NAŘÍZENÍ KOMISE V PŘENESENÉ PRAVOMOCI (EU) č. 446/2012
ze dne 21. března 2012,
kterým se doplňuje nařízení Evropského parlamentu a Rady (ES) č. 1060/2009, pokud jde o regulační technické normy pro obsah a formát pravidelného předkládání ratingových údajů, jež má Evropský orgán pro cenné papíry a trhy požadovat od ratingových agentur
(Text s významem pro EHP)
EVROPSKÁ KOMISE,
s ohledem na Smlouvu o fungování Evropské unie,
s ohledem na nařízení Evropského parlamentu a Rady (ES) č. 1060/2009 ze dne 16. září 2009 o ratingových agenturách (1), a zejména na čl. 21 odst. 4 písm. e) uvedeného nařízení,
vzhledem k těmto důvodům:
(1)
Ustanovení čl. 21 odst. 4 písm. e) nařízení (ES) č. 1060/2009 vyžaduje, aby Evropský orgán pro cenné papíry a trhy (ESMA) do 2. ledna 2012 předložil Komisi ke schválení návrhy regulačních technických norem, pokud jde o obsah a formát pravidelného předkládání ratingových údajů, jež by ratingové agentury měly orgánu ESMA pravidelně vykazovat. Cílem tohoto pravidelného předkládání je umožnit orgánu ESMA plnění jeho odpovědnosti spojené s průběžným dohledem nad ratingovými agenturami, jak je stanoveno v čl. 21 odst. 1 uvedeného nařízení.
(2)
Ratingové údaje by měly orgánu ESMA umožnit pečlivě dohlížet nad chováním a činností ratingových agentur, aby mohl rychle reagovat v případě skutečného nebo potenciálního porušení požadavků nařízení (ES) č. 1060/2009. Z tohoto důvodu by se ratingové údaje měly orgánu ESMA obvykle předkládat měsíčně. Avšak v zájmu zajištění proporcionality by ratingové agentury, které mají méně než 50 zaměstnanců a které nejsou součástí skupiny, měly předkládat ratingové údaje každé dva měsíce, namísto měsíčně. Orgán ESMA by přesto měl mít možnost po uvedených agenturách vyžadovat, aby měsíčně předkládaly údaje týkající se počtu a druhů jejich ratingů, včetně složitosti úvěrové analýzy, relevance hodnocených nástrojů či emitentů a způsobilosti ratingů, které se použijí pro účely uvedené ve směrnici Evropského parlamentu a Rady 2006/48/ES (2).
(3)
Vykazované údaje by měly být sestaveny v normalizovaném formátu, aby orgán ESMA mohl záznamy automaticky přijímat a zpracovávat ve svých interních systémech. Vzhledem k průběžnému technickému pokroku může orgán ESMA řadu technických pokynů pro předkládání údajů v oblasti přenosu souborů nebo jejich formátu předkládaných ratingovými agenturami aktualizovat a sdělit prostřednictvím zvláštních sdělení nebo pokynů.
(4)
S cílem zajistit úplné a přesné předkládání ratingových údajů a zohlednit další vývoj na finančních trzích je důležité ratingovým agenturám umožnit, aby si vyvinuly odpovídající systémy a postupy na základě technických specifikací stanovených orgánem ESMA. Z tohoto důvodu vstoupí nařízení v platnost až šest měsíců po vyhlášení. Do té doby by ratingové agentury měly pravidelně předkládat ratingové údaje v souladu se stávajícími pokyny vydanými Evropským výborem regulátorů trhů s cennými papíry.
(5)
Ratingové agentury, které jsou součástí skupiny, by měly moci své ratingové údaje vykazovat orgánu ESMA buď odděleně, nebo pověřit jednu z agentur ve skupině, aby předkládala údaje jménem všech členů skupiny, na které se vztahuje požadavek na vykazování údajů.
(6)
Toto nařízení vychází z návrhů regulačních technických norem předložených Komisi orgánem ESMA v souladu s článkem 10 nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 1095/2010 (3).
