Performanceanalyse af Investeringsforeninger i Danmark - PDF\nPerformanceanalyse af Investeringsforeninger i Danmark\nDownload "Performanceanalyse af Investeringsforeninger i Danmark"\n1 Institut for Finansiering Handelshøjskolen i København Solbjerg Plads Frederiksberg Performanceanalyse af Investeringsforeninger i Danmark Forfatter: Henrik Grundsøe CPR-nr.: xxxxxx-xxxx Vejleder: Niels Pedersen Afleveret: 4. maj 2009\n2 1.0 Indholdsfortegnelse 1.0 Indholdsfortegnelse Tabeloversigt Figuroversigt Indledning Problemformulering Afgrænsning ,3 Metode Opgavens opbygning Del I Del II Del III Del IV Bilag Identifikation af investor Investeringsmiljø Investeringsprofil Investeringsforslag Investeringsforeningerne i dybden Organisation Underafdelinger Fordele og ulemper ved investeringsforeninger Fordelene Ulemper Diversifikation Professionel formueforvaltning Side 2 af 82\n3 6.6 Omkostningsbesparelse Styringsmetoder Empirisk undersøgelse af aktiv investeringspolitik Teoretisk vurdering af aktiv investeringspolitik Teoretisk vurdering af passiv investeringspolitik Hvordan værdiansættes en investeringsforenings andele? Kursfastsættelsen Måling af afkast Konstruktion af porteføljen GIPS Global Investment Performance Standard Forventet afkast Risikomål Konstruktion af porteføljen Minimum varians porteføljen Porteføljens afkast og risiko Praktisk konstruktion af porteføljerne Jyske Invest Afkast og risiko Optimal portefølje Danske Invest Afkast og risiko Optimal portefølje Nordea Invest Afkast og risiko Optimal portefølje Benchmark Portefølje overblik Side 3 af 82\n4 16.0 Performanceanalyse af investeringsforeningerne Omkostningerne Årlig omkostning i procent Risikonøgletal Den risikofrie rente Beta Sharpe Treynor Jensen Valg af nøgletal Samlet vurdering Globale porteføljer Alternativ portefølje Valg af aktier Benchmark Simpel lineær regression Afkast og risiko Estimation af porteføljen Omkostninger Aktiv eller passiv styring Rebalancering af porteføljen Konklusion Perspektivering Litteraturliste Kildekritik Bøger Kompendium Side 4 af 82\n5 27.3 Artikler Hovedopgaver/kandidatafhandlinger Datagrundlag Hjemmesider Bilag Bilag 1: Rådgivning efter MiFID Bilag 2: Hvad er en aktie fakta blad fra Jyske Bank Bilag 3: Hvad er en investeringsforening fakta blad fra Jyske Bank Bilag 4: Investeringsforeningens historie Bilag 5: VAMOS - Investeringsproces for aktier Bilag 6: Estimation af Danske Invest Bilag 7: Estimation af Nordea Invest Bilag 8: Estimation af MSCI Tabeloversigt Tabel 1 Historisk afkast for Jyske Invest Tabel 2 - Afkast og risiko Tabel 3 - Kovarians Tabel 4 - Korrelation Tabel 5 Optimal portefølje Tabel 6 Porteføljens afkast og risiko Tabel 7 Historisk afkast, Danske Invest Tabel 8 - Afkast og risiko Tabel 9 - Vægtning af MVP Tabel 10 - Porteføljens afkast og risiko Tabel 11 - Historisk afkast, Nordea Invest Tabel 12 - Afkast og risiko Tabel 13 - Optimal portefølje, MVP - Nordea Invest Tabel 14 - Porteføljens afkast og risiko Side 5 af 82\n6 Tabel 15 - Historisk kurs udvikling, MSCI Indeks Tabel 16 - Afkast og risiko Tabel 17 - Overblik over fordeling Tabel 18 - MVP afkast og risiko Tabel 19 - ÅOP Tabel 20 - Effektiv rente Tabel 21 - Beta Tabel 22 - Sharpe Tabel 23 - Treynor Tabel 24 - Jensen Tabel 25 Samlet vurdering Tabel 26 - Globale afdelinger Tabel 27 - Globale porteføljer, alternative investeringsforeninger Tabel 28 - Overblik over udvalgte aktier Tabel 29 Output fra regressionsanalyse Tabel 30 - Afkast og risiko Tabel 31 - Omkostninger, alternativ portefølje Figuroversigt Figur 1 - Formueudvikling i de danske investeringsforeninger i mio. kr Figur 2 - Diversificeringseffekten Figur 3 - Test på normalfordeling Figur Figur Figur Side 6 af 82\n7 4.0 Indledning Omtrent hver sjette dansker investerer i dag gennem ganske investeringsforeninger. Foreningernes samlede formue under forvaltning var ved udgangen af 2007 mere end 10-doblet over en 10-årig periode til godt 900 mia. kr. Investerings-foreningerne har således en central rolle både i forhold til den enkelte opsparer og for samfundet som helhed - Nationalbankens kvartalsoversigt, 4. Kvartal I takt med udviklingen og investeringsforeningernes stigende og større indflydelse for hvordan den private investor vælger at placere sin opsparing, er der foretaget en del analyser af professorer, som sammen konkludere at fordele ved investeringsforeningerne er begrænset og det oftest resultere i et dyrere alternativ end selv at foretage investeringerne. I denne optik ligger også en konklusion på, at den performance investeringsforeningerne yder ikke er overbevisende og det kan være svært at vurdere om den enkelte portefølje managers evner skylles dygtighed eller held? Den typiske performanceanalyse baserer sig på at analysere de enkelte afdelinger i forhold til hinanden. Det er for mig interessant at lave en performanceanalyse af en portefølje af investeringsforeninger for på den måde at måle den samlede portefølje. Dette fordi et typisk investeringsforslag vil umunde i et forslag indeholdende en global portefølje med flere afdelinger. Dette har samtidig min personlige interesse at foretage denne analyse på tværs af forskellige investeringsforeninger, for på den måde at åbne min egen tilgang til investeringsforeningernes performance. I mit daglige arbejde som rådgiver i et større dansk pengeinstitut, ligger koncentrationen ikke på vurdering af investeringsforeningerne. Side 7 af 82\n8 4.1 Problemformulering Formålet med denne hovedopgave er at foretage en performanceanalyse af en konstrueret portefølje fra tre udvalgte investeringsforeninger, samt konstruktion af en alternativ portefølje. Jeg vil analysere tre investeringsforeninger sammensat i en portefølje, med det eneste kriterium at afdelingerne skal være globale aktier. Som et led af performanceanalysen vil jeg samtidig diskutere fordele og ulemper ved investeringsforening, ved at kortlægge investeringsforeningernes opbygning og eksistensberettigelse. Herunder også en vurdering af fordele og ulemper ved styringsmetoderne og investeringsstrategi. Jeg vil belyse hvordan investeringsbeviset værdiansættes. Jeg vil i opgaven vurdere og analysere de foreslåede porteføljer via nøgletallene fra porteføljeteorien. For at foretage en performanceanalyse er det nødvendigt at foretage en argumentation af valget af benchmark. Jeg vil foretage en optimering af porteføljens risiko, samt analysere betydningen af nøgletallet og årlig omkostninger i procent. Performanceanalysen skal resultere i en præsentation af hvilken investeringsforening der har den bedste performance i en direkte sammenligning af investeringsforeningerne og i forhold til benchmark. Jeg vil herefter sammensætte en alternativ portefølje ved at anvende enkeltindeksmodellen. Den alternative portefølje er baseret på udenlandske aktier. Formålet med dette er at dokumentere de praktiske problemstillinger i forhold til at eje aktier frem for investeringsforeningsbeviser med baggrund i et forventet højere afkast på den alternative portefølje. Jeg vil bruge den historiske kursudvikling for perioden , for at kunne estimere porteføljens afkast og risiko for de næste fem år. Jeg vil diskutere problematikken med den løbende vægtning af porteføljen. Hvad har det af betydning for porteføljen at man løbende tilpasser vægtningen frem for at beholde Side 8 af 82\n9 vægtningen, herunder en vurdering af transaktionsomkostningernes betydning for ændring af vægtfordelingen. 4.2 Afgrænsning Denne opgave vil ikke inddrage den private investors overordnede risiko/afkast styring hvilket vil sige fordelingen mellem aktier, obligationer og andre risikobetonede aktiver. Investor 1 er bosiddende i Danmark og har mulighed for at sætte sine midler i et af nedenstående alternativer: Danske Invest Nordea Invest Jyske Invest Samt en alternativ portefølje, bestående af 21 tilfældigt udvalgte aktier. Jeg har valgt kun at analysere og fokusere på rene aktiebaserede foreninger 2. Jeg har valgt at fokusere på en global portefølje bestående af aktier i USA, Japan, Europa og Nye aktiemarkeder. Datamaterialet strækker sig over en tiårig periode, fra Det er ikke et mål i denne opgave at inddrage foreningernes specifikke værdipapirbeholdning i analysen. Alt data i denne hovedopgave er opgivet fra frit tilgængelige kilder. Der tages ikke højde for skat. Afkastet er derfor et før skat afkast. Benchmark for måling af afkastet vil være udviklingen de sidste 10 år for Morgan Stanleys indeks for USA, Asien, Europa og Nye aktiemarkeder (Emerging marked). Analyse og beregning antager at historiske data kan bruges til at beskrive fremtidige hændelser. Der ses bort fra valutarisikoen ved at eje udenlandske aktier som det forklarende parameter. 1 I første del af hovedopgave bliver investor beskrevet. 2 Det er et bevist valgt at se bort fra obligationer, da det det er konstateret igennem et utal af artikler fra økonomiske professorer, (Michael Møller, Jesper Rangvid etc.) at det ikke kan svare sig at investere i investeringsforeninger med obligationer igen ud fra en betragtning om at man ikke opnår et bedre afkast i forhold til højere omkostninger end at købe obligationerne på fri hånd. Side 9 af 82\n10 4,3 Metode Hovedopgaven er empirisk baseret og performanceanalysen, samt konstruktionen af den alternative portefølje, er foretaget med basis i den grundlæggende teori. Til gennemførsel af performanceanalysen har jeg primært brugt oplysninger og information fra desk research. Idet data stammer fra offentligt tilgængelig statistik, har jeg ikke analyseret om oplysningerne er korrekte. Afkastet fra blandt andet investeringsforeningerne stammer fra Investeringsforeningernes Råd. 4.4 Opgavens opbygning Jeg har valgt at opdele hovedopgaven i fire dele, som vil blive beskrevet i detaljeret form nedenfor. Opdelingen tjener til formål for læser at identificere den røde tråd i hovedopgaven i forhold til problemformuleringen. Der vil ikke foretages en egentlig delkonklusion, når en del er gennemgået, men der kan forekomme enkelt opsummering, hvor det er fundet nødvendigt Del I I første del af denne hovedopgave behandles formalier i forhold til indledning, problemformulering og afgrænsninger. Herunder laves også en identifikation af investor, hvor en kort beskrivelse af investor foretages samt hvilke retningslinjer investor stiller. Samt hvilke miljø vi befinder os i Del II En kort gennemgang af investeringsforeningernes eksistensberettigelse, samt fordele og ulemper ved investeringsforeninger frem for at foretage investering på egen hånd Del III Systematisk gennemgang af performanceevaluering af investeringsforeningernes minimum varians portefølje. Relevant teori og empiri vil blive gennemgået. For ikke at skabe gentagelser vil der blive henvist til bilagene, hvor en mere deltaljeret gennemgang finder sted Del IV Sammensætning af en alternativ portefølje. Der er sat 21 helt tilfældige aktier sammen ved hjælp af simpel lineær regression, for på den måde at finde den optimale porteføljesammensætning. Dette for at have endnu et alternativ til investeringsforeningerne. Relevant teori og empiri behandles inden resultatet fremføres. Side 10 af 82\n11 4.4.5 Bilag Bagerst i denne hovedopgave findes traditionelt tabeller og uddybende forklaringer til den primære besvarelse. Idet data er af stort omfang er vedlagt en Cd-rom. Der vil være en direkte kildehenvisning, men nedenfor er en oplistning af i hvilke del af opgaven den enkelte fil hører til: Del II Lov om Investeringsforeningerne Del III Normalfordeling, MSCI: Test af om afkastet er normal fordelt Performanceinvf. v2: Indeholder data og beregninger til del III. Del IV Forberedelse til regression: Indeholder kursinformation, udbytte samt forberedelse til regressionsanalyse Regressionv2, 5 år: Indeholder regressionsanalysen MSCI World: Indeholder data for markedsindekset Enkeltindeks-model: Optimering af alternativ portefølje. 5.0 Identifikation af investor For nærværende hovedopgave har vi med en privat investor at gøre. Investor har til ønske at placere sin likviditet på den mest hensigtsmæssige måde. I forhold til rådgivningsaspektet kræver dette en investeringsprofil, jf. EU-direktivet 3, som trådte i kræft 1. november En investeringsprofil har til opgave at dække kundens risikoprofil, men samtidig sikre investor at han ikke kommer ud for en rådgivers egen personlige holdning og strategi. Det er vedtaget i et EU-Direktiv at en finansielrådgiver ikke må komme med personlige holdninger og anbefalinger. Samtidig skal rådgiver sikre sig at investor har opnået et minimum kendskab til investeringsproduktet, hvorfor en beskrivelse af hvad en aktie og en investeringsforening er på sin plads for nærmer detaljer om hvordan et fakta blad fra Jyske Bank ser ud, se bilag Investeringsmiljø Idet der afgrænses fra skat, er vi et miljø hvor der ikke findes beskatning på realiseret afkast og modtaget dividende. Dette er valgt for at holde alle beregninger neutrale i forhold til beskatning 3 Se bilag 1, for nærmere indblik i MiFID reglerne. Side 11 af 82\n12 af afkast og for at give et sammenligneligt billede af resultatet investeringsforeningerne imellem, samt den alternative portefølje. Alle værdipapirer i denne hovedopgave er noteret på fondsbørsen og alle investeringsforeninger er GIPS-certificeret. Dette er kort beskrevet senere i denne hovedopgave. 5.2 Investeringsprofil For at kunne danne sig et afgørende og realistisk overblik over den private investors risikoprofil er det nødvendigt at kende baggrunden for følgende vigtige parametre: Tidshorisont Holdning til risiko Risikovillighed Afhængighed Investors tidshorisont er over 10 år og har en høj risikovillighed, idet disse midler for investor er et plus, hvilket betyder at hans afhængighed er lav. Investor har udtrykt at han ønsker en portefølje af rene aktier. Derfor har denne investor en anormal holdning til risiko og er ikke en typisk risikoavers investor. 5.3 Investeringsforslag Investeringsforslaget der fremlægges investor er baseret på tre forskellige investeringsforeninger med afdelinger på det amerikanske, europæiske, japanske og de såkaldte nye aktiemarkeder Side 12 af 82\n13 Del II Investeringsforeningernes indtog på de danske markeder og udvikling Side 13 af 82\n14 6.0 Investeringsforeningerne i dybden Investeringsforeningernes store fremgang startede for alvor i 1980 erne, det var især de udenlandske aktieafdelinger, der havde en markant succes og var det store hit blandt investorerne. Jf. nedenstående graf over udviklingen siden 1996 ses det hvor stor fremgangen har været. For at læse mere om investeringsforeningernes historie henvises til bilag 4. Figur 1 - Formueudvikling i de danske investeringsforeninger i mio. kr Formueudvikling Kilde: Hovedelementerne for at vælge en investeringsforening bliver gennemgået i løbet af de næste sider. 