DEN EUROPÆISKE CENTRALBANKS AFGØRELSE
af 16. november 2011
om fastsættelse af de nærmere regler og procedurer for gennemførelse af kriterierne for værdipapircentralers adgang til TARGET2-Securities tjenesteydelserne
(ECB/2011/20)
(2011/789/EU)
STYRELSESRÅDET FOR DEN EUROPÆISKE CENTRALBANK HAR -
under henvisning til statutten for Det Europæiske System af Centralbanker og Den Europæiske Centralbank, særlig artikel 3.1 og 12.1 samt artikel 17, 18 og 22,
under henvisning til Europa-Parlamentets og Rådets direktiv 98/26/EF af 19. maj 1998 om endelig afregning i betalingssystemer og værdipapirafviklingssystemer (1), særlig artikel 10,
under henvisning til retningslinje ECB/2010/2 af 21. april 2010 om TARGET2-securities (2), særlig artikel 4, stk. 2, litra d) og artikel 15,
under henvisning til afgørelse ECB/2009/6 af 19. marts 2009 om oprettelse af et programråd for TARGET2-Securities (3), og
ud fra følgende betragtninger:
(1)
Artikel 15 i retningslinje ECB/2010/2 fastsætter kriterierne for værdipapircentralers (CSD) adgang til TARGET2-Securities tjenesteydelserne (T2S-tjenesteydelserne).
(2)
Det er nødvendigt at fastlægge ansøgningsproceduren for en værdipapircentral, som ønsker adgang til T2S-tjenesteydelserne og proceduren for en værdipapircentrals anmodning om dispensation fra adgangskriterium 5 -
TRUFFET FØLGENDE AFGØRELSE:
Artikel 1
Definitioner
I denne afgørelse forstås ved:
1) »vurderingsrapport«: skriftlig dokumentation, som omfatter a) en rapport udarbejdet af de relevante kompetente myndigheder, hvoraf det fremgår, om en værdipapircentral opfylder adgangskriterium 2, og b) en selvevaluering fra værdipapircentralen, hvoraf det fremgår, om den opfylder adgangskriterierne 1, 3, 4 og 5
2) »centralbank«: Den Europæiske Centralbank, de nationale centralbanker i de medlemsstater, som har indført euroen, de nationale centralbanker i de medlemsstater, som ikke har indført euroen (herefter »de nationale centralbanker uden for euroområdet«), alle centralbanker eller relevante kompetente myndigheder i Det Europæiske Økonomiske Samarbejdsområde (EØS) (herefter »centralbank i EØS«) og alle centralbanker eller relevante kompetente myndigheder i et land uden for EØS (herefter »anden centralbank«), hvor valutaen, som den pågældende centralbank uden for euroområdet, centralbank i EØS eller anden centralbank er ansvarlig for, vurderes at opfylde betingelserne i henhold til artikel 18 i retningslinje ECB/2010/2
3) »adgangskriterium 1 for værdipapircentraler«: kriteriet, som er fastlagt i artikel 15, stk. 1, litra a), i retningslinje ECB/2010/2, hvorefter værdipapircentraler opfylder kriterierne for adgang til T2S-tjenesteydelserne, såfremt de er blevet anmeldt til Den Europæiske Værdipapirtilsynsmyndighed i henhold til artikel 10 i direktiv 98/26/EF, eller, såfremt det drejer sig om en værdipapircentral uden for EØS, at den opererer inden for en retlig og lovgivningsmæssig ramme, som er sammenlignelig med den, der gælder i EU
4) »adgangskriterium 2 for værdipapircentraler«: kriteriet, som er fastlagt i artikel 15, stk. 1, litra b), i retningslinje ECB/2010/2, hvorefter værdipapircentraler opfylder kriterierne for adgang til T2S-tjenesteydelserne, såfremt de har fået en positiv vurdering af de kompetente myndigheder på grundlag af ESCB/Committee of European Securities Regulators anbefalinger om et værdipapirafviklingssystem (Recommendations for Securities Settlement System) (herefter »ESCB/CESR-anbefalingerne«) (4);