(7)
Orgán ESMA uskutečnil otevřené veřejné konzultace o návrzích regulačních technických norem, z nichž toto nařízení vychází, analyzoval potenciální související náklady a přínosy a požádal o stanovisko skupinu subjektů působících v oblasti cenných papírů a trhů zřízenou podle článku 37 nařízení (EU) č. 1095/2010,
PŘIJALA TOTO NAŘÍZENÍ:
Článek 1
Předmět
Toto nařízení stanovuje obsah a formát pravidelného předkládání ratingových údajů, jež má Evropský orgán pro cenné papíry a trhy (dále jen „ESMA“) od ratingových agentur požadovat pro účely průběžného dohledu v souladu s čl. 21 odst. 4 písm. e) nařízení (ES) č. 1060/2009.
Článek 2
Zásady předkládání údajů
1. Ratingové agentury plní požadavky stanovené tímto nařízením a zodpovídají za přesnost a úplnost údajů předkládaných orgánu ESMA.
2. V případě skupin ratingových agentur členové skupiny mohou pověřit jednoho člena, aby předkládal údaje požadované podle tohoto nařízení svým jménem a jménem dalších členů skupiny. Všechny ratingové agentury, jejichž jménem je zpráva předkládána, se v údajích předložených orgánu ESMA uvedou.
3. Zprávy předkládané v souladu s tímto nařízením se podávají měsíčně a obsahují ratingové údaje vztahující se k předcházejícímu kalendářnímu měsíci.
4. Ratingové agentury, které mají méně než 50 zaměstnanců a které nejsou součástí skupiny ratingových agentur, mohou předkládat zprávy každé dva měsíce s tím, že obsahují ratingové údaje vztahující se k předcházejícím dvěma kalendářním měsícům, pokud orgán ESMA neinformuje ratingovou agenturu, že vzhledem k povaze, komplexnosti a rozsahu vydávání jejích ratingů vyžaduje měsíční předkládání zpráv.
5. Orgánu ESMA se zprávy předkládají do patnácti dnů od konce období, které je předmětem zprávy.
6. Ratingové agentury neprodleně informují orgán ESMA o veškerých výjimečných okolnostech, které jim mohou dočasně zabránit v předložení zprávy v souladu s tímto nařízením nebo ji mohou opozdit.
Článek 3
Vykazované údaje
1. Na konci prvního období vykazování zahrne ratingová agentura do své zprávy pro orgán ESMA kvalitativní údaje uvedené v tabulce 1 přílohy. Pokud se v následujícím vykazovaném období uvedené údaje změní, orgánu ESMA se předloží nové údaje.
2. Ratingové agentury předkládají údaje uvedené v tabulce 2 přílohy za každou činnost provedenou ratingovou agenturou, jak je stanoveno v uvedené tabulce, a za každý rating vztažený k této činnosti. Činnosti, které se vykazují, se vztahují na ratingy vydané nebo potvrzené ratingovou agenturou.
3. V případě, že k činnosti uvedené v tabulce 2 během vykazovaného období nedošlo, nemusí to ratingová agentura oznámit.
4. Údaje uvedené v tabulce 1 a v tabulce 2 přílohy se orgánu ESMA předkládají v samostatných souborech. Kvalitativní údaje uvedené v tabulce 1 se předkládají před vykázáním údajů uvedených v tabulce 2.
Článek 4
Druhy ratingů
1. Ratingová agentura zařadí ratingy, které vykazuje, podle těchto druhů:
a)
ratingy podniků;
b)
ratingy strukturovaného financování;
c)
ratingy státu a veřejných financí;
d)
ratingy krytých dluhopisů.
2. Pro účely odstavce 1 se ratingy strukturovaného financování vztahují na finanční nástroje nebo jiná aktiva vyplývající ze sekuritizační transakce nebo systému transakcí ve smyslu čl. 4 bodu 36 směrnice 2006/48/ES.