6.1 Organisation Generalforsamlingen er foreningens øverste myndighed, som består af enten medlemmerne eller medlemsvalgte delegerede, også kaldet repræsentantskabet. Alle foreningens medlemmer har stemmeret og da medlemmerne ikke har direkte indflydelse på det daglige arbejde er generalforsamlingen det sted, hvor medlemmerne kan træffe beslutninger og få et bestemt emne optaget på dagsordnen. Det er generalforsamlingens opgave at træffe beslutninger vedrørende de normalt praktiske foranstaltninger ved at drive en forening. Beslutningerne skal meddeles til Finanstilsynet, som kontrollere at foreningens arbejde overholder lovens krav 4. 4 Lov om investeringsforeninger, kan ses på Cd-rom. Side 14 af 82\n15 6.2 Underafdelinger Investeringsforeningen kan opdeles i afdelinger, hvor hver afdeling er baseret på en bestemt del af aktiverne. Investeringsforeningen har derfor mulighed for at oprette en ønsket afdeling med en bestemt aktivsammensætningsstrategi for at tiltrække nye medlemmer. Herunder findes de før nævnte afdelinger. Hver afdeling er en økonomisk selvstændig enhed, som kun hæfter for egne forpligtelser, dog hæfter hver afdeling principalt for sin andel af de fælles omkostninger. Forudsætningerne for at kunne kalde en investeringsafdeling for en aktiebaseret afdeling er at aktier skal mindst udgøre 75 % af afdelingernes aktivsammensætning Fordele og ulemper ved investeringsforeninger Den positive fremgang af foreningernes formue og antallet af nye medlemmer bevidner om en stor popularitet og succes. Investeringsforeninger tilbyder også en række fordele, som den private investor ikke opnår på normal hvis. Heriblandt kan nævnes, risikospredning, professionel formueforvaltning, omkostningsbesparelse, likviditet og mulighed for at udvælge et veldiversificeret vækstområde. Nedenfor er skitseret de enkle fordele og ulemper, som Investeringsforeningernes Råd 6 vurdere: Fordelene Løbende pleje af dine investeringer og markedsbestemt afkast Risikospredning fra første krone Let adgang til værdipapirmarkederne i Danmark og i udlandet Adgang til omfattende information om, hvordan din opsparing er investeret Investeringsbeviser er lette at omsætte og kan handles i alle Danmarks pengeinstitutter Både til store og små investeringsbeløb Kursen på beviserne ligger altid tæt på den reelle værdi Kontrolleret af Finanstilsynet Valgfrihed mellem mange forskellige spændende investeringer Investeringsbeviser kan af private anvendes til både almindelig opsparing, pensionsopsparing og børneopsparing Visse typer af investeringsbeviser kan også bruges til midler under virksomhedsskatteordningen. Selvom der er mange fordele ved investeringsforeningerne, svæver der en sort sky over investeringsforeningernes ulemper. Der er stadigvæk en stor skare af kritikere og der findes en Side 15 af 82\n16 bred enighed blandt de økonomiske professorer at omkostningsniveauet er for højt, samt investeringsstrategierne ikke altid er til investors fordel Ulemper Det koster penge at købe og sælge beviserne helt som du har udgifter, hvis du investerer direkte i obligationer og/eller aktier Som medlem er du med til at dække driften af foreningen - og også din forholdsmæssige andel af afdelingernes handelsudgifter Investeringsbeviser egner sig ikke til helt kortfristet opsparing Har du brug for et helt bestemt beløb hvert år eller måske flere gange årligt for at kunne betale terminer eller andre faste udgifter, bør du snarere investere direkte i obligationer. I de næste afsnit vil jeg vurdere de største fordele og ulemper for at give en samlet vurdering. 6.4 Diversifikation Michael Møller konkludere i sin bog, Din økonomi en bog om tid og penge at risikospredning i princippet er en god ide, men man kan risikosprede sig for meget. Man skal tage højde for at risikospredning kan være dyrt og kun mindsker risikoen relativt lidt, skal man holde sig væk og det er ikke umagen værd. Han foreslår derimod at købe for et fast beløb og købe en forskellig aktie en gang om året og han konkluderer at det er tilstrækkeligt at holde sig til danske aktier, da omkostningerne er lave ved at have dem i depot. Han konkludere tillige at det forventede afkast vil blive ca. 1 %-point højere ved at foretage sine investeringer på ovenstående måde. Han konkludere desuden at hvis man skal investere i udenlandske aktier, er der med al sandsynlighed omkostningsmæssige fordele ved at gøre det indirekte gennem en investeringsforening eller fordi man har et ønske om at reducere bekymringsniveauet og de investeringsmæssige beslutningerne. Side 16 af 82\n17 Figur 2 - Diversificeringseffekten Kilde: Elton & Gruber, side 63 Ovenstående figur viser den gennemsnitlige risiko ved en portefølje bestående af et antal tilfældige aktier på det amerikanske marked. Diversificeringseffekten er degressiv, hvilket betyder at der er størst effekt ved at lægge flere aktier i porteføljen når der ikke er nogle aktier i porteføljen i forvejen. Det er diversificeringsfordelen, den private investor kan drage nytte af ved investering igennem en investeringsforening, da diversificeringsgevinsten ved investering af relativ små beløb på egen hånd i høj grad vil blive ædt op af handelsomkostninger. Vurderingskravene til investeringsforeningens performance er således dels evnen til at diversificere bredden i porteføljen og til dels evnen til at generere overnormalt afkast dybden i porteføljen. Dette gøres ved at investeringsforeningen sammensætter deres portefølje således, at den usystematiske risiko forårsaget af de enkelte aktiver, standardafvigelsen, bliver bortdiversificeret, da det kun er den systematisk risiko forårsaget af samspillet mellem aktiverne kovariansen, der belønnes med højere afkast. 6.5 Professionel formueforvaltning En vigtig fordel er foreningernes professionelle formueforvaltning, som varetages af foreningens eksperter indenfor et afgrænset område. Investeringsforeningerne er typisk udsprunget af et pengeinstitut og fungere som bankens investeringsselskab, men fungere som et juridisk selvstændigt selskab. Det er normalt at der hvor investeringsforeningen ikke selv har kompetencen, købes rådgivningen af udenlandske investeringshuse. På den måde opnår Side 17 af 82\n18 investeringsforeningen den nødvendige ekspertise og på den måde sikre den bedst mulige investeringsportefølje. 6.6 Omkostningsbesparelse Hvis en privat investor skulle foretage den samme dybdegående analyse og foretage alle handler selv for at få den samme diversifikation vil det hurtigt blive meget omkostningstungt og man vil hurtigt ende med en portefølje som ikke er ligeså veldiversificeret som en investeringsforening. I det investeringsforeningerne samtidig opnår stordriftsfordele ved handelsomkostningerne er dette endnu en fordel ved investeringsforeningerne. 6.7 Styringsmetoder Økonomer over hele verden er stort set enige om, at det er umuligt at slå markedet med en aktiv pleje og i det forestående afsnit har noget også tydet på, at hvis man handler på hjemmemarkedet (Danmark), så er fordelene begrænset. Dette betyder, at når man investere i en investeringsforening opnås et markedsafkast minus alle transaktionsomkostninger og administrationsomkostninger til investeringsforeningen. Da rigtig mange økonomer er enige i denne påstand, burde alle indeksere deres porteføljer og udføre en passiv strategi på deres portefølje og herefter foretage sig noget andet. Citat fra Michael Møller: Jo dummere man er, jo klogere er det ikke at foretage sig noget, dvs. at føre en passiv porteføljepolitik 7. Det er jo så et meget interessant spørgsmål, hvorfor man så er villig til at lade en investeringsforening foretage sine investering alligevel? Men samtidig også et spørgsmål om hvordan man definere en passiv strategi og hvor passiv den skal være. Der har været mange fremtrædende økonomer, heriblandt nobelpristager, William F. Sharpe, som har forsøgt at finde den korrekte strategi. Han kiggede på forskellen imellem value og growth aktier. Hans forskning resulterede i, at der var gevinster at hente, men det er ikke sandsynligt at hans strategi vil være at foretrække over de næste 10 år. Der har været mange kontroversielle strategier og groft sagt afhænger det meget af hvilken tro man har og hvilken skole man tror på. Den ene skole mener, der findes anomalier, idet markedet er ineffektivt. For dem handle det om at finde anomalier inden andre gør det og derved score en gevinst. Eksempler på anomalier er eksempelvis januar effekten, dag på ugen, aktier med lav kurs / indre værdi overfor høj kurs / 7 Citatet er taget fra Finans Invest nr. 2/1994 Performanceevaluering og porteføljepolitik Side 18 af 82\n19 indre værdi (Sharpes strategi), overraskende resultater osv. Den anden skole, mener at markedet er effektivt og bruger ikke overraskende, den samme energi og informationsmængde til at tilbagevise den seneste anomali. Idet markedet er effektivt betyder det nemlig at markedet følger et random walk mønster, der har indflydelse på aktiernes prisdannelse. Hvilket også betyder, at aktiekursen ikke påvirkes af tidligere kursbevægelser. Aller aktier er derfor korrekt prisfastsatte og investor vil ikke konsistent kunne opnå et højere risikojusteret afkast med markedet. Det må i dag konkluderes at det altid er muligt at finde en strategi der kan holde i 10 år eller mere. Det er nemlig muligt at tvinge det resultat man gerne vil have ud af alt data, idet man ved at teste data igen og igen kan tvinge det resultat man ønsker frem. Problemet er blot det, at finder en økonom en god strategi, vil det givet vis blive publiceret i adskillige medier og derved får andre den samme gode ide. Resultatet af dette er at alle følge hinandens mønstre, så derfor er det måske en af forklaringerne på at investeringsforeningerne holder kortene tæt indtil kroppen når de skal fortælle hvilken måde de investere på. 6.8 Empirisk undersøgelse af aktiv investeringspolitik Dog er det kendt at langt de fleste investeringsforeninger fører en aktiv investeringspolitik. I dette kapitel vil jeg gå tættere på investeringspolitikken i Danske Invest, Nordea Invest og Jyske Invest. Nedenstående uddrag er fra om hvordan de forvalter deres porteføljer: Danske Invest har ansat en række porteføljerådgivere, som finder frem til forslag til køb og salg af afdelingernes konkrete papirer. Disse forslag tager vi herefter stilling til. En af vores vigtige opgaver er derfor at finde frem til porteføljerådgivere, som er dygtige til at håndtere de enkelte investeringsområder. Hver afdeling har sin egen individuelt håndplukkede porteføljerådgiver. Danske Capital er vores hovedrådgiver. Derudover køber vi rådgivning hos en række internationalt anerkendte porteføljerådgivere. Porteføljerådgiverne bidrager med kompetence og lokalt kendskab til markederne og er med til at fastholde et højt niveau i investeringerne til gavn for vores investorer Side 19 af 82\n20 I forbindelse med ovenstående påpeger Danske Invest yderligere at hvis afkastet ikke er tilfredsstillende, i forhold til konkurrende afdelinger, vil man straks evaluere i samråd med rådgiverne, hvilken strategi man så skal vælge for at forbedre afkastet. Dette giver jo mange uopklarede spørgsmål, såsom hvilke udvælges kriterier der vurderes på. Nordea Invest er dog mere uddybende i forhold til hvilke kriterier der udvælges på baggrund af. Følgende kriterier udvælges aktierne i Nordea Invest, på baggrund af 8 : Selskabets konkurrence og indtjeningsevne Selskabets ledelse og strategi Vækstmuligheder i branchen Aktiernes pris Hensynet til en passende risikospredning I Jyske Invest har man erkendt det faktum at psykologi spiller en rolle når man udvælger en aktie til en portefølje. Disse erfaringer har bevirket at man har indført et system kaldet, VAMOS 9, på den måde sikre porteføljemanageren at kunne træffe rationelle beslutninger i udvælgelsen. Kravene aktierne udvælges på er 10 : Aktie er vurderet til at være billigere end den pris selskabet er vurderet til. God indtjening, forventning til stigende indtjening. Kvaliteten, selskabet præsterer vedvarende høj og stabil indtjening. Det er desuden ikke vigtigt i hvilken branche og hvilket land selskabet tilhører. VAMOS er et computerprogram der automatisk udvælger de aktier som efter ovenstående kriterier er mest attraktive og herefter giver dem en karakter. Efterfølgende er det Jyske Invests egne porteføljemanagere som udvælger aktierne, alt dette for at fjerne følelser og styrke de rationelle beslutninger. Det må dog stadigvæk være usagt om Danske Invest eller Nordea Invest, men det er kun Jyske Invest, som publicere deres filosofi. Dette kan der være mange årsager, mit gæt er en 8 9 Står for: Valuation Momentum Strengh 10 Se bilag 5 Side 20 af 82\n21 differentiering i forhold til konkurrencen og hvilke målgruppe man ønsker. Hvem der skaber den bedste performance, vil blive behandlet senere i denne hovedopgave. Ses mere generelt på udviklingen domineres markedet af aktive forvaltede afdelinger, ultimo 2007, udgjorde de aktive afdelingers formue ca. 96 % af markederne 11. Afdelingernes strategi er typisk at slå markedet, hvilket jeg indledningsvis i dette afsnit påstod med baggrund i flere økonomers argumenter for at dette ikke kan lade sig gøre. Derfor er det også for mig at dykke ned i om det alligevel kan betale sig at dyrke den aktive investeringsstrategi og om det overhovedet kan betale sig dette vil jeg komme ind på senere i denne hovedopgave. Dog vil jeg i nedenstående afsnit referere til de i teorien kendte analyse metoder der anvendes ved aktiv styring 6.9 Teoretisk vurdering af aktiv investeringspolitik Valget af analyse metoder 12, hvorpå investeringsforeningen udvælger sin analyse til hvordan markedet bevæger sig er meget individuelt. Dog kan man opdele analyse metoder i tre nedenstående hovedgrupper: Fundamentalanalyse Teknisk analyse Porteføljeteoretisk analyse Nogle investeringsforeninger baserer sig udelukkende til en af metoderne, men flertallet benytter dem alle som supplement til hinanden. Fundamentalanalyse bygger på langsigtede vurderinger af den nationaløkonomiske udvikling. Når man anvender fundamentalanalyser er man derfor interesseret i at observere ændringerne i den økonomiske trend. Tekniskanalyse baserer sig på korte vurderinger og man kigger på historiske data. Med teknisk analyse forsøger man at se markedet an for på den måde at se vendinger fra negativ til positiv og omvendt. Den tekniske analyse vurderer altså selve trenden, hvor fundamentalanalysen vurdere den økonomiske trend. 11 Nationalbanken Kvartalsoversigt, 4. Kvartal Fra Aktieinvestering af Michael Christensen m.fl. Side 21 af 82