5) »adgangskriterium 3 for værdipapircentraler«: kriteriet, som er fastlagt i artikel 15, stk. 1, litra c), i retningslinje ECB/2010/2, hvorefter værdipapircentraler opfylder kriterierne for adgang til T2S-tjenesteydelserne, såfremt de på anmodning gør ethvert værdipapir/International Securities Identification Number (ISIN), for hvilket de er udsteder-værdipapircentral eller teknisk udsteder-værdipapircentral, tilgængeligt for andre værdipapircentraler i T2S
6) »adgangskriterium 4 for værdipapircentraler«: kriteriet, som er fastlagt i artikel 15, stk. 1, litra d), i retningslinje ECB/2010/2, hvorefter værdipapircentraler opfylder kriterierne for adgang til T2S-tjenesteydelserne, såfremt de forpligter sig til at tilbyde andre værdipapircentraler i T2S grundlæggende depottjenester uden forskelsbehandling
7) »adgangskriterium 5 for værdipapircentraler«: kriteriet, som er fastlagt i artikel 15, stk. 1, litra e), i retningslinje ECB/2010/2, hvorefter værdipapircentraler opfylder kriterierne for adgang til T2S-tjenesteydelserne, såfremt de forpligter sig til at tilbyde andre værdipapircentraler i T2S at udføre deres afvikling i centralbankpenge i T2S, hvis valutaen er tilgængelig i T2S
8) »relevante kompetente myndigheder«: centralbanker og lovgivende myndigheder, som har kompetence til at overvåge og/eller føre tilsyn med en specifik værdipapircentral, og som har ansvar for at vurdere værdipapircentralerne på grundlag af de gældende anerkendte standarder
9) »direkte forbundet deltager«: en T2S-deltager, der har en teknisk facilitet, som gør det muligt at opnå adgang til T2S og anvende systemets værdipapirafviklingstjenester, uden at det er nødvendigt, at en værdipapircentral fungerer som teknisk grænseflade
10) »T2S-deltager«: en retlig enhed eller, på visse markeder, en person, der har indgået en kontrakt med en værdipapircentral i T2S om behandling af dennes aktiviteter vedrørende værdipapirafvikling i T2S, og som ikke nødvendigvis har en værdipapirkonto hos værdipapircentralen
11) »T2S-programrådet«: Eurosystemets ledelsesorgan, oprettet i henhold til afgørelse ECB/2009/6, som defineret i artikel 2 i retningslinje ECB/2010/2 eller dens efterfølger
12) »den rådgivende T2S-gruppe«: det forum, som er defineret i artikel 7 i retningslinje ECB/2010/2
13) »aftale om valutadeltagelse«: en aftale, som indgås mellem Eurosystemet og en national centralbank uden for euroområdet eller en myndighed, som har ansvar for en anden valuta end euroen, med det formål at afvikle værdipapirtransaktioner i centralbankpenge i andre valutaer end euroen.
Artikel 2
Formål og anvendelsesområde
1. De fem kriterier, som skal være opfyldt, for at en værdipapircentral opnår adgang til T2S-tjenesteydelserne, og som er fastlagt i artikel 15 i retningslinje ECB/2010/2 (herefter »de fem adgangskriterier for værdipapircentraler«), skal gennemføres i overensstemmelse med de procedurer, som er fastlagt i artikel 3 til 5 i denne afgørelse og reglerne i bilaget.
2. Denne afgørelse finder ikke anvendelse på direkte forbundne deltagere, som har et retsforhold med værdipapircentralerne.
Artikel 3
Ansøgningsprocedure
1. Ved ansøgning om T2S-tjenesteydelser skal en værdipapircentral fremsende: a) en ansøgning til Styrelsesrådet; og b) på tidspunktet for dens overgang til T2S, en vurderingsrapport.
