РЕГЛАМЕНТ (ЕС) № 821/2011 НА КОМИСИЯТА
от 16 август 2011 година
за налагане на временно антидъмпингово мито върху вноса на винилацетат с произход от Съединените американски щати
ЕВРОПЕЙСКАТА КОМИСИЯ,
като взе предвид Договора за функционирането на Европейския съюз (наричан по-долу „Съюзът“),
като взе предвид Регламент (ЕО) № 1225/2009 на Съвета от 30 ноември 2009 г. за защита срещу дъмпингов внос от страни, които не са членки на Европейската общност (1), и по-специално член 7 от него,
след консултации с Консултативния комитет,
като има предвид, че:
A. ПРОЦЕДУРА
1. Откриване на процедурата
(1)
На 4 декември 2010 г. с известие, публикувано в Официален вестник на Европейския съюз (2), Комисията оповести откриването на антидъмпингова процедура във връзка с вноса в Съюза на винилацетат с произход от Съединените американски щати (наричани по-долу „САЩ“ или „засегнатата държава“).
(2)
Процедурата беше открита вследствие на жалба, подадена на 22 октомври 2010 г. от дружество Ineos Oxide Ltd (наричано по-долу „жалбоподателят“), което представлява основен дял - в конкретния случай над 25 % - от цялото производство на винилацетат на промишлеността на Съюза. Жалбата съдържаше prima facie доказателства за дъмпинг на посочения продукт и за произтичаща от него съществена вреда, което бе счетено за достатъчно основание за откриване на процедурата.
2. Страни, засегнати от процедурата
(3)
Комисията официално уведоми за откриването на процедурата жалбоподателя, други известни производители в Съюза, производителите износители в засегнатата държава, вносителите, търговците, потребителите, доставчиците и асоциациите, за които се знае, че имат отношение към дъмпинга, както и представителите на Съединените американски щати. На заинтересованите страни беше предоставена възможност да представят становищата си в писмена форма и да поискат изслушване в срока, посочен в известието за откриване на процедурата.
(4)
На всички заинтересовани страни, които поискаха да бъдат изслушани и показаха, че има конкретни основания, поради които следва да бъдат изслушани, бе предоставена такава възможност.
(5)
Комисията изпрати въпросници на четиримата известни производители износители в засегнатата държава. Трима от тези производители износители предоставиха отговори на въпросника. Четвъртият производител износител отказа да съдейства на разследването и вследствие на това бе уведомен, че ще бъде третиран като неоказващо съдействие дружество в съответствие с член 18 от основния регламент.
(6)
Комисията изпрати въпросници и на жалбоподателя и на другия производител от Съюза, посочен в жалбата.
(7)
В известието за откриване на процедурата бе предвидено изготвянето на представителна извадка в съответствие с член 17 от основния регламент с оглед на очевидно големия брой несвързани вносители, които са потенциално заинтересовани от това разследване. За да може Комисията да реши дали е необходимо изготвянето на представителна извадка и, в случай че това е така, да направи подбор на такава извадка, от всички несвързани вносители бе поискано да заявят своя интерес пред Комисията и да ѝ предоставят посочената в известието за откриване информация. Все пак, като се има предвид, че само двама вносители заявиха своя интерес в рамките на срока, определен в известието за откриване на процедурата, беше решено, че не е необходимо изготвянето на представителна извадка. Двама от вносителите в Съюза надлежно отговориха на въпросника и беше извършено посещение за проверка в помещенията на единия от тях.
(8)
От друга страна, някои от заинтересованите страни заявиха своя интерес като потребители. На тези страни беше изпратен въпросник, специално създаден за потребителите. Дванадесет дружества отговориха на въпросника и в помещенията на две от тях бяха извършени посещения за проверка.
(9)
Комисията поиска и провери цялата информация, която счете за необходима за временното определяне на дъмпинга, произтичащата от него вреда и интереса на Съюза, и извърши проверки на място в помещенията на следните дружества:
а)
Производители от Съюза
Ineos Oxide Ltd, Обединеното кралство
Wacker Chemie AG, Германия
б)
Производители износители в засегнатата държава
Celanese Ltd.
The Dow Chemical Company
LyondellBasell Industries, Acetyls, LLC
в)
Несвързани дружества в засегнатата държава
Terminal, САЩ [името на дружеството и точното му местоположение са поверителни]
г)
Свързани и несвързани дружества в Съюза
Celanese Chemicals Europe GmbH, Германия
Lyondell Chemie Nederland B.V., Нидерландия
Terminal, Съюза [името на дружеството и точното му местоположение са поверителни]
д)
Свързани дружества, установени извън Съюза и Съединените американски щати
Dow Europe GmbH, Швейцария
е)
Вносители
Gantrade Ltd, Обединеното кралство
ж)
Потребители
Vinavil, Mapei, Италия
Synthomer, Обединеното кралство.
3. Разследван период
(10)
Разследването на дъмпинга и нанесената вреда обхвана периода от 1 октомври 2009 г. до 30 септември 2010 г. (наричан по-долу „разследваният период“ или „РП“). Проучването на тенденциите, които са от значение за оценката на вредата, обхвана периода от 1 януари 2007 г. до края на РП (наричан по-долу „разглежданият период“).
Б. РАЗГЛЕЖДАН ПРОДУКТ И СХОДЕН ПРОДУКТ
1. Разглеждан продукт
(11)
Разглежданият продукт е винилацетат с произход от Съединените американски щати, класиран понастоящем в код по КН 2915 32 00.
(12)
Винилацетатът (наричан по-долу „разглежданият продукт“) представлява продукт, получен по химичен път от оцетна киселина.
(13)
Винилацетатът има много разнообразни приложения. По-голямата част от произведения винилацетат се използва като суровина за два продукта надолу по веригата: поливинил ацетат и поливинил алкохол. Тези два продукта надолу по веригата са важен полимер в различни промишлености. Обикновено полимерите на винилацетата се използват при производството на бои, лепила, покрития и текстилни добавки.
(14)
В хода на разследването се установи, че е налице само един вид разглеждан продукт.
2. Сходен продукт
(15)
В хода на разследването беше установено, че винилацетатът, произвеждан и продаван в Съюза от промишлеността на Съюза, и винилацетатът, произвеждан в засегнатата държава и изнасян за Съюза, имат едни и същи физически, химически и технически характеристики и употреби. Поради това посочените продукти се приемат временно за сходни по смисъла на член 1, параграф 4 от основния регламент.
В. ДЪМПИНГ
1. Нормална стойност
(16)
За да се определи нормалната стойност, първо бе установено дали продажбите на сходния продукт на вътрешния пазар на независими клиенти на съответните производители износители в засегнатата държава са представителни, т.е. дали общият обем на подобни продажби представлява поне 5 % от обема на общия им износ на разглеждания продукт за Съюза, в съответствие с член 2, параграф 2 от основния регламент.
(17)
След това Комисията провери дали продажбите на вътрешния пазар, осъществени от отделните производители износители, могат да се считат за извършени при обичайни търговски условия в съответствие с член 2, параграф 4 от основния регламент. Това беше направено чрез определяне на дела на рентабилните продажби на вътрешния пазар на независими клиенти през РП.
(18)
Продажбите на вътрешния пазар бяха счетени за рентабилни, когато цената на единица продукция е равна на производствените разходи или е по-висока от тях. Съответно бяха определени производствените разходи за продукта на вътрешния пазар по време на РП.
(19)
В случаите, при които повече от 80 % от обема на продажбите на вътрешния пазар надвишаваха разходите и среднопретеглената продажна цена бе равна или по-висока от среднопретеглените производствени разходи, нормалната стойност бе изчислена като среднопретеглена стойност на цените на всички продажби на вътрешния пазар, независимо дали те са били рентабилни. Все пак където обемът на рентабилните продажби представляваше 80 % от общия обем на продажбите или по-малко или където среднопретеглената продажна цена беше под среднопретеглените производствени разходи, нормалната стойност бе определена като среднопретеглената цена само на рентабилните продажби на вътрешния пазар.
2. Експортна цена
(20)
В хода на разследването беше установено, че винилацетатът е изнасян от засегнатата държава за Съюза (i) посредством свързани търговски дружества, установени в Съюза, или, при един производител износител, (ii) посредством свързано търговско дружество, установено извън Съюза.
(21)
И в двата случая експортните цени бяха установени въз основа на цените на препродажбата на първите независими клиенти в Съюза съгласно член 2, параграф 9 от основния регламент, надлежно коригирани за отчитане на всички разходи, възникнали между вноса и препродажбата, и на печалбата.
3. Сравнение
(22)
Нормалната стойност и експортната цена на съответните производители износители бяха сравнени на ниво франко завода.
(23)
За да се осигури обективно сравнение между нормалната стойност и експортната цена, под формата на корекции надлежно бяха отчетени разликите, които влияят върху цените и върху тяхната съпоставимост, в съответствие с член 2, параграф 10 от основния регламент. Където беше приложимо и обосновано, бяха извършени корекции за отчитане на разликите в разходите за обработка, складиране, транспорт и застраховка, стойността на предоставените кредити, рабатите, комисионите и вносните мита.
4. Дъмпингов марж
(24)
Съгласно член 2, параграф 11 от основния регламент дъмпинговият марж за оказалите съдействие производители износители в Съединените американски щати бе установен на основата на сравнение между среднопретеглената нормална стойност и среднопретеглената експортна цена.
(25)
За да се определи дъмпинговият марж за неоказалите съдействие производители износители, първо беше установено нивото на неоказване на съдействие. За тази цел обемът на износа за Съюза, съобщен от оказалите съдействие производители износители, бе съпоставен със съответните статистически данни на Евростат за вноса.
(26)
Тъй като нивото на съдействие в Съединените американски щати беше високо (над 90 %), временно бе счетено за подходящо остатъчният дъмпингов марж за всеки несътрудничещ производител износител в тази държава да се определи на нивото на най-високото мито, наложено на оказващ съдействие износител. По-нататък този въпрос може да бъде преразгледан на етапа на определяне на окончателните мерки.
(27)
Въз основа на гореизложената методология временните дъмпингови маржове, изразени като процент от вносната CIF цена на границата на Съюза преди облагането с мито, са следните:
Дружество
Временен дъмпингов марж
Celanese Ltd.
12,1 %
LyondellBasell Acetyls, LLC
13,0 %
The Dow Chemical Company
13,8 %
Всички други дружества
13,8 %
Г. ВРЕДА
1. Производство на Съюза и промишленост на Съюза
(28)
Жалбата беше подадена от Ineos Oxide Ltd, наричано по-долу „жалбоподателят“, производител на винилацетат в Съюза, който представлява основен дял от цялото производство на Съюза. Втори производител в Съюза, Wacker GmbH, подкрепи откриването на процедурата. По този начин жалбата беше подкрепена от производители в Съюза, които представляват повече от 25 % от общото производство на винилацетат, произвеждан от промишлеността на Съюза. Поради това процедурата беше открита съгласно разпоредбите на член 5, параграф 4 от основния регламент.
(29)
Беше констатирано, че трети производител, установен в Съюза (Celanese Europe GmbH), е свързан с производител износител в засегнатата държава. Съгласно информацията, получена в хода на разследването, временно беше установено, че този производител е изцяло контролиран от установеното в САЩ дружество Celanese Corporation, което има решаваща роля в ключови европейски стопански дейности, като стопанско планиране, производствен контрол, покупко-продажби.
(30)
Предвид гореизложеното беше прието, че отношенията, в които Celanese Europe GmbH участва в рамките на групата, могат да имат за резултат действия, различни от тези на други несвързани производители по смисъла на член 4, параграф 2 от основния регламент. Беше установено също така, че чрез тези отношения дружеството може да бъде защитено от отрицателните последици на вредоносния дъмпинг. Освен това, включването на това дружество в констатациите относно вредата би накърнило обобщените данни относно структурата на промишлеността на Съюза.
(31)
На това основание временно беше установено, че Celanese Europe GmbH следва да бъде изключено при определянето на промишлеността на Съюза.
