Как исправить отображение кириллицы?
В правой части статус бара есть VS Code есть показатель кодировки. Нажмите и смотрите выше - там появится предложение открыть файл заново в нужной кодировке. Когда файл будет выглядеть приемлемо, ещё разок на кодировке, но уже надо будет выбрать "сохранить в кодировке', где желательно указать utf-8.
После этих манипуляций файл будет сохранен в utf-8, и проблема будет решена.
Если создать новый файл в нём кириллица отображается? Если да, значит вы загружаете файл не в той кодировке. Если нет, то проверьте, что выбранный шрифт поддерживает кириллицу.