2. Vurderingsrapporten skal dokumentere, at værdipapircentralen opfylder de fem adgangskriterier for værdipapircentraler på tidspunktet for dens overgang til T2S og angive, i hvor høj grad hvert enkelt adgangskriterium er gennemført på grundlag af kategorierne opfyldt, delvist opfyldt og ikke relevant, og skal anføre værdipapircentralens begrundelse, redegørelse og relevant dokumentation.
3. T2S-programrådet fremsender på grundlag af ovennævnte dokumentation et forslag til Styrelsesrådet om en værdipapircentrals ansøgning om adgang til T2S-tjenesteydelserne. Som led i udarbejdelsen af forslaget kan T2S-programrådet anmode om præciseringer fra eller fremsende spørgsmål til den ansøgende værdipapircentral.
4. Efter at T2S-programrådet har fremsendt sit forslag, træffer Styrelsesrådet afgørelse med hensyn til værdipapircentralens ansøgning og meddeler afgørelsen skriftligt til værdipapircentralen senest to måneder efter: a) dato for modtagelse af ansøgningen; eller b) dato for modtagelse af svaret på T2S-programrådets forespørgsel om præcisering eller fremsendelse af spørgsmål i henhold til stk. 3. Afslår Styrelsesrådet at godkende en ansøgning, skal det begrunde sin afgørelse.
Artikel 4
Procedure for at opnå dispensation fra adgangskriterium 5 for værdipapircentraler
1. En værdipapircentral kan fremsende en anmodning om dispensation fra adgangskriterium 5 på grundlag af værdipapircentralens driftsmæssige eller tekniske forhold.
2. For at en anmodning om dispensation kan vurderes, skal værdipapircentralen fremsende en anmodning til T2S-programrådet og fremlægge dokumentation for følgende:
a)
dispensationen er for en meget begrænset afviklingsvolumen set i forhold til de samlede gennemsnitlige daglige instruktioner om afviklingstjenester med levering mod betaling, som værdipapircentralen modtager om måneden, og omkostningerne ved at afvikle disse operationer i T2S ville være uforholdsmæssigt store for værdipapircentralen
b)
værdipapircentralen har truffet tekniske og driftsmæssige sikkerhedsforanstaltninger til sikring af, at dispensationen ikke går ud over den i punkt a) fastsatte grænseværdi
c)
værdipapircentralen har gjort alt for at opfylde adgangskriterium 5.
3. Efter at have modtaget en sådan anmodning om dispensation:
a)
fremsender T2S-programrådet værdipapircentralens anmodning og sin forundersøgelse til den rådgivende T2S-gruppe
b)
rådgiver den rådgivende T2S-gruppe T2S-programrådet om anmodningen uden ophold og i rette tid med henblik på at tage stilling hertil
c)
udarbejder T2S-programrådet, efter at have modtaget rådgivning fra den rådgivende T2S-gruppe, en endelig vurdering og fremsender denne samt alle dokumenterne til Styrelsesrådet
d)
udarbejder Styrelsesrådet en begrundet afgørelse vedrørende anmodningen om dispensation
e)
informerer T2S-programrådet værdipapircentralen og den rådgivende T2S-gruppe skriftligt om Styrelsesrådets begrundede afgørelse.
4. En værdipapircentral udpeget af en centralbank, som har undertegnet en aftale om valutadeltagelse, og som har valgt at afvikle sine pengepolitiske transaktioner i centralbankpenge uden for T2S, skal fremsende en anmodning om dispensation for at kunne afvikle sådanne pengepolitiske transaktioner i centralbankpenge uden for T2S. Dispensation gives i sådanne tilfælde, såfremt a) Eurosystemet har modtaget alle relevante oplysninger om, hvordan en sådan afvikling foretages rent teknisk; og b) en sådan afvikling ikke kræver ændringer i eller påvirker T2S-funktionaliteten negativt. Den udpegende centralbank skal opfordres til at afgive udtalelse om en sådan anmodning om dispensation.
5. En værdipapircentral, som har fået dispensation, skal en gang om måneden fremsende en rapport til T2S-programrådet, hvoraf det fremgår, at den fortsat opfylder betingelserne for dispensation, herunder den i stk. 2, litra a) aftalte grænseværdi. En værdipapircentral, som har fået dispensation i henhold til stk. 4, skal en gang om måneden fremsende en rapport til T2S-programrådet om situationen.