(32)
Поради това двамата производители Ineos Oxide Ltd и Wacker GmbH представляват промишлеността на Съюза по смисъла на член 4, параграф 1 и член 5, параграф 4 от основния регламент, като осигуряват цялото производство на Съюза. Те ще бъдат наричани по-долу „промишлеността на Съюза“.
2. Определяне на съответния пазар на Съюза
(33)
С цел да се установи дали промишлеността на Съюза, определена в съображение 28 и сл., е претърпяла съществена вреда, беше разгледан въпросът до каква степен производството на разглеждания продукт за собствено потребление на промишлеността на Съюза следва да се вземе предвид при анализа.
(34)
Действително разглежданият продукт се продава от промишлеността на Съюза както на а) свободния пазар, така и на б) защитения от конкуренция пазар (в рамките на същата група, към която се числи дружеството). На защитения от конкуренция пазар разглежданият продукт се използва като суровина за производството на различни продукти, използвани в боите, лепилата, покритията и т.н.
(35)
В това отношение продажбите на разглеждания продукт с цел използването му като суровина за производството на други продукти на дружества от същата група следва да се разглеждат като „предназначени за вътрешно ползване“, доколкото е изпълнено някое от следните условия: (i) продажбите да не се извършват на пазарни цени или (ii) клиентите да не разполагат с възможност свободно да изберат доставчик в рамките на една и съща група от дружества. В хода на разследването беше направена временната констатация, че продажбите на свързани субекти, които купуват разглеждания продукт като суровина за производството на различен продукт, трябва да се считат за продажби за вътрешно ползване; беше установено, че според търговската политика на дружествата тези свързани дружества не са разполагали с възможност свободно да изберат доставчик.
(36)
Това разграничение е от значение за анализа на вредата. Бе установено, че винилацетатът, предназначен за вътрешно ползване, не се конкурира пряко с вноса от засегнатата държава. За сметка на това беше установено, че производството, предназначено за продажби на свободния пазар, се конкурира пряко с посочения внос, тъй като тези продажби са извършени при нормални пазарни условия; това предполага възможност свободно да се избере доставчик. По този начин се обосновава разграничението между защитения от конкуренция пазар и свободния пазар при анализа на някои показатели относно вредата.
(37)
В това отношение бе установено, че следните икономически показатели, свързани с промишлеността на Съюза, биха могли основателно да се разглеждат, като се отнесат към цялата дейност, включително вътрешното ползване от промишлеността на Съюза: това са производството, капацитетът, използването на капацитета, инвестициите, стоковите наличности, заетостта, производителността, заплатите и размерът на дъмпинговия марж. Причината за това е, че посочените показатели са засегнати, независимо дали продуктът преминава надолу по веригата в рамките на едно дружество или група дружества за по-нататъшна обработка или се продава на свободния пазар.
(38)
Що се отнася до рентабилността, паричния поток, възвръщаемостта на инвестициите и способността за привличане на капитали, анализът беше извършен на нивото на свободния пазар само защото фактът, че цените на защитените от конкуренция пазари не са представителни за нормалните пазарни условия, има отражение върху надеждността на тези показатели.
(39)
Другите икономически показатели, свързани с промишлеността на Съюза, а именно потреблението, продажбите, пазарните дялове и цените на пазара на Съюза, бяха анализирани и оценени предимно с оглед на преобладаващото положение на свободния пазар, по-специално когато са налице измерими пазарни условия и когато сделките се сключват при обичайните търговски условия, предполагащи свободен избор на доставчика.
(40)
По отношение на тези показатели обаче беше взет предвид и защитеният от конкуренция пазар, като беше извършено сравнение с данни за свободния пазар, за да се определи дали съществува вероятност положението на защитения от конкуренция пазар да промени заключенията, направени въз основа на анализа само на свободния пазар.
3. Потребление на Съюза
(41)
Потреблението на Съюза беше установено, като към общия обем на продажбите на пазара на Съюза, извършени от промишлеността на Съюза и другия производител, установен в Съюза, бе прибавен общият обем на вноса на винилацетат по данни на Евростат, сверени с проверените данни, предоставени от производителите износители за вноса от засегнатата държава.
(42)
Предвид малкия брой доставчици и необходимостта от защита на поверителните търговски данни в съответствие с член 19 от основния регламент, развитието на потреблението е индексирано.
Таблица 1
Потребление на Съюза
Индекс 2007 г. = 100
2007 г.
2008 г.
2009 г.
РП
Общо потребление
100
90
87
99
Защитен от конкуренция пазар
100
96
100
104
Свободен пазар
100
88
82
97
(43)
През разглеждания период потреблението на общия пазар на Съюза и на свободния пазар отбеляза лек спад, съответно с 1 % и 3 %. За сметка на това на защитения от конкуренция пазар през същия период беше отбелязан ръст от 4 %.
4. Внос от засегнатата държава
4.1. Обем и пазарен дял
(44)
Динамиката на вноса от засегнатата държава по отношение на обема и пазарния дял е следната:
Таблица 2
Внос от Съединените американски щати
Обем на вноса (в метрични тонове)
2007 г.
2008 г.
2009 г.
РП
Съединени американски щати
103 192
146 800
133 763
152 445
Индекс (2007 г. = 100)
100
142
130
148
Пазарен дял от общия пазар
Индекс (2007 г. = 100)
100
159
150
149
Пазарен дял от свободния пазар
Индекс (2007 г. = 100)
100
162
157
152
Източник: Евростат и информация, почерпена от отговорите на въпросника, предоставени от заинтересованите страни.
(45)
През разглеждания период вносът на общия пазар на Съюза (защитения от конкуренция пазар и свободния пазар) от засегнатата държава се е увеличил с 48 %. Това е довело до увеличение на пазарния дял през същия период с 49 %. Пазарният дял от свободния пазар се е увеличил с 52 %.
4.2. Цени на вноса и подбиване на цените
(46)
Динамиката на средните цени на вноса от засегнатата държава е, както следва:
Таблица 3
Цена на вноса от Съединените американски щати
Цени на вноса (EUR/метричен тон)
2007 г.
2008 г.
2009 г.
РП
Съединени американски щати
774
814
541
573
Индекс (2007 г. = 100)
100
105
70
74
Източник: Евростат
(47)
Макар че през РП се е наблюдавало леко увеличение, като цяло средните цени на вноса от засегнатата държава са намалели с 26 % между 2007 г. и РП.
(48)
Продажните цени на пазара на Съюза бяха анализирани, като бе извършено сравнение между средните фактурирани цени на промишлеността на Съюза на свободния пазар и средните цени на вноса от засегнатата държава. Съответните продажни цени на промишлеността на Съюза бяха коригирани, където бе необходимо, до равнище франко завод, т.е. без да включват транспортните разходи в Съюза и след приспадане на отстъпките и рабатите.
(49)
Тези цени бяха сравнени с цените, фактурирани от оказалите съдействие производители износители от САЩ, като бяха приспаднати намаленията и, където бе необходимо, бяха коригирани до CIF цена на границата на Съюза, надлежно коригирана за отчитане на разходите за освобождаване от митница и разходите след вноса.
(50)
Сравнението показа, че по време на РП внесеният разглеждан продукт от всички оказали съдействие износители е бил продаван в Съюза на цени, които подбиват цените на промишлеността на Съюза. Средното ниво на подбиване на цените, изразено като процент от цените на промишлеността на Съюза, е било 17,9 %, което се основава на проверените данни, предоставени от оказалите съдействие производители износители. Това равнище на подбиване е било комбинирано с отрицателно развитие и съществено потискане на цените.
5. Внос от други трети страни
(51)
Таблицата по-долу илюстрира динамиката на вноса от други трети страни.
Таблица 4
Обем на вноса от други трети страни
Обем на вноса (в метрични тонове)
2007 г.
2008 г.
2009 г.
РП
Съединени американски щати
103 192
146 800
133 763
152 445
Индекс (2007 г. = 100)
100
142
130
148
Саудитска Арабия
0
0
0
73 156
Други
88 138
52 414
15 937
8 198
Индекс 2007 г. = 100
100
59
18
9
Пазарен дял от общия пазар
Индекс (2007 г. = 100)
100
66
21
9
Пазарен дял от свободния пазар
Индекс (2007 г. = 100)
100
68
22
10
Източник: Евростат
(52)
В началото на разглеждания период вносът от разглежданата страна се е конкурирал с вноса от други държави, в това число Тайван, Украйна и Русия. В края на разглеждания период вносът от тези традиционни източници се е понижил до почти нулеви равнища.
(53)
Нова държава износителка - Саудитска Арабия, която е навлязла на пазара на Съюза през РП, е изнесла около 73 000 тона през РП. Отражението на това развитие върху промишлеността на Съюза се разглежда в съображение 91 и сл.
6. Състояние на промишлеността на Съюза
6.1. Общи положения
(54)
В съответствие с член 3, параграф 5 от основния регламент, проверката на въздействието на дъмпинговия внос върху промишлеността на Съюза включваше оценка на всички икономически фактори и показатели, свързани със състоянието на промишлеността на Съюза от 2007 г. до края на РП.
(55)
Макроикономическите показатели (производството, производственият капацитет, използването на капацитета, обемът на продажбите, пазарният дял, заетостта, производителността, заплатите и размерът на дъмпинговите маржове), както и микроикономическите показатели (стоковите наличности, продажните цени, рентабилността, паричният поток, възвръщаемостта на инвестициите, способността за привличане на капитали и инвестиции и производствените разходи) бяха оценени на нивото на цялата промишленост на Съюза. Оценката се основаваше на информацията, получена от проверените въпросници, представени от промишлеността на Съюза.
(56)
Следва да се отбележи, че жалбоподателят е набавил производствените си съоръжения едва през 2007 г.; в резултат на това за 2007 г. не можаха да бъдат получени необходимите данни за някои показатели за вредата (рентабилност, заплати, инвестиции, възвръщаемост на инвестициите, паричен поток). Поради това за тези показатели анализът обхваща периода от 2008 г. до РП. За останалите показатели бяха налице данни за 2007 г. Поради това за тези показатели анализът обхваща целия разглеждан период (от 2007 г. до РП).
(57)
Осъществяваните от жалбоподателя доставки на разглеждания продукт са предназначени изцяло за свободния пазар, докато тези на другия производител от Съюза - главно за защитения от конкуренция пазар и само малка част от неговото производство е предназначено за свободния пазар. Предвид това, че данните за анализа на вредата са получени главно от два източника, единият от които е съсредоточен предимно върху защитения от конкуренция пазар, и че бе установено, че следва да се прави разграничение между общия пазар и свободния пазар по отношение на редица показатели за вредата, трябваше да бъдат индексирани данните относно промишлеността на Съюза, за да се запази поверителността съгласно член 19 от основния регламент.
6.2. Макроикономически показатели
6.2.1. Производство, производствен капацитет и използване на капацитета
(58)
Таблицата по-долу илюстрира динамиката на производството, производствения капацитет и използването на капацитета на цялата промишленост на Съюза:
Таблица 5
Общо производство, производствен капацитет и използване на капацитета на Съюза
Индекс (2007 г. = 100)
2007 г.
2008 г.
2009 г.
РП
Общо производство
100
105
102
92
Общ производствен капацитет
100
121
126
143
Общо използване на капацитета
100
87
81
64
(59)
Както е показано в таблицата по-горе, през разглеждания период производството на Съюза като цяло е намаляло с 8 %.
(60)
През същия период производственият капацитет е нараснал с 43 %. Това нарастване на капацитета обаче не е свързано със създаването на нови производствени линии, а с подобрената ефективност при използването на съществуващия капацитет.
(61)
Комбинацията от тези два фактора, т.е. намаляването на обема на производството и увеличаването на производствения капацитет през същия период, е довела до значителен спад (с 36 %) в използването на капацитета през разглеждания период.
6.2.2. Обем на продажбите и пазарен дял
(62)
Данните по-долу илюстрират обема на продажбите, пазарния дял и средните продажни цени на единица продукция на промишлеността на Съюза, разпределени между общия, защитения от конкуренция пазар и свободния пазар.