De 10 bedste hoteller som tillader kæledyr i Wuhan\nBedste hoteller som tillader kæledyr i Wuhan, Kina\nHoteller som tillader kæledyr i Wuhan\n19 af 3.342 ejendomme matcher dine filtre. Ryd alle filtre\nNr. 1 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 2 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 3 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 4 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 5 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 6 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 7 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 8 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 9 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 10 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 11 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 12 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 13 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 14 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 15 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 16 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 17 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 18 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 19 af 3.342 overnatningssteder i Wuhan med bedste værdi for pengene\nNr. 7 af 2.597 hoteller i Wuhan\nNr. 2 af 2.597 hoteller i Wuhan\nNr. 16 af 2.597 hoteller i Wuhan\nNr. 3 af 2.597 hoteller i Wuhan\nNr. 5 af 2.597 hoteller i Wuhan\nNr. 12 af 2.597 hoteller i Wuhan\nNr. 6 af 2.597 hoteller i Wuhan\nNr. 13 af 2.597 hoteller i Wuhan\nNr. 1 af 2.597 hoteller i Wuhan\nNr. 10 af 2.597 hoteller i Wuhan\nNr. 18 af 2.597 hoteller i Wuhan


Davoserjas - Lær reglerne til kortspillet Davoserjas her - HjerterEs.dk\nAntal spillere: mindst 3, højest 7\nKræver et spil kort uden jokere. Afhængigt af, hvor mange spillere man er, fjerner man én eller flere 2’ere. Antallet af kort skal være deleligt med antallet af spillere.\nKortgivning i Davoserjas\nAlle kort deles ud til spillerne før hver runde.\nDu skal hele tiden bekende. Hvis du ikke kan det, må du spille et hvilket som helst andet kort. På den måde minder spillet meget om de forskellige whist-varianter, så som 3-mands whist. Den der vinder et stik, spiller ud til næste stik. De 6 forskellige runder i Davoserjas er meget forskellige:\nRunde 1: Her gælder det om at tage så få stik som muligt. Hvert stik koster 1 strafpoint.\nRunde 2: I denne runde gør det ikke noget, at du tager stik, så længe stikket ikke indeholder klør. Hver klør du har taget hjem i et stik, giver 1 strafpoint.\nRunde 3: I denne runde er det damerne man skal prøve at holde sig fra. Hver dame taget hjem i et stik giver 5 strafpoint.\nRunde 4: Nu er der kun ét kort at være opmærksom på, nemlig klør konge. Den der tager klør konge hjem i et stik, får 15 strafpoint.\nRunde 5: Den der får første stik får 10 strafpoint og den der får sidste stik får 10 strafpoint i runde 5.\nRunde 6 (Kabalen): Den sidste runde er noget anderledes end de fem foregående runder for her gælder det om, så hurtigt som muligt, at komme af med alle sine kort. Spilleren i forhånd begynder, men kun hvis han/hun har en 7’er. Har han/hun ingen 7’er, går turen videre til næste spiller. Dette fortsætter, indtil en spiller har en 7’er, som man skal starte med at lægge. Næste spiller må nu lægge en 6’er eller 8’er i samme farve som den oprindelige spiller. Er der f.eks. blevet spillet hjerter 7 ud, må næste spiller lægge hjerter 6 eller hjerter 8. Spilleren må også spille en ny 7’er ud, som der også kan bygges videre på. Hver gang det er ens tur, bygger man nu videre og man må ikke springe kort over.\nEsset er højeste kort.\nHvis du ikke kan lægge et kort, skal du melde pas. Hvis du kan lægge et kort, må du ikke, af taktiske grunde, melde pas.\nDen der først sidder uden kort, vinder Runde 6 og får 0 point. De resterende spillere får lige så mange strafpoint, som de har kort tilbage.\nVinderen af Davoserjas er den, der har færrest strafpoint efter alle 6 spil.\nDer findes også en alternativ variant af runde 6, der indeholder en del mere action. Her spiller man en runde, hvor alle reglerne fra runde 1-5 gælder samtidig. Det synes vi, her på HjerterEs, er noget sjovere end kabalen.\n← Caribbean Stud Poker Kanalje →\n1 thought on “Davoserjas”\nMarianne Rimkratt 1. december 2021 kl. 21:18\nTAK for overblikket over et rigtig sjovt kortspil!


Dieppe Ferieudlejning og boliger - Normandiet, Frankrig | Airbnb\nFerieboliger i Dieppe\nDe bedst bedømte ferieboliger i Dieppe\n“En fremragende adresse på alle måder. Perfekt central, rummelig, upåklagelig ren. Et usædvanligt niveau af udstyr i betragtning af priserne (jeg tænker især på køkkenet og badeværelset). Fabien modtager sine gæster med stor professionalisme. Ekstremt tilgængelig og fleksibel gjorde han alt for at gøre vores ophold perfekt til succes! Dette er en adresse der skal holdes dyrebart, så du kan vende tilbage til at udforske Dieppe og Seine Maritime :) PS Lille præcision for dem, der stiller spørgsmålet om mågerne, som Fabien henviser til i meddelelsen: Vi kom i marts og blev ikke generet af reden. Der er ingen støj om natten.”\nSUPERHOSTHelt byhus · 4 gæster · 2 senge · 1 badeværelse\nPopulære faciliteter til ferieboliger i Dieppe\nAndre fantastiske ferieboliger i Dieppe\nSUPERHOSTHelt hus4.9 (268)\nSUPERHOSTHel lejlighed4.84 (92)\nHel lejlighed4.75 (59)\nSUPERHOSTPrivat værelse4.87 (230)\nSUPERHOSTPrivat værelse4.94 (272)


Sankthans: Kender du disse traditioner og myter? | ugeavisen.dk\nDet menes, at en af de første sankthansfester, hvor der både blev sunget "Midsommervisen" og brændt en heksedukke af, var omkring år 1900, oplyser Nationalmuseet. Arkivfoto: Simon Skipper/Ritzau Scanpix\nDer er flere grunde til, at vi fejrer sankthans, og så er der én myte, som ifølge en historiker skal aflives.\n23 jun. 2021 kl. 17:50\nTraditioner: Vi spiser hveder før Store Bededag, and på mortensaften, og så fejrer vi sankthans dagen før Johannes Døberens fødselsdag.\n- Det er de færreste til mine arrangementer, der præcis ved, at sankthans har noget med Johannes Døberen at gøre, vurderer sognepræst Bent Skovhus, der i 22 år har afholdt sankthans i Sædden Kirke i Esbjerg-bydelen Sædding.\n- Men det er en del af folkefesten, at man ved, hvorfor man gør tingene, fortsætter han.\nSankthans fejres om aftenen den 23. juni, og for manges vedkommende indebærer det, at man samles med venner eller familier, spiser mad, ser bålbrænding, synger "Midsommervisen" og hører taler.\nMens du står der rundt om bålet, kan du passende fortælle dine børn eller andre, hvad i egentlig har gang i år efter år.\nSeks måneder ældre end Jesus\nVi begynder ved folkekirken, hvor sankthans er det danske navn for Johannes Døberen, der var prædikant og ifølge Det Nye Testamente døbte Jesus.\nHan spillede en vigtig rolle i bibelen, og derfor blev den 24. juni - altså dagen efter sankthansaften - Johannes Døberens helligdag, da der står i Det Nye Testamente, at han er seks måneder ældre end Jesus, som fejres den 24. december.\nOg det er altså det, vi til dels markerer ved Sankt Hans.\nMen folkefesten er også en generel fejring af midsommeren, lyset og årets korteste nat, som tilbage i den hedenske tid blev anset som værende særlig magisk.\nMan mente desuden, at det onde var mere aktivt omkring midsommer, hvilket er her, hvor det, vi kender som sankthansbålet, kommer ind i billedet.\n- Før den kristne tradition kom til, tændte man bål til midsommer for at holde det onde borte, forklarer Louise Nyholm Kallestrup, der er historiker og lektor med speciale i trolddomsforfølgelser ved Syddansk Universitet.\nDen største myte\nDet var først i begyndelsen af 1900-tallet, at man begyndte at sætte en dukke på bålene rundt i landet, og det er altså her, at den største myte ifølge Louise Nyholm Kallestrup opstår.\nDet er nemlig ikke korrekt, at heksen blev sat på for at symbolisere henrettelsesbålet, som man frem til 1693 havde brugt til at henrette folk, der var anklaget for at være hekse.\nI stedet kom traditionen med heksedukker på bålet hertil fra Tyskland.\nSangen, der går igen\nTil sankthans er det en fast tradition, at visen "Vi elsker vort land" bliver sunget. Den går også under det populære navn "Midsommervisen". Visen er skrevet af digter Holger Drachmann i 1885.\nDigteren skrev sangen til sit syngespil "Der var engang", som blev opført første gang på Det Kongelige Teater i 1887. Den starter med de velkendte ord "Vi elsker vort land" og synges både på den oprindelige melodi af P.E. Lange-Müller og den nyere, mere rytmiske melodi af Shu-bi-dua.\n- Når man satte en kludedukke på bålet, der forestillede en heks, var det ikke som sådan en fejring af, at man havde brændt hekse af engang, siger Louise Nyholm Kallestrup.\nSankthans var en helligdag frem til 1770, hvor den ligesom en række andre helligdage blev afskaffet med helligdagsreformen.\nI 2020 blev en lang række sankthansarrangementer aflyst som følge af coronavirusset og forsamlingsforbuddet.\nDe mødte selv hinanden på dansegulvet: Kendt dansekro får nye forpagtere\nSkimmelsvamp truer: Sahl Præstegård skal rives ned\nStor interesse for bæredygtigt byggeri: Nye rækkehuse på Hindbærkrattet er alle lejet ud\nSå fløj den sidste fugl fra reden\nNy genbrugsplads er klar til at åbne\nKonogram: Pas på naturen\nBroderidag på Blicheregnens Museum\nDaglig leder rejser fra Energimuseet for at prøve noget nyt\nLeg jer til større badesikkerhed\nSå kom der altangitter på lejlighederne\nNæsten halvdelen af regionens borgere er færdigvaccinerede mod corona-virus\nBålhytte og shelters på vej: 30 år gamle lærketræer bliver til bålhytte i Æbleskoven\nNye kort: Sådan finder du vej langs Gudenå - hele vejen\nHyld én, der hjalp dig godt hjem: Home i Bjerringbro støtter lokal medmenneskelighed med ny pris\nStrøtanker & Guldkorn: Tid til at tøffe\nTa' på vandring i Kompedal og hør om militærnægtere, flygtninge og tyske soldater\nTange-par fejrer diamantbryllup\nNy petanquehal skal helst være grøn\nOverskud på næsten 20.000 kroner: Dagplejeres lokale Stafet for Livet kostede en tånegl\nPensionisterne står parat: Oasen klar til genåbning\nStatus på Busbjerg efter sidste forestilling: Ingen buksevand til instruktøren i år