6. Hvis en værdipapircentral, der har fået dispensation, til stadighed overskrider de i stk. 2, litra a) fastsatte grænseværdier inden for en periode på seks måneder, skal Styrelsesrådet trække dispensationen tilbage med den begrundelse, at værdipapircentralen ikke opfylder adgangskriterium 5, og T2S-programrådet skal informere værdipapircentralen herom.
7. Efter tilbagetrækning af en dispensation kan en værdipapircentral fremsende en ny anmodning om dispensation i overensstemmelse med den procedure, som er fastlagt i denne artikel.
8. Foreligger der en krisesituation, der kan påvirke den finansielle stabilitet i et land eller den pågældende centralbanks opgave med at sikre integriteten af landets valuta, og som har fået centralbanken i det pågældende land til at træffe tiltag til nødafvikling som led i sin krisestyringsplan, skal en værdipapircentral, som er udpeget af denne centralbank, fremsende en anmodning til T2S-programrådet om en midlertidig dispensation fra adgangskriterium 5 og kan midlertidigt gennemføre afvikling på andre måder. Styrelsesrådet træffer en begrundet afgørelse om en sådan anmodning under hensyntagen til den pågældende centralbanks udtalelse om situationen, som nødvendiggør den midlertidige dispensation fra adgangskriterium 5. Den pågældende centralbank skal mindst en gang om måneden fremsende en rapport til T2S-programrådet, hvori den evaluerer situationen.
Artikel 5
Løbende opfyldelse af de fem adgangskriterier for værdipapircentraler
1. En værdipapircentral, som har adgang til T2S-tjenesteydelserne, skal efter at være overgået til T2S til stadighed opfylde de fem adgangskriterier og skal
a)
sikre, navnlig gennem en pålidelig selvevaluering, som foretages hvert år, og som underbygges af relevant dokumentation, at den fortsat opfylder adgangskriterierne 1, 3, 4 og 5. Selvevalueringen skal være ledsaget af de relevante kompetente myndigheders seneste vurdering af værdipapircentralens opfyldelse af adgangskriterium 2
b)
straks fremsende til T2S-programrådet den seneste regelmæssige eller ad hoc-vurdering, som de relevante kompetente myndigheder har foretaget af dens opfyldelse af adgangskriterium 2
c)
anmode om en ny vurdering fra de relevante kompetente myndigheder af dens opfyldelse af adgangskriterium 2, såfremt der sker væsentlige ændringer i værdipapircentralens system
d)
informere T2S-programrådet, i det tilfælde at en relevant kompetent myndigheds vurdering eller en selvevaluering dokumenterer, at værdipapircentralen ikke opfylder et af de fem adgangskriterier
e)
på anmodning af T2S-programrådet fremsende en vurderingsrapport, som dokumenterer, at værdipapircentralen fortsat opfylder de fem adgangskriterier.
2. Bortset fra adgangskriterium 2 kan T2S-programrådet udføre sin egen evaluering og overvåge, at de fem adgangskriterier er opfyldt eller anmode om oplysninger fra en værdipapircentral. Beslutter T2S-programrådet, at en værdipapircentral ikke opfylder et af de fem adgangskriterier, skal den iværksætte proceduren, som er fastlagt i kontrakterne med værdipapircentralerne i henhold til artikel 16 i retningslinje ECB/2010/2.
Artikel 6
Ikrafttrædelse
Denne afgørelse træder i kraft dagen efter dens offentliggørelse i Den Europæiske Unions Tidende.
Udfærdiget i Frankfurt am Main, den 16. november 2011.