Při vykazování ratingů strukturovaného financování zařadí ratingová agentura rating do jedné z těchto kategorií aktiv:
a)
Cenné papíry zajištěné aktivy. Do této kategorie aktiv náleží úvěry na pořízení auta/lodě/letadla, studentské půjčky, spotřebitelské úvěry, úvěry v oblasti zdravotní péče, úvěry na bytovou výstavbu, filmové úvěry, úvěry podnikům poskytujícím regulované výrobky a/nebo služby, pronájem vybavení, pohledávky z kreditních karet, daňové pohledávky, nesplacené úvěry, úvěrové dluhopisy, úvěry na rekreační vozidla a pohledávky z obchodního styku.
b)
Cenné papíry zajištěné hypotékami na bydlení. Tato kategorie aktiv zahrnuje cenné papíry kryté hypotečními úvěry na bydlení první a druhé třídy a domácí kapitálové úvěry.
c)
Cenné papíry zajištěné hypotékami na obchodní nemovitosti. Tato kategorie aktiv zahrnuje úvěry na nemovitosti pro maloobchod nebo na vybavení kanceláře, úvěry nemocnicím, úvěry na domy s pečovatelskou službou, na skladovací zařízení, hotelové úvěry, úvěry na ošetřovatelská zařízení, průmyslové úvěry a vícegenerační nemovitosti.
d)
Zajištěné dluhové obligace. Do této kategorie aktiv náleží zajištěné úvěrové obligace, zajištěné dluhopisy, syntetické zajištěné dluhové obligace, jednotlivé tranše zajištěných dluhových obligací, zajištěné obligace fondů, zajištěné dluhové obligace cenných papírů krytých aktivy a zajištěné dluhové obligace zajištěných dluhových obligací.
e)
Komerční papíry zajištěné aktivy.
f)
Jiné strukturované finanční nástroje, které nejsou zahrnuty v předchozích kategoriích aktiv, včetně strukturovaných krytých dluhopisů, nástrojů strukturovaného investování, cenných papírů navázaných na pojistné smlouvy a společností obchodujících s deriváty.
3. Ratingy krytých dluhopisů se vztahují na kryté dluhopisy, které nejsou zahrnuty v seznamu kategorií aktiv, pokud jde o ratingy strukturovaného financování uvedené v odstavci 2.
Článek 5
Postupy předkládání údajů
1. Ratingové agentury předloží soubory údajů ve formátu XML, který poskytne orgán ESMA, a za použití systému vykazování zřízeného orgánem ESMA. Soubory označí v souladu s pravidly uvedenými orgánem ESMA.
2. Ratingové agentury uchovávají soubory zaslané orgánu ESMA a jím obdržené v elektronické podobě po dobu alespoň pěti let. Tyto soubory musí být na žádost orgánu ESMA zpřístupněny.
3. Pokud ratingová agentura identifikuje ve vykázaných údajích věcné chyby, příslušné údaje vymaže a nahradí.
4. S cílem údaje vymazat zašle ratingová agentura orgánu ESMA soubor obsahující pole uvedená v tabulce 3 přílohy. Po výmazu původních záznamů zašle ratingová agentura novou verzi záznamů pomocí souboru, který obsahuje pole uvedená v tabulce 1 nebo případně tabulce 2.
Článek 6
Vstup v platnost
Toto nařízení vstupuje v platnost šest měsíců po vyhlášení v Úředním věstníku Evropské unie.
Toto nařízení je závazné v celém rozsahu a přímo použitelné ve všech členských státech.
V Bruselu dne 21. března 2012.
32012R0446
L 140/2
SLUŽBENI LIST EUROPSKE UNIJE
DELEGIRANA UREDBA KOMISIJE (EU) br. 446/2012
od 21. ožujka 2012.
