Abstract-Den strategi för portföljkonstruktion som föreslås i detta dokument bygger på de senaste resultaten om stokastisk nåbarhet. Det antas att investerarnas preferenser uttrycks i form av måluppsatser som ska uppnås vid varje tidsperiod över en viss ändlig horisont. En portfölj definieras optimalt om den maximerar sannolikheten för att dess värde ska tillhöra måluppsättningarna. En fallstudie från den amerikanska marknaden visar att metoden är intressant och tillämplig. Den optimala lösningen vi får uppvisar en kontrarisk attityd, där riskexponeringar förstärks vid negativa prestationer och minskar i händelse av positiva prestationer. En jämförelse med den konstanta metoden för portföljförsäkring visar på fördelar och nackdelar med den föreslagna metoden.
Det tillämpas senare på portföljoptimering REF.
A Stochastic Reachability Approach to Portfolio Construction in Finance Industry
{'venue': 'IEEE Transactions on Control Systems Technology', 'journal': 'IEEE Transactions on Control Systems Technology', 'mag_field_of_study': ['Computer Science', 'Economics', 'Mathematics']}