32011D0020
L 319/117
SLUŽBENI LIST EUROPSKE UNIJE
ODLUKA EUROPSKE SREDIŠNJE BANKE
od 16. studenoga 2011.
o utvrđivanju detaljnih pravila i postupaka za provođenje kriterija prihvatljivosti središnjih depozitorija vrijednosnih papira za pristup uslugama sustava TARGET2-Securities
(ESB/2011/20)
(2011/789/EU)
UPRAVNO VIJEĆE EUROPSKE SREDIŠNJE BANKE,
uzimajući u obzir Statut Europskog sustava središnjih banaka i Europske središnje banke, a posebno njegov članak 3. stavak 1., članak 12. stavak 1. i članke 17., 18. i 22.,
uzimajući u obzir Direktivu 98/26/EZ Europskog parlamenta i Vijeća od 19. svibnja 1998. o konačnosti namire u platnim sustavima i sustavima za namiru vrijednosnih papira (1), a posebno njezin članak 10.,
uzimajući u obzir Smjernicu ESB/2010/2 od 21. travnja 2010. o sustavu TARGET2-Securities (2), a posebno njezin članak 4. stavak 2. točku (d) i članak 15.,
uzimajući u obzir Odluku ESB/2009/6 od 19. ožujka 2009. o osnivanju Odbora za program sustava TARGET2-Securities (3),
budući da:
(1)
Člankom 15. Smjernice ESB/2010/2 utvrđuju se kriteriji prihvatljivosti središnjeg depozitorija vrijednosnih papira (CSD) za pristup uslugama sustava TARGET2-Securities (sustav T2S).
(2)
Nužno je utvrditi postupak prijave CSD-a za pristup uslugama sustava T2S i postupak kojim CSD zahtijeva odstupanje od kriterija br. 5 za pristup CSD-a,
DONIJELO JE OVU ODLUKU:
Članak 1.
Definicije
Za potrebe ove Odluke:
1.
„izvješće o ocjeni” znači pisana dokumentacija koja sadržava: (a) izvješće o ocjeni usklađenosti CSD-a s kriterijem br. 2 za pristup CSD-a, koje izrađuju odgovarajuća nadležna tijela i (b) samoocjena CSD-a o njegovoj usklađenosti s kriterijima br. 1, 3, 4 i 5 za pristup CSD-a;
2.
„središnja banka (SB)” znači Europska središnja banka, nacionalne središnje banke (NSB) država članica čija je valuta euro, nacionalne središnje banke država članica čija valuta nije euro (dalje u tekstu „nacionalne središnje banke (NSB) izvan europodručja”), središnja banka ili odgovarajuće nadležno tijelo iz Europskoga gospodarskog prostora (EGP) (dalje u tekstu „središnja banka iz EGP-a”) i središnja banka ili odgovarajuće nadležno tijelo iz države izvan EGP-a (dalje u tekstu „druga središnja banka”), kada se valuta takvog NSB-a izvan europodručja, središnje banke iz EGP-a ili druge središnje banke smatra prihvatljivom u skladu s člankom 18. Smjernice ESB/2010/2;
3.
„kriterij br. 1 za pristup CSD-a” znači kriterij utvrđen u članku 15. stavku 1. točki (a) Smjernice ESB/2010/2, tj. da su središnji depozitoriji vrijednosnih papira prihvatljivi za pristup uslugama sustava T2S pod uvjetom da su prijavljeni Europskom nadzornom tijelu za vrijednosne papire i tržišta kapitala u skladu s člankom 10. Direktive 98/26/EZ ili, u slučaju CSD-a iz države izvan EGP-a, da posluju u skladu s pravnim i regulatornim okvirom koji je istovjetan onome koji je na snazi u Uniji;
4.
„kriterij br. 2 za pristup CSD-a” znači kriterij utvrđen u članku 15. stavku 1. točki (b) Smjernice ESB/2010/2, tj. da su središnji depozitoriji vrijednosnih papira prihvatljivi za pristup uslugama sustava T2S pod uvjetom da su ih nadležna tijela pozitivno ocijenila u odnosu na preporuke Europskog sustava središnjih banaka/Odbora europskih regulatora za tržišta vrijednosnih papira za sustave za namiru vrijednosnih papira (dalje u tekstu „preporuke ESSB-a/CESR-a”) (4);
5.