o dopuni Uredbe Vijeća (EZ) br. 1060/2009 Europskog parlamenta i Vijeća u vezi regulatornih tehničkih standarda za sadržaj i oblik redovnih izvješća s podacima o kreditnim rejtinzima koja agencije za kreditni rejting podnose Europskom nadzornom tijelu za vrijednosne papire i tržišta kapitala
(Tekst značajan za EGP)
EUROPSKA KOMISIJA,
uzimajući u obzir Ugovor o funkcioniranju Europske unije,
uzimajući u obzir Uredbu (EZ) br. 1060/2009 Europskog parlamenta i Vijeća od 16. rujna 2009. o agencijama za kreditni rejting (1), a posebno njezin članak 21. stavak 4. točku (e),
budući da:
(1)
Člankom 21. stavkom 4. točkom (e) Uredbe (EZ) br. 1060/2009 od Europskog nadzornog tijela za vrijednosne papire i tržišta kapitala (ESMA) se zahtijeva da do 2. siječnja 2012. Komisiji na potvrdu podnese nacrt regulatornih tehničkih standarda u vezi sa sadržajem i formatom podataka o kreditnim rejtinzima koje agencije za kreditni rejting moraju redovno dostavljati ESMI. Ova bi redovna izvješća ESMI trebala omogućiti ispunjavanje njezinih zadataka u vezi sa stalnim nadzorom agencija za kreditni rejting određenih u članku 21. stavku 1. te Uredbe.
(2)
Podaci o kreditnim rejtinzima ESMI bi trebali omogućiti da strogo nadzire ponašanje i aktivnosti agencija za kreditni rejting kako bi bila u stanju promptno reagirati u slučaju stvarnih ili mogućih kršenja zahtjeva Uredbe (EZ) br. 1060/2009. Iz tog bi se razloga izvješća s podacima o kreditnim rejtinzima ESMI u pravilu trebala podnositi mjesečno. S ciljem osiguravanja proporcionalnosti bi, međutim, agencije za kreditni rejting koje imaju manje od 50 zaposlenika i nisu članice grupe trebale imati mogućnost izvješća s podacima o kreditnim rejtinzima umjesto jednom mjesečno podnositi svaka dva mjeseca. ESMA bi svejedno trebala imati mogućnost od tih agencija za kreditni rejting zahtijevati mjesečno izvješćivanje, ovisno o broju i vrsti njihovih kreditnih rejtinga, uključujući i složenost kreditne analize, značaj ocjenjivanih instrumenata ili izdavatelja i prikladnost samih ocjena da se koriste za namjene poput onih utvrđenih Direktivom 2006/48/EZ Europskog parlamenta i Vijeća (2).
(3)
Podaci o kojima se izvješćuje trebali bi biti pripremljeni u standardnom obliku kako bi se ESMI omogućilo da ih automatski zaprima i obrađuje u okviru svojih internih sustava. Zbog tehničkog napretka ESMA će s vremenom vjerojatno morati ažurirati određene tehničke upute za izvješćivanje u vezi s prijenosom ili oblikom datoteka koje agencije za kreditni rejting moraju podnositi te o tim uputama izvijestiti putem posebnih priopćenja ili smjernica.
(4)
Radi osiguravanja potpunosti i točnosti izvješća s podacima o kreditnim rejtinzima te uzimanja u obzir daljnjih događanja na financijskim tržištima, važno je agencijama za kreditni rejting omogućiti da razviju odgovarajuće sustave i procedure u skladu s tehničkim specifikacijama ESME. Iz tog razloga Uredba stupa na snagu tek šest mjeseci nakon njezine objave. U međuvremenu bi agencije za kreditni rejting izvješća s podacima o kreditnim rejtinzima trebale podnositi u skladu s postojećim smjernicama Odbora europskih regulatora za vrijednosne papire.
(5)
Agencije za kreditni rejting koje su članice grupe svoja bi izvješća s podacima o ocjenama kreditnog rejtinga ESMI trebale podnositi zasebno, ili ovlastiti jednu od ostalih članica grupe da podnosi izvješća u ime svih članica grupe koje podliježu zahtjevima izvješćivanja.
(6)
Ova se Uredba temelji na nacrtu regulatornih tehničkih standarda koje je ESMA podnijela Komisiji u skladu s člankom 10. Uredbe (EU) br. 1095/2010 Europskog parlamenta i Vijeća (3).
(7)
ESMA je provela otvorena javna savjetovanja o nacrtu regulatornih tehničkih standarda na kojima se ova Uredba temelji, izvršila analizu mogućih povezanih troškova i koristi te zatražila mišljenje Interesne skupine za vrijednosne papire i financijska tržišta osnovane u skladu s člankom 37. Uredbe (EU) br. 1095/2010,
DONIJELA JE OVU UREDBU:
Članak 1.