Таблица 6
Обем на продажбите и пазарен дял
Индекс (2007 г. = 100)
2007 г.
2008 г.
2009 г.
РП
Общ обем на продажбите
100
99
96
88
Пазарен дял (%)
100
110
111
88
Продажби на защитения от конкуренция пазар
100
111
109
113
Пазарен дял (%)
100
115
108
109
Продажби на свободния пазар
100
89
86
67
Пазарен дял (%)
100
102
104
69
(63)
Общият обем на продажбите е намалял с 12 % през разглеждания период. Този спад е бил още по-рязък на свободния пазар - с 33 % между 2007 г. и РП. Защитеният от конкуренция пазар е следвал противоположната тенденция, като обемът на продажбите е нараснал с 13 % през същия период.
(64)
Спадът в обема на продажбите се е изразил в намаляване на пазарния дял с 11 % на целия пазар и с 31 % на свободния пазар между 2007 г. и РП. Защитеният от конкуренция пазар отново е следвал противоположната тенденция, като е отбелязал увеличение с 9 % през същия период.
6.2.3. Заетост, производителност и заплати
Таблица 7
Заетост, производителност и заплати
Индекс (2007 г. = 100)
2007 г.
2008 г.
2009 г.
РП
Общ брой на заетите лица
100
96
98
100
Обща производителност (единица/заето лице)
100
109
104
92
Общ размер на годишните заплати
0
100
95
88
(65)
Общото равнище на заетост е останало стабилно между 2007 г. и РП. Следва да се подчертае, че производството на винилацетат не изисква интензивно използване на работна ръка и поради това данните за заетостта не са тясно свързани с данните за производството. Ето защо заетостта не е показател от съществено значение в този сектор.
(66)
През разглеждания период общата производителност на заето лице е намаляла с 8 % между 2007 г. и РП. Тази тенденция е следвала спада в производството и увеличението на производствения капацитет, както бе посочено в съображение 58 и сл.
6.2.4. Размер на действителния дъмпингов марж
(67)
Дъмпинговите маржове са конкретно посочени по-горе в раздела за дъмпинга. Всички установени маржове бяха над ниво de minimis. Освен това, предвид обемите и цените на дъмпинговия внос, въздействието на действителния дъмпингов марж не може да се счита за незначително.
6.3. Микроикономически показатели
6.3.1. Общи забележки
(68)
Анализът на микроикономическите показатели (стоковите наличности, продажните цени, рентабилността, паричният поток, възвръщаемостта на инвестициите, способността за привличане на капитали и инвестиции и производствените разходи) беше извършен на равнището на цялата промишленост на Съюза, както е предвидено в съображение 28 и сл.
(69)
От горепосочените показатели оценката на рентабилността, заплатите, инвестициите, възвръщаемостта на инвестициите и паричния поток трябваше да бъде съсредоточена върху свободния пазар, т.е. тя би следвало да отразява най-вече данните, предоставени от жалбоподателя. Като се имат предвид посоченото по-горе, динамиката на показателите печалба и паричен поток не можа да бъде представена в индекс формат по съображения за поверителност.
(70)
В допълнение, както бе обяснено в съображение 56, жалбоподателят не можа да предостави данни за 2007 г. относно някои показатели за вредата; поради това анализът на тези показатели беше извършен за периода от 2008 г. до РП.
6.3.2. Стокови наличности
(71)
Цифрите по-долу отразяват динамиката на стоковите наличности на промишлеността на Съюза през разглеждания период:
Таблица 8
Стокови наличности
Индекс (2007 г. = 100)
2007 г.
2008 г.
2009 г.
РП
Общ размер на стоковите наличности
100
86
49
69
(72)
През разглеждания период стоковите наличности са намалели с 31 %. Посоченият показател обаче не следва да се счита за релевантен за този сектор, тъй като производителите на винилацетат произвеждат по поръчка и се стремят да поддържат ограничени стокови наличности. Всъщност стоковите наличности са достатъчни за доставки само в продължение на няколко седмици.
6.3.3. Продажни цени
(73)
Следващата таблица илюстрира динамиката на цените на промишлеността на Съюза, разпределени между общия, защитения от конкуренция и свободния пазар.
Таблица 9
Продажни цени
Индекс (2007 г. = 100)
2007 г.
2008 г.
2009 г.
РП
Средна продажна цена за единица продукция на общия пазар
100
107
74
84
Средна продажна цена за единица продукция на защитения от конкуренция пазар
100
115
82
92
Средна продажна цена за единица продукция на свободния пазар
100
102
69
77
(74)
Продажните цени на общия пазар на Съюза са намалели с 16 % през разглеждания период. Продажните цени са намалели и на двата пазара, макар че спадът е бил по-рязък на свободния пазар (-23 %), отколкото на защитения от конкуренция пазар (-8 %).
6.3.4. Рентабилност, паричен поток, възвръщаемост на инвестициите и способност за привличане на капитали и инвестиции
(75)
Рентабилността на сходния продукт на свободния пазар беше установена чрез изразяване на чистата печалба преди облагане с данъци от продажбите на сходния продукт от промишлеността на Съюза като процент от оборота от тези продажби.
(76)
Рентабилността на свободния пазар е намаляла през разглеждания период. През РП за всеки месец са били отчитани загуби. Това е било резултат от силен спад както в обема на продажбите, така и в продажните цени.
(77)
От таблицата по-долу е видно, че промишлеността на Съюза е увеличила инвестициите си в разглеждания продукт дори при намаляваща рентабилност. Направени са били инвестиции най-вече за подобряване и поддръжка на производствените технологии и процеси с цел повишаване на ефективността.
Таблица 10
Инвестиции
Индекс (2008 г. = 100)
2007 г.
2008 г.
2009 г.
РП
Общ размер на инвестициите
няма данни
100
129
127
(78)
Инвестициите са се увеличили с 27 % през разглеждания период.
(79)
Въпреки увеличението на инвестициите, възвращаемостта на инвестициите (индексът Return on Investment, ROI), отнасящи се до разглеждания продукт, не е отговаряла на очакваната възвръщаемост и е отбелязала спад между 2008 г. и РП.
(80)
Спад е бил наблюдаван и в паричния поток в периода между 2008 г. и РП, което свидетелства за постоянното влошаване на способността на промишлеността на Съюза да генерира парични средства и следователно за влошаването на финансовото състояние на промишлеността на Съюза.
(81)
Поради това, като е увеличила инвестициите си, промишлеността все още е показвала способност за привличане на капитали; тази способност обаче е била затруднена от спада в продажбите и увеличаващите се трудности при генерирането на паричен поток.
7. Заключение относно вредата
(82)
Анализът на състоянието на промишлеността на Съюза показа низходяща тенденция при всички основни показатели за вредата. На фона на сравнително стабилното потребление производството като цяло е спаднало с 8 % през разглеждания период. През същия период промишлеността на Съюза е загубила 11 % от общия пазарен дял и 33 % от дела си на свободния пазар. Използването на капацитета е спаднало с 36 %. През същия период вносът от засегнатата държава се е увеличил с 48 %.
(83)
През разглеждания период обемът на продажбите на промишлеността на Съюза като цяло е намалял с 12 %. По-силна тенденция на спад в обема на продажбите е била наблюдавана по отношение на тенденциите, свързани със свободния пазар, където е бил наблюдаван спад с 33 % през разглеждания период.
(84)
Спадът в обема на продажбите на промишлеността на Съюза е бил съпроводен от спад на цените като цяло с 16 %. Както и по отношение на обема на продажбите, положението е било още по-лошо на свободния пазар, където е отбелязано понижение на цените с 23 %. Свиването на продажбите заедно с понижението на цените е оказало въздействие върху равнищата на печалба и е довело до загуби през всеки месец от РП.
(85)
Единствените показатели, които са отчели положителна тенденция, са инвестициите, които са нараснали с 27 %, и способността за привличане на капитали. Въпреки това вложените инвестиции не са осигурили очакваната възвръщаемост и са отбелязали спад между 2008 г. и РП.
(86)
С оглед на гореизложеното разследването потвърди, че ако това положение се запази, има вероятност установените в хода на разследването загуби да доведат до спиране на всякакво значимо производство от промишлеността на Съюза на винилацетат, предназначен за свободния пазар.
(87)
Поради изложените по-горе обстоятелства промишлеността на Съюза е понесла съществена вреда през РП.
Д. ПРИЧИННО-СЛЕДСТВЕНА ВРЪЗКА
1. Въведение
(88)
В съответствие с член 3, параграфи 6 и 7 от основния регламент беше разгледан въпросът дали понесената от промишлеността на Съюза съществена вреда е била причинена от дъмпинговия внос от засегнатата държава. Освен това бяха разгледани и други известни фактори, освен дъмпинговия внос, които е възможно да са нанесли вреда на промишлеността на Съюза, с цел да се гарантира, че евентуалната вреда, причинена от тези фактори, не се дължи на дъмпинговия внос.
2. Въздействие на вноса от САЩ
2.1. Общи положения
(89)
Налице е явно съвпадение във времето между увеличението на дъмпинговия внос между 2007 г. и РП и успоредната загуба на пазарен дял от промишлеността на Съюза през същия период. При разследването също така беше установено наличието на неблагоприятни последици за цените вследствие на дъмпинговия внос, който постоянно е подбивал цените на промишлеността на Съюза и така е довел до понижение на нейната рентабилност.
(90)
Някои заинтересовани страни заявиха, че чрез увеличението на вноса просто е извършена замяна на вноса, извършван по-рано от други страни вносителки, и/или че то се дължи на растящото търсене на пазара на ЕС. Нито данните за вноса (вж. таблица 2), нито данните за потреблението (вж. таблица 1) обаче могат да подкрепят това твърдение. В това отношение следва да се припомни, както е посочено и в съображение 43, че потреблението е било доста стабилно и че дори е намаляло леко през разглеждания период, докато вносът от САЩ е нараснал с 48 %.
3. Въздействие на други фактори
3.1. Въздействие на вноса от други трети страни
3.1.1. Въздействие на вноса от Саудитска Арабия
(91)
Някои заинтересовани страни изтъкнаха, че причината за нанесената на промишлеността на Съюза вреда е вносът на винилацетат от Саудитска Арабия.
(92)
Саудитска Арабия в действителност, както е посочено и в съображение 53 по-горе, е вторият най-голям износител на винилацетат за Съюза след САЩ. Вносът от Саудитска Арабия е навлязъл на пазара едва през РП.
(93)
Данните на Евростат, представени в таблица 11 по-долу, сочат цените на вноса от Саудитска Арабия и от други трети страни.
Таблица 11
Продажна цена на износа от други трети страни
EUR/метричен тон
2007 г.
2008 г.
2009 г.
РП
Саудитска Арабия
няма данни
няма данни
няма данни
636
Индекс (РП = 100)
0
0
0
100
Други
878
919
473
633
Индекс (2007 г. = 100)
100
105
54
72
(94)
От таблицата е видно, че средната цена на вноса от Саудитска Арабия (636 EUR) е била сравнима с цените на вноса от други трети страни, които са били средно 633 EUR и са били с 11 % по-високи от средната цена на вноса от САЩ (573 EUR).
(95)
Фактът, че Саудитска Арабия се вмества в същия ценови сегмент като други вносители със значителна ценова разлика в сравнение с износа от САЩ, показва, че производителите износители от Саудитска Арабия имат различна политика от тази на САЩ по отношение на ценоопределянето и по отношение на възможното въздействие върху производителите от Съюза.
(96)
Въз основа на това може да се направи временно заключение, че вносът от Саудитска Арабия не прекъсва причинно-следствената връзка между дъмпинговия внос от САЩ и вредата, понесена от промишлеността на Съюза.
3.2. Въздействие на икономическата криза
(97)
Някои заинтересовани страни заявиха, че намалението в обема на производството и продажбите на промишлеността на Съюза трябва да се отдаде на намаляващото потребление. Тези страни също така посочиха, че низходящата тенденция при средните продажни цени е била предизвикана от световната икономическа криза.