Bredde: 120 cmDybde: 43 cmHøjde: 142 cmIndvendig dybde, skuffe: 39 cm\tDette produkt skal samles\nDit hjem skal selvfølgelig være et sikkert sted for hele familien. Derfor medfølger der et sikkerhedsbeslag, så du kan fastgøre kommoden til væggen. Du kan bruge 1 modulopbygget kommode eller kombinere flere, så du får en opbevaringsløsning, der passer perfekt til dit rum. Du kan nemt lave dit eget personlige design ved at bruge kommoder i forskellige farver. Indbygget dæmper "fanger" skuffen, så den lukker langsomt, lydløst og blødt. De skjulte skuffeskinner sikrer, at skufferne løber let, selvom de er fyldt op. Indstillelige fødder gør det muligt at afhjælpe ujævnheder i gulvet. http://www.ikea.com/dk/da/images/products/nordli-kommode-med-skuffer-hvid__0251380_PE389909_S4.JPG


Alice Hansen 6 år 26 uger siden\nAK 73, Atletikklu... Vi er en hyggelig løbeklub med hjemsted på Østerbro Stadion med dygtige, professionelle trænere både for begynderen og den erfarne løber. Kom og løb med hver tirsdag og torsdag kl 17.10 eller lørdag... 8 år 51 uger siden\nAK 73 - den lille... 5 år 47 uger siden\nAK Heden 6 år 33 uger siden\nKarsten Moesgaard 10 år 26 uger siden\nKarsten Skouboe K... Halvmarathonløber 1 år 42 uger siden\nakb 7 år 42 uger siden\nAnita Primært korte distancer, men også halvmaraton 7 år 27 uger siden\nakheden 11 år 30 uger siden\nAkilles 11 år 47 uger siden\nAnn-Kirstin Lunds... 5 år 24 uger siden\nAnne Marsh 2 år 11 uger siden\nAllan Kent Jeg er generelt til de lidt kortere ruter på op til 10 km, og foretrækker at løbe i varmere vejr over 20 grader. Mit bedste løb er op af det 1676 meter høje bjerg Doi Suthep i Chiang Mai. Det er... 5 uger 5 dage siden\nAksel Præst 5 år 23 uger siden\nAktivitet 8 år 50 uger siden\nAnette 9 uger 3 dage siden\nal 11 år 22 uger siden\nAnne-Lise Har løbet det sidste år. Har har løbet 5Km Vestkystløbet. Men blev opereret i den ene fod. Så nu skal jeg igang igen. 8 år 25 uger siden\nalagrinde 11 år 12 uger siden\nAlan 1 år 49 uger siden\nAlan Majgaard Jeg er ny løber på 37 år, og har kun løbet nogle små løb hist og pist. Jeg løb mit første halvmarathon i maj 2018 (Lillebælt). Det var en kæmpe oplevelse som helt sikkert har været en øjenåbner for... 2 år 49 uger siden\nAlan Winther-Jørg... 6 år 24 uger siden\nAlannah I decided to write here, because, I’m a student of college, and I don’t want to spend a lot my own time doing and sitting my homework hi everyone. I’ll, far better, go a place for any walk.... 5 år 7 uger siden\nalan severin 11 år 13 uger siden\nAlarsen0303 5 år 44 uger siden


Københavns politi vil ikke konfiskere udbytte, men derimod fastsætte bøden efter vurdering af udbyttet\n03-04-2017 | Tekst: Christina Hammer | ch@taxi.dk\nKøbenhavns Politi vurderer, at der ikke bør nedlægges påstand om konfiskation af udbyttet hos de Uber-chauffører, der figurerer på listen fra de hollandske skattemyndigheder. Vurderingen kommer på baggrund af et spørgsmål fra socialdemokraten Mattias Tesfaye, der i januar spurgte justitsminister Søren Pape Poulsen fra de konservative, om der var grundlag for at konfiskere udbyttet fra de ulovlige Uber-kørsler.\nJustitsministeriet bad om en udtalelse fra Rigsadvokaten til brug for besvarelsen af spørgsmålet.\n”Københavns Politi har anmodet SKAT om udlevering af en kopi af den liste over Uber-chauffører, som SKAT er kommet i besiddelse af. Københavns Politi har nu modtaget listen og er på denne baggrund i gang med at vurdere, om betingelserne for beslaglæggelse og konfiskation af chaufførernes omsætning er til stede. Jeg kan herudover oplyse, at Københavns Politi har tilkendegivet, at jeg vil blive orienteret, når Københavns Politi har vurderet, om der på baggrund af materialet fra SKAT er grundlag for at beslaglægge og konfiskere Uber-chaufførernes udbytte. Jeg vil herefter orientere Justitsministeriet om vurderingen”, lød udtalelsen fra Rigsadvokaten i januar.\nI slutningen af februar holdt Københavns Politi så møde om sagen og kom altså frem til, at de ikke mener, der skal ske en konfiskation, men at bødestørrelsen fremadrettet skal afspejle den ulovlige indtjening, som Uber-chaufføren har haft. Det fremgår af et svar fra justitsministeren til Mattias Tesfaye, der kom i fredags.\n”Københavns Politi har ved vurderingen lagt vægt på, at det ikke er muligt mere præcist at opgøre størrelsen af den økonomiske fordel, der er opnået ved overtrædelserne, og at det vurderes, at det ønskede mål kan opnås ved at nedlægge påstand om en bødestraf, der fastsættes under hensyn til den tilsigtede økonomiske fordel. Der er større rum for skønsmæssig fastsættelse ved bødestraf, der tager hensyn til udbytte end der er ved påstand om konfiskation. Københavns Politi vil således under kommende straffesager mod Uber-chauffører nedlægge påstand om, at den enkelte chauffør idømmes en bøde, der tager hensyn til det udbytte, som vedkommende må antages at have indvundet, herunder under hensyn til den omsætning, der er dokumenteret ved den liste, som Københavns Politi har modtaget fra SKAT. Det skal bemærkes, at den endelige afgørelse af spørgsmålet om bødernes størrelse henhører under domstolene” lyder svaret altså fra justitsministeren.\nSpørgsmålet fra Mattias Tesfaye http://www.ft.dk/samling/20161/almdel/tru/bilag/265/1739568.pdf\nSvaret fra Justistministeriet http://www.ft.dk/samling/20161/almdel/tru/bilag/265/1739567.pdf\nSkatte-tjek skræmmer Uber


Landsby og O projekter\nTo vestjyske landsbyer har energirenoveret en tredjedel af alle boliger og skåret næsten 10% af det samlede energiforbrug.\nEnergirenovering i tyndt befolkede områder.\nI de tyndt befolkede områder er det ofte en stor og ressourcekrævende opgave at aktivere og involvere borgerne i den energirenovering, der skal til for at opnå kommunens klimamål. Her kommer vi på banen.\nVi samarbejder med kommuner landet over om energirenovering. Baseret på konkrete erfaringer og dokumenterede resultater tilbyder vi et køreklart koncept, hvor vi sammen med jer gennemfører energirenoveringsprojekter i lokalområder som eksempelvis en landsby, et sogn, en ø eller en bestemt egn.\nOpbygningen af et stærkt lokalt ejerskab har afgørende betydning for projektets samlede resultat. Derfor handler vores koncept i bund og grund om at flytte ejerskab, ansvar og aktiviteter fra rådhus til forsamlingshus: I tilbyder som kommune gratis energirenovering i et eller flere lokalområder. Vi sikrer lokal forankring, så lokalsamfundet tager ejerskab af projektet og er med til at drive det i samarbejde med jer og os.