„kriterij br. 3 za pristup CSD-a” znači kriterij utvrđen u članku 15. stavku 1. točki (c) Smjernice ESB/2010/2, tj. da su središnji depozitoriji vrijednosnih papira prihvatljivi za pristup uslugama sustava T2S pod uvjetom da na zahtjev stave na raspolaganje drugim središnjim depozitorijima vrijednosnih papira u sustavu T2S svaki vrijednosni papir/međunarodni identifikacijski broj vrijednosnih papira za koji su oni CSD izdavatelj ili CSD tehnički izdavatelj;
6.
„kriterij br. 4 za pristup CSD-a” znači kriterij utvrđen u članku 15. stavku 1. točki (d) Smjernice ESB/2010/2, tj. da su središnji depozitoriji vrijednosnih papira prihvatljivi za pristup uslugama sustava T2S pod uvjetom da se obvežu da će drugim središnjim depozitorijima vrijednosnih papira u sustavu T2S na nediskriminirajućoj osnovi nuditi osnovne skrbničke usluge;
7.
„kriterij br. 5 za pristup CSD-a” znači kriterij utvrđen u članku 15. stavku 1. točki (e) Smjernice ESB/2010/2, tj. da su središnji depozitoriji vrijednosnih papira prihvatljivi za pristup uslugama sustava T2S pod uvjetom da se obvežu drugim središnjim depozitorijima vrijednosnih papira u sustavu T2S da će obavljati namiru u novcu središnje banke u sustavu T2S, ako je valuta dostupna u sustavu T2S;
8.
„odgovarajuća nadležna tijela” znači središnje banke i regulatore nadležne za nadzor i/ili superviziju određenog CSD-a, a koji su odgovorni za ocjenjivanje središnjih depozitorija vrijednosnih papira u odnosu na važeće priznate standarde;
9.
„izravno povezana stranka” znači stranka u sustavu T2S koja ima tehničku opremu koja joj omogućuje da pristupi sustavu T2S i koristi se njegovim uslugama namire vrijednosnih papira, bez potrebe da CSD djeluje kao tehničko sučelje;
10.
„stranka u sustavu T2S” znači pravni subjekt ili, na nekim tržištima, pojedinac koji ima ugovorni odnos s CSD-om u sustavu T2S za obradu aktivnosti koje su povezane s namirom u sustavu T2S i koji nema nužno račun vrijednosnih papira kod CSD-a;
11.
„Odbor za program sustava T2S” znači upravljačko tijelo Eurosustava koje je osnovano u skladu s Odlukom ESB/2009/6, kako je utvrđeno člankom 2. Smjernice ESB/2010/2, ili njegov sljednik;
12.
„Savjetodavna skupina za sustav T2S” znači forum utvrđen u članku 7. Smjernice ESB/2010/2;
13.
„sporazum o sudjelovanju valute” znači sporazum koji sklope Eurosustav i NSB izvan europodručja ili tijelo odgovorno za valutu koja nije euro, u svrhu namire transakcija vrijednosnim papirima u novcu središnje banke u valutama koje nisu euro.
Članak 2.
Predmet i područje primjene
1. Pet kriterija koji određuju prihvatljivost središnjih depozitorija vrijednosnih papira za pristup uslugama sustava T2S koji su utvrđeni u članku 15. Smjernice ESB/2010/2 (dalje u tekstu „pet kriterija za pristup CSD-a”) provode se u skladu s postupcima koji su utvrđeni u člancima 3. do 5. ove Odluke i pravilima u Prilogu.
2. Ova se Odluka ne primjenjuje na izravno povezane stranke koje imaju pravni odnos sa središnjim depozitorijima vrijednosnih papira.
Članak 3.
Postupak prijave
1. Kako bi se prijavio za usluge sustava T2S, CSD dostavlja: (a) prijavu Upravnom vijeću, a (b) pri migraciji na sustav T2S, izvješće o ocjeni.