Predmet
Ovom se Uredbom utvrđuje sadržaj i oblik redovnih izvješća s podacima o kreditnim rejtinzima koja je potrebno zahtijevati od agencija za kreditni rejting radi stalnog nadzora koji provodi Europsko nadzorno tijelo za vrijednosne papire i tržišta kapitala („ESMA”) u skladu s člankom 21. stavkom 4. točkom (e) Uredbe (EZ) br. 1060/2009.
Članak 2.
Načela izvješćivanja
1. Agencije za kreditni rejting ispunjavaju zahtjeve utvrđene ovom Uredbom i odgovorne su za točnost i potpunost podataka o kojima izvješćuju ESMU.
2. U slučaju grupe agencija za kreditni rejting, članice grupe mogu opunomoćiti jednu od članica da u svoje ime i u ime ostalih članica grupe podnosi izvješća propisana ovom Uredbom. Svaka agencija za kreditni rejting u čije se ime izvješće podnosi navodi se u podacima koji se podnose ESMI.
3. Izvješća koja se podnose u skladu s ovom Uredbom podnose se mjesečno i sadrže podatke o ocjenama kreditnog rejtinga za prethodni kalendarski mjesec.
4. Agencije za kreditni rejting koje imaju manje od 50 zaposlenika i nisu članice grupe agencija za kreditni rejting mogu svaka dva mjeseca podnositi izvješća koja sadrže podatke o kreditnim rejtinzima za prethodna dva kalendarska mjeseca, osim ako ESMA obavijesti agenciju za kreditni rejting da s obzirom na prirodu, složenost i opseg izdanih ocjena kreditnog rejtinga zahtijeva mjesečno izvješćivanje.
5. Izvješća se podnose ESMI u roku od 15 dana od kraja razdoblja koje je predmet izvješća.
6. Agencije za kreditni rejting odmah izvješćuju ESMU o svim izvanrednim okolnostima koje mogu privremeno spriječiti ili odgoditi njihovo podnošenje izvješća u skladu s ovom Uredbom.
Članak 3.
Podaci o kojima se izvješćuje
1. Na kraju prvog razdoblja izvješćivanja agencija za kreditni rejting u svoje izvješće ESMI uključuje kvalitativne podatke navedene u tablici 1. Priloga. Ako se ti podaci tijekom narednog razdoblja izvješćivanja promijene, ESMI se podnosi izvješće s novim podacima.
2. Agencije za kreditni rejting izvješćuju o svim podacima koji su navedeni u tablici 2. Priloga za svaku aktivnost agencije za kreditni rejting određenu tom tablicom i za svaki kreditni rejting na koji se ta aktivnost odnosi. Aktivnosti o kojima se izvješćuje odnose se na kreditne rejtinge koje je agencija za kreditni rejting dodijelila ili priznala.
3. Ako tijekom razdoblja izvješćivanja nije bilo aktivnosti navedenih u tablici 2., agencija za kreditni rejting nije dužna podnijeti izvješće o tome.
4. Izvješća s podacima navedenim u tablici 1. i tablici 2. Priloga podnose se ESMI u zasebnim datotekama. Izvješće s kvalitativnim podacima iz tablice 1. podnosi se prije izvješća s podacima iz tablice 2.
Članak 4.
Vrste kreditnih rejtinga
1. Agencija za kreditni rejting kreditne rejtinge o kojima izvješćuje raspoređuje prema sljedećim vrstama:
(a)
kreditni rejtinzi gospodarskih subjekata;
(b)
kreditni rejtinzi strukturiranih financijskih instrumenata;
(c)
kreditni rejtinzi država i javnih financija;
(d)
kreditni rejtinzi pokrivenih obveznica.
2. Za potrebe stavka 1. kreditni rejtinzi strukturiranih financijskih instrumenata odnose se na financijske instrumente ili drugu imovinu koja je rezultat transakcije ili postupka sekuritizacije iz članka 4. stavka 36. Direktive 2006/48/EZ.