(98)
Други заинтересовани страни заявиха, че по време на икономическа криза всички производители на нефтохимически продукти, включително на винилацетат, са понесли сериозни загуби, поради което загубите, понесени от промишлеността на Съюза, не следва да се приписват на дъмпинговия внос от засегнатата държава.
(99)
Въпреки това настоящото разследване, както е посочено и в съображения 41-43, показа, че намалението на потреблението на Съюза на свободния пазар е било незначително през разглеждания период. Поради това въздействието на икономическата криза, изразяващо се в намаляване на потреблението, не би могло да бъде причина за сериозното намаление на обема на продажбите, посочено в съображения 62-64.
(100)
Анализът на данните за рентабилността на промишлеността на Съюза на свободния пазар показа, че сегментът на винилацетата, е понесъл особено големи загуби в сравнение с производството на други сходни химически продукти. Нещо повече, рентабилността по отношение на тези други продукти се е възстановила след края на кризата, докато положението на сегмента на винилацетата, е продължило да се влошава. Това води до временното заключение, че макар да е твърдо вероятно сегментът на винилацетата да е бил засегнат от икономическата криза, той следва да се разграничава от другите нефтохимическата сегменти поради постоянните загуби, понасяни от жалбоподателя, които са продължили и след края на кризата и са били свързани пряко с евтиния внос от САЩ. Поради това посочените по-горе твърдения временно се отхвърлят.
(101)
Предвид посоченото по-горе се прави временно заключение, че икономическата криза не е допринесла за вредата, понесена от промишлеността на Съюза, до такава степен, че да наруши причинно-следствената връзка между вредата, понесена от промишлеността на Съюза, и дъмпинговия внос от САЩ.
3.3. Самопричиняване на вреда
(102)
Няколко заинтересовани страни посочиха, че жалбоподателят е допринесъл за несигурното си положение чрез изграждането на допълнителни производствени мощности по време на рецесията. Беше заявено, че поради това всеки спад в размера на продажбите и печалбата е бил причинен от комбинацията от рецесията и лошите търговски решения на жалбоподателя.
(103)
Няколко заинтересовани страни освен това изтъкнаха, че технологията, използвана в завода на жалбоподателя, е основната причина за вредата. През разглеждания период жалбоподателят няколкократно е спирал работа или са настъпвали форсмажорни обстоятелства и бе заявено, че спадът в продажбите на жалбоподателя следва да бъде отдаден на многобройните спирания, а не на дъмпинговия внос от САЩ. Подобни доводи бяха изтъкнати и по отношение на рентабилността на жалбоподателя.
(104)
Що се отнася до твърдението, че жалбоподателят не е следвало да разширява производствения си капацитет в период на рецесия в световен мащаб, следва да се припомни, че жалбоподателят не е придобил нови мощности, а просто е разширил производствения си капацитет чрез оптимизирането на съществуващите процеси. Това трябва да се приеме за разумно търговско решение на пазар, където общото потребление е стабилно, но продажбите намаляват поради конкуренцията на евтиния внос. Поради това горното твърдение временно се отхвърля.
(105)
Що се отнася до твърдението, че именно спирането на работата поради технически проблеми в неговите съоръжения е довело до вредата, понесена от жалбоподателя, разследването показа, че процесът на производство на винилацетат изисква циклична поддръжка и затваряне на завода на планирани редовни интервали. Поради това три от общо петте спирания трябва да се смятат за част от редовната експлоатация на завода за производство на винилацетат.
(106)
Освен това бе установено, че и трите планови прекъсвания на работата се основават на съзнателни решения на жалбоподателя да спре производството в моменти, когато ценовият натиск, упражняван от дъмпинговия внос, е бил толкова силен, че жалбоподателят не е бил в състояние да доставя стоки на устойчиви ценови равнища. По време на тези спирания жалбоподателят е разполагал с достатъчна стокова наличност, за да достави търсените малки обеми, които са били договорени или необходими за продажби на място. Освен това намаляването на стоковата наличност, упоменато в съображение 72, свидетелства за това, че през разглеждания период са били извършвани постоянни доставки.
(107)
На това основание беше установено, че общото въздействие на производствените спирания на жалбоподателя не е било от такова естество, че да наруши причинно-следствената връзка. Поради това доводите, изтъкнати от заинтересованите страни по отношение на самопричинена вреда, бяха отхвърлени.
3.4. Достъп до суровини: естественото конкурентно предимство на производителите в засегнатата държава
(108)
Няколко заинтересовани страни заявиха, че зависимостта на жалбоподателя от външни доставки на суровина, а не дъмпинговият внос, трябва да се разглежда като един от основните източници на неговите затруднения. Също така бе посочено, че износителите от САЩ имат естествено конкурентно предимство, тъй като имат достъп до по-евтини суровини, т.е. етилен и оцетна киселина.
(109)
По отношение на твърдените проблеми с източниците на суровини, с които разполага жалбоподателят, изтъкнатият по-горе довод не може да бъде приет, тъй като беше установено, че жалбоподателят също така се е ползвал и от преференциални канали и материали, получени на място от завода на неговия доставчик, както и от дружество сестра. Така цените на основните суровини са били съответно сравними с цените на пазара на засегнатата държава.
(110)
Оттук следва, че макар да е възможно общите цени на основната суровина, използвана за производството на винилацетат, в действителност да са били по-ниски в САЩ, отколкото на пазара на Съюза, това не е повлияло на разходите на жалбоподателя.
(111)
Фактът, че разликата в цените на суровините е можела да окаже само частично въздействие върху проблемите, с които се е сблъскал жалбоподателят, бе подкрепен и от факта, че са били регистрирани значително по-добри данни за рентабилността по отношение на други продукти, произвеждани от жалбоподателя, съдържащи същите суровини.
(112)
Въз основа на горепосоченото се стига до временното заключение, че въздействието на цените на суровините не е от такова естество, че да наруши причинно-следствената връзка между дъмпинговия внос от САЩ и съществената вреда, претърпяна от промишлеността на Съюза.
4. Заключение относно причинно-следствената връзка
(113)
Поради това беше направено заключението, че е налице причинно-следствена връзка между вредата, понесена от промишлеността на Съюза, и дъмпинговия внос от САЩ. Бяха анализирани и други евентуални причини за вредата, а именно въздействието на вноса от други трети страни, въздействието на икономическата криза, естественото конкурентно предимство на производителите износители на суровини и самопричинената вреда, и бе установено, че никоя от тях не е имала такова въздействие върху състоянието на промишлеността на Съюза, че да наруши установената причинно-следствена връзка между дъмпинговия внос от САЩ и съществената вреда, понесена от промишлеността на Съюза.
(114)
Поради това, въз основа на изложения по-горе анализ на влиянието на всички известни фактори върху състоянието на промишлеността на Съюза се стигна до временното заключение, че между дъмпинговия внос от САЩ и понесената от промишлеността на Съюза съществена вреда през РП съществува причинно-следствена връзка.
Е. ИНТЕРЕС НА СЪЮЗА
1. Интерес на промишлеността на Съюза
(115)
Разследването показа, че промишлеността на Съюза понася съществена вреда поради въздействието на подбиващия цените ѝ дъмпингов внос, както е подробно разяснено в съображение 48 и сл.
(116)
Промишлеността на Съюза инвестира в подобряването на ефективността си и постепенно рационализира производствения си процес. Може да се очаква, че мерките биха предотвратили по-нататъшната нелоялна конкуренция от дъмпинговия внос на ниски цени и съответно биха довели до възстановяването на състоянието на промишлеността на Съюза.
(117)
От друга страна, ако не бъдат наложени мерки, сегашното финансово състояние и рентабилността на промишлеността на Съюза, анализирани по време на настоящото разследване и описани в съображение 54 и сл., не са достатъчно стабилни, за да могат да устоят на по-нататъшния натиск, упражняван от дъмпинговия внос. Вероятна последица от това ще бъде спиране или значително свиване на производството на промишлеността на Съюза, предназначено за свободния пазар.
(118)
С оглед на направения по-горе анализ се очаква промишлеността на Съюза да извлече ползи от налагането на временните мерки.
2. Интерес на вносителите
(119)
Комисията изпрати въпросници на двамата известни несвързани вносители, които заявиха своя интерес в рамките на срока, определен в известието за откриване на процедурата.
(120)
Разследването показа, че съществена част от общия оборот има отношение към разглеждания продукт.
(121)
Беше анализирано въздействието на митата върху рентабилността на вносителя. Анализът показа, че печалбата от неговия внос и надбавката към нея са от такова естество, че налагането на мерките действително би могло да доведе до намаляване на рентабилността му. Вследствие на това от гледна точка на разходите е твърде вероятно, ако бъдат наложени, мерките да окажат въздействие върху дейността на вносителя. Независимо от това вносителят потвърди, че ще бъде в състояние да прехвърли поне част от увеличените си разходи върху клиентите си, предвид сегашното състояние на пазара, където се очаква търсенето да остане непроменено. Освен това в хода на разследването се установи, че е възможно вносителят да започне да набавя продукта от производители, които не се облагат с антидъмпинговото мито, като например тайвански износители или производители от Съюза.
(122)
С оглед на гореизложеното се стигна до заключението, че ефектът от налаганите мерки върху вносителите ще бъде ограничен.
3. Интерес на промишлените потребители
(123)
Промишлените потребители демонстрираха силен интерес към този случай. Дванадесет потребители оказаха съдействие в разследването; двама от тях бяха проверени по отношение на обема на техния внос от засегнатата държава. Тези дружества са установени из цялата територия на Съюза и извършват дейност в сектора на промишлените приложения, като например покрития, бои и лепила.
(124)
По данни на Евростат вносът на оказалите съдействие потребители представлява около една трета от общия внос от САЩ. В хода на разследването бе установено, че 30 % от покупките на винилацетат от оказалите съдействие потребители са с произход от САЩ, а 57 % са с произход от ЕС.
(125)
Разследването показа, че винилацетатът съставлява средно около една трета от производствените разходи на двамата проверени потребители.
(126)
Някои потребители заявиха, че налагането на мерките би увеличило техните производствени разходи и че ще им бъде трудно да прехвърлят това увеличение на разходите върху своите клиенти поради силната ценова конкуренция на пазара. Според тях това затруднено положение може да доведе или до намаляване на пазарния дял на потребителите в полза на техните конкуренти извън Съюза, или до преминаване от сегашния им производствен процес към други, които не включват разглеждания продукт. Пак според тях, окончателният резултат от мерките би се изразил в съществено намаляване на маржовете на печалба на потребителите.
(127)
Двама от тези потребители изтъкнаха, че пониженият марж на печалбата би довел до по-малки инвестиции в производството им и че това съответно ще засегне неблагоприятно заетостта.
(128)
Що се отнася до твърдението за намаление на маржа на печалбата, като се имат предвид удовлетворителните нива на доходност на потребителите, се очаква, че в случай че потребителите не бъдат в състояние да прехвърлят увеличението на разходите върху клиентите си, налагането на мита само леко би намалило техните маржове на печалба. Поради това вероятно инвестициите в производството няма да пострадат и няма да има значително негативно въздействие върху заетостта. С оглед на гореизложеното, твърдението се отхвърля.
(129)
Що се отнася до твърдението, че мерките спрямо вноса на разглеждания продукт ще навредят на конкурентоспособността на потребителите от Съюза, тъй като ще увеличат производствените им разходи и ще благоприятстват вноса на продукти надолу по веригата от други трети страни, следва да се припомни, че с митата не се цели спирането на вноса и че нивото на мерките не е такова, че да попречи на снабдяването на потребителите с продукти от САЩ. Антидъмпинговите мита служат за възстановяване на условията за лоялна конкуренция на пазара на Съюза по отношение на разглеждания продукт. Въз основа на гореизложеното и изхождайки от съображението, че само една трета от количествата винилацетат, използвани от потребителите, са с произход от САЩ, твърдението се отхвърля.
