * kr kr. * kr. Kapitalafkastgrundlag ultimo * kr kr. * kr kr. Rentekorrektion beregnes af kr kr kr kr. Beregnet rentekorrektion kr kr kr kr. Nettofinansieringsudgifter kr kr kr kr. Faktisk rentekorrektion kr kr kr kr. Skema fra Juridisk Vejledning C.C Der skal endvidere beregnes rentekorrektion såfremt der i det samme indkomstår er både indskudt og hævet på indskudskontoen. Bestemmelsen værner mod spekulation hvor den erhvervsdrivende hæver penge ud i starten af året for at tilbageføre disse i slutningen af indkomståret. Dette medfører, at den erhvervsdrivende kan lade renteindtægter beskattes som kapitalindkomst udenom virksomheden. På baggrund heraf skal der beregnes rentekorrektion jf. VSL 11, stk. 3. Grundlaget for beregning af rentekorrektionen her er summen af de værdier, der er overført til den erhvervsdrivende. Beløbe kan dog ikke overstige rentekorrektionssatsen ganget med indskuddet Juridisk Vejledning C.C Side 25 af 80\n26 10.0 Virksomhedsordningens elementer 10.3 Mellemregningskonto Den erhvervsdrivende kan vælge at bruge en mellemregningskonto ved overførsel af kontanter fra privatøkonomien til virksomheden. Overførsler på mellemregningskontoen anses ikke som en overførsel på indskudskontoen. Indeståendet kan derfor skattefrit overføres til den erhvervsdrivende udenom hæverækkefølgen. Det er en betingelse for at bruge virksomhedsordningen at privatøkonomien og virksomhedsøkonomien er adskilt. Dette er opfyldt, når der er oprettet en mellemregningskonto. Mellemregningskontoen er uforrentet jf. VSL 4 a, stk. 1 og indeståendet fragår ved opgørelsen af virksomhedens kapitalafkastgrundlag. Der kan kun indskydes kontante beløb på kontoen. Overførsler i form af privat brug af virksomhedens bil, telefon eller internetforbindelse og lignende kan godt bogføres på mellemregningskontoen ultimo året. Ligeledes kan omkostninger, som den erhvervsdrivende har udlagt for virksomheden, tilbageføres over mellemregningskontoen. Til slut kan også beløb til medarbejde ægtefælle overføres via mellemregningskontoen. Saldoen på mellemregningen må ikke blive negativ. I så fald, skal der straks ske udligning med en hævning efter hæverækkefølgen og dermed er der ikke mulighed for at optage private lån Hæverækkefølgen Hæverækkefølgen Under afsnit 10.1 om indskudskontoen blev det nævnt, at hævning på indskudskontoen først kunne ske, når øvrige beløb var hævet jf. hæverækkefølgen. Indskudskontoen ligger dermed sidst i hæverækkefølgen. Hæverækkefølgen bestemmer i hvilken rækkefølge overførsler af kontante beløb samt værdier til den erhvervsdrivendes privatøkonomi anses for foretaget. Reglerne herom findes i VSL 5. Hæverækkefølgen er lavet for at sikre en korrekt og prioriteret overførsel af kontanter og værdier, da overskuddet i virksomhedsordningen beskattes forskelligt. Uden en hæverækkefølge ville overblik og struktur tabes og det ville samtidig være muligt at spekulere i at hæve skattefrit på indskudskontoen inden der hæves af øvrige midler mv. 20 Juridisk Vejledning C.C Side 26 af 80\n27 10.0 Virksomhedsordningens elementer Den almindelige hæverækkefølge Jf. hæverækkefølgen i VSL 5, stk. 1 skal overførslerne prioriteres på følgende måde: 1. Hensatte beløb a. Kapitalafkast efter VSL 7. b. Beløb hensat til senere hævning jf. VSL 10, stk Årets overskud a. Kapitalafkast for pågældende indkomstår efter VSL 7 b. Resterende overskud efter VSL 10 for pågældende indkomstår. 3. Opsparet overskud 4. Indestående på indskudskontoen De anførte poster under punkt 1 er beløb, som allerede er beskattet ved hensættelsen og disse beløb kan således hæves skattefrit. Ved hævning af årets overskud skal der ske opdeling af denne i hhv. kapitalindkomst og personlig indkomst. Når der sker hævning af opsparet overskud, godskrives den foreløbige virksomhedsskat, som er betalt og den endelige skat beregnes og opkræves. Skattebetalingen udgør således kun forskellen mellem den aktuelle selskabsskat og den marginale skatteprocent. Hævninger på indskudskontoen kan som nævnt, gøres skattefrit. Hvis hævningerne overskrider indeståendet, bliver indskudskontoen negativ og der skal ske beregning af rentekorrektion jf. afsnit Juridisk Vejledning C.C Side 27 af 80\n28 10.0 Virksomhedsordningens elementer Den udvidede hæverækkefølge Beløb i form af udlæg for driftsomkostninger samt beløb overført til den medarbejdende ægtefælle, der efter reglerne i VSL 4 a, stk. 4 og 5 kunne føres over en mellemregningskonto, men som ikke er ført over denne, overføre forud for hæverækkefølgen. Disse overførsler er ikke medtaget i den almindelige hæverækkefølge, men indgår derimod i den udvidede. Den udvidede hæverækkefølge inkluderer samtlige overførsler til den erhvervsdrivendes privatøkonomi og er som nedenstående. Gengangere fra den normale hæverækkefølge er medtaget men ikke forklaret. 