Vilken typ av handelsverksamhet du kommer att göra beror till stor del på varför du vill investera i första hand. Innan du börjar investera, tänk på vad du vill uppnå genom dina investeringar. Skriv ner dessa mål och utveckla din strategi därefter.  Till exempel, om du vill spara pengar till pension, att köpa ett hem, eller att skicka dina barn till college, du sannolikt vill investera pengar som du tjänar det, och tjäna en ränta större än vad ett sparkonto skulle ge. Ditt mål kan vara att investera 200 dollar i månaden, och att uppnå en ränta på 10%. Om du har mer kortsiktiga mål, som att spara pengar för en bil ned betalning, kanske du vill investera en summa pengar och tjäna 6% ränta tills du har tillräckligt för att köpa bilen du vill. De flesta investerare kan klassificeras som antingen kortfristiga eller långfristiga investerare. Bestäm vilken av dessa som passar dina behov bäst. Till exempel, om du har extra pengar och vill försöka investera för att göra kortsiktiga vinster, din strategi för handel kommer att vara annorlunda än om du investerar för pension eller för ett barns framtida utbildning.  Kortfristiga investeringar definieras i allmänhet som innehav av värdepapper i mindre än tre månader och är större risk än att investera under längre tidsperioder. Mycket kortsiktiga investeringar, som dagsaffärer, tenderar inte att ge samma typ av avkastning som långsiktiga, och du bör göra kortsiktiga handel bara om du planerar att ägna en hel del tid eller anställa en finansiell rådgivare. Långsiktiga investeringar ger i genomsnitt högre avkastning eftersom värdepapper tenderar att återhämta sig på lång sikt från kortsiktiga förluster. Risktolerans eller din förmåga och vilja att rida upp och ner på marknaden, är beroende av många faktorer. Generellt sett har en yngre investerare en längre tidslinje och har råd att vänta på att riskfyllda investeringar ska löna sig. En äldre investerare med en kortare tidslinje kan ha en lägre risktolerans. Du måste också beakta ditt nettovärde (dina tillgångar minus dina skulder), riskkapital (extra pengar du måste investera eller handla), din erfarenhetsnivå och dina investeringsmål. De vanligaste typerna av investeringar är aktier, obligationer, terminer, optioner och lågvärdiga "penny" aktier. De flesta nybörjare börjar med aktier och obligationer, som är de mer enkla investeringsalternativen. Ett stort misstag av många nybörjare är att vilja handla med allt; kämpa för att driva och fokusera. Du kommer att ha störst framgång om du lär dig och övar i den typ av investeringar som uppfyller dina specifika investeringsmål.   Om ditt mål är att maximera avkastningen av en långsiktig investering, överväga att köpa både aktier och obligationer, men inte terminer, optioner, eller penny aktier. Aktier och obligationer tenderar att ge mycket högre avkastning än traditionella sparkonton, men är inte lika riskabla som terminer, optioner eller pennyaktier. Bara investera i terminer, optioner, pennyaktier eller andra komplexa investeringar om du har extra pengar och extra tid. Marknaderna som säljer dessa värdepapper är mycket riskabla och har ofta inte samma finansiella rapporteringskrav som traditionella aktier och obligationer. Diversifiera din portfölj genom att investera i flera typer av investeringar, så att om man inte gör bra över tid, de andra i din portfölj kompensera för förlusten och du fortfarande sluta tjäna pengar totalt. Teknisk och grundläggande analys av värdepapper är två olika metoder som du kan använda för att utvärdera marknaden eller själva aktien. En teknisk analys speglar marknadens psykologi och försöker förutsäga hur marknaden kommer att förändras och hur det kommer att påverka vad säkerheten kommer att kosta i framtiden. En grundläggande analys tittar istället på säkerhetens inneboende värde och hjälper dig att avgöra om säkerheten är under- eller övervärderad. Vid denna tidpunkt bör du veta hur mycket du investerar, under vilken tidsperiod, och med vilket syfte. Nu kan du formulera en plan för att uppfylla dina investeringsmål med hjälp av dessa tre faktorer, och avgöra hur ofta du kommer att köpa och sälja investeringsvärdepapper.  Bestäm hur ofta du kommer att köpa aktier, samt besluta i förväg om när du skulle dra sig ur en investering på grund av förlust. Genom att besluta detta i förväg, kommer du att spara dig stressen av att försöka avgöra om du ska sälja din aktie på en daglig basis. De flesta investeringsexperter rekommenderar nya investerare att inte försöka förutse förändringar i aktiekurserna dag för dag, utan att i stället investera med förhoppningen att hålla investeringen i minst 25 dagar eller mer, frånvarande betydande nedgångar i investeringsvärdet. Om du väljer att göra mer kortsiktig handel, dag handel (enter och exit samma dag), swing handel (enter och exit i två till fem dagar), och position handel (enter och exit i fem till tjugo dagar) är de vanligaste metoderna. Du bör välja vilken du vill använda och sedan göra dina handelsbeslut därefter. På kort sikt tenderar aktier att gå vidare med rykten och nyheter snarare än rapporterade intäkter. Följaktligen är det mycket riskabelt att handla med aktier på kort sikt.
Bedöm dina investeringsmål. Tänk på din tidslinje. Tänk på din risktolerans. Bestäm typ(er) av investeringar du kommer att göra. Gör upp en plan.