(130)
В допълнение към гореизложеното трябва да се подчертае, че много потребители съобщиха, че поради оскъдния брой източници на винилацетат, задача с приоритетно значение е снабдяването с достатъчни количества винилацетат с произход от Съюза. В това отношение следва да се припомни, че разследването показа, че съществува вероятност да се стигне до преустановяване на доставките на винилацетат от промишлеността на Съюза за свободния пазар, ако мерките не бъдат наложени. Така, по отношение на разнообразяването на доставките, налагането на мерките също ще бъде в интерес на потребителите от Съюза.
(131)
С оглед на гореизложеното временно беше заключено, че биха били ограничени всякакви отрицателни последици върху потребителите от налагането на мерките.
4. Заключение относно интереса на Съюза
(132)
С оглед на гореизложеното се стигна до временното заключение, че въз основа на наличната информация относно интереса на Съюза не може да бъде направен ясен извод, че налагането на временни мерки върху вноса на винилацетат с произход от САЩ не би било в интерес на Съюза.
Ж. ПРЕДЛОЖЕНИЕ ЗА ВРЕМЕННИ АНТИДЪМПИНГОВИ МЕРКИ
(133)
Предвид направените по-горе заключения по отношение на дъмпинга, вредата, причинно-следствената връзка и интереса на Съюза, следва да бъдат наложени временни антидъмпингови мерки, за да се предотврати по-нататъшното нанасяне на вреда на промишлеността на Съюза от дъмпинговия внос.
1. Ниво на отстраняване на вредата
(134)
С оглед определянето на нивото на тези мерки бяха взети под внимание установените дъмпингови маржове и размерът на митото, необходимо за отстраняване на вредата, понесена от промишлеността на Съюза.
(135)
При изчисляване на размера на митото, необходимо за отстраняване на последиците от вредоносния дъмпинг, бе счетено, че евентуално наложените мерки следва да предоставят възможност на промишлеността на Съюза да покрива своите производствени разходи и да реализира печалба, преди облагане с данъци, каквато с основание може да се очаква да бъде реализирана при продажбата на сходния продукт в Съюза от предприятие в този сектор при нормални условия на конкуренция, т.е. при отсъствие на дъмпингов внос.
(136)
Поради това нивото на отстраняване на вредата беше изчислено на базата на сравнение между средната цена на дъмпинговия внос и целевата цена на промишлеността на Съюза. Целевата цена бе установена чрез добавяне на целеви марж на печалбата към производствените разходи на промишлеността на Съюза. Целевият марж на печалбата бе временно определен на равнище от 9,9 %. Този марж на печалбата беше установен на базата на рентабилността, основана на средната възвръщаемост (измерена като EBITDA/продажби), която нефтохимическите дружества, работещи в сектор, подобен на сектора на винилацетат, са достигнали в периода 2007-2009 г.
(137)
Произтичащите от това маржове на подбиване на цените надвишават 30 %.
2. Временни мерки
(138)
С оглед на гореизложеното и в съответствие с член 7, параграф 2 от основния регламент беше счетено, че върху вноса с произход от засегнатата държава следва да се въведат временни антидъмпингови мерки на нивото на по-ниската от двете стойности - установения дъмпингов марж или маржа на вредата, в съответствие с правилото на по-ниското мито. В конкретния случай митническата ставка следва да бъде определена съответно на нивото на установените дъмпингови маржове.
(139)
Посочените в настоящия регламент индивидуални ставки на антидъмпинговото мито за отделните дружества бяха определени въз основа на констатациите от настоящото разследване. Поради това те отразяват състоянието, констатирано по време на това разследване по отношение на тези дружества. Ето защо тези митнически ставки (за разлика от митото, налагано на „всички други дружества“ на територията на цялата държава) са приложими единствено за вноса на продукти с произход от Съединените американски щати и произведени от тези дружества, т.е. от конкретно посочените по-горе правни субекти. Внасяните продукти, произведени от което и да е друго дружество, което не е изрично посочено в постановителната част на настоящия регламент, включително субектите, свързани с конкретно посочените, не могат да се ползват от тези ставки и се облагат с митническата ставка, приложима за „всички други дружества“.
(140)
Всяко искане, свързано с прилагането на тези индивидуални антидъмпингови митнически ставки по отношение на отделно дружество (напр. след промяна в наименованието на субекта или след създаването на нови производствени или търговски структури) следва да се изпрати незабавно до Комисията (3) с цялата необходима информация, по-специално всяка промяна в дейностите на дружеството, свързана с производството, продажбите на вътрешния пазар и експортните продажби, например във връзка с промяна в наименованието или промяна в производствените и търговските структури. Ако е целесъобразно, след консултации с консултативния комитет Комисията ще измени съответно регламента, като актуализира списъка на дружествата, които се ползват с индивидуални митнически ставки.
(141)
Въз основа на гореизложеното предложените ставки на антидъмпинговото мито, изразени като процент от цената CIF на границата на Съюза, се определят временно, както следва:
Дружество
Дъмпингов марж
Марж на вредата
Временни ставки на митото
Celanese Ltd.
12,1 %
38,4 %
12,1 %
LyondellBasell Acetyls, LLC
13 %
65,8 %
13 %
The Dow Chemical Company
13,8 %
66,2 %
13,8 %
Всички други дружества
13,8 %
66,2 %
13,8 %
З. РАЗГЛАСЯВАНЕ
(142)
В интерес на доброто административно управление следва да се определи срок, в който заинтересованите страни, заявили интереса си в срока, определен в известието за откриване на процедурата, да могат да представят становищата си в писмена форма и да поискат изслушване. Освен това следва да се отбележи, че направените за целите на настоящия регламент констатации във връзка с налагането на антидъмпинговите мита са временни и е възможно да се наложи да бъдат преразгледани при изготвянето на окончателните констатации,
ПРИЕ НАСТОЯЩИЯ РЕГЛАМЕНТ:
Член 1
1. Налага се временно антидъмпингово мито върху вноса на винилацетат, понастоящем класиран в код по КН 2915 32 00 и с произход от Съединените американски щати.
2. Ставката на временното антидъмпингово мито, приложима към нетната цена франко границата на Съюза преди обмитяване на продукта, описан в параграф 1 и произвеждан от изброените по-долу дружества, е следната:
Дружество
Антидъмпингово мито
Допълнителен код по ТАРИК
Celanese Ltd.
12,1 %
B233
LyondellBasell Acetyls, LLC
13 %
B234
The Dow Chemical Company
13,8 %
B235
Всички други дружества
13,8 %
B999
3. Допускането на посочения в параграф 1 продукт за свободно обращение в Съюза се извършва след представянето на гаранция, равностойна на размера на временното мито.
4. Освен ако не е предвидено друго, се прилагат действащите разпоредби относно митата.
Член 2
Без да се засяга прилагането на член 20 от Регламент (ЕО) № 1225/2009, в срок от един месец от датата на влизане в сила на настоящия регламент заинтересованите страни могат да поискат разгласяване на основните факти и съображения, въз основа на които е приет настоящият регламент, да представят становищата си в писмен вид и да поискат да бъдат изслушани от Комисията.
Съгласно член 21, параграф 4 от Регламент (ЕО) № 1225/2009 заинтересованите страни могат да представят коментари относно прилагането на настоящия регламент в срок от един месец от датата на влизането му в сила.
Член 3
Настоящият регламент влиза в сила в деня след публикуването му в Официален вестник на Европейския съюз.
Член 1 от настоящия регламент се прилага за период от шест месеца.
Настоящият регламент е задължителен в своята цялост и се прилага пряко във всички държави-членки.
Съставено в Брюксел на 16 август 2011 година.
COMMISSION REGULATION (EU) No 821/2011
of 16 August 2011
imposing a provisional anti-dumping duty on imports of vinyl acetate originating in the United States of America
THE EUROPEAN COMMISSION,
Having regard to the Treaty on the Functioning of the European Union (the ‧Union‧),
Having regard to Council Regulation (EC) No 1225/2009 of 30 November 2009 on protection against dumped imports from countries not members of the European Community (1), and in particular Article 7 thereof,
After consulting the Advisory Committee,
Whereas:
A. PROCEDURE
1. Initiation
(1)
On 4 December 2010, the Commission announced, by a notice published in the Official Journal of the European Union (2), the initiation of an anti-dumping proceeding with regard to imports into the Union of vinyl acetate originating in the United States of America (hereinafter USA or the country concerned).
(2)
The proceeding was initiated as a result of a complaint lodged on 22 October 2010 by Ineos Oxide Ltd (‘the complainant’) representing a major proportion, in this case more than 25 % of the total Union industry production of vinyl acetate. The complaint contained prima facie evidence of dumping of the said product and of material injury resulting therefrom, which was considered sufficient to justify the initiation of a proceeding.
2. Parties concerned by the proceeding
(3)
The Commission officially advised the complainant, other known producers in the Union, exporting producers in the country concerned, importers, traders, users, suppliers and associations known to be concerned, and the representatives of the United States of America of the initiation of the proceeding. Interested parties were given the opportunity to make their views known in writing and to request a hearing within the time limit set in the notice of initiation.
(4)
All interested parties, who so requested and showed that there were particular reasons why they should be heard were granted a hearing.
(5)
The Commission sent questionnaires to the four known exporting producers in the country concerned. Three such exporting producers provided a questionnaire response. The fourth exporting producer declined to cooperate with the investigation and was subsequently informed that it would be treated as a non-cooperating company in accordance with Article 18 of the basic Regulation.
(6)
The Commission also sent questionnaires to the complainant and the other Union producer mentioned in the complaint.
(7)
In view of the apparent large number of unrelated importers which are potentially concerned by this investigation, sampling was envisaged in the notice of initiation in accordance with Article 17 of the basic Regulation. In order to enable the Commission to decide whether sampling would be necessary and, if so, to select a sample, all unrelated importers were asked to make themselves known to the Commission and to provide information specified in the notice of initiation. However, given that only two importers came forward within the deadline set by the notice of initiation, it was decided that sampling was not necessary. Two importers in the Union duly replied to the questionnaire and a verification visit took place at the premises of one of them.
(8)
On the other hand, a number of interested parties made themselves known as users. A questionnaire specifically designed for users was sent to such parties. Twelve companies replied to the questionnaire and verification visits were carried out at the premises of two of them.
(9)
The Commission sought and verified all the information deemed necessary for a provisional determination of dumping, resulting injury and Union interest and carried out verifications at the premises of the following companies:
(a)
Union producers
Ineos Oxide Ltd, United Kingdom
Wacker Chemie AG, Germany
(b)
Exporting producers in the country concerned
Celanese Ltd.
The Dow Chemical Company
LyondellBasell Industries, Acetyls, LLC
(c)
Unrelated companies in the country concerned
Terminal, United States [name of party and exact location confidential]
(d)
Related and unrelated companies in the Union
Celanese Chemicals Europe GmbH, Germany
Lyondell Chemie Nederland B.V., Netherlands
Terminal, Union [name of party and exact location confidential]
(e)
Related companies neither in the Union, nor the United States of America
Dow Europe GmbH, Switzerland
(f)
Importers
Gantrade Ltd, United Kingdom
(g)
Users
Vinavil, Mapei, Italy
Synthomer, United Kingdom
3. Investigation period
(10)
The investigation of dumping and injury covered the period from 1 October 2009 to 30 September 2010 (the investigation period or IP). The examination of trends relevant for the assessment of injury covered the period from 1 January 2007 to the end of the IP (the period considered).
B. PRODUCT CONCERNED AND LIKE PRODUCT
1. Product concerned
(11)
The product concerned is defined as vinyl acetate originating in the United States of America currently falling within CN code 2915 32 00.
(12)
Vinyl acetate (hereinafter VAM or the product concerned) is a commodity chemical derived from acetic acid.
(13)
Vinyl acetate has a wide variety of applications. The majority of vinyl acetate produced is used as an input into two downstream products: polyvinyl acetate and polyvinyl alcohol. These downstream products are an important polymer in the various industries. Vinyl acetate polymers are commonly used in the production of paints, adhesives, coatings and textile finishes.