Selvvalgt singlemor til donorbarn – Det skal du overveje\nPrivatOm sædHvorfor bruge donorsæd?Selvvalgt singlemor\nLæs om singlemoderskab og de ting, du skal overveje, når du bliver selvvalgt singlemor.\nI dag vælger flere og flere kvinder at få et barn alene og blive selvvalgt singlemor ved hjælp af donorsæd. Ca. 50 % af Cryos' private kunder er kommende singlemødre, og dette antal er steget i løbet af de seneste år.\nDer er mange årsager til at blive singlemor. Måske har du ikke fundet den rigtige partner at få børn med, du er måske glad for at være single, men ønsker alligevel at få et barn, eller du ønsker at være den eneste, der er ansvarlig for dit barns opvækst.\nSelvvalgt singlemor – det skal du overveje\nDer er mange overvejelser, hvis du vælger at blive singlemor. I det følgende har vi samlet nogle af de aspekter, der skal overvejes, når du beslutter at få et barn alene.\nDu skal overveje, hvordan det skal foregå, da der er forskellige måder at blive singlemor på. En af dem er at bruge en sæddonor, hvilket er et populært og sikkert valg. Du har muligheden for at vælge en sæddonor, som har samme egenskaber og endda de samme hobbyer og interesser som dig. Sæddonorer er testet for mange genetiske og smitsomme sygdomme, og som en meget vigtig ting får du fuld forældremyndighed over dit barn, hvis du bruger en sæddonor. Andre muligheder er adoption eller at bruge en ven som donor.\nHvordan vil du involvere familie og venner?\nSom singlemor er du den eneste, der er ansvarlig for dit barn, men det betyder ikke, at du skal føle dig alene. Det kan være en fordel for dig, hvis du har mennesker rundt om dig, der kan støtte dig på din rejse. Vi anbefaler, at du taler med venner og familiemedlemmer, som du ønsker at involvere. Du kan tale med dem om, hvordan de kan støtte dig. Nogle kan måske hjælpe dig med rent praktiske ting, mens andre kan være til stede og støtte dig følelsesmæssigt på din rejse.\nHvordan vil du håndtere folks reaktioner?\nDe fleste i dit netværk vil sikkert støtte dig på din spændende rejse mod moderskab. Der kan dog også være nogen, der sætter spørgsmålstegn ved dit valg – måske fordi de ikke har kendskab til ændringer i samfundet, hvor familier skabes på mange forskellige måder og ikke længere kun består af far, mor og børn.\nDet kan være en god idé at forberede nogle svar, så du kan håndtere folks nysgerrige spørgsmål. Det kan være nyttigt at vide på forhånd, hvordan du holder fast i dit valg. Dette kan også være med til at forberede dig på, hvordan du besvarer dit barns spørgsmål om familie på et senere tidspunkt. Husk, at det er dit liv, og at du ved, hvad der bedst for dig selv.\nHvem skal du diskutere store beslutninger med?\nFør og under graviditeten og i løbet af dit barns opvækst skal der tages store beslutninger. For eksempel hvilken donor du skal bruge, og senere hvilken dagpleje eller skole du skal vælge, hvordan du giver barnet den bedste opvækst osv. For at du kan træffe de rigtige beslutninger, er det en god idé at vælge en eller nogle få personer, som du er tryg ved at involvere i de vigtige beslutninger. Det kunne være dine forældre, din søster eller bror eller en nær ven, der selv har børn.\nHvordan skal du fortælle historien til dit barn?\nUd fra andre kvinders erfaringer med at blive singlemødre til et donorbarn ved vi, at det kan være meget værdifuldt at begynde at fortælle historien om, hvordan barnet er kommet til verden, på et tidligt tidspunkt. Barnet kommer til at forstå det lidt efter lidt, og på den måde bliver det en integreret og normal del af barnets identitet. Dét at barnet ved, at han eller hun ikke har en far, vil ikke føles som et problem, men som noget normalt ligesom det faktum, at andre børn har forældre, der er skilt, har to mødre, har mange søskende eller slet ingen. Du kan læse dette blogindlæg, hvor Emma, der er undfanget ved hjælp af en donor, fortæller, hvordan hendes forældre håndterede dette på en god og rolig måde.\nDer findes ikke en nøjagtig opskrift på, hvordan man skal gøre dette, men vi har samlet nogle råd til, hvordan du fortæller historien til barnet i blogindlægget sådan taler du med dit barn om at være donorbarn.\nØnsker du søskende til dit barn?\nDu bør overveje, om du ønsker, at dit barn skal have genetiske søskende ved hjælp af samme donor. Når barnet bliver ældre, kan det være en støtte for det at have søskende, som det er genetisk beslægtet med. Her kan du læse om, hvornår og hvor meget donorsæd du skal reservere til genetiske søskende.\nAccepter, at ikke alt kan gøres perfekt\nDet at være forældre er altid en blanding af fantastiske og spændende, men også af udfordrende og frustrerende øjeblikke. Det er vigtigt, at du siger til dig selv, at du gør det så godt, du kan. Du er lige så vel i stand til at opfostre et glad og rask barn som familier med to forældre. Ingen er i stand til at gøre alt perfekt eller til at give deres barn alt, hvad de ønsker at give det. Dette er helt normalt og noget, vi skal acceptere som forældre.\nBøger om at blive singlemor\nI beslutningsprocessen kan det være en stor hjælp at læse bøger om alle aspekterne ved det at blive singlemor. Vi har samlet en liste over nyttige bøger, du kan læse, når du tager beslutningen om at blive mor til et donorbarn.\nSolo Mom to a Donor Child, Signe Fjord & Anne Patricia Rehlsdorph\nChoosing Single Motherhood: The Thinking Women's Guide af Mikki Morrissette\nSingle Mothers by Choice af Jane Mattes\nForholdet mellem mor og barn i familier med selvvalgt singlemor\nNår du har besluttet dig for at blive singlemor, er det normalt at tænke på, hvordan forholdet til dit barn bliver i fremtiden. Nogle af overvejelserne kan være: Er det nok for mit barn at have én forælder? Vil jeg være i stand til at varetage alle hans/hendes behov i løbet af opvæksten? I videoen nedenfor kan du se et interview med Susan Golombok, som er forsker ved Center for Family Research ved universitetet i Cambridge. Hun har undersøgt familier, der er skabt af selvvalgte singlemødre, og i denne video fortæller hun om nogle af resultaterne fra undersøgelsen.\nLæs historier fra andre singlemødre, og få kontakt til ligesindede\nBeslutningen om at blive singlemor er et stort skridt, der indebærer mange tanker og overvejelser. I denne proces kan det være nyttigt for dig at læse personlige historier fra andre kvinder, der har truffet beslutningen om at blive singlemødre. Vi anbefaler, at du besøger vores blog, hvor du kan læse historier fra andre singlemødre. Du kan f.eks. læse dette blogindlæg, hvor Signe Fjord fortæller om singlemoderskabet og "rigtige" familier eller dette blogindlæg, hvor 38-årige Marije fortæller om sin rejse mod at blive selvvalgt singlemor.\nVi anbefaler også, at du tilmelder dig vores Facebook-gruppe Family Dreams, hvor du kan få kontakt til andre kvinder, der er på vej mod moderskabet, eller som allerede har fået et barn ved hjælp af donorsæd. Du kan også finde mange andre fællesskaber på Facebook, som er oprettet af singlemødre.


Hvad er benzin? - Gode råd om benzin - Alt om biler - 1\nForside > Gode bilråd > Gode råd om benzin\nHvad er benzin?\nGode råd om benzin\nBenzin er en blanding af forskellige kemiske forbindelser. Det benyttes som drivmiddel i forbrændingsmotorer. Benzin er flydende ved normal temperatur og tryk. Benzin er meget brandfarlig, da benzindampe er meget flygtige og letantændelige.\nBenzin er et af produkterne ved olieraffinering og udvindes fra råolie. Når benzin bruges som drivmiddel, er det ikke helt rent, men tilsat en række stoffer for at forbedre dens egenskaber. Det såkaldte oktantal benyttes til at angive, hvor gode disse egenskaber er.\nDet var den tyske kemiker Eilhard Mitscherlich der fandt på ordet benzin. Han brugte ordet om det kemiske stof, der senere er blevet kendt som benzen. Da bilen blev opfundet blev benzin handelsbetegnelsen for brændstoffet til bilens motor.\nFind information om: biler bil guide auto guiden alt om


» Billige Tyttebær online i dag → Se udvalget her\nShops på nettet med tyttebær\nAnbefalede online shops med planter og blomster\nPlantetorvet.dk er i dag en af de bedste online forhandlere med planter og blomster. Forretningens udvalg favner opimod 15000 varer fra flere producenter. Forhandlerens Trustpilot-evaluering på 8,9 ud af 10 viser stærk tilfredshed hos kunderne. Scoren er baseret på 6440 bedømmelser, hvoraf 4860 af dem giver topkarakter. På Facebook er 17187 mennesker fans af Plantetorvet.dk, og herpå har de modtaget 1288 anmeldelser med en middel score på 4,45 ud af 5, som ligeledes er ualmindeligt beundringsværdig.\nBlomsterverden.dk er pt. imellem de største e-forretninger med planter og blomster. Firmaets sortiment indeholder i omegn af 2000 produkter fra diverse brands. Forretningens Trustpilot-score på 9,7 ud af 10 manifesterer god tilfredshed hos kunderne. Scoren er baseret på 2413 ratings, hvoraf 2189 af disse giver topkarakter. På Facebook er 2866 brugere fans af Blomsterverden.dk, og her har de modtaget 21 anmeldelser med en gennemsnitlig score på 4,3 af 5, hvilket også er temmelig beundringsværdig.\nPlantorama.dk er i dag en af de største online virksomheder med planter og blomster. Virksomhedens sortiment spænder over flere end 10000 produkter fra diverse producenter. Netbutikkens Trustpilot-bedømmelse på 8 ud af 10 viser en høj grad af kundetilfredshed. Vurderingen er baseret på 1468 vurderinger, hvoraf 1019 af disse giver topkarakter. På Facebook er 74484 personer tilhængere af Plantorama.dk, og her har forretningen modtaget 293 ratings med en middel vurdering på 4 af 5, hvilket tillige er temmelig beundringsværdig.\nPlanteshop.dk er nu imellem de største internet butikker inden for planter og blomster. Netbutikkens sortiment rummer flere end 150000 produkter fra flere brands. Webshoppens Trustpilot-evaluering på 8,9 af 10 viser en høj grad af kundeloyalitet. Scoren er baseret på 6440 bedømmelser, hvoraf 4860 af disse giver topkarakter. På Facebook er 17187 brugere fans af Planteshop.dk, og herpå har webshoppen modtaget 1288 anmeldelser med en middel score på 4,45 ud af 5, hvilket ligeså er utrolig beundringsværdig.\nHaveHandel.dk er nu en af de førende online selskaber inden for planter og blomster. Netshoppens udvalg omfatter omkring 1000 varer fra flere brands. Forretningens Trustpilot-rating på 8,2 ud af 10 demonstrerer stor kundeloyalitet. Ratingen er baseret på 20 anmeldelser, hvoraf 17 af disse er 5-stjernede. På Facebook er 686 mennesker fans af HaveHandel.dk, og her har netbutikken modtaget 4 vurderinger med en gennemsnitlig vurdering på 4,1 ud af 5, hvilket ligeså er vældig imponerende.\nTyttebær købes på internettet\nTemmelig mange e-forretninger giver i vore dage en lang række forskellige leveringsformer. En af de mest anvendte er for nærværende pakkeshops, fordi du dermed nemt kan hente varerne på et selvvalgt tidspunkt. Fragttypen er nemlig rigtig ligetil, samt tit tillige den prisbilligste form for levering.\nDu kunne derudover vælge at vælge at få udbragt til din adresse eller til dit arbejde. Fragtformen viser sig almindeligvis et hak mere pebret, men ligeledes ultra fleksibel. Den mest prisbevidste leveringsmetode af tyttebær er unægtelig at hente ordren selv, hvilket afhænger af at du fysisk befinder dig lige ved tyttebær internet firmaets tilholdssted.\nLeveringsdygtigheden er ekstremt central hvis du har behov for varen nu og her, og derfor er det komplet vigtigt at vi checker den anslåede leveringstid på det aktuelle produkt.\nEn del tyttebær online outlets reklamerer med levering på blot en enkelt hverdag på en række af deres produkter, men glem ikke at det påkræver at handlen laves tidligere end et nøjagtigt klokkeslæt, med det formål at de med sikkerhed kan nå at få tyttebær afsted forinden logistikmedarbejderne har fyraften.\nVisse outlets på nettet byder på portofri fragt, men for det meste forudsætter det at du shopper for et konkret beløb. Som alternativ kan man gribe den mest letkøbte leveringstype, der gerne – hvad end du opholder sig ved Roskilde, Haderslev eller Sorø – vil være at få bragt din pakke til et udleveringssted.\nDet er efterhånden rigtig praktisk for købere at søge sig frem til priser på tyttebær fra flere e-shops, og med det motiv har adskillige online varehuse ikke kunne lade være med at tvinge salgsværdien på specielt deres bedst i test produkter – til børn og babyer, og ligeledes til kvinder og mænd – drastisk, og endda nogle gange frembyde gebyrfri levering.\nDet kan trods alt blive udbytterigt at analysere forskellige internet selskaber efter tyttebær tilbud før du bestiller, så du er garanteret at modtage den prisbilligste pris.\nMan må imidlertid være obs på, at ifald en e-forretning udlover tyttebær for en pris som er himmelråbende letkøbt, er det ofte være et symbol på en falsk e-butik. Bestillinger med betalingskort er ikke desto mindre omfattet af et regelsæt, hvilket assisterer kunden overfor falske internet outlets.\nVi går generelt ind for køb med gængse betalingskort eller MobilePay. Som et alternativ kunne du drage fordel af en afdragsløsning som for eksempel ViaBill, såfremt du higer efter at afbetale betalingen over en periode.\nForud for at folk bestiller tyttebær i en e-handler kan man når alt kommer til alt gennemse e-shoppens regler, det er dog bare et omfattende projekt.\nEn anden valgmulighed kunne måske være at tjekke hvorvidt online virksomheden er verificeret af e-mærket, eftersom det almindeligvis er en tryghed om at webbutikken anerkender de danske love, tillige med at e-firmaet jævnligt efterses af fagfolk som har indsigt i de gældende regler. Desuden får du mulighed for en håndsrækning, ifald du møder problemstillinger i forbindelse med din shopping.\nDesuden slår vi et slag for at køberen er obs på de mest betydningsfulde regler der har betydning for bestillingen, som fx hvilken ombytningsret på tyttebær internet forretningen kører med. I den sammenhæng er det tillige afgørende, at man permanent sikrer ens faktura, således man senere vil kunne påvise sin ordre, om man søger en vare til en pige eller dreng.\nTrustpilot tilbyder dig helt strålende løsninger til at besigtige en stor gruppe øvrige konsumenters domme og derved støtter vi, at du bliver klogere på online forhandlerens tyttebær omtaler forud for at du placerer din ordre.\nFacebook leverer tillige relativt tiltalende løsninger til at få kendskab til e-forhandlerens kundefokus. Foruden det ser vi en del e-handler som tilbyder folk at aflevere en evaluering af købsoplevelsen, som også burde bruges til at få et indblik i tilfredsheden hos kunderne.\nDenne side er finansieret ved hjælp af reklamer. Vi har tætte samarbejder med en del netshops når vi fremviser virksomhedernes produkter, og indtjener provision såfremt du fuldfører en bestilling.\nAnvisninger omkring tyttebær og netshops opdateres fra tid til anden, men vi tager forbehold for korrektioner der eventuelt er udarbejdet siden vi sidste gang opdaterede vores informationer.