2. Izvješće o ocjeni pruža dokaz da CSD pri migraciji na sustav T2S ispunjava pet kriterija za pristup CSD-a te navodi stupanj provedbe svakoga kriterija za pristup CSD-a u skladu sa sljedećim kategorijama: usklađeno, djelomično usklađeno i ne primjenjuje se i navodi razloge, objašnjenja i odgovarajuće dokaze CSD-a.
3. Odbor za program sustava T2S na temelju navedene dokumentacije podnosi Upravnom vijeću prijedlog u vezi s prijavom CSD-a za pristup uslugama sustava T2S. Radi pripreme svog prijedloga Odbor za program sustava T2S može od CSD-a koji podnosi prijavu zatražiti pojašnjenja ili mu uputiti pitanja.
4. Nakon što Odbor za program sustava T2S podnese prijedlog, Upravno vijeće donosi odluku o prijavi CSD-a i o njoj pisanim putem obavješćuje CSD najkasnije u roku od dva mjeseca od: (a) datuma primitka prijave ili (b) datuma primitka odgovora na bilo koji zahtjev za pojašnjenje ili pitanja upućena od strane Odbora za program sustava T2S, na temelju stavka 3. Kada Upravno vijeće odbije prijavu, ono je dužno obrazložiti svoju odluku.
Članak 4.
Postupak za ostvarivanje odstupanja od kriterija br. 5 za pristup CSD-a
1. CSD može podnijeti zahtjev za odstupanje od kriterija br. 5 za pristup CSD-a na temelju posebnih operativnih ili tehničkih okolnosti.
2. Kako bi se zahtjev za odstupanje procijenio, CSD mora podnijeti zahtjev Odboru za program sustava T2S i dostaviti mu dokaz o sljedećem:
(a)
odstupanje se odnosi na vrlo ograničen opseg namira u odnosu na njihov udio u ukupnim prosječnim dnevnim instrukcijama prema načelu isporuke po plaćanju koje tijekom mjeseca zaprimi CSD, a troškovi namire takvih operacija u sustavu T2S bili bi previsoki za CSD;
(b)
da je CSD uspostavio tehničke i operativne zaštitne mjere koje osiguravaju da će odstupanje ostati unutar praga navedenog u točki (a);
(c)
da je CSD uložio sve napore kako bi ispunio kriterij br. 5 za pristup CSD-a.
3. Po primitku zahtjeva za odstupanje:
(a)
Odbor za program sustava T2S podnosi zahtjev CSD-a i svoju prethodnu ocjenu Savjetodavnoj skupini za sustav T2S;
(b)
Savjetodavna skupina za sustav T2S daje Odboru za program sustava T2S savjete u vezi sa zahtjevom bez odlaganja i pravodobno kako bi se mogli razmotriti;
(c)
po primitku savjeta Savjetodavne skupine za sustav T2S, Odbor za program sustava T2S priprema konačnu ocjenu i dostavlja je zajedno s cjelokupnim skupom dokumenata Upravnom vijeću;
(d)
Upravno vijeće donosi obrazloženu odluku o zahtjevu za odstupanje;
(e)
Odbor za program sustava T2S pisanim putem obavješćuje CSD i Savjetodavnu skupinu za sustav T2S o obrazloženoj odluci Upravnog vijeća.
4. CSD koji je odredio SB koji je potpisao sporazum o sudjelovanju valute i koji se odlučio za namiru svojih transakcija koje se odnose na monetarnu politiku u novcu središnje banke izvan sustava T2S, podnosi zahtjev za odstupanje kako bi mogao namiriti takve transakcije koje se odnose na monetarnu politiku u novcu središnje banke izvan sustava T2S. U tom slučaju odstupanje se odobrava pod uvjetom da: (a) je Eurosustav primio sve relevantne informacije o tehničkom funkcioniranju takve namire i (b) takva namira ne zahtijeva izmjene funkcionalnosti niti negativno utječe na funkcionalnosti sustava T2S. SB koji odredi CSD treba pozvati da dostavi svoje mišljenje o takvom zahtjevu za odstupanje.