(14)
The investigation revealed that there is only one type of the product concerned.
2. Like product
(15)
The investigation showed that vinyl acetate produced and sold in the Union by the Union industry and the vinyl acetate produced in the country concerned and exported to the Union had the same basic physical, chemical and technical characteristics and uses. Therefore, these products are provisionally considered to be alike within the meaning of Article 1(4) of the basic Regulation.
C. DUMPING
1. Normal value
(16)
For the determination of normal value, it was first established that domestic sales of the like product to independent customers of the respective exporting producers in the country concerned were representative, i.e. whether the total volume of such sales represented at least 5 % of its total export sales volume of the product concerned to the Union, in accordance with Article 2(2) of the basic Regulation.
(17)
The Commission subsequently examined whether the domestic sales of each exporting producer could be considered as having been made in the ordinary course of trade pursuant to Article 2(4) of the basic Regulation. This was done by establishing the proportion of profitable domestic sales to independent customers during the IP.
(18)
Domestic sales transactions were considered profitable where the unit price was equal to or above the cost of production. Cost of production on the domestic market during the IP was therefore determined.
(19)
In the case where more than 80 % by volume of sales on the domestic market were above cost and the weighted average sales price was equal to or higher than the weighted average production cost, normal value was calculated as the weighted average of all domestic sales prices, irrespective of whether they were profitable or not. However, where the volume of profitable sales represented 80 % or less of the total sales volume, or where the weighted average sales price was below the weighted average production cost, normal value was on the weighted average price of only the profitable domestic sales.
2. Export price
(20)
The investigation revealed that vinyl acetate was exported from the country concerned to the Union either (i) through related trading companies located in the Union; or (ii) for one exporting producer, through a related trading company outside the Union.
(21)
In both cases, the export prices were established on the basis of the resale prices to the first independent customers in the Union, pursuant to Article 2(9) of the basic Regulation, duly adjusted for all costs incurred between importation and resale, and profits.
3. Comparison
(22)
The normal value and the export price of the respective exporting producers were compared on an ex works basis.
(23)
For the purpose of ensuring a fair comparison between the normal value and the export price, due allowance in the form of adjustments was made for differences affecting prices and price comparability in accordance with Article 2(10) of the basic Regulation. Adjustments for differences in handling and storage costs, transport and insurance costs, credit costs, rebates, commissions, import duties have been made where applicable and justified.
4. Dumping margin
(24)
Pursuant to Article 2(11) of the basic Regulation, the dumping margin for the cooperating exporting producers in the United States of America was established on the basis of a comparison of the weighted average normal value with a weighted average export price.
(25)
In order to determine the dumping margin for non-cooperating exporting producers, the level of non-cooperation was first established. To this end, the volume of exports to the Union reported by the cooperating exporting producers was compared with the equivalent Eurostat import statistics.
(26)
As the level of cooperation in the United States of America was high (above 90 %) it was provisionally considered appropriate to set the residual dumping margin for any non-cooperating exporting producers in this country at the level of the highest duty imposed on a cooperating exporter. This matter may be subsequently reconsidered at the definitive stage.
(27)
On the basis of the above methodology, the provisional dumping margins, expressed as a percentage of the CIF import price at the Union border, duty unpaid, are the following:
Company
Provisional Dumping Margin
Celanese Ltd.
12,1 %
LyondellBasell Acetyls, LLC
13,0 %
The Dow Chemical Company
13,8 %
All other companies
13,8 %
D. INJURY
1. Union production and Union industry
(28)
The complaint was lodged by Ineos Oxide Ltd hereinafter "the Complainant", a producer of vinyl acetate in the Union, representing a major proportion of the total Union production. A second Union producer, Wacker GmbH, supported the initiation of the proceeding. Thus, the complaint was supported by Union producers who represent more than 25 % of total production of vinyl acetate produced by the Union industry. Therefore, the proceeding has been initiated according to the provisions of article 5(4) of the basic Regulation.
(29)
A third producer located in the Union (Celanese Europe GmbH) was found to be related to an exporting producer located in the country concerned. According to the information obtained in the course of the investigation, it was provisionally established that this producer was fully controlled by the US-based Celanese Corporation which has decisive role in key European business operations such as business planning, production control, purchase and sales activity.
(30)
Given the abovementioned, it was considered that the relationship of Celanese Europe GmbH within the group was such as to cause a behaviour that would be different from that of other non related producers within the meaning of article 4 (2) of the basic Regulation. It was also considered that through this relationship, the company could be shielded from the negative consequences of the injurious dumping. Furthermore, to include such a company in the injury findings would distort aggregate data on the constitution of the Union industry.
(31)
On this ground, it was provisionally established that Celanese Europe GmbH should be excluded from the definition of the Union industry.
(32)
Therefore, the two producers Ineos Oxide Ltd and Wacker GmbH constitute the Union industry within the meaning of Article 4(1) and Article 5(4) of the basic Regulation, representing 100 % of the Union production. They will hereinafter be referred to as the ‘Union industry’.
2. Determination of the relevant Union market
(33)
For the purpose of establishing whether the Union industry, as defined in recitals (28) et seq., had suffered material injury, it was examined to what extent the Union industry's captive production of the product concerned had to be considered in the analysis.
(34)
Indeed, the product concerned is sold by the Union industry to both (a) the free market and (b) the captive market (within the same group of the company). In the captive market, the product concerned is used as a raw material for the manufacture of various products used in paints, adhesives, coatings, etc.
(35)
In this context, sales of the product concerned for use as a raw material to manufacture other products for companies in the same group shall be considered as ‘captive use’, in so far as at least any of the following two conditions occur: (i) sales are not made at market prices or (ii) the customer does not have a free choice of supplier within the same group of companies. In the course of the investigation, it was provisionally found that sales to related entities which purchase the product concerned as a raw material for the manufacture of a different product had to be considered as captive sales; it was found that pursuant to the commercial policy of the companies, these related entities did not have a free choice of supplier.
(36)
This distinction is relevant for the injury analysis. Vinyl acetate destined for captive use was found not to be directly in competition with imports from the country concerned. By contrast, production destined for the free market sales was found to be in direct competition with those imports, because these sales were made under normal market conditions; this implies free choice of supplier. This warranted the differentiation between the captive and the free market in the analysis for certain injury indicators.
(37)
In this respect, it was found that the following economic indicators related to the Union industry could reasonably be examined by referring to the total activity, i.e. including the captive use of the Union industry, production, capacity, capacity utilisation, investments, stocks, employment, productivity, wages and magnitude of the dumping margin. This is because those indicators are affected regardless of the fact whether the product is transferred downstream within a company or a group of companies for further processing or whether it is sold on the free market.
(38)
As for profitability, cash flow, return on investment and ability to raise capital, the analysis was performed at the level of the free market only because the fact that prices in the captive markets are not representative of the normal market conditions has a bearing on the reliability of those indicators.
(39)
The other economic indicators relating to the Union industry, namely consumption, sales, market shares and prices in the Union market were analysed and evaluated mainly referring to the situation prevailing on the free market, in particular where measurable market conditions exist and where transactions are made under normal market conditions implying free choice of supplier.
(40)
For those indicators, the captive market was however also taken into account and compared to data for the free market in order to determine whether the situation of the captive market was likely to change the findings based on the analysis of the free market alone.
3. Union Consumption
(41)
The Union consumption was established by adding the total import volume of vinyl acetate based on Eurostat, cross-checked against the verified data provided by the exporting producers for imports from the country concerned, to the total sales volume on the Union market of the Union industry and the other producer located in the Union.
(42)
In view of the small number of suppliers and the need to protect confidential business data pursuant to Article 19 of the basic Regulation, the development of consumption is indexed.
Table 1
Consumption in the Union
Index 2007 = 100
2007
2008
2009
IP
Total consumption
100
90
87
99
Captive market
100
96
100
104
Free market
100
88
82
97
(43)
In the period considered the consumption on the total Union market and on the free market slightly decreased by 1 % and 3 % respectively. Conversely, an increase of 4 % was recorded on the captive market during the same period.
4. Imports from the country concerned
4.1. Volume and market share
(44)
The evolution of imports from the country concerned, in volume and market share, has been the following:
Table 2
Imports from the United States of America
Import volumes (MT)
2007
2008
2009
IP
United States of America
103 192
146 800
133 763
152 445
(Index 2007 = 100)
100
142
130
148
Market share in total market
(Index 2007 = 100)
100
159
150
149
Market share in free market
(Index 2007 = 100)
100
162
157
152
Source: Eurostat and information obtained from interested parties through the questionnaire responses.
(45)
Over the period considered, imports to the total Union market (captive and free market) from the country concerned increased by 48 %. This led to a market share increase during the same period by 49 %. Market share in the free market increased by 52 %.
4.2. Prices of imports and price undercutting
(46)
Average prices of the imports from the country concerned, developed as follows:
Table 3
Price of imports from the United States of America
Import prices (EUR/MT)
2007
2008
2009
IP
United States of America
774
814
541
573
(Index 2007 = 100)
100
105
70
74
Source: Eurostat
(47)
While seeing a slight increase in the IP, the overall average imports prices from the country concerned decreased by 26 % between 2007 and the IP.
(48)
A comparison of sales prices on the Union market was made between the average prices of the Union industry charged on the free market and average import prices from the country concerned. The relevant sales prices of the Union industry were adjusted where necessary to an ex-works level, i.e. excluding freight costs in the Union and after deduction of discounts and rebates.
(49)
These prices were compared with prices charged by the cooperating US exporting producers net of discounts and adjusted where necessary to CIF Union frontier price duly adjusted for customs clearance costs and post-importation costs.
(50)
The comparison showed that during the IP, imports of the product concerned from all the cooperating exporters were sold in the Union at prices which undercut the Union industry’s prices. The average level of undercutting, when expressed as a percentage of the Union industry's prices, was 17,9 %, based on the verified data submitted by the cooperating exporting producers. This level of undercutting was combined with a negative price development and a substantial price depression.
5. Imports from other third countries
(51)
The following table shows the developments of imports from other third countries.
Table 4
Volume of imports from other third countries
Import volumes (MT)
2007
2008
2009
IP
United States of America
103 192
146 800
133 763
152 445
(Index 2007 = 100)
100
142
130
148
Saudi Arabia
0
0
0
73 156
Other
88 138
52 414
15 937
8 198
Index 2007 = 100
100
59
18
9
Market share in total market
(Index 2007 = 100)
100
66
21
9
Market share in free market
(Index 2007 = 100)
100
68
22
10
Source: Eurostat
(52)
At the beginning of the period considered, imports from the country concerned competed with other countries including Taiwan, Ukraine and Russia. At the end of the period considered, imports from these traditional sources had decreased to almost nil.
(53)
A new exporting country, Saudi Arabia, which entered the Union market during the IP, exported around 73 000 tonnes in the IP. The impact of this development on the Union industry is discussed in recitals (91) et seq.
6. Situation of the Union industry
6.1. General
(54)
Pursuant to Article 3(5) of the basic Regulation, the examination of the impact of dumped imports on the Union industry included an evaluation of all economic factors and indices relating to the state of the Union industry from 2007 to the end of the IP.
(55)
Macroeconomic indicators (production, production capacity, capacity utilisation, sales volumes, market share, employment, productivity, wages and magnitude of dumping margins) as well as micro-economic indicators (stocks, sales prices, profitability, cash flow, and return on investment, ability to raise capital and investments, production costs) were assessed at the level of the entire Union industry. The assessment was based on the information derived from the verified questionnaires submitted by the Union industry.
(56)
It is to be noted that the complainant procured its production facilities only during 2007; as a consequence, the data for certain injury indicators (profitability, wages, investments, return on investment, cash flow) could not be obtained for 2007. Therefore, for those indicators, the analysis covers the period 2008 to IP. For the remaining indicators, figures for 2007 were available. Thus, for such indicators, the analysis covers the entire period under consideration (from 2007 to the IP).