Når Hollywood slår queer-heltene ihjel, giver Line dem nyt liv | Bøger | DR\nNår Hollywood slår queer-heltene ihjel, giver Line dem nyt liv\nDa en populær lesbisk karakter måtte lade livet i en Netflix-serie, så besluttede 24-årige Line Boye Danielsen at skrive historien om.\nAf Rasmus Meldgaard Harboe og Foto: Andreas Bro\n24-årige Line Boye Danielsen kan ikke spejle sig i særlig mange personer i film og tv. Hvis en karakter er queer, er vedkommende ofte alt for karikeret. Eller også får de en ulykkelig slutning.\nFor Line Boye Danielsen var det ekstrahårdt, da Lexa fra tv-serien 'The 100' mistede livet. Dels fordi, Lexa var noget så sjældent en kvindelig hovedperson, som havde et kærlighedsforhold til en anden kvinde. Men også fordi, producerne faktisk havde lovet seriens mange LGBT-fans, at det ikke ville ske.\nDa det alligevel skete, lød et ramaskrig gennem den store fanbase.\nHer kommer internettet og fanfiction til undsætning.\nFor når det handler om at brygge videre på et kendt univers som fanfiction-skribent, så er det skribenterne selv, der bestemmer.\nOg netop dét er en stor gave, fortæller Line Boye Danielsen, som selv begyndte at skrive fanfiction for tre år siden, netop i kølvandet på Lexa-karakterens død i 'The 100'.\nHun savner generelt flere personer i film og tv, som er queer (dvs. ikke heteroseksuelle og i opposition til idéen om to køn, red.), og som rent faktisk er til at spejle sig i.\n- Når de endelig er med, er det som om, de ikke er udfoldet nok. Hvad sker der, når de bare laver hverdagsting? Vi skal altid ses i en eller anden party-sammenhæng eller være mega dramatiske, siger Line Boye Danielsen.\n- Der er så lidt, at folk hungrer efter det.\nLine Boye Danielsen bor, studerer og skriver sin fanfiction i Aalborg. (Foto: Andreas Bro (DR))\nFra skam til fællesskab\nSelv i et relativt tolerant land som Danmark kan det være grænseoverskridende at vise sig som queer i offentligheden. Det har Line Boye Danielsen oplevet flere gange. For eksempel for tre år siden, da hun en helt almindelig aften var taget på bar i Aalborg, hvor hun bor.\nHun havde lige mødt en kvinde, og de to sad og kyssede. Det fik de ikke lov til at gøre i fred særlig længe.\n- Lige pludselig stod der en kødrand af mænd rundt om os og troede, at det var et show. Jeg havde lige mødt hende! Det var super ubehageligt. Jeg blev så sur. Jeg vil gerne have lov til at gå i byen, uden at jeg skal være et dyr i Zoologisk Have, siger Line Boye Danielsen.\nPå hendes arm står der: 'Words are the fragrance of the heart'. Groft oversat betyder det: 'Ord er hjertets duft'. (Foto: Andreas Bro (DR))\nLine Boye Danielsen studerede en bachelor i digitale medier på Aalborg Universitet, da hun blev introduceret til fanfiction. Det skete i forbindelse med en forelæsning, og lige pludselig gik døren til en helt ny verden op.\nHun begyndte at skrive historier om Lexa og den anden 'The 100'-karakter, Clarke – og pludselig var det Line Boye Danielsen, der bestemte over deres skæbne.\n- Jeg skulle først lige overvinde en eller anden skam. Der er et tabu forbundet med at være fan og især det her med at skrive fanfiction. Der er mange, som ikke rigtig snakker om det, selvom de skriver fanfiction, siger Line Boye Danielsen, som også kæmpede med sine egne fordomme overfor fans og fanfiction.\n- Er det bare sådan nogle, som sidder i deres kælderværelser og skriver om sex? Men jeg fandt ud af, at det er meget mere end det.\nHavde du spurgt hende for tre år siden, havde Line Boye Danielsen måske ikke talt så ærligt om det, som hun gør i dag. Men nu ved hun, hvorfor fanfiction er vigtig for hende.\nUd over magten til at kontrollere, hvordan det går queer-karaktererne, så har hun mødt en masse fantastiske mennesker gennem den verden. Nogle af hendes bedste venner – og endda hendes kæreste – har hun mødt gennem fanfiction.\n- Jeg har ikke haft det store queer-fællesskab. Lige pludselig var jeg ikke alene mere, siger hun.\nLine Boye Danielsen har både mødt venner og sin kæreste gennem fanmiljøet. (Foto: Andreas Bro (DR))\nNår Line Boye Danielsen både skriver og læser fanfiction, værdsætter hun det almindelige. At queer-personerne her kan få lov til at gøre helt almindelige ting. De kan både handle ind og drikke kaffe, uden det skal være ramme for en dramatisk scene.\n- Det kan godt være nogle cheesy fortællinger, men jeg bliver så glad. For vi lever jo også bare almindelige liv, fortæller Line Boye Danielsen.\n- Der er mange, der siger, at det er vigtigt at vise, hvordan det er at være queer. At der også sker alle de her dårlige ting. Ja, men som queer-person vil jeg fandeme også bare have en pause nogle gange. Det er det, fanfiction er for mig.\nFor der ligger ikke kun et ansvar for at fortælle nogle historier om, hvor svært det kan være at være queer. Der ligger også et ansvar for, hvor almindeligt et liv man kan leve, selvom man ikke er heteroseksuel, mener Line Boye Danielsen.\n- Jeg kan sikre, at min historie bliver fortalt rigtigt. Der mangler flere historier derude om flere måder at leve på. Andet end en heteroseksuel, hvid mand, der gifter sig med en heteroseksuel, hvid kvinde og får børn, siger hun og forklarer, at 'fandom' faktisk er ved at blive en karriere for hende.\n- Når jeg har afleveret kandidatspeciale, håber jeg, at jeg skal skrive en Ph.d. om, hvordan queer-fællesskaber inden for for eksempel fanfiction opstår og vedligeholdes. Og hvilken betydning de fællesskaber har for identitetsdannelse og mentalt helbred.\nLine Boye Danielsen drømmer lige nu om at skrive en PhD om queer-fællesskaber, blandt andet inden for fanfiction. (Foto: Andreas Bro (DR))


BILLIGSTE LÆSESTOLE » Klik her og nu\nBILLIGSTE LÆSESTOLE - Dine muligheder - gratis og 100 procent uforpligtende\nBilligste læsestole - Velkommen hos Consumea Finansiering. Køb billige møbler eller møbler på afbetaling el. via forbrugslån. Her finder du de bedste muligheder, hvis du er interesseret i finansiering til de møbler til hjemmet, du har brug for her og nu, hvad enten du skal købe med delbetaling eller tage et kviklån for at få råd. BILLIGSTE LÆSESTOLE\nBILLIGSTE LÆSESTOLE - Køb møbler rentefrit - betal billigt nu el. køb på afbetaling med fordele - Ansøg gratis her >>\nReklame - Billigste læsestole\nOversigt - Billigste læsestole\nTips - Billigste læsestole\nOrdforklaringer - Billigste læsestole\nEr du i markedet for at købe et produkt eller en service vha. finansiering, er det godt at have styr på enkelte ting. Det er egentlig overhovedet ikke særligt svært. Læs med hér for at blive klogere på, hvilke ting, du bør lære mere om.\nSe evt.: Garderober / garderobeskabe lån\nVar du klar over, at hvis du køber varer via delbetaling ved L’EASY, kan du købe rentefrit, dvs. hvor du afdrager over 12 måneder med 0 procent i rente? Det er supersmart!\nRelateret: Knager afdragsordning\nVar du klar over, at du også kan få silikonebryster, tandlægebehandlinger og din kommende rejse på afbetaling? Der er i dag nærmest ingen grænser for, hvad du kan købe ved hjælp af delbetaling.\nSe eventuelt: Boxmadrasser på tilbud\nHurtig note: Fik du for resten tjekket vores links i forhold til Billigste læsestole? - Du kan muligvis finde mere ift. Billigste læsestole, hvis du klikker her\nPlanlægger du at købe flere produkter, men kun kan finde ét af produkterne som afbetalingsvare - f.eks. hvis du har fundet en stationær computer på afbetaling, men ikke kan finde den passende computerskærm på afbetaling - kan du i stedet overveje at tage et lån, så du på den måde kan få råd til det hele. Nederst her på siden - eller ved at klikke her - kan du se vores oversigt med de bedste internetlån.\nKært barn - mange navne. Vidste du, at køb på afbetaling også kaldes køb på afdrag, køb på delbetaling, afdragskøb, m.m. Og kender du i øvrigt forskellen på eks. kviklån og forbrugslån eller mini-lån og microlån? Du kan se forklaringer på finansielle ord længere nede på siden eller ved at trykke her.\nVidste du, at Unoliving.com har Danmarks største udvalg af møbler med mere end 10.000 produkter, som alle kan købes på afbetaling? De har tilmed prisgaranti og fri levering på alle ordrer.\nTjek eventuelt: Babymøbler afbetaling\nFor en sikkerheds skyld, så husk altid at gennemlæse aftalen en ekstra gang, når du indgår aftale om køb på afbetaling eller ifm. med lånetagning. Det lyder banalt, men følger du dette råd, kan du være sikker på, at du har forstået aftalen fuldt ud.\nHurtig note: Fik du i øvrigt set linksene angående Billigste læsestole? - Du kan måske finde mere om Billigste læsestole, hvis du trykker her\nHurtig note: Fik du i øvrigt set linksene i forhold til Billigste læsestole? - Du kan højst sandsynligt finde lave priser ift. Billigste læsestole, hvis du klikker lige her\nHusk altid, at når du køber på afbetaling eller tager et forbrugslån, er det altid en fin ide at afdrage rettidigt, da det typisk kan være et vilkår i den aftale, som du har skrevet under på, og overholder du ikke vilkårene i aftalen, vil du risikere at skulle betale ekstra i sidste ende.\nTjek eventuelt: Billigste stole\nHov! Fik du i øvrigt kigget på vores henvisninger mht. Billigste læsestole? - Du kan med stor sandsynlighed finde gode udsalg med hensyn til Billigste læsestole, hvis du trykker her\nBilligste læsestole - Velkommen hos Consumea Finansiering. Køb billige møbler eller møbler på afbetaling el. via forbrugslån. Her kan du finde de allerbedste muligheder, hvis du er interesseret i finansiering til de møbler til hjemmet, du har brug for her og nu, hvad enten du vil købe på afbetaling eller tage et forbrugslån for at få råd. BILLIGSTE LÆSESTOLE\nNår du skal have finansiering - uanset om det er med hensyn til køb på afbetaling eller via et lån - er det godt at kende nogle af de ord og begreber, som bliver brugt i denne sammenhæng.\nOrdene delbetaling og delbetale bruges på svensk og på norsk i stedet for afbetaling og afbetale. Delbetaling og delbetale findes ikke i den danske ordbog, men disse ord bruges alligevel på dansk, da det er letforståeligt og måske ligeledes giver mere mening end det danske afbetale og afbetaling i forhold til, at det handler om, at man jo deler betalingen op.\nTjek eventuelt: Skamler rentefrit\nEt mikrolån - skrives nogle gange også microlån - er et lån, hvor beløbet, du låner er kendetegnet ved at være i den meget lave ende. Et mikrolån kunne altså være et lån på helt ned til tusind eller totusind kr. Der findes ingen faste regler for, hvor stort lånebeløbet for et mikrolån er, dog der er bred enighed om, at det er det mindste lån, som du vil kunne lave overhovedet ...\nDer er tale om afbetaling, når du ikke betaler det hele beløb for noget med det samme; dette kan fx være for et produkt - for eksempel en tablet - eller en service - for eksempel en skønhedsoperation. I stedet for at betale det fulde beløb med det samme, deler man beløbet op, eksempelvis over 12, 24 eller 48 måneder. Køber du f.eks. en opvaskemaskine via afbetaling til 3.600 kr. rentefrit og over 12 måneder, deler man de 3.600 kr. over 12 måneder, hvilket giver et månedligt beløb på 300 kr. Dette beløb kaldes afdragsbeløbet eller det beløb, som du afdrager med hver måned.\nEt hurtiglån - eller hurtig-lån - er som der antydes et hurtigt pengelån, det vil sige et lån, som du kan lave relativt hurtigt, har en normalvis hurtig godkendelsesproces og en ret hurtig udbetalingsproces. Tjek vores beskrivelse af kviklån, som dækker over det samme.\nTjek eventuelt: Tv-borde afbetalingsaftale\nLeasing af en vare er en form for finansiering, som kan ses som en mellemting mellem det at låne og at leje. Udlejer har ejendomsretten til varen hvorimod lejer har brugsretten. I leasingperioden vil du typisk have fordele såsom reparation og service på stedet. Leasing bruges bl.a. af virksomheder; eksempelvis kunne det være et hotel, der har behov for flere fjernsyn til hotelrummene.\nSe evt.: Lån til garderober / garderobeskabe\nEt kviklån - eller kvik-lån - kan betegnes som værende et pengelån, hvor alt ved lånet er kvikt ... eller sagt lidt anderledes: hurtigt. Et kviklån er derfor ofte hurtigt at optage, nogle gange også hurtigt om at blive godkendt af lånefirmaet, og udbetaling kan også ofte ske hurtigt. Et kviklån kan for nogle blive anset som værende nemme penge eller hurtige penge. Kviklånet vil oftest være på alt lige fra 1.000 til muligvis 5.000 eller maks. 10.000. Der er ikke nogen egentlig regel for, hvor stort et kviklån kan være, dog der er stor enighed om, at det drejer sig om et mindre lån.\nLæs evt.: Billigste sengeborde\nEt forbrugslån er et pengelån, som typisk bliver lavet med intention om at forbruge, dvs. købe en eller flere ting el. ydelser. Og dette kan være til alt muligt. Der eksisterer ikke regler om, hvad du må købe eller ikke købe for de penge, som du låner, og der er ej heller regler for, hvor stort eller lille et forbrugslån skal være på, dog er der stor enighed om, at lånebeløbet kan være alt fra i den lavere ende (hvor det typisk kaldes et kviklån) og i den højere ende.\nEt minilån - skrives også mini-lån - er et lån, hvor lånebeløbet er i den lavere ende, dog ikke nær så lille, så det kan betegnes som værende et mikrolån. Der findes ikke nogen én regel, der siger, at et minilån er et bestemt beløb, men hvis man tager udgangspunkt i, at et mikrolån er på 1.000 - 2.000 kroner, så kunne et minilån ligge på omkring 2.000 op til måske 5.000 - til højst 10.000 kroner\nSe evt.: Lamper til børn på tilbud\nSe eventuelt: Puder rentefrit\nFik du for resten tjekket vores henvisninger i relation til Billigste læsestole? - Du kan højst sandsynligt finde billige priser ift. Billigste læsestole, hvis du klikker her\nConsumea Danmark » Finansiering » Billigste læsestole\nBILLIGSTE LÆSESTOLE - Se meget mere her, hvis du vil blive klogere på alt, der relaterer til Billigste læsestole - Filnavnet på denne webside om "Billigste læsestole" er "billigste-laesestole" med den fulde URL https://consumea.com/dk/moebler/billigste-laesestole, og siden er nr. 287 ud af i alt 2912. Du kan se flere interne sider her: Køb køjesenge, Havebænke lease, Garderobeskabe på kredit, Madrasser på tilbud, Sideborde afbetalingskøb, Billigste sofaborde, Lån til skriveborde, Sengeborde leasing, Konsolborde priser, Lån penge til hynder ... Tak for besøget, og god dag :)\nBILLIGSTE LÆSESTOLE - Se alle dine muligheder her - gratis og 100 procent uden forpligtelse\nBilligste læsestole - Velkommen hos Consumea DK. Køb billige møbler eller møbler på afbetaling el. via forbrugslån. Her finder du de bedste muligheder, hvis du er interesseret i finansiering til de møbler til hjemmet, du har brug for her og nu, hvad enten du skal købe med delbetaling eller låne penge for at få råd. BILLIGSTE LÆSESTOLE