1. Refusion af driftsomkostninger, den erhvervsdrivende har lagt ud for virksomheden 2. Beløb overført til beskatning hos medarbejdende ægtefælle 3. Beløb der overføres til betaling af virksomhedsskatten 4. Hensatte beløb jf. punkt 1 i den normale hæverækkefølge 5. Årets overskud jf. punkt 2 i den normale hæverækkefølge 6. Opsparet overskud jf. punkt 3 i den normale hæverækkefølge 7. Indestående på indskudskontoen jf. punkt 4 i den normale hæverækkefølge 8. Beløb ud over indestående på indskudskontoen Typer af overførsler Der er 3 forskellige typer af overførsler, som skal fordeles ved hjælp af hæverækkefølgen. Dette skyldes, at ikke alle overførsler konteres løbende som f.eks. ved overførsler fra virksomhedens bankkonto til privatøkonomien. Den første type overførsler er de faktiske overførsler, det vil sige beløb, som den erhvervsdrivende overfører fra virksomheden og som registreres i bogføringen. Det er med andre ord, hvad der hæves i virksomhedens bank og kasse og overføres til privatøkonomien. Den anden form for overførsel er beløb, som anses for hævet ud af virksomheden. Anses skal forstås således, at der bogføringsmæssigt konteres en overførsel, men at der ikke sker en reel overførsel af beløbet. Dette er f.eks. private andele ved brug af virksomhedens materie og/eller privat brug af virksomhedens varer, der ikke løbende afregnes. Beløbene indtægtsføres i virksomhedens regnskab og opføres som en hævning. 22 Juridisk Vejledning C.C Side 28 af 80\n29 10.0 Virksomhedsordningens elementer Det kan ske, at virksomheden afholder udgifter, som reelt hører privatøkonomien til. Dette kan f.eks. være private skatter og disse beløb anses også som hævet. Den sidste type er beløb, som hensættes til senere hævning. Hensættelse til senere hævning er, som nævnt tidligere, beløb der beskattes fuldt ud i ét indkomstår og hensættes til senere i hævning i et senere indkomstår. Hensættelsen kan også overføres til indskudskontoen for at udligne en eventuel negativ saldo. Beløbet vil således blive betragtet som et indskud efter VSL Kapitalafkastgrundlag, kapitalafkast og beregning Kapitalafkast Kapitalafkastet er afkast af den erhvervsdrivendes investering i egen virksomhed. I stedet for at drive virksomhed kunne den erhvervsdrivende vælge at investere pengene f.eks. obligationer og få et afkast derfra. Såfremt al overskud i virksomheden blev beskattet som personlig indkomst, ville dette betyde, at investering i egen virksomhed ville blive beskattet hårdere end passiv investering i for eksempel obligationer. Reglerne om kapitalafkast reducerer dermed forskellen mellem investering i egen virksomhed og alternative investeringer. Efter VSL 7, stk. 1 beregnes kapitalafkastet på baggrund af kapitalafkastgrundlaget primo året (se nedenfor) ganget med kapitalafkastsatsen. Kapitalafkastsatsen udregnes med udgangspunkt i VSL 9 og udgør en gennemsnitlig effektiv rente på fastforrentede kroneobligationer, på 1. halvår af året hos Københavns Fondsbørs. Satsen udgjorde for %. Det beregnede kapitalafkast kan ikke være negativt. Endvidere kan kapitalafkastet højst udgøre virksomhedens overskud efter fradrag af et eventuelt beløb overført til medarbejdende ægtefælle. Kapitalafkastet fragår den personlige indkomst og tilgår kapitalindkomsten Juridisk Vejledning C.C Juridisk Vejledning C.C og C.C Side 29 af 80\nIndgreb i virksomhedsskatteloven\nCopenhagen Business School, CBS 2015 Juridisk institut Kandidatafhandling, Cand.merc.aud. Consequences as a result of the amendments to the Danish Business Taxation Scheme Indgreb i virksomhedsskatteloven\nVirksomhedsordningen. I lyset af lov nr. 992 af 16. september Copenhagen Business School Institut for Regnskab og Revision\nCopenhagen Business School Institut for Regnskab og Revision Virksomhedsordningen I lyset af lov nr. 992 af 16. september 2014 The Danish business scheme Rasmus Jakob Jensen Simon Lind Vejleder: Anders\nVirksomhedsordningen: The Danish Business Tax Scheme: Konsekvenser ved den nye lovændring. Consequences of the new amendment\n2015 Virksomhedsordningen: Konsekvenser ved den nye lovændring The Danish Business Tax Scheme: Consequences of the new amendment Forfatter: Henrik Røjel Smitt Studie: Cand Merc Aud Fag: Kandidatafhandling\nKandidatafhandling ved kandidatuddannelsen i revision, cand.merc.aud Copenhagen Business School Virksomhedsskatteloven med fokus på lov nr. 992 af 16. september 2014. Indgreb mod utilsigtet udnyttelse