(57)
The complainant is focused on delivering the product concerned entirely to the free market whereas the other Union producer is focused mainly on the captive market with a small fraction destined for the free market. Taking into account the fact that the data for the injury analysis is mainly derived from two sources only, one of which is mainly focused on the captive market, and considering that it has been found that a distinction between the total market and the free market has to be made for a number of injury indicators, data relating to the Union industry had to be indexed in order to preserve confidentiality pursuant to Article 19 of the basic Regulation.
6.2. Macro-economic indicators
6.2.1. Production, production capacity and capacity utilisation
(58)
The table below indicates the evolution of production, production capacity and capacity utilisation of the total Union industry:
Table 5
Total Union production, production capacity and capacity utilisation
(Index 2007 = 100)
2007
2008
2009
IP
Total Production
100
105
102
92
Total Production capacity
100
121
126
143
Total Capacity utilisation
100
87
81
64
(59)
As shown in the table above, during the period considered, the overall Union production has decreased by 8 %.
(60)
During the same period, the production capacity increased by 43 %. However, this increase in capacity was not linked to the establishment of new production lines but to the improved efficiency in the utilisation of the existing capacity.
(61)
The combination of these two factors, i.e. decrease in production volume and increase in production capacity during the same period led to a significant decrease in capacity utilisation by 36 % over the period considered.
6.2.2. Sales volumes and market share
(62)
The figures below present the sales volume, market share and average unit sales prices of the Union industry split between the total, captive and free market.
Table 6
Sales volumes and market share
(Index 2007 = 100)
2007
2008
2009
IP
Total sales
100
99
96
88
Market share (%)
100
110
111
88
Captive market sales
100
111
109
113
Market share (%)
100
115
108
109
Free market sales
100
89
86
67
Market share (%)
100
102
104
69
(63)
The overall sales volume decreased by 12 % in the period considered. This drop was even steeper in the free market where it fell by 33 % between 2007 and the IP. The captive market followed the opposite trend and sales volume increased by 13 % in the same period.
(64)
The drop in sales volume was reflected in market share that saw an 11 % decrease for the whole market and 31 % decrease in the free market between 2007 and the IP. Again, the captive market followed the opposite trend and saw an increase of 9 % during the same period.
6.2.3. Employment, productivity and wages
Table 7
Employment, productivity and wages
(Index 2007 = 100)
2007
2008
2009
IP
Total Number of employees
100
96
98
100
Total Productivity (unit/employee)
100
109
104
92
Total Yearly wages
0
100
95
88
(65)
Total employment remained stable between 2007 and the IP. It should be noted that production of vinyl acetate is not labour-intensive and employment figures are therefore not closely linked to the production figures. Employment is therefore not of significant importance as an indicator in this sector.
(66)
During the period considered the total productivity per employee decreased by 8 % between 2007 and the IP. This followed the decrease in production and the increase in production capacity as explained in the recital (58) et seq.
6.2.4. Magnitude of the actual margin of dumping
(67)
The dumping margins are specified above in the dumping section. All margins established were above the de minimis level. Furthermore, given the volumes and the prices of the dumped imports, the impact of the actual margin of dumping cannot be considered as negligible.
6.3. Micro-economic indicators
6.3.1. General remarks
(68)
The analysis of micro-economic indicators (stocks, sales prices, profitability, cash flow, and return on investment, ability to raise capital and investments, production costs) was carried out at the level of the entire Union industry as established in recitals (28) et seq.
(69)
From the above indicators, the assessment of profitability, wages, investments, return on investment, cash flow had to be focused on the free market, meaning that it would reflect mainly the data provided by the Complainant. Given the aforementioned, the development of the indicators profit and cash-flow, could not be given in index format due to confidentiality reasons.
(70)
In addition, as explained in recital (56), the complainant could not provide data for 2007 concerning certain injury indicators; therefore, the analysis of those indicators was performed for the period of 2008 to the IP.
6.3.2. Stocks
(71)
The figures below represent the evolution of the stocks of the Union industry during each of the period concerned:
Table 8
Stocks
Index 2007 = 100
2007
2008
2009
IP
Total Stocks
100
86
49
69
(72)
Stocks decreased by 31 % over the period considered. However, this indicator is not to be considered as relevant in this sector, as vinyl acetate producers produce to order and tend to hold limited stocks. In fact, stocks correspond only to a few weeks of supply.
6.3.3. Sales prices
(73)
The following table represents the Union industry's price evolution split between the total, captive and free market.
Table 9
Sales prices
Index 2007 = 100
2007
2008
2009
IP
Average unit selling price total market
100
107
74
84
Average unit selling price on captive market
100
115
82
92
Average unit selling price on free market
100
102
69
77
(74)
Sales prices for the total Union market decreased by 16 % in the period considered. Sales prices fell in both markets, even if the decrease was sharper in the free market (- 23 %) than in the captive market (- 8 %).
6.3.4. Profitability, cash flow, return on investment, ability to raise capital and investments
(75)
Profitability for the like product on the free market was established by expressing the pre-tax net profit of the sales of the like product by the Union industry, as the percentage of the turnover of such sales.
(76)
The profitability on the free market decreased over the period considered. During the IP, losses were reported for each month. This was the effect of a strong decrease both in sales volumes and in sales prices.
(77)
The table below demonstrates that the Union industry has increased its investments in the product concerned, even when faced with decreasing profitability. The investments were mainly made in improving and maintaining production technology and process in order to improve efficiency.
Table 10
Investments
Index 2008 = 100
2007
2008
2009
IP
Total Investments
n.a.
100
129
127
(78)
Investments increased by 27 % over the period under consideration.
(79)
Despite the increase in investment, the return on investments (ROI) of the product concerned did not meet the expected return and decreased between 2008 and the IP.
(80)
A decrease was observed also in cash flow between 2008 and the IP shows a constant deterioration of the ability of the Union industry to generate cash and consequently, a weakening of the financial situation of the Union industry.
(81)
Therefore, by increasing its investments, the industry still showed ability to raise capital; nevertheless, this ability is hampered by falling sales and increasing difficulties in generating cash flow.
7. Conclusion on injury
(82)
The analysis of the situation of the Union industry shows a downwards trend for all the main injury indicators. Against a relatively stable consumption, overall production fell by 8 % in the period considered. During the same period, the Union industry lost 11 % of the overall market share and 33 % of the free market. Capacity utilisation decreased by 36 %. In the same period, imports from the country concerned increased by 48 %.
(83)
Over the period under consideration, the overall Union industry's sales volume decreased by 12 %. A stronger downward trend in sales volumes could be observed when looking at trends related to the free market which saw a 33 % decrease over the period under consideration.
(84)
The decrease in sales volumes of Union industry was accompanied by a 16 % overall price depression. As was the case for sales volume, the situation was even worse in the free market where a price depression of 23 % was recorded. The loss of sales volume along with the decrease in prices had an effect on profit levels and led to losses for each month of the IP.
(85)
The only indicators which recorded a positive trend were investments which increased by 27 % and so did the ability to raise capital. However, the investments did not meet the expected return and decreased between 2008 and the IP.
(86)
In view of the above, the investigation confirmed that should the situation continue, losses seen in the course of the investigation would be likely to lead to the discontinuation of any sizeable Union Industry production of vinyl acetate destined for the free market.
(87)
Due to the circumstances presented above, the Union industry has suffered material injury during the IP.
E. CAUSATION
1. Introduction
(88)
In accordance with Article 3(6) and (7) of the basic Regulation it was examined whether the material injury suffered by the Union industry has been caused by the dumped imports from the country concerned. Furthermore, known factors other than dumped imports, which might have injured the Union industry, were examined to ensure that any injury caused by those factors was not attributed to dumped imports.
2. Impact of the imports from the USA
2.1. General
(89)
There is a clear coincidence in time between the increase of dumped imports between 2007 and the IP, along with a parallel loss of market share by the Union industry over the same period. The investigation has also established the existence of negative price effects of dumped imports which continuously undercut prices of Union industries and consequently pushed down their profitability.
(90)
Some parties claimed that the increase in imports was simply replacing the imports previously made by other importing countries and/or due to the increasing demand on the EU market. However, neither the import figures (see table 2), nor the consumption figures (see table 1) can confirm this claim, In this context it is recalled as seen in recital (43), that consumption was rather stable and even decreased slightly in the period considered while the imports from the USA increased by 48 %.
3. Effects of other factors
3.1. Impact of imports from other third countries
3.1.1. Impact of imports from Saudi Arabia
(91)
Some interested parties have claimed that imports of VAM from Saudi Arabia are the cause of the injury of the Union industry.
(92)
Saudi Arabia is indeed, as stated in recital (53) above, the second largest exporter of VAM to the Union after the USA. Imports from Saudi Arabia entered the market only during the IP.
(93)
Eurostat figures presented in table 11 below show the prices of imports from Saudi Arabia and other third countries.
Table 11
Sales price of exports from other third countries
EURO/MT
2007
2008
2009
IP
Saudi Arabia
n.a.
n.a.
n.a.
636
(Index IP = 100)
0
0
0
100
Other
878
919
473
633
(Index 2007 = 100)
100
105
54
72
(94)
The table shows that the average price of imports from Saudi Arabia at 636 EUR was comparable with those of imports from other third countries which were on average 633 EUR, while they were 11 % higher than the average US price of 573 EUR.
(95)
The fact that the Saudis are operating in the same price segment as other importers with a significant price differential in comparison to US exports shows that the Saudi exporting producers behave differently from the US in terms of the price setting and in terms of the possible impact on the Union producers.
(96)
On these grounds, it can be provisionally concluded that imports from Saudi Arabia do not break the causal link between dumped imports from the USA and the injury suffered by the Union industry.
3.2. Impact of the economic crisis
(97)
Some interested parties claimed that the decrease in production and sales volume of the Union industry should be attributed to the decreasing consumption. These parties also claimed that the downward trend in average sales prices was caused by the world wide economic crisis.
(98)
Other interested parties claimed that during the economic crisis, all petro-chemical producers, including VAM producers, suffered serious losses and that therefore the losses suffered by the Union industry should not be attributed to the dumped imports from the country concerned.
(99)
However, the present investigation, as mentioned in recitals (41) to (43) showed that the decrease of Union consumption on the free market was negligible during the period considered. Therefore, the impact of the economic crisis in terms of a decrease in consumption could not have been responsible for the steep decrease in sales volume as shown in recitals (62) to (64).
(100)
The analysis of the profitability figures of the free market of Union industry has revealed that the VAM business suffered particular losses when compared to other similar chemical products manufactured. Moreover, the profitability of these other products recovered after the crisis, whereas the VAM business has continued to deteriorate. This leads to the provisional conclusion that while the VAM business was most likely to be affected by the economic crisis, it should be distinguished from other petro-chemical sectors, because of persistent losses suffered by the Complainant that continued post-crisis which was directly linked to low priced imports from the USA. The claim is therefore provisionally rejected.
(101)
In the light of the above, it is provisionally concluded that the economic crisis has not contributed to the injury suffered by the Union industry to the extent that it would break the causal link between the injury suffered by the Union industry and the dumped imports from the USA.
3.3. Self-inflicted injury
(102)
Several interested parties claimed that the Complainant had contributed to its precarious situation by building additional production capacity during the recession. It was alleged that any decrease in sales and profit therefore was caused by the combination of the recession and poor business decision on behalf of the Complainant
(103)
Several interested parties have furthermore claimed that the technology used in the Complainant's plant is the main cause of injury. Over the period considered, the Complainant has suffered several outages and force majeure situations and it was claimed that the decrease in the Complainant's sales should be attributed to the numerous stoppages and not to the dumped imports from the USA. Similar arguments were raised in relation to the Complainant's profitability.
(104)
As for the claim that the Complainant should not have expanded the production capacity during the world economic downturn, it is recalled that the Complainant did not procure any new capacity but simply expanded its production capacity through the optimisation of existing processes. This must be considered a reasonable business decision in a market where total consumption is stable but sales are falling because of the competition of low priced imports. This claim is therefore provisionally rejected.