Relationerne, der vedrører lejemålet, reglerne i kapitel. 34 i den civile retsplejelov, medmindre andet følger af særlige regler. I overensstemmelse med den generelle procedure, de emner indgå en aftale, hvorefter den ene part overførsler, og den anden tager ejendommen for en afgrænset periode og ejerskab. Med sidstnævnte betaler for det et bestemt beløb. Det er oprettet ved aftale mellem parterne. Regler for lovlig opsigelse forbundet med kompenseret ved hjælp af ting, der er defineret i art. 619,620 i den civile retsplejelov.\nFunktioner af transaktionen\nLejer under driften af objektet videre til det, kan tjene indkomst, fordele eller skabe produkter. De er hans ejendom. Emnet for lejemålet til fordel specifik ting, der ikke mister sine egenskaber under dens tilsigtede anvendelse. En af de obligatoriske krav i aftalen tjener nøjagtig beskrivelse af ejendommen overdraget.\nDa parterne i transaktionen er ejer eller anden retmæssige ejer (leasinggiver) og brugeren (lejeren). Deltagerne i forholdet kan være fysisk eller juridisk person, samt at staten kan udøve deres rettigheder gennem de kompetente myndigheder. Udlejer - ejeren / lovlige ejer eller den, bemyndiget af ham / lov. Emnet, der i økonomisk styring er en bevægelig, kan overføre det til brugen af andre personer uden samtykke fra indehaveren af titlen. Lejer, som hovedregel, kan være af enhver genstand. Men i nogle tilfælde kan loven indføre indskrænkninger. For eksempel, i lejekontrakten selskab eller leasingaftalen begge parter nødt til at være iværksættere (juridiske personer). Hvis en vare er tilgængelig i valset, må den ene side være fysiske personer.\nArt. 619 i den borgerlige lovbog: opsigelse af lejemålet\nLovgivningen giver mulighed for en række tilfælde, hvor forholdet mellem de enheder, der kan afsluttes tidligt. Nogle af dem er nævnt i art. 619 i den civile retsplejelov. допускается по требованию собственника (законного владельца), если пользователь: Opsigelse af kontrakter er tilladt efter anmodning fra ejeren (juridiske ejer), hvis brugeren er:\nFungerer ejendommen med en væsentlig misligholdelse af aftalen eller deres gentagne optagelse.\nI vid udstrækning tilstanden forværres ting.\nTilladt manglende betaling beløb etableret til driften af anlægget, mere end to gange i træk i slutningen af udtrykket bestemt for den aftale.\nDet behøver ikke udføre reparationen af ejendommen inden for den angivne periode af kontrakten. действует в случаях, когда законодательство, иной нормативный акт, условия сделки предусматривают необходимость проведения ремонтных работ в разумные временные промежутки. Hvis vilkårene ikke er præciseret i aftalen, reglerne i dette punkt 619 i den civile retsplejelov er gyldig i tilfælde, hvor lovgivning eller andre lovgivningsmæssige, vilkårene for transaktionen giver mulighed for behovet for reparationer inden for en rimelig frist.\nParterne kan give andre grunde til opsigelse af tidlige relationer. Udlejeren kan kræve annullering af kontrakten før udløbet af den periode, der angives kun efter at sende skriftlig meddelelse til brugeren af behovet for at opfylde de sidste forpligtelser. Indkaldelsen skal angive en rimelig tid.\nArt. 619 i den civile retsplejelov med kommentarer\nOphør af retsforhold, der er forbundet med brugen af ejendommen for et gebyr, der er tilladt i tilfælde, oprettet ved lov, andre regler eller aftaler. предусматривает 4 основания. Artikel 619 i den civile retsplejelov foreskriver de 4 baser. Den første er udnyttelse af et gode med krænkelser. De kan gentages eller betydelig. Sidstnævnte betragtes sådanne krænkelser, som involverer en anden part sådanne skader, der opstår, når motivet er i høj grad berøvet hvad han kunne forvente i transaktionen. Art. действует, например, в случае, когда пользователь передал объект в перенаем без согласия собственника. 619 i den civile retsplejelov gælder for eksempel i det tilfælde, hvor brugeren har overført objektet at genansætte uden samtykke fra ejeren.\nForværringen af de ting\nпод таким действием следует понимать поведенческий акт, вследствие которого объект становится неисправным. Ved implikation rules 619 CC RF, under en sådan en handling skal forstås adfærdsmæssige handling, således at objektet bliver defekt. Med andre ord, hans tilstand forværredes i et omfang, der er større end normal slitage. Det er normalt er forårsaget af manglende overholdelse af brugerens ansvar at opretholde ting i god stand, løbende reparationer, slidte på sine omkostninger. , собственник/законный владелец должен доказать, что степень полезности свойств объекта в ходе его эксплуатации настолько снизилась, что это повлекло ущерб, при котором он лишается того, на что рассчитывал при совершении сделки. Ved at præsentere kravene i reglerne 619 i den borgerlige lovbog, skal ejeren / juridiske ejer bevise, at nytten af de objektegenskaberne under dens drift, således reduceret, at det har forvoldt skaden, som han er frataget hvad tælles for transaktionen.\nUnddragelse af betalingen\nI henhold til normen 619 i den borgerlige lovbog, vil overtrædelse af vilkårene i aftalen være forsinkelsen i tilbagebetaling af en monetær forpligtelse er ikke mindre end tre gange i træk. I denne situation, kan ejeren kræve et forudbetalt gebyr. Dermed satte han en frist til dette formål, medmindre andet er angivet i aftalen. Ejeren kan ikke kræve indtastning af en betaling er større end 2 gange i træk. Hvis brugeren fortsætter med at unddrage sig opfyldelsen af forpligtelsen, er kreditor berettiget til at ophæve kontrakten.\nEjeren kan kræve tidlig afslutning af aftalen og i tilfælde af, at gælden betaling er blevet tilbagebetalt af lejeren. I mellemtiden lovgivning grænser givet ret. Hvis ejeren ikke fremsætte et krav om opsigelse af aftalen i en rimelig tid efter, at tilbagebetaling af gæld af lejeren, mister han denne mulighed. Denne situation bekræftes Opløsning Plenum № 73 fra 17.11.2011 (s. 23, punkt 2).\nForpligtelser til reparationer kapital\nDe kan gives direkte til lejeaftalen eller loven. Hertil kommer, at parterne har ret til at fastsætte den periode, inden for hvilken brugeren skal udføre større reparationer. Hvis det ikke er defineret, er det taget i betragtning, en rimelig frist. De mente den periode, der er nødvendig for at opretholde tingene i en normal, brugbar tilstand.\nI overensstemmelse med n. 25. Presidiet Survey № 66, i listen af base kan inkluderes, og andre tilfælde. I dette tilfælde kan listen ikke forkortes ved aftale mellem parterne. Lovgivningen giver mulighed for inddragelse i aftalen grunde ikke er relateret til den forpligtelse overtrådt. For eksempel i den retslige praksis er tilfælde af opsigelse af kontrakten på anmodning fra ejeren af det sted i forbindelse med en sådan ejendom drives i listen rekonstruerede anlæg, produktion skal bruge det ved den retmæssige ejer, og så videre.\nOpsigelse af kontrakten kan gennemføres ved domstolene på grund ikke er specificeret i art. 619, hvis retten anerkender deres betydning. Således præsidiet påpeger, at under sådanne omstændigheder, som kan tjene manglende betaling eller ufuldstændig betaling, når betaling af et bestemt beløb. I dette tilfælde retten vurderer en væsentlig overtrædelse.\nOphævelse af kontrakten omfatter 2 etaper. I den første fase, er den pågældende forpligtet til at overholde den forud for retssagen orden. Denne nødvendighed er udtrykkeligt kræves i den normale 619 i den civile retsplejelov. Pre-trial procedure indebærer at give meddelelse til brugeren med et budskab om behovet for at opfylde forpligtelsen i en rimelig tid. Hvis lejeren ikke har truffet de nødvendige foranstaltninger for at opfylde de krav, skal udlejeren sende en skriftlig meddelelse om opsigelse af kontrakten. Tid til en reaktion som hovedregel er 30 dage.\nDet er vigtigt at huske, at fristen for opfyldelse af forpligtelser, som brugeren skal være rimelig. Ellers den sagsøgte har en chance for at bevise umuligheden af overholdelse. Hvis den første etape af ejeren af fordringen ikke er opfyldt, skal han indsende en ansøgning til retten. Forsøget er kun mulig i tilfælde af overholdelse af forud for retssagen orden, fordi sagsøger nødvendig grund til opsigelse af kontrakten og dokumentation af brugeren.\nPrison "White Swan". Hvad ligger der bag den smukke navn?\nHvor til at hvile i marts\nElena Vorobey - biografi, personlige liv, arbejde\n10 lommetyve hemmeligheder, som du bør vide\nNabutov Viktor Kirillovich: biografi og foto


Fuldt stel - Side 3 - Debatten\nRe: Fuldt stel\nIndlægaf Artem » 12. maj 2018, 18:31\nJeg ser et fuldt stel som til 12 personer med alle typer tallerkener og kopper. Men ikke nødvendigvis alle fade osv.\nEr selv så heldig at jeg nok en dag arver et fuldt mågestel\nNej seriøst er ikke noget jeg rigtig går op i og hvis nogle af mine søstre vil have det har de førsteret. Men de har jo selv haft samlet på andre stel, og mågestellet er jo ikke specielt populært mere. Hvorfor det jo nok ender ved mig.\nIndlægaf LadyFox » 12. maj 2018, 18:50\nJeg står vist til at arve et fuldt KPM Rosenborg (af hvad jeg lige kan Google mig til) stel, der ikke har været brugt i evigheder, min mor har i hvert fald haft det siden hun arvede det da jeg var lille og jeg kan ikke huske det nogensinde har været brugt. Jeg kommer nok næppe til at bruge det, og vil Min søster arve det når tiden kommer er hun velkommen, men jeg tvivler.\nIndlægaf Ficus » 12. maj 2018, 18:51\nArtem skrev: Jeg ser et fuldt stel som til 12 personer med alle typer tallerkener og kopper. Men ikke nødvendigvis alle fade osv.\nMågestellet er faktisk rimelig populært pt. Specielt hvis det er med guldkant.\nDer findes endda en bruger(e) der hedder noget ala Vild Med Maagestel på insta og facebook og der bliver arrangeret bytte-/salgsevents kun med det stel osv.\nGammelt kongeligt, især de “grimme” udsmykninger, som fx måger eller de grimmeste af fisk og skaldyr er også populære. Er ligefør jeg vil sige at desto klammere et dyremotiv, desto mere populært...\nIndlægaf LadyFox » 12. maj 2018, 18:52\nJeg har aldrig set et mågestel, så jeg måtte lige Google det.. Og hold nu op det er grimt\nIndlægaf Artem » 12. maj 2018, 19:21\nFicus skrev: Mågestellet er faktisk rimelig populært pt. Specielt hvis det er med guldkant.\nDet er nu ikke med guldkant, men ellers i meget pæn stand og med flere fade osv.\nMen der går nu nok også en del år før mine forældre stiller trakskoene, og det evt bliver aktuelt.\nJeg var dog godt klar over at det nærmest er blevet kitch.\nIndlægaf Lathyrus » 12. maj 2018, 20:26\nJeg har et Pillivuyt stel med frokost-, middags- og dybe tallerkener til 16 pers. Dertil et passende udvalg af skåle, fade og sovsekande i samme serie.\nHar også komplet bestik til 16, husker dog ikke hvilket mærke/serie det er, for det havde min mand allerede samlet inden vi flyttede sammen.\nOg rød, hvid og champagne glas til 16 pers.\nJeg synes det er fedt at tage det pæne stel og fine glas frem når der kommer gæster\nIndlægaf avdotja » 13. maj 2018, 13:40\nLathyrus skrev: Jeg har et Pillivuyt stel med frokost-, middags- og dybe tallerkener til 16 pers. Dertil et passende udvalg af skåle, fade og sovsekande i samme serie.\nHar du været glad for det og holder det sig ellers pænt? Overvejer lidt det blåt Bretagne stel derfra, men orker ikke hvis der kommer bestikmærker på dyrekøbte tallerkner\nIndlægaf Lathyrus » 13. maj 2018, 15:19\nMit er det firkantede som ikke fåes mere. Vi fik det i bryllupsgave i 2011 og det holder sig rigtig pænt synes.\nJeg har lidt fortrudt at vi valgte det firkantede - det er ikk så klassisk. Men det holder og kan maskinopvaskes\nIndlægaf avdotja » 13. maj 2018, 17:54\nJeg kan godt lide den firkantede form som udgangspunkt Men jeg har ikke opvaskemaskine og der er simpelthen ikke noget der er mere træls at vaske op i hånden end firkantede tallerkner, så det skal jeg aldrig have igen