5. CSD s odstupanjem dostavlja Odboru za program sustava T2S mjesečno izvješće kojim dokazuje da i dalje ispunjava kriterije za odstupanje uključujući dogovoreni prag iz stavka 2. točke (a). CSD s odstupanjem u skladu sa stavkom 4. dostavlja mjesečno izvješće o stanju Odboru za program sustava T2S.
6. Kada CSD s odstupanjem tijekom razdoblja od šest mjeseci kontinuirano prekoračuje dogovoreni prag iz stavka 2. točke (a), Upravno vijeće povlači odstupanje zbog neispunjavanja kriterija br. 5 za pristup CSD-a, a Odbor za program sustava T2S o tome obavješćuje CSD.
7. Nakon povlačenja odstupanja CSD može podnijeti novi zahtjev za odstupanje u skladu s postupkom koji je propisan ovim člankom.
8. U slučaju krizne situacije koja bi mogla utjecati na financijsku stabilnost države ili na zadaću odgovarajućeg SB-a da zaštiti integritet svoje valute, a koja je dovela do toga da je SB dotične države prešao na način namire u izvanrednim uvjetima, kao dio njegovog plana za upravljanje kriznim situacijama, CSD koji je odredio taj SB, podnosi zahtjev Odboru za program sustava T2S za privremeno odstupanje od kriterija br. 5 za pristup CSD-a te može privremeno obavljati namiru na drugi način. Upravno vijeće donosi obrazloženu odluku o takvom zahtjevu vodeći računa o mišljenju odgovarajućeg SB-a o situaciji koja opravdava privremeno odstupanje od kriterija br. 5 za pristup CSD-a. Odgovarajući SB najmanje jednom mjesečno dostavlja izvješće Odboru za program sustava T2S o ocjeni stanja.
Članak 5.
Kontinuirana usklađenost s pet kriterija za pristup CSD-a
1. CSD koji ima pristup uslugama sustava T2S nakon migracije na sustav T2S kontinuirano ispunjava pet kriterija za pristup CSD-a te:
(a)
posebno osigurava, putem pouzdane samoocjene koja se provodi svake godine i potkrjepljuje odgovarajućom dokumentacijom, da i dalje ispunjava kriterije br. 1, 3, 4 i 5 za pristup CSD-a. Samoocjena mora biti popraćena posljednjom ocjenom odgovarajućih nadležnih tijela o usklađenosti CSD-s s kriterijem br. 2;
(b)
Odboru za program sustava T2S dostavlja bez odlaganja posljednju redovitu ili ad hoc ocjenu odgovarajućih nadležnih tijela o njegovoj usklađenosti s kriterijem br. 2 za pristup CSD-a;
(c)
u slučaju znatnih promjena u sustavu CSD-a, traži novu ocjenu odgovarajućih nadležnih tijela o njegovoj usklađenosti s kriterijem br. 2 za pristup CSD-a;
(d)
obavješćuje Odbor za program sustava T2S kada se u ocjeni odgovarajućeg nadležnog tijela ili samoocjeni ustanovi neispunjavanje bilo kojeg od pet kriterija za pristup CSD-a;
(e)
na zahtjev Odbora za program sustava T2S dostavlja izvješće o ocjeni koje pokazuje da CSD i dalje ispunjava pet kriterija za pristup CSD-a.
2. S izuzetkom kriterija br. 2 za pristup CSD-a, Odbor za program sustava T2S može provesti vlastitu ocjenu i pratiti usklađenost s pet kriterija za pristup CSD-a ili zatražiti informacije od CSD-a. Kada Odbor za program sustava T2S odluči da CSD ne ispunjava jedan od pet kriterija za pristup CSD-a, pokreće postupak utvrđen u ugovorima sa središnjim depozitorijima vrijednosnih papira u skladu s člankom 16. Smjernice ESB/2010/2.
Članak 6.
Stupanje na snagu
Ova Odluka stupa na snagu sljedećeg dana od dana objave u Službenom listu Europske unije.
Sastavljeno u Frankfurtu na Majni 16. studenoga 2011.