(105)
As concerns the claim that it was outages caused by technical problems with the complainant that led to the injury suffered by the complainant, the investigation showed that the production process for VAM requires a cyclic maintenance and closure of the plant at regular, planned intervals. Therefore, three out of five stoppages must be considered as part of the regular running of a VAM plant.
(106)
Furthermore, it was found that all three planned outages were based on conscious decisions by the Complainant to stop production at times when price pressure caused by dumped imports was so strong that the Complainant was not in the position to deliver at sustainable price levels. During these stoppages, the Complainant had sufficient stock levels to deliver the low volumes demanded which were either agreed by contract or earned through spot sales. Moreover, the decreasing stock levels, as stated in recital (72), confirm that constant deliveries were made over the period considered.
(107)
On these grounds, it was found that the overall impact of the outages of the Complainant was not such as to break the causal link. Therefore, the arguments raised by the interested parties with regards to the self-inflicted injury were rejected.
3.4. Access to raw material: The natural competitive advantage by producers in the country concerned
(108)
Several interested parties claimed that the Complainant's dependency on external supplies of raw material, rather than the dumped imports should be considered as one of the main sources of its problems. It was also alleged that US exporters have a natural competitive advantage as they have access to cheaper raw materials, i.e. ethylene and acetic acid.
(109)
In terms of the alleged problems of the raw material sources available to the Complainant, the argument raised above could not be upheld as it was found that the Complainant also benefits from preferential channels, materials sourced from its supplier's on-site plant as well as from a sister company. Accordingly, prices of the main raw materials were thus comparable with those available to the market of the country concerned.
(110)
It follows that while the general prices of the main raw material used for production of VAM indeed may have been lower in the USA than on the Union market this did not have an impact on the costs of the Complainant.
(111)
The fact that the raw material price difference could only have had partial impact on the problems experienced by the Complainant was furthermore supported by the fact that significantly better profitability figures were recorded for other products produced by the Complainant that contained the same raw materials.
(112)
On these grounds, it is provisionally concluded that the impact of raw material prices was not such as to break the causal link between the dumped imports from the USA and the material injury suffered by the Union industry.
4. Conclusion on causation
(113)
It was thus concluded that there is a causal link between the injury suffered by the Union industry and the dumped imports from the USA. Other possible causes of injury, i.e. impact of import from other third countries, impact of economic crisis, natural competitive advantage of exporting producers on raw material and self-inflicted injury, have been analysed and none of them had an impact on the situation of the Union industry such as to break the causal link established between the dumped imports from the USA and the material injury suffered by the Union industry.
(114)
Based on the above analysis of the effects of all known factors on the situation of the Union industry, it was therefore provisionally concluded that there is a causal link between the dumped imports from the USA and the material injury suffered by the Union industry during the IP.
F. UNION INTEREST
1. Interest of the Union industry
(115)
The investigation showed that the Union industry is suffering material injury because of the effects of dumped imports which undercut its prices as elaborated in recital (48) et seq.
(116)
The Union industry is investing to improve its efficiency and is gradually streamlining its production process. It can be expected that measures would prevent further unfair competition from dumped, low-priced imports and consequently allow for the recovery of the Union industry's situation.
(117)
On the other hand, should measures not be imposed, the current financial situation and profitability of the Union industry, as analysed in the present investigation in recitals (54) et seq., are not strong enough to withstand further the pressure exerted by the dumped imports. The consequence would be likely to lead to the discontinuation or significant reduction of the Union industry's production for the free market.
(118)
In the light of the above analysis, it is expected that the Union industry would benefit from the imposition of provisional measures.
2. Interest of importers
(119)
The Commission sent questionnaires to the two known unrelated importers which came forward within the deadline set in the Notice of Initiation.
(120)
The investigation showed that a relevant part of its overall turnover relates to the product concerned.
(121)
The impact of the duties on the importer's profitability was analysed. The analysis showed that the profit and mark-up made on its imports are such that the imposition of measures indeed could lead to a decrease in its profitability. Consequently, from a cost perspective, should measures be imposed, they would in all likelihood have an impact on the importer's business. Nevertheless, the importer confirmed that it would be able to pass at least part of the cost increase on its customers in view of the current situation of the market, where demand is expected to remain constant. Moreover, the investigation revealed that it is possible for the importer to switch to sourcing the product from producers which are not subject to the duty, such as Taiwanese exporters or Union producers.
(122)
In view of the above, it is concluded that the effect on importers of the imposition of measures would be limited.
3. Interest of users
(123)
Users have shown a strong interest in this case. Twelve users cooperated in the investigation; out of these, two were verified on the basis of their volume of imports from the country concerned. These companies are located throughout the Union and are present in the sector of industrial applications such as coatings, paints and adhesives.
(124)
The imports of cooperating users account for around one-third of the total imports from the US based on Eurostat figures. The investigation showed that 30 % of the cooperating users’ VAM purchases are of US origin and 57 % are of EU origin.
(125)
The investigation showed that VAM represented, on average, around one-third of the cost of production of the two verified users.
(126)
Some users claimed that the imposition of measures would increase their cost of production and that it would be difficult to transfer this cost increase onto their customers due to the fierce price competition in the market. Allegedly, this difficulty may result either in a reduction of the users’ market share to the advantage of their competitors located outside the Union, or in a switch from their current production process to others not involving the product concerned. Allegedly, the final consequence of the measures would be an important reduction of the users’ profit margins.
(127)
Two of these users alleged that the reduced profit margins would lead to fewer investments in their production and that, consequently, employment would be affected.
(128)
As to the claim concerning the profit margin reduction, taking into account the users’ healthy profitability levels, it is expected that should users not be able to transfer the cost increase onto their customers, the imposition of duties would only slightly decrease their profit margins. Therefore, it is likely that investments in production would not be disrupted and that there would be no significant adverse effect on the employment. In the light of the above, the claim is rejected.
(129)
As regards the claim that measures on imports of the product concerned would harm the competitiveness of Union users as they would increase their production costs and favour imports of downstream products from other third countries, it is recalled that the duties do not intend to stop imports and that the level of measures is not such as to prevent users from sourcing from the USA. The purpose of anti-dumping duties is to re-establish a fair level playing field in the Union market for the product concerned. Based on the above and on the consideration that only one third of the users’ VAM consumption is of US origin, the claim is rejected.
(130)
In addition to the above, it must also be underlined that many users reported that due to the scarce number of sources of VAM, sufficient supply of Union origin VAM is a priority. In this respect, it is recalled that the investigation has shown that there is the likelihood that the Union industry will as good as discontinue supply of free market VAM if measures are not imposed. In relation to the diversity of supply, the imposition of measures would thus also be in the interest of the Union users.
(131)
In view of the above, it is provisionally concluded that any negative effects of the imposition of measures on users would be limited.
4. Conclusion on Union interest
(132)
In view of the above, it is provisionally concluded that, based on the information available on Union interest, it cannot be clearly concluded that the imposition of provisional measures on imports of vinyl acetate originating in the USA would not be in the Union interest.
G. PROPOSAL FOR PROVISIONAL ANTI-DUMPING MEASURES
(133)
In view of the conclusions reached above with regard to dumping, injury, causation and Union interest, provisional anti-dumping measures should be imposed in order to prevent further injury being caused to the Union industry by the dumped imports.
1. Injury elimination level
(134)
For the purpose of determining the level of these measures, account was taken of the dumping margins found and the amount of duty necessary to eliminate the injury sustained by the Union industry.
(135)
When calculating the amount of duty necessary to remove the effects of the injurious dumping, it was considered that any measures should allow the Union industry to cover its costs of production and to obtain a profit before tax that could reasonably be achieved by an industry of this type in the sector under normal conditions of competition, i.e. in the absence of dumped imports, on sales of the like product in the Union.
(136)
Therefore, the injury elimination level was calculated on the basis of a comparison of the average price of the dumped imports and the target price of the Union industry. The target price was established by adding a target profit margin to the costs of production of the Union industry. The target profit margin was provisionally set at the level of 9,9 %. This profit margin was established by reference to the profitability based on the average return (measured as EBITDA/sales) that petrochemical companies operating in a sector similar to VAM generated during the period 2007-2009.
(137)
The resulting underselling margins are in excess of 30 %.
2. Provisional measures
(138)
In the light of the foregoing, and in accordance with Article 7(2) of the basic Regulation, it is considered that the provisional anti-dumping measures should be imposed on imports originating in the country concerned at the level of the lower of the dumping and the injury margins in line with the lesser duty rule. In this case, the duty rate should accordingly be set at the level of the dumping margins found.
(139)
The individual company anti-dumping duty rates specified in this Regulation were established on the basis of the findings of the present investigation. Therefore, they reflect the situation found during that investigation with respect to these companies. These duty rates (as opposed to the country-wide duty applicable to ‘all other companies’) are thus exclusively applicable to imports of products originating in the United States of America and produced by the companies and thus by the specific legal entities mentioned. Imported products produced by any other company not specifically mentioned in the operative part of this Regulation including entities related to those specifically mentioned, cannot benefit from these rates and shall be subject to the duty rate applicable to ‘all other companies’.
(140)
Any claim regarding the application of these individual company anti-dumping duty rates (e.g. following a change in the name of the entity or following the setting up of new production or sales entities) should be addressed to the Commission (3) forthwith with all relevant information, in particular any modification in the company’s activities linked to production, domestic and export sales associated with, for example, that name change or that change in the production and sales entities. The Commission, if appropriate, will, after consultation of the Advisory Committee, amend the Regulation accordingly by updating the list of companies benefiting from individual duty rates.
(141)
On the basis of the above, the proposed anti-dumping duty rates, expressed on the CIF Union border, are provisionally as follows:
Company
Dumping margin
Injury margin
Provisional Duty Rates
Celanese Ltd.
12,1 %
38,4 %
12,1 %
LyondellBasell Acetyls, LLC
13 %
65,8 %
13 %
The Dow Chemical Company
13,8 %
66,2 %
13,8 %
All other companies
13,8 %
66,2 %
13,8 %
H. DISCLOSURE
(142)
In the interest of sound administration, a period should be fixed within which the interested parties which made themselves known within the time limit specified in the notice of initiation may make their views known in writing and request a hearing. Furthermore, it should be stated that the findings concerning the imposition of anti-dumping duties made for the purposes of this Regulation are provisional and may have to be reconsidered for the purposes of any definitive findings,
HAS ADOPTED THIS REGULATION:
Article 1
1. A provisional anti-dumping duty is hereby imposed on imports of vinyl acetate, currently falling within CN codes 2915 32 00 and originating in the United States of America.
2. The rate of the provisional anti-dumping duty applicable to the net, free-at-Union-frontier price, before duty, of the product described in paragraph 1 and manufactured by the companies listed below shall be as follows:
Company
Anti-Dumping Duty
TARIC additional code
Celanese Ltd.
12,1 %
B233
LyondellBasell Acetyls, LLC
13 %
B234
The Dow Chemical Company
13,8 %
B235
All other companies
13,8 %
B999
3. The release for free circulation in the Union of the product referred to in paragraph 1 shall be subject to the provision of a security equivalent to the amount of the provisional duty
4. Unless otherwise specified, the provisions in force concerning customs duties shall apply.
Article 2
Without prejudice to Article 20 of Regulation (EC) No 1225/2009 interested parties may request disclosure of the essential facts and considerations on the basis of which this Regulation was adopted, make their views known in writing and apply to be heard orally by the Commission within one month of the date of entry into force of this Regulation.
Pursuant to Article 21(4) of Regulation (EC) No 1225/2009, the parties concerned may comment on the application of this Regulation within one month of the date of its entry into force.
Article 3
This Regulation shall enter into force on the day following that of its publication in the Official Journal of the European Union.
Article 1 of this Regulation shall apply for a period of six months.
This Regulation shall be binding in its entirety and directly applicable in all Member States.
Done at Brussels, 16 August 2011.