Flere timer og skrappere adgangskrav skal løfte kvaliteten af uddannelserne – Københavns Universitet\nFlere timer og skrappe...\nKøbenhavns Universitet intensiverer nu indsatsen for at forbedre kvaliteten af uddannelserne. Universitetet indfører bl.a. et minimumstimetal på otte timers undervisning på kandidatuddannelserne og et minimumskarakterkrav for at læse på universitetet. Fremover skal undervisning, på linje med forskning, desuden indgå i de årlige medarbejderudviklingssamtaler med forskerne og underviserne.\nUniversitetet har arbejdet konsekvent med at styrke uddannelseskvaliteten i mange år, og det er også prioriteret højt i universitetets Strategi 2016. De nye initiativer understøtter dette arbejde og lanceres netop nu også som indspil til regeringens Udvalg for Kvalitet og Relevans i de Videregående Uddannelser, der forventes at komme med sin første rapport i slutningen af marts.\n- Københavns Universitet er i skarp international konkurrence om at rekruttere og uddanne den allerbedste talentmasse. Derfor skærper vi nu kravene til at læse på universitetet. Vi vil kræve mere af de studerende, men også forvente mere af os selv. På den måde ruster vi ikke blot de studerende til det globale arbejdsmarked her og nu. Vi styrker også deres langsigtede kompetencer og livsduelighed, siger prorektor Lykke Friis.\nSe videointerview med Prorektor Lykke Friis. Pressen er velkommen til at bruge videoen, der kan embeddes fra afspilleren (klik på ikonet til venstre for HD-ikonet).\nStop for væksten i bacheloroptaget\nAlle uddannelser vil nu blive gennemgået for at sikre, at der er den rigtige arbejdsbelastning på alle kurser. Sidste år blev der rejst debat om, at det nogle steder er for nemt at studere. Men nu skal alle studienævn se uddannelserne efter i sømmene.\nPlanen er samtidig at reducere optaget på de uddannelser, der har den største arbejdsløshed set over en længere årrække.\n- Vi hilser den aktuelle debat om uddannelseskvalitet velkommen. Københavns Universitet har påtaget sig vores del af ansvaret for at opfylde det politiske ønske om en kraftig stigning i optaget gennem de seneste ti år, men det har aldrig været et mål i sig selv. Vi planlægger nu at stoppe for væksten i optaget af bachelorstuderende og at fokusere mere på kandidatuddannelserne og på at styrke KU’s placering internationalt, konstaterer prorektor Lykke Friis.\nUniversitetet vil desuden afsætte midler til globale talentpakker for at tiltrække studerende fra hele verden. De får særlig økonomisk støtte, egne mentorer og tilrettelagte forløb ved at læse på Københavns Universitet.\nMinimumskarakterer skal løfte kvaliteten\nUniversitetet vil desuden øge kravene til de kommende studerende ved at indføre en minimumskarakter på 6.0 på udvalgte bacheloruddannelser. Først skal sammenhængen mellem karakter og gennemførelse/frafald dog analyseres, ligesom det er en forudsætning, at universiteterne får lov til at opstille forskellige minimumskrav til ansøgere i hhv. kvote 1 og kvote 2. Det er ikke muligt i dag, og universitetet anmoder derfor nu uddannelsesminister Sofie Carsten Nielsen om tilladelse til at indføre denne ordning, hvor der ikke er minimumskarakterkrav i kvote 2.\n36 af Københavns Universitets 84 bacheloruddannelser har i dag frit optag eller en adgangskvotient på under 6.0. I alt 11 pct. af de optagne i 2013 ville være blevet påvirket af karakterkravet, hvis det var indført dengang.\nHvis minimumskarakteren indføres, vil de enkelte fakulteter eller uddannelser fremover selv kunne sætte kravet højere end 6.0. Adgangskravet skal sikre, at de studerende har de bedste forudsætninger for at tilegne sig akademiske kompetencer og gennemføre et krævende studie.\nAnalyser udarbejdet til Globaliseringsrådet dokumenterede, at der er sammenhæng mellem de karakterer, de studerende har fra gymnasiet og deres gennemførelse og frafald på universitetet. Københavns Universitet vil nu lave analyser på hver enkelt af universitetets uddannelser.\nKøbenhavns Universitet lancerer i dag en plan, der skal løfte kvaliteten af uddannelserne. Planen indeholder fem indsatsområder:\nKravet om minimum 8 timers undervisning på kandidatuddannelserne er omfattet af punktet om 'Mere og bedre undervisning'. Kravet vil gælde 1. år på kandidatuddannelser og vil blive indført fra september 2017.\nIndførelsen af minimumskrav på 6.0 på bacheloruddannelserne kan tidligst indføres fra september 2017, da det iflg. reglerne skal varsles to år i forvejen.\nKøbenhavns Universitet arbejder løbende og systematisk med uddannelseskvalitet både gennem strategiske initiativer og i det daglige kvalitetssikringsarbejde.\nLæs om alle initiativerne på uddannelseskvalitet.ku.dk.


Ny rapport om arbejdsmiljø: De helt unge slider og slæber | Fagbladet 3F\n14. marts 2019 - 10:53\nDe 18-29-årige oplever deres arbejde som fysisk hårdt og kommer ud for flere arbejdsulykker end andre. Der er behov for en tidlig, forebyggende indsats, hvis de unge skal kunne holde til at blive på arbejdsmarkedet, siger en af forskerne bag en ny rapport.\nEn ny rapport viser, at der er en større andel af de 18-29 årige, som arbejder i belastende stillinger, end der er i andre aldersgrupper.\nDet skulle være så godt, men mange af de unge på arbejdsmarkedet er allerede på vej til at blive slidt.\nDet viser rapporten “Unges arbejdsmiljø og helbred”, som Det Nationale Forskningscenter for Arbejdsmiljø (NFA) har lavet for Arbejdsmiljørådet.\n- Kroppen husker. Og hvis du i en ung alder kommer ud for en arbejdsulykke, har et hårdt fysisk arbejde, arbejder med kemiske stoffer eller allerede døjer med smerter, risikerer det senere i dit arbejdsliv at føre til et større sygefravær. Eller at du må forlade arbejdsmarkedet før tid, siger seniorforsker Johnny Dyreborg fra NFA.\nArbejder i belastende stillinger\nHan har været med til at udarbejde “Unges arbejdsmiljø og helbred”, der er den første rapport herhjemme nogensinde, som gør samlet status over, hvordan det egentlig står til med de unges arbejdsmiljø.\nI regeringens strategi for arbejdsmiljøindsatsen i Danmark frem til 2020 er et af de 19 initiativer rettet mod netop de unge og nyansatte. Og i forhold til at de unge skal arbejde i op til fem årtier mere, før de kan kan gå på pension, er der flere ting, der ifølge Johnny Dyreborg vækker opsigt.\n- Der er flere 18-29 årige, der kommer ud for en arbejdsulykke end i andre aldersgrupper. De 18-29 årige angiver den højeste grad af fysisk hårdt arbejde og mere løfte- og skubbearbejde. Og andelen af personer, som arbejder i belastende stillinger i løbet af en dag på jobbet, er også størst blandt de 18-29 årige, siger han.\nEr nutidens unge mere sarte end deres ældre kolleger?\n- Det er muligt, men det kan vi ikke se ud af vores undersøgelse. Men hvis de unge skal kunne holde til at være længere tid på arbejdsmarkedet, er det nødvendigt med en tidlig indsats i forhold til for eksempel at forebygge arbejdsulykker og muskel- og skeletbesvær, siger Johnny Dyreborg.\n- Og den forebyggende indsats bør fremover ske ude på de unges arbejdspladser, hvis den skal have en reel effekt, siger han.\nMærker det på egen krop\n25-årige Mathias Peter Sejling fra Frederikssund har været murer i fem år. Det har allerede sat sine spor, og han døjer med et skadet ledbånd i det ene knæ, efter at han i oktober sidste år trådte forkert ned fra en trappestige.\n- Jeg har problemer med at komme op, hvis jeg har ligget på knæ en hel dag. Jeg er øm i ryggen, hvis jeg bukker mig meget ned, og føler generelt en træthed i kroppen, siger den unge 3F’er.\n- Uanset hvor mange hjælpemidler der kommer, er jobbet som murer anstrengende. Det kan godt være, at vi har fået elektroniske stenvogne, men derfor skal stenen stadig lægges med hånden, og det giver mange vrid. En mursten vejer tre kilo, men hvis du lægger 600 om dagen, så er du hurtigt over et ton. Så det er hårdt. Det er hver dag, og det er fuld tid, siger Mathias Peter Sejling.\nTager de hårde opgaver\nHan mener, at de gentagne og dårlige arbejdsstillinger er et stort problem.\n- Jeg prøver at tænke over mine arbejdsstillinger. Men jeg havde også nogle svende, der var gode til at vise mig det. Hvis ikke du har fået det ind med murerskeen, når du bliver udlært, så tror jeg, det er svært at få det ind senere, siger Mathias Peter Sejling.\n- Mine ældre kolleger kan ikke lige så meget mere, fordi de har ondt. Så mine yngre kolleger og jeg har det med at tage nogle af de hårdere, fysisk krævende arbejdsopgaver for at skåne dem lidt. Ham med slidgigt i skulderen er ikke ham, som man sætter til at pudse loft. Det er en god kutyme i vores fag, siger han.\nHolder ikke 49 år endnu\nMathias Peter Sejling har i dag udsigt til at kunne gå på pension, når han fylder 74 år. Så forude venter der ham endnu 49 år på arbejdsmarkedet.\nSå længe tror han ikke på, at han kan holde til at arbejde.\n- Jeg ville være lykkelig, hvis jeg kunne være murer resten af livet. Det er bare ikke realistisk, siger han.\nDet har ikke været muligt at få en kommentar fra beskæftigelsesminister Troels Lund Poulsen (V) til den nye rapport.\nRapporten “Unges arbejdsmiljø og helbred” bygger primært på data fra Det Nationale Forskningscenter for Arbejdsmiljøs undersøgelse “Arbejdsmiljø og Helbred”, hvor danskernes arbejdsmiljø siden 2012 løbende er blevet undersøgt via målinger hver andet år – og herunder svar fra 3.457 erhvervsaktive unge i alderen 18-29 år i 2016.\nUnge i alderen 18-29 år anses som særligt udsatte i forhold til at komme ud for arbejdsulykker og få arbejdsskader på deres job.\nDe unge oplever selv, at de har et hårdt fysisk arbejde.\nDe unge rapporterer om lidt flere angst- og depressive symptomer end erhvervsaktive i alderen 30‐64 år.\nEn højere andel af de unge erhvervsaktive rapporterer om kontakt med kemikalier, vådt arbejde og hudproblemer. I nogle tilfælde er andelen næsten dobbelt så høj som blandt de erhvervsaktive i alderen 30‐64 år.\nAndelen af unge i alderen 18‐29 år, der får anerkendt arbejdsbetingede hudlidelser, er næsten dobbelt så høj som i aldersgrupperne 30‐49 år og 50‐64 år.\nKilde: “Unge arbejdsmiljø og helbred”/Det Nationale Forskningscenter for Arbejdsmiljø