Prilikom podnošenja izvješća o kreditnim rejtinzima strukturiranih financijskih instrumenata, agencija za kreditni rejting kreditni rejting svrstava u jednu od sljedećih kategorija:
(a)
vrijednosni papiri pokriveni imovinom (ABS). Ova kategorija imovine uključuje kredite za kupnju automobila/plovila/zrakoplova, studentske kredite, potrošačke kredite, kredite za zdravstvene usluge, kredite za kupnju mobilnih kuća, kredite za filmsku produkciju, kredite za komunalno uređenje, leasing opreme, potraživanja po kreditnim karticama, porezne zaloge, nenaplative kredite, kreditne zapise, kredite za kupnju rekreacijska vozila i potraživanja od kupaca.
(b)
vrijednosni papiri pokriveni stambenim hipotekama (RMBS). Ova kategorija imovine uključuje prvorazredne i neprvorazredne vrijednosne papire pokrivene stambenim hipotekama te hipotekarne stambene kredite;
(c)
vrijednosni papiri pokriveni hipotekama na poslovnim nekretninama (CMBS). Ova kategorija imovine uključuje kredite za prodajne ili poslovne prostore, kredite za bolnice, domove za njegu, skladišne objekte, hotele, ustanove za njegu, kredite za gospodarsku djelatnost i višestambene objekte;
(d)
financijski instrumenti osigurani dužničkim financijskim instrumentima (CDO). Ova kategorija imovine uključuje financijske instrumente osigurane kreditima (CLO), financijske instrumente osigurane obveznicama (CBO), financijske instrumente osigurane sintetskim financijskim instrumentima (CSO), jednotranšne financijske instrumente osigurane dužničkim financijskim instrumentima, financijske instrumente osigurane fondovima (CFO), financijske instrumente osigurane dužničkim financijskim instrumentima vrijednosnih papira pokrivenih imovinom (CDO ABS-a) te financijske instrumente osigurane dužničkim financijskim instrumentima financijskih instrumenata osiguranih dužničkim financijskim instrumentima (CDO CDO-a);
(e)
komercijalni zapisi pokriveni imovinom;
(f)
drugi strukturirani financijski instrumenti koji nisu obuhvaćeni prethodnim kategorijama imovine, uključujući strukturirane pokrivene obveznice, strukturirane investicijske alate, vrijednosne papire povezane s rizicima osiguranja i ponuditelje izvedenih financijskih instrumenata.
3. Kreditni rejtinzi pokrivenih obveznica odnose se na pokrivene obveznice koje nisu uključene u popis kategorija imovine za kreditne rejtinge strukturiranih financijskih instrumenata naveden u stavku 2.
Članak 5.
Postupci izvješćivanja
1. Agencije za kreditni rejting datoteke s podacima podnose u skladu s XML shemom koju osigurava ESMA te koristeći sustav izvješćivanja koji je uspostavila ESMA. Datoteke imenuju u skladu s pravilima imenovanja koja određuje ESMA.
2. Agencije za kreditni rejting datoteke koje pošalju ESMI ili prime od ESME čuvaju u elektroničkom obliku najmanje pet godina. Te se datoteke na zahtjev stavljaju na raspolaganje ESMI.
3. Ako utvrdi činjenične pogreške u podacima dostavljenih izvješća, agencija za kreditni rejting predmetne podatke poništava i zamjenjuje novima.
4. Za poništenje podataka agencija za kreditni rejting ESMI šalje datoteku koja uključuje polja naznačena u tablici 3. Priloga. Nakon poništenja prvotnih podataka, agencija za kreditni rejting šalje novu verziju izvješća koristeći datoteku koja, ovisno o potrebi, uključuje polja navedena u tablici 1. ili tablici 2.
Članak 6.
Stupanje na snagu
Ova Uredba stupa na snagu šest mjeseci nakon objave u Službenom listu Europske unije.
Ova je Uredba u cijelosti obvezujuća i izravno se primjenjuje u svim državama članicama.
Sastavljeno u Bruxellesu 21. ožujka 2012.